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1、摘要摘 要：中小型企业在的经济发展发挥着重要的作用，但是融资难问题一直困扰中小型企业进一步发展。本文就中小型企业融资常规渠道进行总结，并分析制约中小型企业发展的瓶颈因素，提出中小型企业解决融资可以从天使投资，自身素质，金融机构，政府辅助，信用担保体系建立、规范创业板市场和融资方式创新等方面来解决。关键词：企业 融资 问题The Present Situations and Analysis on Financial Difficulities of Small and Medium-sized Enterprises in ChinaAbstract：The small and medium-
2、sized enterprises have experienced a very fast development,and made a great contribution for the economic growth of our nation.They are positive to the rate of economic and employment rate.However, as a result of the fierce competition between these enterprises,all of them are faced some big problem
3、s in recent years. The mian factors which restrict the further development of those enterprises are the financial difficulities .This work summarized the way of sloving ,and analyze the factor of restricting, then gived some ways as angel invest,development,finance ,govement, credit assure system an
4、d GEM .Keywords: enterprise ，Financing ，problems目 录一、当前中小型企业融资的现状及融资的主要途径2（一）中小型企业融资的现状2（二）融资的主要途径2二、制约中小型企业融资的瓶颈3（一）中小型企业内部自身方面3（二）金融结构和金融体系方面4（三）政府的政策支持力度不够是造成中小型企业融资困难的重要原因5三、中小型企业融资难案例分析6四、解决中小型企业融资难的对策及建议7（一）发展天使投资8（二）提高中小型企业自身素质8（三）金融机构要加大对中小型企业融资支持力度9（四）中小型企业应建立并保持与银行的良好关系。9（五）完善政府服务职能，为中小型企业
5、融资创造更多机会10（六）建立和完善中小型企业信用担保体系10（七）规范创业板市场11（八）推进符合地方发展特点的中小型企业融资方式创新12（九）筹建“中小型企业银行”（或称中小型银行）12参考文献14附录一15附录二28结束语32关于中小型企业融资问题的思考一、 当前中小型企业融资的现状及融资的主要途径（一）中小型企业融资的现状中小型企业是国家经济的柱石。改革开放来，中小型企业和民营经济发展迅速，取得了重要的成就，成为经济社会发展中的重要力量。截止至2009年9月底，全国工商登记企业1030万户（不含3130万个体工商户），按现行中小型企业划分标准测算，中小型企业达1023.1万户，超过企业
6、总户数的99%，中小型企业创造的最终产品和服务价值相当于国内生产总值的60%左右，缴税额为国家税收总额的50%左右，提供了近80%的城镇就业岗位。尽管中小型企业在国民经济发展中功不可没，但是，多年来，中小型企业一直面临着诸多的问题，其中比较明显问题之一就是融资难的问题。据中国国家信息中心和国务院中国企业家调查系统等机构的调查，中小型企业短期贷款缺口大，长期贷款更无着落。81%的中小型企业认为，一年内流动资金部分或者全部不能满足需要，60.5%的中小型企业没有1-3年中长期贷款。中小型企业融资难的问题严重制约了中小型企业的发展、壮大，客观上阻碍了改革的进一步深化和综合国力的提高。（二）融资的主要
