《保荐代表人考试《投资银行业务》2023年综合考点习题及答案.pdf》由会员分享，可在线阅读，更多相关《保荐代表人考试《投资银行业务》2023年综合考点习题及答案.pdf（78页珍藏版）》请在taowenge.com淘文阁网|工程机械CAD图纸|机械工程制图|CAD装配图下载|SolidWorks_CaTia_CAD_UG_PROE_设计图分享下载上搜索。
1、保荐代表人考试 投资银行业务2023年综合考点习题及答案1.某城投企业拟发行停车场专项债券，下列说法正确的有（）。I.该企业拟发债资金专项用于城市停车场建设项目，可以比照国家发改委“加快和简化审核类”债券审核程序n.该笔债券募集资金可用于该企业正在做的房地产开发以及城市基础设施建设项目中配套建设的城市停车场项目i n.本次发债该建设企业启动了第三方担保的保证措施，目前公司最近一期经审计的财务报表的资产负债率为6 5%I V .此次募集资金占城市停车场项目总投资比例可以不超过7 0%V.用于委托经营或转让一经营一转让（T OT）等方式，收购已建成的停车场统一经营管理A.I、I I.I I IB.
2、n、i n、i vC.I、n、M vD.n、i n、w、vE.i、n、m、M v【答案】：c【解析】：根 据 城市停车场建设专项债券发行指引（发改办财金 20 1 5）8 1 8号）具体分析如下：I 项，第 1 条规定，鼓励企业发行债券专项用于城市停车场建设项目，在相关手续齐备、偿债措施完善的基础上，比照我委“加快和简化审核类”债券审核程序，提高审核效率。I I、H I、W三项，第 2 条规定，在偿债保障措施较为完善的基础上，企业申请发行城市停车场建设专项债券，可适当放宽企业债券现行审核政策及 关于全面加强企业债券风险防范的若干意见中规定的部分准入条件：发行城市停车场建设专项债券的城投类企业不
3、受发债指标限制。债券募集资金可用于房地产开发、城市基础设施建设项目（以下简称“主体项目”）中配套建设的城市停车场项目，具体投资规模可由主体项目审批部门根据主体项目可行性研究报告内容出具专项意见核定。募集资金占城市停车场项目总投资比例由不超过6 0%放宽至不超过 7 0%o将城投类企业和一般生产经营性企业需提供担保措施的资产负债率要求分别放宽至7 0%和 7 5%；主体评级A A A 的，资产负债率要求进一步放宽至7 5%和 8 0%o I I I 项无须担保不受“地方政府所属城投企业已发行未偿付的企业债券、中期票据余额与地方政府当年GDP的比值超过8%的，其所属城投企业发债应严格控制”的限制。
4、城投类企业不受“单次发债规模，原则上不超过所属地方政府上年本级公共财政预算收入”的限制。V 项，第 5 条规定，优化城市停车场建设项目品种方案设计。一是可根据项目资金回流的具体情况科学设计债券发行方案，支持合理灵活设置债券期限、选择权及还本付息方式。二是积极探索停车设施产权、专项经营权、预期收益质押担保等形式。三是鼓励发债用于委托经营或转让一经营一转让（TOT）等方式，收购已建成的停车场统一经营管理。2.全国中小企业股份转让系统挂牌公司拟募集资金用于购买非股权资产，根 据 挂牌公司股票发行常见问题解答（三），下列关于本次股票发行方案的说法，正 确 的 有（）。2017年 9 月真题I,应当详细
5、披露本次发行募集资金的用途并进行必要性和可行性分析II.应当详细披露前次发行募集资金的使用情况III.发行前挂牌公司应当完成与交易对方合同或协议的签订IV.应当披露交易价格或披露所采用的客观确切的估值方法V .交易价格要有审计报告或者资产评估报告的支持A.I、IIB.IIL M Vc.i、n、m、vD.I、II、M VE.I、II.IIL M V【答案】：C【解析】：根 据 挂牌公司股票发行常见问题解答（三）一一募集资金管理、认购协议中特殊条款、特殊类型挂牌公司融资（股转系统公告（2016）63号），股票发行方案的信息披露要求，挂牌公司股票发行方案中应当详细披露本次发行募集资金的用途并进行必要
6、性和可行性分析，募集资金用于购买非股权资产（是指构成可独立核算会计主体的经营性资产）的，发行前挂牌公司应当与交易对方签订合同或协议，在发行方案中披露交易价格，并有审计报告或者资产评估报告的支持。挂牌公司股票发行方案中应当详细披露前次发行募集资金的使用情况，包括募集资金的具体用途、投入资金金额以及对挂牌公司经营和财务状况的影响等。挂牌公司的主办券商应当在“主办券商关于股票发行合法合规性意见”中就挂牌公司本次发行是否符合募集资金专户管理要求、是否符合募集资金信息披露要求等逐项发表明确意见。3.某公司2016年年初面向公众投资者公开发行公司债券，发行时主体评级为A A+,债项评级为AAA,最近三个会
