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1、 投资管理制制度二一年年十二月目 录 第一章 总总 则3第二章 投资管理理制度的目目标和原则则3第三章 投投资决策机机构4第四章 投投资范围和和投资限制制5第五章 投投资业务流流程5第六章 投投资业务档档案管理8第七章 附附则8附件一：工工作流程图图9附件二：业业务档案参参考10附件三：项项目阶段性性工作报告告26附件四：工工作月报（样样本）27附件五：文文档移交清清单28第一章 总总 则第一条 为加强公司司治理，规规范公司的的投资行为为，提高投投资决策的的科学性，防防范投资风风险，促进进公司及投投资业务持持续、稳定定、健康发发展，根据据中华人人民共和国国公司法及及公司相关关决议，制制定本制度
2、度。第二条 本制度所称称投资，是是指运用公公司所管理理的资产对对外进行的的股权投资资及其他类类型的投资资行为。第三条 投资管理制制度体系是是指公司为为了防范和和化解风险险，保护资资产的安全全与完整，保保证经营活活动合法合合规和有效效开展，在在充分考虑虑外部环境境的基础上上，通过制制定和实施施一系列组组织机制、管管理办法、操操作程序与与控制措施施而形成的的系统。投投资管理制制度体系包包括本制度度、公司章章程、股东东会决议、董董事会决议议中有关投投资管理的的内容及公公司关于投投资管理的的规章制度度。第四条 本制度适用用于公司参参与投资管管理业务相相关的部门门和人员。第五条 公司投资管管理业务采采用
3、集中领领导、科学学决策、分分级管理、及及时反馈的的投资管理理模式。第二章 投资管理理制度的目目标和原则则第六条 投资管理制制度的总体体目标：（一） 保证公司运运作严格遵遵守国家有有关法律法法规和行业业监管规则则，形成守守法经营、规规范运作的的经营思想想和经营风风格；（二） 防范和化解解经营风险险，提高经经营管理效效益，确保保经营业务务的稳健运运行和公司司资产的安安全完整，实实现公司的的持续、稳稳定和健康康发展。第七条 公司投资管管理应遵循循的原则：（一） 健全性原则则。投资管管理须覆盖盖公司投资资相关的各各部门和各各级岗位，并并渗透到投投资业务的的全过程，涵涵盖决策、执执行、监督督、反馈等等各
4、个经营营环节；（二） 有效性原则则。通过科科学的内控控手段和方方法，建立立合理适用用的投资决决策流程，并并适时调整整和不断完完善，维护护投资决策策的有效执执行；（三） 成本效益原原则。公司司运用科学学化的经营营管理方法法降低运作作成本，提提高经济效效益，以合合理的投资资管理成本本实现最大大的投资产产出。第三章 投投资决策机机构第八条 投资决策委委员会是公公司对投资资项目及投投资方案进进行评审与与决策的常常设机构，根根据董事会会的授权，负负责公司投投资业务的的决策，以以及投资策策略、投资资政策的确确定等。第九条 投资决策委委员会由55名成员组组成，成员员由董事会会决定，应应当包含法法律、财务务方
5、面的专专业人士，可可以聘请公公司外人士士参与投资资决策委员员会。投资资决策委员员会的组成成人员可以以根据项目目进行调整整。第十条 投资决策委委员会应当当选举一名名成员担任任主任委员员，负责会会议的召集集和主持。投投资决策委委员会主任任委员应当当是本公司司员工。第十一条 投资决策委委员会就以以下事项行行使职权：1、 制定基金的的募集方案案；2、 决定报请董董事会审议议的投资项项目；3、 制定投资方方案；4、 制定投资项项目的退出出方案；5、 决定项目投投资经理的的人选；6、 根据董事会会的授权享享有的其他他权利。第十二条 投资决策委委员会以会会议表决方方式进行决决策，因故故未能参加加现场会议议的
6、委员，可可以通过电电话会议、视视频会议等等方式参加加。投资决决策委员会会议在全体体委员出席席（有书面面全权委托托人代为出出席亦为出出席）的情情况下方为为有效。投投资决策委委员会的决决议应取得得半数以上上成员通过过；当投资资决策委员员会中对所所提交讨论论的投资项项目赞成与与反对票各各占1/22时，由投投资决策委委员会主席席做出投资资决议。第十三条 公司董事会会对于投资资决策委员员会的决议议可以行使使否决权，但但否决权的的行使应当当取得董事事会四分之之三以上成成员的同意意。第十四条 项目初审会会负责对项项目的可行行性、预期期收益及风风险进行审审查并形成成文字报告告，供总经经理决策是是否对项目目启动