7、途径1. 自筹资金自筹资金包括的范围非常广泛，主要有企业不断将自己的储蓄（留存盈利和折扣）转化为投资的资金；业主（或合伙人、股东）自有资金；向亲戚朋友借用的资金；企业经营性融资资金（包括客户预付款和向供应商的分期付款等）；企业间的信用贷款；中小型企业间的互助机构的贷款；以及一些社会性基金（如保险基金、养老基金等）的贷款等等。2. 直接融资直接融资是指以债券和股票的形式向社会筹集资金的渠道，现行的主要是风险投资，以及其他形式的私人权益资本投资和“二板市场”。但是，一般公司制中小型企业的债券和股票只能以柜台交易方式发行，只有极少数符合严格条件的公司制中小型企业才能获得公开上市的机会，或进入“第二板
8、块市场”进行融资。3. 间接融资间接融资包括各种短期和中长期贷款。贷款方式主要有抵押贷款、担保贷款和信用贷款等。4. 政府扶助资金政府的资金支持是中小型企业资金来源的一个重要组成部分。综合各国的情况来看，政府的资金支持一般能占到中小型企业外来资金的10%左右，具体是多少则决定于各国对中小型企业的相对重视程度以及各国企业文化的传统。各国对中小型企业资金援助的方式主要包括：税收优惠、财政补贴、贷款援助和开辟直接融资渠道等。从总体上看，中小型企业的资本构成主要以自筹资金为主（自筹资金的比重相对大企业要高得多）。其次，是直接融资或间接融资。最后，政府的扶持资金比重最小，一般仅占企业总资产的5%10%左
9、右。尽管自筹资金在中小型企业资金总量中占有最大的比例，但我们讨论的主要是自筹资金以外的融资方式，因为除了银行等特殊的企业以外，任何企业都是应以自筹资金为主，外援融资为辅，况且正是因为外援融资渠道不是很畅通才使得中小型企业有如此高比例的自筹资金。二、 制约中小型企业融资的瓶颈（一）中小型企业内部自身方面 1、中小型企业的体制不健全，各项管理制度不完善，造成银企关系中严重的信息不对称，给银行造成严重的损失风险，影响银行给中小型企业发放贷款的积极性。很多中小型企业，尤其是私营企业仍然沿用的是经验式和家庭式的管理方式，缺乏科学决策机制，且内部管理混乱，财务制度不健全，更无法为银行提供完整的财务表和信息
10、资料。为避免信息不对称可能导致的逆向选择或道德风险，银行对中小型企业的审查格外严格。在严重信息不对称的情况下，银行向中小型企业发放贷款必然采取慎之又慎的态度，采取严格的审查标准。这样，很多中小型企业不能获得银行提供的贷款和其他金融服务就在情理之中了。 2、企业信用观念淡薄，失去了银行支持的信心。企业法人个人信用程度低，造成企业信用行为扭曲，存在着逃债、赖债、甩债等观念；企业历史客观原因，表现为企业信用观念差，一些企业负债大，包袱重，还贷难度大，企业主观不存在逃债意识，企业法人一直对无力还贷深表对金融部门的歉意。这种情况在现代激烈的市场经济竞争中越来越成为一个影响银行在向中小型企业发放贷款时考虑
11、的因素。在信用环境比较好的地区，那些效益好的中小型企业纷纷成为银行竞争的重点，中小型企业融资也就并非难事。 3、抵押担保能力不足，不能为银行提供完整的信贷手续，影响中小型企业向银行申请贷款融资的成功率。抵押担保难是制约中小型企业取得贷款的主要问题，在私营中小型企业中表现尤为突出。一些企业的发展现状和前景都是好的，于是向银行申请贷款。银行等金融机构向中小型企业发放的贷款必然以抵押、担保贷款为主。但是银行在对其进行考察时，企业缺乏必要的抵押品和没有担保，往往受制于中小型企业无法提供正常的担保信贷手续而不能够对其进行融资，必然形成中小型企业融资难的状况。（二）金融结构和金融体系方面1、中小型企业融资