7、计年度经审计的年均可分配利润等于债券一年利息的1.5倍，在上交所上市流通。存续期内，最近三个会计年度经审计的年均可分配利润降低为债券一年利息的0.8倍，主体和债项评级未发生变化，正确的有（）oI.投资者范围将调整且仅限合格投资者II.投资者范围保持不变III.无法采用竞价交易IV.可进行新质押式回购V .将面临交易所债券风险提示A.II.IIIB.n、ivc.I、n、inD.i、w、vE.n、in、iv【答案】：B【解析】：I、n两项，公司债券发行与交易管理办法第 1 8条规定，资信状况符合以下标准的公司债券可以向公众投资者公开发行，也可以自主选择仅面向合格投资者公开发行：发行人最近3年无债务
8、违约或者迟延支付本息的事实；发行人最近3个会计年度实现的年均可分配利润不少于债券一年利息的1.5 倍；债券信用评级达到A A A 级；中国证监会根据投资者保护的需要规定的其他条件。未达到上述规定标准的公司债券公开发行应当面向合格投资者；仅面向合格投资者公开发行的，中国证监会简化核准程序。根 据 深圳证券交易所债券市场投资者适当性管理办法（2 0 1 7 年修订），在交易所上市交易或者挂牌转让的债券，发生下列情形之一的，发行人、受托管理人或具有同等职责的机构应当及时发布公告提示投资风险，自该情形披露之日起，仅本办法规定的合格投资者中的机构投资者可以买入该债券：上交所规定与此基本相同公司债券信用评
9、级下调至A A A 级 以 下（不含A A A）；发行人最近一个会计年度经审计的财务报告显示为亏损或经更正的财务报告显示为亏损；发行人发生债务违约、延迟支付本息，或者其他可能对债券还本付息产生重大影响的事件；发行人发生严重违反法律、行政法规、部门规章或者合同约定的行为，或者被证券监督管理部门立案调查，严重影响其偿债能力；交易所认定的其他情形。可见，“发行人最近3个会计年度实现的年均可分配利润不少于债券一年利息的1.5 倍”只是发行时认定的必要条件；存续期内，利润下降导致利息覆盖倍数不足1.5 倍，并不会导致公司债券由“大公募”降 为“小公募”而将公众投资者排除在投资者范围之外。I I I 项，
10、根据 深圳证券交易所债券市场投资者适当性管理办法（2 0 1 7年修订），公开发行的公司债券在上市时同时采取集中竞价交易和大宗交易方式的，如存续期内债券信用评级调整为A A 级（不含）以下的，交易方式应当调整为仅采取协议大宗交易方式，不得再采用竞价方式。本题情形可继续采用竞价交易方式。I V 项，该公司债券主体和债项评级未发生变化，根 据 质押式回购资格准入标准及标准券折扣系数取值业务指引（2 0 1 7 年修订）第 3条,可进行新质押式回购。V项，公司债券发行与交易管理办法发布后，不再实行风险警示制度。4.某上市公司股本规模为1 亿股，其中甲公司为该上市公司的第一大股东并持有5 0%的股份，
11、第二大股东为乙公司，持股比例小于1%。乙公司及其一致行动人拟受让甲公司之外的股东所持有的该上市公司 1 5 0 0 万股的股份，甲公司与乙公司不存在关联关系。不考虑其他因素，下列相关事项中乙公司及其一致行动人必须在权益变动报告书予以披露的是（）。2 0 1 8 年 5月真题A.是否有意在未来1 2 个月内继续增加其在上市公司中拥有的权益B.前 2 4 个月内与上市公司之间的重大交易C.控股股东、实际控制人及其股权控制关系结构图D.未 来 12个月内上市公司资产、业务等进行调整的后续计划E.取得相关股份的价格、所需资金额、资金来源【答案】：A【解析】：上市公司收购管理办法（2020年修订）第 1
12、 6 条规定，投资者及其一致行动人不是上市公司的第一大股东或者实际控制人，其拥有权益的股份达到或者超过该公司已发行股份的5%,但未达到20%的，应当编制包括下列内容的简式权益变动报告书：投资者及其一致行动人的姓名、住所；投资者及其一致行动人为法人的，其名称、注册地及法定代表人；持股目的，是否有意在未来1 2 个月内继续增加其在上市公司中拥有的权益；上市公司的名称、股票的种类、数量、比例；在上市公司中拥有权益的股份达到或者超过上市公司已发行股份的5%或者拥有权益的股份增减变化达到5%的时间及方式、增持股份的资金来源；在上市公司中拥有权益的股份变动的时间及方式；权益变动事实发生之日前6 个月内通过