7、进一一步调查研研究。第十五条 项目初审会会由总经理理牵头，由由投资经理理、法律和和财务部门门负责人组组成。总经经理可在必必要时决定定公司其他他人员或外外聘专业人人士参加项项目初审会会。第四章 投投资范围和和投资限制制第十六条 投资潜在的的投资项目目一般应具具备如下(但并非必必须全部具具备)特征征： 1、 较高的成成长性；2、 先进的技技术； 3、 较高的进进入壁垒； 4、 优秀的管管理团队； 5、 领先的市市场地位； 6、 有利的投投资价格；7、 很强的知知识产权文文化氛围。第十七条 未经董事会会批准，公公司不得从从事以下投投资行为1、 直接或间接接投资于上上市交易的的证券，2、 用借贷资金金
8、投资；3、 向其他人提提供贷款或或担保(购购买投资组组合公司发发行的可转转换债券除除外)；4、 投资于有可可能使公司司承担无限限责任的项项目；5、 投资于可能能会损害公公司商誉的的产业、产产品或领域域；第五章 投投资业务流流程第十八条 项目搜集公司应主要要通过以下下途径获取取项目：1、 与国内外私私募股权投投结基金结结为策略联联盟，互通通信息，联联合投资；2、 派出专门人人员跟踪和和研究国内内新技术以以及资本市市场的新热热点，通过过项目洽谈谈、寄送资资料、报刊刊资料、电电话查询、项项目库推荐荐、访问企企业或网上上搜索等方方式寻找项项目信息，作作好项目储储备。第十九条 项目初审 项项目投资经经理
9、在接到到商业计划划书或项目目介绍的七七个工作日日内，对项项目进行初初步调查，提提出可否投投资的初审审意见并填填制项目目概况表。项项目经过初初选后分类类、编号、入入库。第二十条 签署保密协协议 在在要求提供供完整的商商业计划书书之前，项项目投资经经理应主动动与企业签签署保密协协议。若企企业一开始始提供的就就是完整的的商业计划划书，则在在接受对方方的商业计计划书之后后就可与之之签署保密密协议。第二十一条 立项申请与与立项项目初审后后认为需要要对企业做做进一步调调查研究的的，项目投投资经理填填写项目目立项审批批表，报报公司项目目初审会批批准立项。立立项批准一一般在两个个工作日内内完成，经经批准的项项
10、目可以进进行尽职调调查工作。第二十二条 尽职调查 立立项批准后后，项目投投资经理到到项目企业业进行尽职职调查，并并填写完成成企业尽尽职调查报报告。尽尽职调查认认为可以投投资的企业业与项目，项项目投资经经理编写完完整的投投资建议书书。尽职职调查一般般应在二十十个工作日日内完成。第二十三条 投资决策委委员会审查查投资决策委委员会根据据项目投资资经理的投投资建议书书及相关关材料进行行内部审查查。所有内内部审查工工作应当自自接到项目目投资经理理提交完整整材料之日日起十个工工作日内完完成，并形形成投资资决策委员员会决策意意见表。在项目投资资具体实施施的过程中中，若遇到到因客观原原因导致发发生与投资资决策
11、委员员会通过之之相关投资资决策不符符的情况，项项目投资经经理应撰写写书面报告告并提交投投资决策委委员会重新新审查。第二十四条 签订投资协协议经投资决策策委员会审审查同意进进行投资的的企业或项项目，经公公司法律顾顾问审核相相关合同协协议后，由由董事长或或董事长授授权代表与与合作对方方签署投投资协议。第二十五条 对项目企业业的跟踪管管理在投资协议议生效后，项项目投资经经理具体负负责项目的的跟踪管理理，除了监监控企业经经营进展外外，还应为为企业提供供战略性或或策略性咨咨询等增值值服务，使使企业在尽尽可能短的的时间内快快速增值。跟踪管理的的具体内容容有：1、定期（每每月或每季季，视项目目企业具体体情况
12、而定定）取得企企业财务报报表、生产产经营进度度表、重要要销售合同同等，并分分析整理为为企业情情况月（季季）度分析析表；2、参加企企业重要会会议，包括括股东会、董董事会、上上市工作项项目协调会会以及投投资协议中中规定公司司拥有知情情权的相关关会议并形形成会议纪纪录；3、每季度度对企业进进行至少一一次访谈，了了解企业经经营状况、存存在的问题题、提出相相关咨询意意见并形成成企业情情况季度报报告。第二十六条 投资的退出出在项目立项项之初，项项目投资经经理即要为为项目设计计退出手段段，然后随随着项目进进展及时修修订。具体的退出出方式包括括三种：IIPO（首首次公开发发行）、出出售、清算算或破产。首首次公