12、难的根本原因是资金的供给和需求不平衡，没有建立完善的金融体系，中小型企业融资渠道不畅通。现阶段中国金融市场还是以国有大型商业银行为主的间接融资比较发达的间接融资体系。企业经营发展过程中出现的资金余缺问题通过银行来调剂解决，银行在此过程中扮演着重要的角色。由于金融体系的建设刚起步不久，金融机构与金融体系的完善尚在过程中，以国有商业银行为主导的“大金融”很难满足“数量少，批次多”的中小型企业的需求。 2、随着国有独资商业银行商业化、股份化的改造和市场化的运作，银行开始回归企业的市场地位，把追求自身利益最大化作为经营目标，在企业服务的过程中越来越树立市场意识，逐渐摆脱在经营过程中的行政干预，经营决策
13、越来越自主化。这就必然使银行在经营过程中越来越重视风险意识，在发放贷款等金融服务中产生了强烈的自主选择性，各家银行都把追求质优的、有发展潜力前景动力的大企业作为自己的服务对象，而忽视了大量中小型企业的正常融资需求。同时，银行从成本、风险收益的角度考虑时，也往往把贷款成本高、风险大、收益具有较大不确定性的经营环境竞争激烈、发展前景不明、各项管理制度不健全的中小型企业排斥在服务范围之外。 3、金融改革的深化，商业银行信贷管理体制进一步完善。商业银行在信贷管理上推行了统一授信制度，风险管理强化，考核力度加大，银行贷款更加谨慎。目前，商业银行加大了对基层行的考核力度，对信贷人员实行以资产质量为主要指标
14、的考核，实行贷款责任终身追究制度，这就形成了在贷款管理上只有责任而没有利益，从而使得银行信贷人员对中小型企业的贷款产业“惧贷”心理。依法收贷环境差，削弱了银行放贷积极性。4、中小型金融机构不够发达，没有形成面向中小型企业的具有专业性质的中小型金融机构体系，导致对中小型企业提供的服务不全面，没有针对性。从而加大了银行发放贷款的风险，增加了中小型企业融资的成本，打击了中小型企业融资的积极性。（三）政府的政策支持力度不够是造成中小型企业融资困难的重要原因政府对中小型企业融资支持力度不够，迄今为止未出台一部完整的有关中小型企业的法律，导致各种所有制性质的中小型企业在法律和权利上的不平等。近年来这一方面
15、有所改善，但是，由于发展时间短，缺乏成熟经验等原因，许多担保机构存在这样或那样问题，具体表现在：一是对一些中小型企业，银行有贷款注入的意愿，但由于缺乏完善的信用担保机制，企业很难找到符合要求的抵押物和担保单位，影响了银行贷款的投入；二是抵押担保评估手续繁杂，有效时间短，评估费用高。如土地房屋和动产分属不同的部门评估，有的评估费高达原值的2%，企业不堪重负；三是抵押办了落实难。企业抵押贷款到期不能偿还，银行要取得抵押物也难，使抵押形同虚设；四是抵押物变现难。由于缺乏中介机构的帮助，加之银行对抵押物变现后的损失如何进行账务处理无明确的确定，银行成了百货公司。抵押贷款不抵押，挫伤了银行信贷投入的积极
16、性。三、 中小型企业融资难案例分析企业简介：青岛某外贸企业在食品领域拥有肉兔、肉鸡、调理食品三大产业链，形成了进出口贸易、国内营销、食品制造、畜禽养殖、种苗组配、蔬菜种植等多个纵向一体化的产业单元；食品产业的加工优势明显，年加工总能力10万吨以上，消耗各类农副产品原料20多万吨，冷库总容量10000吨，日速冻和保鲜能力800吨；产品销售体系和国际国内市场网络健全，产品畅销日、韩、欧盟、北美等50多个国家和地区。目前就业人员达5000人。2008年该企业共销售收入23亿元，净利润1.2亿元。所属企业全部通过了ISO9001和ISO14000双认证，企业先后被评为国家级星火外向型企业，全国大型农产
17、品加工流通企业，全国民营企业500强，中国食品工业100强，全国优秀食品龙头企业、全国龙头企业技术创新中心、全省诚信守法民营企业和青岛市AAA级信誉企业等荣誉称号。该企业设有专业进出口贸易公司，年进出口贸易额达6000万美元，结算方式以电汇、信用证为主，进出口贸易国家以俄罗斯、美国、日本等国家为主。2009年签订订单月6200万美元，本年度集团计划实现销售收入26亿元。中小型企业融资需求：该公司需中小型企业融资人民币1亿元，主要用于组织货源、支付工资及出口垫资等。中小型企业融资方案：中国银行结合该企业生产经营特点，为该企业提供流动资金贷款、贸易中小型企业融资授信相结合的中小型企业融资方案，以支