13、证券交易所的证券交易买卖该公司股票的简要情况；中国证监会、证券交易所要求披露的其他内容。前述投资者及其一致行动人为上市公司第一大股东或者实际控制人，其拥有权益的股份达到或者超过一个上市公司已发行股份的5%,但未达到20%的，还应当披露本办法第17条 第1款规定的内容。即除了披露上述内容外，还应当按照详式权益变动报告书的有关内容披露相关信息。本题中，乙应编制简式权益变动报告书。BCDE四项属于详式权益变动报告书的内容。5.甲公司持有乙公司60%股权，可对乙公司实施控制，现拟出售其中40%股权，并符合持有待售条件，甲公司所持剩余20%股权仍对乙公司具有重大影响，下列有关甲公司个别财务报表会计处理的
14、说法，正确 的 是（）。A.甲公司持有乙公司40%股权划分为持有待售的非流动资产，20%股权仍按成本法核算B.甲公司持有乙公司60%股权需整体划分持有待售的非流动资产C.甲公司持有乙公司20%股权采用权益法进行核算D.甲公司持有乙公司60%股权继续采用成本法进行核算【答案】：B【解析】：甲公司因出售对乙公司的投资导致丧失乙公司控制权的，无论是否保留部分权益性投资，应当在拟出售对乙公司投资满足持有待售类别划分条件时，在甲公司个别报表中将对子公司投资整体划分为持有待售类别，在合并财务报表中将子公司所有资产和负债划分为持有待售类别。6.对于中小板的上市公司，以下关于募投项目变更的说法正确的有()oA
15、.变更募投项目由控股子公司实施，应经股东大会审议通过B.变更募投项目实施地点，经董事会通过，保荐机构发表意见C.取消原募集资金项目，实施新项目，董事会通过，无须经股东大会通过D.变更募集资金投资项目实施方式，董事会通过，无须经股东大会通过【答案】:A|B【解析】：深圳证券交易所中小企业板上市公司规范运作指引(2015年修订)第6 4 1条规定，上市公司存在下列情形的，视为募集资金用途变更:取消原募集资金项目，实施新项目；变更募集资金投资项目实施主体（实施主体由上市公司变为全资子公司或者全资子公司变为上市公司的除外）；变更募集资金投资项目实施方式；本所认定为募集资金用途变更的其他情形。第 6 4
16、 2 条规定，经董事会和股东大会审议通过变更募集资金用途议案后，上市公司方可变更募集资金用途。A 项，变更募投项目由控股子公司实施，为变更募集资金投资项目实施主体，需经股东大会审议通过。B 项，第 6 4 7 条规定，上市公司改变募集资金投资项目实施地点的，应当经董事会审议通过，并在 2 个交易日内公告，说明改变情况、原因、对募集资金投资项目实施造成的影响以及保荐机构出具的意见。7.甲企业集团决定出售其专门从事酒店管理的下属子公司乙公司，酒店管理构成甲企业集团的一项主要业务。乙公司管理一个酒店集团和一个连锁健身中心。为获取最大收益，甲企业集团决定允许将酒店集团和连锁健身中心出售给不同买家，但酒
17、店和健身中心的转让是相互关联的，即两者或者均出售，或者均不出售。甲企业集团于2017年1 2 月 6 日与丙公司就转让连锁健身中心正式签订了协议，假设此时连锁健身中心符合了持有待售类别的划分条件，但酒店集团尚不符合持有待售类别的划分条件。下列项目中正确的有（）oI,连锁健身中心与酒店集团均属于终止经营II.连锁健身中心属于终止经营III.酒店集团属于终止经营IV.酒店集团不属于终止经营A.IB.IK WC.II.IllD.Ill【答案】：B【解析】：n项，连锁健身中心是拟对一项独立的主要业务进行处置的一项相关联计划的一部分，属于终止经营；I、m、w三项，酒店集团尚未处置，也未划分为持有待售类别
18、，不属于终止经营。8.按照上市规则的规定，下列属于上市公司关联方的是（）。A.5个月前辞职的监事B.未来8个月控股股东控制的公司C.提供审计服务满3年的会计师D.独立董事任董事的公司【答案】:A|B|D【解析】：上市公司信息披露管理办法第7 1条 第3项规定，上市公司的关联交易，是指上市公司或者其控股子公司与上市公司关联人之间发生的转移资源或者义务的事项。关联人包括关联法人和关联自然人。具有以下情形之一的法人，为上市公司的关联法人：直接或者间接地控制上市公司的法人；由前项所述法人直接或者间接控制的除上市公司及其控股子公司以外的法人；关联自然人直接或者间接控制的、或者担任董事、高级管理人员的，除
19、上市公司及其控股子公司以外的法人；持有上市公司5%以上股份的法人或者一致行动人；在过去12个月内或者根据相关协议安排在未来12月内，存在上述情形之一的；中国证监会、证券交易所或者上市公司根据实质重于形式的原则认定的其他与上市公司有特殊关系，可能或者已经造成上市公司对其利益倾斜的法人。具有以下情形之一的自然人，为上市公司的关联自然人：直接或者间接持有上市公司5%以上股份的自然人;上市公司董事、监事及高级管理人员；直接或者间接地控制上市公司的法人的董事、监事及高级管理人员；上述第、项所述人士的关系密切的家庭成员，包括配偶、父母、年 满1 8周岁的子女及其配偶、兄弟姐妹及其配偶，配偶的父母、兄弟姐妹
20、，子女配偶的父母；在过去12个月内或者根据相关协议安排在未来12个月内，存在上述情形之一的；中国证监会、证券交易所或者上市公司根据实质重于形式的原则认定的其他与上市公司有特殊关系，可能或者已经造成上市公司对其利益倾斜的自然人。AB两项，上市公司的董事、监事、高级管理人员及其亲属属于上市公司的关联方，过去12个月内存在也属于上市公司的关联方；D项，董事、监事、高级管理人员及其亲属担任董事、高管的法人或其他组织属于上市公司的关联方。9.根据 科创板首次公开发行股票承销业务规范，下列关于科创板公司首次公开发行股票投资价值研究报告的说法，正确的有（）o2019年 11 月真题I.投资价值研究报告应当对
21、影响发行人投资价值的行业状况与发展前景进行分析与预测II.投资价值研究报告应当对影响发行人投资价值的公司状况进行分析III.撰写投资价值研究报告应当制作发行人的盈利预测模型IV.投资价值研究报告应当分别提供至少两种估值方法作为参考V.投资价值研究报告应当合理给出发行人本次公开发行股票后整体市值区间以及在假设采用超额配售选择权的情况下的每股估值区间A.I、II、HI、VB.I、II、IIL IVC.I、IV、VD.II、III、IV、VE.I、n、m、M v【答案】：B【解析】：I 项，科创板首次公开发行股票承销业务规范（中 证 协 发（2019）148号）第 5 1 条规定，投资价值研究报告应
22、当对影响发行人投资价值的行业状况与发展前景进行分析与预测，可以包括：发行人所属行业分类、行业的生命周期分析及其对发行人发展前景的影响、行业供给需求分析、行业竞争分析、行业主要政策分析、行业的发展前景预测以及证券分析师认为行业层面其他的重要因素。II项，第 5 2 条规定，投资价值研究报告应当对影响发行人投资价值的公司状况进行分析，可以包括：公司治理的分析与评价、公司战略的分析与评价、经营管理的分析与评价、研发技术的分析与评价、财务状况的分析与评价、募集资金投资项目分析以及证券分析师认为发行人层面其他的重要因素。公司分析必须建立在行业分析的基础上进行。HI项，第 5 3 条规定，撰写投资价值研究
23、报告应当制作发行人的盈利预测模型，包括但不限于资产负债表、利润表以及现金流量表三张报表的完整预测以及其他为完成预测而需要制作的辅助报表，从而预测公司未来的资产负债、利润和现金流量的相对完整的财务状况。在进行盈利预测前，证券分析师应当明确盈利预测的假设条件。盈利预测应谨慎、合理。IV、V两项，第56条 第1款规定，投资价值研究报告应当分别提供至少两种估值方法作为参考，合理给出发行人本次公开发行股票后整体市值区间以及在假设不采用超额配售选择权的情况下的每股估值区间。10.关于上市公司收购中的支付方式，以下说法正确的有（）o 2015年11月真题I.收购人以证券支付收购价款的，应当提供该证券的发行人
24、最近3年经审计的财务会计报告、证券估值报告，并配合被收购公司聘请的独立财务顾问的尽职调查工作n.收购人以在证券交易所上市的债券支付收购价款的，该债券的可上市交易时间应当不少于3个月III.收购人以未在证券交易所上市交易的证券支付收购价款的，必须同时提供现金方式供被收购公司的股东选择w.收购人以在证券交易所上市交易的证券支付收购价款的，对于非发行新股的，应将用于支付的全部证券交由证券登记结算机构保管A.I、II、WB.n、in、ivc.i、口、IIL wD.I、HI、IV【答案】：D【解析】：I、H、I I I三项，上市公司收购管理办法（2 0 1 4年修订）第3 6条第1款规定，收购人可以采用
25、现金、证券、现金与证券相结合等合法方式支付收购上市公司的价款。收购人以证券支付收购价款的，应当提供该证券的发行人最近3年经审计的财务会计报告、证券估值报告，并配合被收购公司聘请的独立财务顾问的尽职调查工作。收购人以在证券交易所上市的债券支付收购价款的，该债券的可上市交易时间应当不少于1个月。收购人以未在证券交易所上市交易的证券支付收购价款的，必须同时提供现金方式供被收购公司的股东选择，并详细披露相关证券的保管、送达被收购公司股东的方式和程序安排。I V项，根据第3 6条 第2款 第1项，收购人以在证券交易所上市交易的证券支付收购价款的，应将用于支付的全部证券交由证券登记结算机构保管，但上市公司