18、持企业生产基地生产经营；对专业进出口公司提供贸易中小型企业融资授信支持，以解决企业在贸易方面资金需求。授信条件为集团公司连带责任担保，同时提供相应部分资产抵押。面对目前企业抵押物不足情况，可灵活采取货物质押、考虑担保公司担保等方式解决。具体中小型企业融资金额3900万元，其中流动资金贷款2900万元，贸易中小型企业融资1000万元，贸易中小型企业融资授信以银行结算品种为主导，为企业提供快捷、方便的中小型企业融资渠道。中小型企业融资方案特色及解决问题：1.融货达业务：将进口货物进行质押，为企业提供授信。解决中小型企业抵押担保不足，无法获得授信问题。2.融信达业务：凭出口商提供的出口单据、投保中长
19、期出口信用险的有关凭证、经中信保公司确认的赔款转让协议等，向其提供出口应收账款买入业务。解决中小型企业出口中小型企业融资难问题。3.税钱：以出口退税账户托管或质押，为企业办理中小型企业融资。加快企业退税资金回笼，解决企业资金困难问题。四、 解决中小型企业融资难的对策及建议参阅许多发达国家解决中小型企业融资难问题的经验来看，通常都会从政府组织保障、法律法规体系建设、税收政策优惠、构建担保网络、拓展融资渠道等多方面着手，协同解决中小型企业融资问题。如美国在1958年就成立了联邦政府机构小企业管理局(SBA)，其重要职能之一就是负责为中小型企业提供一系列融资服务。美国也采取制订和实施“微型贷款计划”
20、、“债券担保计划”、“担保开发公司计划”等多种资金援助计划，并由小企业管理局与全国各地的许多银行建立了实施贷款担保计划的业务关系，英国政府也在1981年起开始实施“小企业信贷担保计划”，为那些有可行发展方案却因缺乏信誉而得不到贷款的中小型企业提供贷款担保，对创办2年以上的企业担保85%，对其余企业担保70%。日本建立了一个由地方信用保证协会(全国52个)和中小型企业信用保险公库(由政府全额出资)组成的较为完善的中小型企业担保网。政府在2009年的国务院关于进一步促进中小型企业发展的若干意见中，也就关于切实缓解中小型企业融资困难问题中提出了五个方面的政策，一是全面落实支持小企业发展的金融政策，二
21、是加强和改善对中小型企业的金融服务，三是进一步拓宽中小型企业融资渠道。四是完善中小型企业信用担保体系，五是发挥信用信息服务在中小型企业融资中的作用。鉴于当前发展现状和政策支持，同时借鉴发达国家在解决中小型企业融资难方面的经验，可以具体从以下九个方面寻求解决方案。（一）发展天使投资天使投资是指具有一定资本金的个人或家庭，对于所选择的具有巨大发展潜力的初创企业进行早期的、直接的权益资本投资的一种民间投资方式。与风险投资一样，天使投资也向高风险、高收益，具有巨大增长潜力的项目的早期投资，它也是一种提供追加价值的、参与性很强的、长期的权益资本投资。与风险投资不一致的是天使投资家是管理和投资他们自己的钱
22、。天使投资的投资期比较早，他们投资的规模偏小，投资成本相对较低，投资的速度较快。中小型企业最理想的融资方式至少应该满足三个条件：其一，资金供给主体要敢于主动承担更大的风险，可行性的根据在于他们在降低中小型企业融资风险上比传统的金融机构有着天然的优势，同时他们能够获得更高的回报；其二，资金主体在给中小型企业带来资金的同时还能给企业带来诸如管理、法律方面的帮助，原因在于中小型企业的发展除了受到资金供给的制约外，更受其管理经验不足的制约；其三，能够回避中小型企业融资在大的金融机构眼里是“零售业务”而导致资本成本高的劣势。而天使投资可以说就是中小型企业量身定做的融资方式，在满足这三个条件上具有独特的优
23、势。（二）提高中小型企业自身素质中小型企业获得金融支持的前提是自身有较高的信用度。中小型企业借款难是一个世界性的问题，究其原因，与其自身存在的不足有较大的关系，为解决中小型企业融资难问题，人们提出种种建议，然而，任何方面的加强与完善，都取代不了中小型企业的自身发展和自身信用度的提高。1、提高融资能力。一是企业应实行严格预算控制制度，建立一套资金需要量的预测办法，使预算管理贯穿于融资管理的全过程；二是加强融资活动中成本控制，要考核成本完成情况，建立融资管理人员责任制；三是要建立一套有效运用资金的方法，加强内部管理，把有限的资金用活用好、用出效益。2、加强自身的经营管理水平。一是要提高企业经营管理