26、发行新股的除外。1 1.下列关于现金流量性质的判断，正 确 的 是（）。I ,支付给离休退休人员的工资在“支付其他与经营活动有关的现金”项目反映I I.出售交易性金融资产收到的现金在“取得投资收益收到的现金”项目反映III.融资租赁各期支付的现金在“支付其他与筹资活动有关的现金”项目反映IV.发行股票支付的佣金在“支付其他与筹资活动有关的现金”项目反映V.本期发生购货退回而收到的现金在“收到其他与经营活动有关的现金”项目反映A.I、IIB.I.IIIc.I、in、ivD.IIL w、vE.I、in、w、v【答案】：B【解析】：n项，出售交易性金融资产收到的现金在“收回投资收到的现金”项目反映；
27、w项，股份有限公司发行股票支付的手续费、佣金等发行费用，股票溢价发行的，从发行股票的溢价中抵扣；股票发行没有溢价或溢价金额不足以支付发行费用的部分，应将不足支付的发行费用冲减盈余公积和未分配利润；V项，本期发生购货退回而收到的现金在“销售商品、提供劳务收到的现金”项目反映。12.根据 深圳证券交易所关于开展绿色公司债券业务试点的通知，发行人申请绿色公司债券上市预审核或挂牌条件确认、上市交易或挂牌转让的报送材料应满足的必备要求不包括（）。2018年9月真题A.绿色公司债券募集说明书应当包括募集资金拟投资的绿色产业项目类别、项目认定依据或标准B.提交独立的专业评估或认证机构就募集资金拟投资项目属于
28、绿色产业项目所出具的评估意见或认证报告C.提供募集资金投向募集说明书约定的绿色产业项目的承诺函D.绿色公司债券募集说明书应包括环境效益目标、绿色公司债券募集资金使用计划和管理制度等内容【答案】：B【解析】：深圳证券交易所关于开展绿色公司债券业务试点的通知 第2条规定，发行人申请绿色公司债券上市预审核或挂牌条件确认、上市交易或挂牌转让，除 按 照 公司债券管理办法 公司债券上市规则 非公开发行公司债券暂行办法及其他相关规则的要求报送材料外，还应满足以下要求：绿色公司债券募集说明书应当包括募集资金拟投资的绿色产业项目类别、项目认定依据或标准、环境效益目标、绿色公司债券募集资金使用计划和管理制度等内
29、容；提供募集资金投向募集说明书约定的绿色产业项目的承诺函；提供本所要求的其他文件。13.2017年甲公司发生了下列交易或事项，不考虑其他因素的影响，属于非货币性资产交换的有（）。I.欠乙公司款2000万元，以库存商品偿付欠款的2 0%,其余以银行存款支付I I .以持有的公允价值为2500万元的对子公司（A公司）投资换取公允价值为2400万 元B公 司25%的股权，差 价100万元以银行存款收取III.发行公允价值为5000万元的普通股500万股，购 买C公司一幢大楼，大楼市场价值为5000万元IV.以公允价值计量且其变动计入当期损益的债券投资300万元换入公允价值为250万元的生产线一条，并
30、收取差价5 0万元V.以公允价值200万元的设备换入公允价值不能确定的一个特殊设备，其账面价值为50万元A.I、IIB.II、HI、VC.I、IK IVD.IIL IV、VE.n、M V【答案】：E【解析】：I项，用库存商品偿还债务，资产减少，负债减少，不属于非货币性资产交换。II项，收到的货币性资产占换出资产的公允价值的比为：1004-2500=4%25%,因此属于非货币性资产交换。III项，发行普通股购买大楼，资产增加，所有者权益增加，不属于非货币性资产交换。W项，收到的货币性资产占换出资产的公允价值的比为：50 300=16.67%I I Ic.i i、m、i vD.i、n、vE.I、H
31、 I、M V【答案】：A【解析】：n项，商业银行次级债券发行管理办法第7条规定，中国人民银行和中国银行业监督管理委员会依法对次级债券发行进行监督管理。中国银行业监督管理委员会负责对商业银行发行次级债券资格进行审查，并对次级债券计入附属资本的方式进行监督管理；中国人民银行对次级债券在银行间债券市场的发行和交易进行监督管理。i n项，第9条规定，商业银行公开发行次级债券应具备以下条件：实行贷款5级分类，贷 款5级分类偏差小；核心资本充足率不低于5%；贷款损失准备计提充足；具有良好的公司治理结构与机制；最近3年没有重大违法、违规行为。I V项，第1 0条规定，商业银行以私募方式发行次级债券或募集次级
32、定期债务应符合以下条件：实行贷 款5级分类，贷 款5级分类偏差小；核心资本充足率不低于4%；贷款损失准备计提充足；具有良好的公司治理结构与机制；最近3年没有重大违法、违规行为。23.某股份有限公司2019年1月1日将其持有的债权投资转让，转让价款1560万元已收存银行。该债券系2017年1月1日购进，面值为1500万元，票面年利率为5%,到期一次还本付息，期限为3年。转让该项债券时，应计利息明细科目的余额为150万元，尚未摊销的利息调整贷方余额为2 4万元，该项债券已计提的减值准备金额为30万元。该公司转让该项债权投资应确认的投资收益为（）万元。A.-3 6B.-6 6C.-9 0D.114【
33、答案】：A【解析】：该公司转让该项债权投资应确认的投资收益=转让收入一债权投资账面价值=1560 （1500+1 5 0-2 4-3 0）=-3 6 （万元）。24.某已发行过优先股的公司拟再发行优先股，召开股东大会会议进行表决。根据 优先股试点管理办法，下列说法正确的有（）。2018年5月真题I .公司召开股东大会会议应通知优先股股东n.优先股股东有权出席股东大会会议，就该事项与普通股股东分类表 决，其所持有每一优先股有享有公司章程规定的一定比例表决权i n.公司持有的本公司每股优先股股份享有公司章程规定的一定比例表决权I V .决 议 须 经 出 席 会 议 的 优 先 股 股 东（含表决
34、权恢复的优先股股东）所持表决权的三分之二以上通过V.决 议 须 经 出 席 会 议 的 普 通 股 股 东（含表决权恢复的优先股股东）所持表决权的三分之二以上通过A.I、I I、I V、VB.I I I I IC.M VD.I、n、i n、M VE.I、V【答 案】：E【解 析】：优先股试点管理办法第1 0条规定，出现以下情况之一的，公司召开股东大会会议应通知优先股股东，并 遵 循 公司法及公司章程通知普通股股东的规定程序。优先股股东有权出席股东大会会议，就以下事项与普通股股东分类表决，其所持每一优先股有一表决权，但公司持有的本公司优先股没有表决权：修改公司章程中与优先股相关的内容；一次或累计
35、减少公司注册资本超过百分之十；公司合并、分立、解散或变更公司形式；发行优先股；公司章程规定的其他情形。上述事项的决议，除须经出席会议的普通股股东（含表决权恢复的优先股股东）所持表决权的三分之二以上通过之外，还须经出席会议的优先股股东（不含表决权恢复的优先股股东）所持表决权的三分之二以上通过。25.甲公司2009年10月1日借入专门借款5000万元用于建造厂房，年利率6%,借款期限为2年。2010年1月1日开工建设，并与当日支付施工款3000万元，剩余款项存入银行，全年取得利息收入50万元。2010年9月1日，因可预见的冰冻天气连续暂停建设3个月，于12月1日重新开工，2010年12月3 1日完
36、工。则甲公司该厂房2010年度资本化的利息费用为（）万元。A.250B.3 0 0C.2 2 5D.1 7 5【答案】：A【解析】：因可预见的冰冻天气中断属于正常中断，不管时间多长都不应当暂停资本化,则该厂房20 1 0年度资本化的利息费用=5 0 0 0 X 6%-5 0 =250（万元）。注意：本题开工前支付的借款费用应该费用化，即20 0 9年支付的利息费用75万 元（5 0 0 0 X 6%X*L 2）应该费用化，计入当期财务费用。26.根据 首次公开发行股票承销业务规范，下列关于配售的说法正确 的 是（）。A.公募养老社保类、年金保险类有效申购不足安排数量的，发行人应中止发行B.公募
37、养老社保类投资者的配售比例应当不低于其他投资者的配售比例C.同类配售对象获得配售的比例可以不相同D.主承销商对承诺1 2个月及以上限售期投资者单独设定配售比例的，公募养老社保类投资者的配售比例应当不高于其他承诺相同限售期的投资者【答案】：B【解析】：A项，首次公开发行股票承销业务规范（2018年修订）第24条第3款规定，公募养老社保类、年金保险类有效申购不足安排数量的，主承销商和发行人可以向其他符合条件的网下投资者配售。B C D三项，第2 5条规定，同类配售对象获得配售的比例应当相同。公募养老社保类、年金保险类投资者的配售比例应当不低于其他投资者的配售比例。主承销商和发行人对承诺1 2个月及
38、以上限售期投资者单独设定配售比例的，公募养老社保类、年金保险类投资者的配售比例应当不低于其他承诺相同限售期的投资者。27.以下关于上市公司控股股东增持股份的说法符合规定的有（）。2011年真题I.上交所上市公司的控股股东在年报披露前1 5日购入0.2%股份I I.中小板上市公司控股股东在业绩快报披露前1 2日增持公司股份I I I.上交所上市公司控股股东在年报披露前1 0日内购入0.2%股份IV.上交所上市公司控股股东在业绩快报前1 0日内增持公司股份A.I、IIB.I.IIIC.II、IIID.n、w【答案】：A【解析】：上海证券交易所上市公司控股股东、实际控制人行为指引第4.5条规定，控股