24、者的素质，经营管理者应熟悉金融政策，学习金融知识，运用现代金融知识结合自身条件，争取合适的银行融资；二是企业要把握住产品经营寿命周期，在产品市场饱和之前，及时进行技术改造、设备更新，使产品不断更新换代，提高质量，降低成本，在激烈的市场竞争中稳定健康的发展。3、强化信用观念，构筑良好银企关系。有些中小型企业没有长远眼光，为了减轻一时债务负担，不还贷款本息、逃债、废债，严重损害了企业信誉形象，破坏了银企关系。为此，中小型企业必须强化信用意识，保全银行债权，尽量按时还本付息，有困难时与银行协商解决，建立良好的银企关系，为企业融资创造条件。（三）金融机构要加大对中小型企业融资支持力度1、金融机构要提高
25、服务水平。一是要进一步提高认识，转变观念，转变工作作风，深入企业，认真听取企业的反映和要求，了解和掌握中小型企业的需要，要主动了解中小型企业发展过程中的问题，分析中小型企业可支持的条件，以增加潜在的信贷载体；二是要充分利用银行点多面广、信息灵通的优势，及时为中小型企业提供市场信息，帮助解决生产中的问题，对信誉好，前景较为乐观的企业，要通过贸易融资、封闭贷款、短期授信等方式给予支持，以帮助企业尽快扭亏为盈；三是要积极参与中小型企业贷款担保基金的建设，切实解决中小型企业贷款难、担保难的问题；四是金融机构可以拓展相应的银行中间业务，使企业迅速筹措到生产经营所需的短期资金，缓解资金困难。五是依据国家政
26、策，落实和完善的信贷人员尽职免责机制。2、建立和完善与中小型企业发展相适应的金融机构体系。一是国有商业银行要成立专门的中小型企业信贷部，建立专门的中小型企业授信业务制度，并拓展面向中小型企业的存贷款业务，根据中小型企业资金需求时间紧、时效强的特点，公开信贷政策，简化业务程序，对一些经营基础和财务制度计划比较好的中小型企业实行综合后单项授信，在额度之内优先办理；二是合理调整城市商业银行、城市信用社和农村信用社的信贷投向，突出支持地方小企业的重点，使中小型金融机构充分发挥支持中小型企业的主渠道作用；三是适当建立面向中小型企业的小型金融机构，可以建立中小型企业发展银行，作为政策性银行，应根据政府对中
27、小型企业的政策及产业结构的调整方向，通过各种贷款引导中小型企业健康发展。（四）中小型企业应建立并保持与银行的良好关系。中小型企业应主动加强与银行的信息沟通，可以邀请银行有关人员参加董事会并授予其一定的监督权。如此一来，银行可以时刻掌握企业的经营状况等信息，作为其决策依据。这为中小型企业与银行之间建立良好的信用关系搭起一座桥梁，有利于银行对贷款的使用监督，防范风险。由于银行能够连续而准确地掌握企业的相关信息，在以后的新业务拓展中，银行可以花费比较低的成本，提高银行放贷的积极性，这对企业和银行而言是双赢的。总之，只有在良好的信用环境下，建立和维护良好的银企关系，企业才能赢得银行等金融机构的大力支持
28、，也才能为从根本上解决中小型企业融资难奠定一个坚实的基础。（五）完善政府服务职能，为中小型企业融资创造更多机会转换政府职能，由过去的单纯管理型逐步向服务型转变，理顺政企关系，积极疏通中小型企业融资渠道，建立健全社会化服务体系。各级政府应结合当地实际，制定中小型企业发展的政策，建立从政策上引导、由企业自主决定破产、兼并、变卖等改制方式的机制。引导和鼓励发展为中小型企业融资服务的各类中介机构，给予中小型企业与大企业相同的国民待遇。一是要制定支持中小型企业融资的政策。出台具体的可操作的政策性融资措施，推动中小型企业信用担保体系的建设步伐并实现担保行为的规范化。二是建立和规范中小型企业税收支持政策，加
29、强财政对中小型企业工作的支持力度，加大对科技型中小型企业技术创新的基金支持力度；三是要拓宽中小型企业的融资渠道。鼓励中小型企业技术创新，加快中小型企业的产权流动，积极招商引资，扩大中小型企业担保的受惠面；要为那些有市场潜力的中小型企业进行贷款担保，对发展前景好的中小型企业要积极争取上市，通过股票发行募集社会资金，拓宽中小型企业的融资渠道。四是要成立各级中小型企业发展中心，联合各相关服务机构，在资金、信息、技术市场等方面为中小型企业提供专业化、一站式金融、培训和信息咨询等服务，架起商业银行与中小型企业间沟通、联系的桥梁，促进银企合作与共同发展。五是加强对中小型企业经营管理人员的培训。一方面可以依