39、股东、实际控制人在下列情形下不得增持上市公司股份:上市公司定期报告披露前1 0日内；上市公司业绩快报、业绩预告披露前1 0日内；控股股东、实际控制人通过证券交易所证券交易，在权益变动报告、公告期限内和报告、公告后2日内；自知悉可能对上市公司股票交易价格产生重大影响的事件发生或在决策过程中，至该事件依法披露后2个交易日内；控股股东、实际控制人承诺一定期限内不买卖上市公司股份且在该期限内；证券法第47条规定的情形；相关法律法规和规范性文件规定的其他情形。深圳证券交易所上市公司规范运作指引（20 20年修订）第4.2.9条规定，控股股东、实际控制人在下列期间不得买卖上市公司股份：公司年度报告公告前3
40、 0 日内，因特殊原因推迟年度报告公告日期的，自原预约公告日前3 0 日起算，直至公告前1日；公司业绩预告、业绩快报公告前1 0 日内；自可能对公司股票及其衍生品种交易价格产生较大影响的重大事件发生之日或者进入决策程序之日，至依法披露后2 个交易日内；中国证监会及本所认定的其他期间。2 8.甲公司是乙公司的母公司，2 018 年 3 月 2日甲公司将其生产的一批产品出售给乙公司，售价为16 00万元(不含增值税)，成 本 1000万元，未计提存货跌价准备。至 2 018 年 12 月 3 1 日，乙公司已经对外出售该批存货的4 0%,当日剩余存货的可变现净值为5 00万元。甲公司、乙公司适用的
41、所得税税率均为2 5%,不考虑其他因素，甲公司合并财务报表2 018 年 12 月 3 1 日因该业务应列示递延所得税资产为()。A.2 5 万元B.100万元C 9 5 万元D.0 万元E.115 万元【答案】：E【解析】：2018年 12月 3 1 日剩余存货在合并财务报表中的成本=1000X60%=600（万元），因可变现净值为500万元，所以合并报表中存货的账面价值为500万元，计税基础=1600X60%=960（万元），账面价值小于计税基础，产生可抵扣暂时性差异：960-500=460（万元），则2018年 12月 3 1 日合并财务报表中因该事项应列示的递延所得税资产=460X25
42、%=115（万元）。29.下列关于投资价值研究报告的说法正确的有（）。2013年 11月真题A.主承销商可以在刊登招股意向书后向询价对象提供投资价值研究报告B.发行人、主承销商和询价对象不得以任何形式公开披露投资价值研究报告的内容，但中国证监会另有规定的除外C.IPO时主承销商确定并公告发行价格之日起4 0 日内，不得发布与发行人有关的证券研究报告D.承销商不得提供承销团以外的机构撰写的投资价值研究报告【答案】:A|B|C|D【解析】：首次公开发行股票承销业务规范（2 018 年修订）第 3 1 条规定，主承销商可以向网下投资者提供投资价值研究报告，但不得以任何形式公开披露或变相公开投资价值研
43、究报告或其内容，证监会另有规定的除外。主承销商不得提供承销团以外的机构撰写的投资价值研究报告。主承销商不得在刊登招股意向书之前提供投资价值研究报告或泄露报告内容。根 据 发布证券研究报告执业规范，担任发行人股票首次公开发行的保荐机构、主承销商或者财务顾问，自确定并公告发行价格之日起4 0 日内，不得发布与该发行人有关的证券研究报告。【注意】首 发 IP O 的静默期为公告发行价格之日起40 日，再融资的静默期为公告发行价格之日起1 0 日。30.某股份有限公司的董事会由11人组成，其中董事长1 人，副董事长 2人。该董事会某次会议发生的下列行为中，不 符 合 公司法规定 的 有（）oI .因董
44、事长不能出席会议，由董事长指定的某位副董事长王某主持该次会议I I .通过了增加公司注册资本的决议I I I .通过了解聘公司现任总经理，由副董事长王某兼任总经理的决议I V.会议所有决议事项载入会议记录后，由主持会议的副董事长王某和记录员签名V.决定公司发行5 0 0 0 万元的3年期公司债券A.I、I IB.I 、I I 、I VC.I I、I V、VD.I、I I I、I V、VE.I I、I I I、I V、V【答案】：C【解析】：I I、V两项，公司法（2 0 1 8 年修订）第 9 9 条规定，本法第3 7 条第 1 款关于有限责任公司股东会职权的规定，适用于股份有限公司股东大会。