30、托现有经济管理干部学院及有关大专院校，优先安排中小型企业经营管理者创新培训、工商管理培训及技术、财务等专业骨干的业和技能培训，在培训收费等方面提供优惠。另一方面，鼓励中小型企业创办 “学习型组织”，积极开展自主培训，发展中小型企业人才市场，为中小型企业提供各类合格人才。（六）建立和完善中小型企业信用担保体系从第一部分融资难的现状中我们可以看出，现阶段的中小型企业主要还是通过银行贷款来获得发展资金，中小型企业的担保贷款、抵押贷款以及银行对中小型企业的惜贷行为，实质上都是因为中小型企业自身信用制度的不完善所造成的。诚然，规范建立正规的金融市场，建立与之相符的各种机构等等，可以为解决中小型企业融资起
31、到一定的作用，但那只是外部的因素去影响和促进中小型企业融资问题的解决，要真正解决中小型企业融资难的问题，还要从中小型企业自身出发，去完善和建立健全自身信用，从而从根上去解决融资难的瓶颈。1、应确定适当的担保比例，在担保机构和协作银行之间合理分担风险。中小型企业信用担保机构要与协作银行明确保证责任形式、担保范围、责任分担比例、资信评估、违约责任、代偿条件等内容。担保机构应避免全额担保，对目前商业银行不愿承担任何风险的做法，人民银行应该制定相应的政策引导商业银行在风险分担、放大倍数和业务开展上积极与信用担保机构合作。担保机构和协作银行可以在合作中积极进行业务创新。2、建立担保资金补偿机制。资金补偿
32、机制是中小型企业信用担保体系正常运作的关键环节。政府可以考虑每年从财政预算中划拨一定的资金作为基础，并从科技发展基金、技改贷款贴息中划出一定金额用于高科技行业的风险补偿。担保机构可按每年担保费和利息收入的一定比率提取一部分作为补充，形成风险补偿基金，用于弥补担保机构的风险损失。3、健全再担保基金制度。中小型企业信用担保机构应该依靠再担保体系来分散和规避企业风险，降低单笔担保损失的实际代偿率。各地可根据本地区担保机构的运作方式，担保机构的资信情况，建立不同形式的再担保机制。既可以仿效日本，由地区财政遵循统一担保规则建立再担保模式，也可以建立有选择的进行再担保的模式。应适时组建作为“最后担保人”的
33、全国性再担保机构，建立起具有特色的中小型企业信用担保体系，使中小型企业置身于结构合理、层次分明、功能完善的信用安全保障网中。4、健全中小型企业信用担保法律体系。目前，关于专业信用担保机构的市场准入与退出，担保人员从业资格，信用担保机构财务及内控制度，担保业务范围和种类等问题尚无明确的法律规定，不利于担保业的规范发展。为此，应当抓紧制定中小型企业信用担保管理办法，规范信用担保机构的准入、退出及内控制度，明确信用担保机构的行业定位及职能，进一步促进全国中小型企业信用担保机构的规范化发展。（七）规范创业板市场创业板市场，是指专门协助高成长的新兴创新公司特别是高科技公司筹资并进行资本运作的市场，有的也
34、称为二板市场、另类股票市场、增长型股票市场等。它与大型成熟上市公司的主板市场不同，是一个前瞻性市场，注重于公司的发展前景与增长潜力。其上市标准要低于成熟的主板市场。创业板市场是一个高风险的市场，因此更加注重公司的信息披露。主板市场门槛相对太高，对于那些刚刚步入扩张阶段或稳定成熟阶段的中小型高新技术企业来说，存在难以逾越的规则障碍。创业板为中小型企业融资难的问题开拓了一条新路，为了让这条新路更好的为中小型企业服务，需要进一步的加强规范，提高信息批露的透明与规范，推进和完善公司治理，推进诚信文化建设，共同构建相互沟通、相互信任、相互交流、相互监督的和谐发展环境。（八）推进符合地方发展特点的中小型企
35、业融资方式创新解决中小型企业的融资问题难通常与地方经济环境和信用环境都有着非常密切的关系，在进行中小型企业融资方面可以依据地方特点进行重点创新。一是注重新融资方式发展在当地的群众基础，重点因势利导，去芜存精；二是推动和构建良好的地方信用环境形成机制；三是大力引导和鼓励具有地方特色的新兴融资方式的发展壮大；四是规范新兴的融资方式，从地方法规和政策层面保障其健康有序的发展；五是强化当地银监会和央行把控地方总体信用风险的能力，确保地方金融体系的和和谐发展。如江西赣州市推行的“新市民创业贷款”和江西定南县推行的“个人委托中小型企业信用担保机构贷款模式”都是非常切合当地实际创新性融资方式。“新市民创业贷
36、款”是指赣州市为鼓励扶持“新市民”这一特殊群体自谋职业、自主创业,帮助解决其创业过程中的资金不足以及贷款难、担保难问题而开办的一种创业扶持贷款。具体是由政府出资成立了新市民创业贷款担保中心，并设立担保基金，为经办银行发放此类贷款提供反担保，实行全程免费服务。“个人委托中小型企业信用担保机构贷款模式”其实质是一种民间借贷模式，主要由中小型企业信用担保机构担当民间借贷双方的中介人和担保人，实现一种规范化的民间借贷行为。中小型企业信用担保机构按规定收取一定的担保费和手续费，借贷行为发生以后，中小型企业信用担保机构按照委托合同对贷款的使用情况进行监督并协助出借人收回，并承担部分因评估不准而造成的不良损
37、失。（九）筹建“中小型企业银行”（或称中小型银行）1.“中小型企业银行”的服务对象是中小型企业，先试点后立法。在试点阶段，“中小型企业银行”应是国家的政策性银行，或是国家控股，由中小型企业、商业银行、投资公司等参股的股份制银行。2.“中小型企业银行”的资金，来自国家的直接注资（占比为30%以上）；国家每年对中小型企业支持的各种资金（先存放在银行，再通过银行发放）；企业年金（可强制规定企业年金必须存入中小型企业银行）；充分发挥工商联社团的凝聚作用，动员中小型企业参股；动员部分行政和单位将大部存款存入该银行；通过市场机制公募或私募资金等。3.为支持新成立中小型企业银行的发展，政府对该银行实施暂免或
38、减半征收营业税。4.推动建立小企业贷款风险补偿基金。政府要有贷出去的一部分钱，收不回来的决心。银行要在制度建设、组织建设、产品与服务创新等方面下工夫，规范、有效操作。特别是在政策上，应允许“中小型企业银行”的贷款不良率高于一般商业银行，并建立贷款风险补偿机制和“尽职免责机制”，从制度上保证，不追究已尽心尽职的工作人员，因出现坏账而承担的相应责任。5.在贷款发放方面，形成一家企业有难，大家支持及相互联保机制，并探索将贷款转化为股权的运作模式。综上所述，解决中小型企业融资难问题，需要政府部门、中小型企业、金融机构和社会中介组织等有关各方的共同努力。中小型企业自身要通过改善经营管理、改进生产技术、提
39、高核心竞争力和持续发展能力，逐步增强对信贷资金的吸引力，坚持诚实守信，提高资信度，依靠良好的信用、真实的信息赢得银行的信任和支持。有关中介组织，要加强对中小型企业的服务，帮助中小型企业解决发展中遇到的困难问题，更好地促进中小型企业发展。此外，破解中小型企业融资难，还应重视对国外经验的研究。世界上有些国家已建立了一套在完善信用体系基础上的包括信用机构、担保机构、中小型银行、创业投资体系在内的中小型企业直接、间接融资的市场体系和政策支持及扶持体系，为中小型企业融资提供多种方式的融资支持服务，其中有些成熟的经验和做法也值得参考与借鉴。参考文献1李毅中. 国务院关于促进中小型企业发展情况的报告2009
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42、mentals of management21 Management（Seventh Edition） 斯帝芬P罗宾斯著22 Fundamentals of Human Resource Management附录一 英文参考Title:Future of SME financeBackground the environment for SME finance has changedFuture economic recovery will depend on the possibility of Crafts, Trades and SMEs to exploit their potenti