45、第 1 0 8 条 第 4款规定，本法第4 6 条关于有限责任公司董事会职权的规定，适用于股份有限公司董事会。根据第3 7条、第 4 6条规定，董事会的职权是制订公司增加或者减少注册资本以及发行公司债券的方案，对公司增加或者减少注册资本以及发行公司债券作出决议属于股东大会的职权。I V 项，第 1 1 2 条 第 2款规定，董事会应当对会议所议事项的决定作成会议记录，出席会议的董事应当在会议记录上签名。3 1.上市公司存在下列（）情形的，不得公开发行可分离交易的可转换公司债券。I .公司擅自改变前次公开发行证券募集资金的用途而未作纠正I I .本次发行申请文件有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏I
46、 I I .上市公司最近2 4 个月内受到过证券交易所的公开谴责I V .公司现任高级管理人员因涉嫌犯罪被司法机关立案侦查被中国证监会立案调查V .严重损害投资者的合法权益和社会公共利益的其他情形A.I、I I、H IB.I I、I V、Vc.I、n、w、vD.n、in、w、vE.i、n、in、w、v【答案】：c【解析】：上市公司证券发行管理办法（2 0 2 0 年修订）第 1 1 条规定，上市公司存在下列情形之一的，不得公开发行证券：本次发行申请文件有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏；擅自改变前次公开发行证券募集资金的用途而未作纠正；上市公司最近1 2个月内受到过证券交易所的公开谴责；上市公司
47、及其控股股东或实际控制人最近12个月内存在未履行向投资者作出的公开承诺的行为；上市公司或其现任董事、高级管理人员因涉嫌犯罪被司法机关立案侦查或涉嫌违法违规被中国证监会立案调查；严重损害投资者的合法权益和社会公共利益的其他情形。32.甲企业2013年11月3日销售10万件产品给乙企业，售 价20元,成 本1 0元，约定保质期5个月，如果发生质量问题，5个月内可以退回。甲企业已于2013年12月3 1日，根据以往的经验确认可能的退货率为10%o 2014年3月3 1日,甲 公 司2013年的会计报表经批准报出，截 至2014年3月3 1日，实际退货率为5%。请问对于2013年甲公司报表以下说法正确
48、的有（）。2014年12月真题I.确认预计负债100万元II.确认预计负债5 0万元III.对甲公司的利润影响95万元IV.对甲公司的利润影响90万元V .对甲公司的利润影响100万元A.I IIIB.IVc.n、ivD.I、V【答案】：B【解析】：如果日后事项期间发生的退货小于（或等于）原估计的退货，且退货期未满，实际发生的退货应冲减原确认的负债（预计负债一应付退货款）及 资 产（应收退货成本），但不影响报告年度已确认的营业收入和营业成本，在这种情况下，甲公司因销售A产品对2013年度利润总额的影响=（20-10）X10X（1-10%）=90（万元），确认预计负债=（20-10）X10X5%
49、=5（万元）。33.下列关于首次公开发行股票采用直接定价方式的说法，正确的有（）o 2019年11月真题I.公开发行股票数量在2000万 股（含）以下且无老股转让计划的，可以采用直接定价方式II.不进行网下询价和配售，全部向网上投资者发行III.首次公开发行股票的网下发行应和网上发行同时进行，网下和网上投资者在申购时无需缴付申购资金IV.网下和网上投资者缴款认购的股份数量合计不足首次公开发行数量的70%时，可以中止发行V.网下投资者可与发行人和主承销商自主约定网下配售股票的持有期限并公开披露A.I、I I、H I、I VB.I I I I L I V、VC.I、I I L I V、VD.I、I
50、 I、I I I、VE.I、I I、I I I、I V、V【答案】：E【解析】：I项，证券发行与承销管理办法（2 0 1 8年修订）第4条 第1款规定，公开发行股票数量在2 0 0 0万 股（含）以下且无老股转让计划的，可以通过直接定价的方式确定发行价格。I I项，第9条 第1款规定，首次公开发行股票采用直接定价方式的，全部向网上投资者发行，不进行网下询价和配售。I I I项，第1 2条 第1款规定，首次公开发行股票的网下发行应和网上发行同时进行，网下和网上投资者在申购时无需缴付申购资金。投资者应当自行选择参与网下或网上发行，不得同时参与。I V项，第1 3条第2款规定，网下和网上投资者缴款认