43、al for growth and employment creation.SMEs make a major contribution to growth and employment in the EU and are at the heart of the Lisbon Strategy, whose main objective is to turn Europe into the most competitive and dynamic knowledge-based economy in the world. However, the ability of SMEs to grow
44、 depends highly on their potential to invest in restructuring, innovation and qualification. All of these investments need capital and therefore access to finance.Against this background the consistently repeated complaint of SMEs about their problems regarding access to finance is a highly relevant
45、 constraint that endangers the economic recovery of Europe.Changes in the finance sector influence the behavior of credit institutes towards Crafts, Trades and SMEs. Recent and ongoing developments in the banking sector add to the concerns of SMEs and will further endanger their access to finance. T
46、he main changes in the banking sector which influence SME finance are:Globalization and internationalization have increased the competition and the profit orientation in the sector;worsening of the economic situations in some institutes (burst of the ITC bubble, insolvencies) strengthen the focus on
47、 profitability further;Mergers and restructuring created larger structures and many local branches, which had direct and personalized contacts with small enterprises, were closed;up-coming implementation of new capital adequacy rules (Basel II) will also change SME business of the credit sector and
48、will increase its administrative costs;Stricter interpretation of State-Aide Rules by the European Commission eliminates the support of banks by public guarantees; many of the effected banks are very active in SME finance.All these changes result in a higher sensitivity for risks and profits in the finance sector.The changes in the finance sector affect the accessibi