13、开发发行包括国国内二板上上市、主板板上市，国国外主板上上市、创业业板上市等等；出售分分为向管理理层出售和和向其他公公司出售；当风险公公司经营状状况不好且且难以扭转转时，解散散或破产并并进行清算算是可选择择的退出方方式。IPPO及出售售将是本公公司主要的的退出渠道道。项目推出时时机成熟时时，由项目目经理起草草投资退退出方案书书。第二十七条 投资决策委委员会审查查退出方案案投资决策委委员会根据据项目投资资经理的投投资退出方方案书及及相关材料料进行内部部审查。所所有内部审审查工作应应当自接到到项目投资资经理提交交完整材料料之日起十十个工作日日内完成，并并形成投投资决策委委员会投资资退出决策策意见表。
14、在退出方案案具体实施施的过程中中，若遇到到因客观原原因导致发发生与投资资决策委员员会通过之之相关投资资决策不符符的情况，项项目投资经经理应撰写写书面报告告并提交投投资决策委委员会重新新决策。第二十八条 项目总结项目退出后后，项目投投资经理应应当书写项项目总结报报告，对项项目投资中中的经验教教训予以总总结，以资资参考。第六章 投投资业务档档案管理第二十九条 本制度所称称投资业务务档案是指指公司在投投资活动中中形成的、作作为历史记记录保存起起来以备考考察的文字字及以其他他方式和载载体记录的的材料。第三十条 本办法所称称业务档案案包括项目目投资考查查及决策阶阶段档案、项项目跟踪管管理阶段档档案、项目
15、目投资退出出阶段档案案三部分。第三十一条 项目投资决决策阶段档档案包括商商业计划书书、项目概概况表、尽尽职调查提提纲、尽职职调查报告告、阶段性性工作报告告、立项审审批表、投投资建议书书、投资决决策委员会会决策意见见表、投资资协议以及及企业所提提供的相关关资料。第三十二条 项目跟踪管管理阶段档档案包括企企业月度、年年度财务报报表、季度度访谈/项项目进展报报告、重要要会议纪录录。第三十三条 项目投资退退出阶段档档案包括投投资退出方方案书、项项目总结报报告。第三十四条 业务档案按按项目立卷卷，文件之之间建立相相应索引。项目概况表除按项目立卷外，还应作为独立资料统一立卷。第三十五条 业务部门应应做好业
16、务务档案的日日常整理工工作，于不不同业务阶阶段结束后后的五日内内按公司行行政管理部部的要求填填写档案案移交清单单，并将将业务档案案移交归档档。第三十六条 业务档案一一式两份，一一份交行政政管理部，一一分留部门门保存。第七章 附附则第三十七条 本制度所附附附件为投投资管理制制度不可分分割的一部部分。第三十八条 本制度由董董事会制定定和解释。第三十九条 本制度自发发布之日起起实施。附件一：工工作流程图图项目搜索对项目进行初步实地调查，提出可否投资的初审意见并填制项目概况表项目经理项目初审 项目初审后认为可以对企业做进一步调查研究的，项目经理填写项目立项审批表，报公司项目考评会批准立项。项目考评会
17、项目立项立项批准后，项目经理到项目企业进行尽职调查，并填写完成尽职调查报告。尽职调查认为可以投资的企业与项目，项目经理编写完整的投资建议书。 项目尽职调查项目经理完成投资决策委员会决策意见表，形成投资决议。投资决策委员会 投资决策对项目企业进行跟踪管理，取得相关资料、参加重要会议，并形成企业情况月（季）度分析表及企业情况季度报告 动态跟踪管理项目经理提交投资退出方案书并组织实施、项目退出後完成项目总结报告 投资退出附件二：业业务档案参参考业务档案11：项目概概况表项目概况表表项目人员 日期 项目名称项目来源行业板块项目所在地地区联系方式主营业务或或主要产品品介绍项目优势项目现状备注业务档案22
18、：企业所所需提供资资料清单企业基本情情况调查资资料提纲一、 公司基本情情况、历史史沿革、股股东结构1、 公司设立时时间、注册册资本、股股东名单、出出资方式及及出资额、出出资比例；2、 公司历次股股权变更情情况、目前前的注册资资本、股东东结构； 3、 提供资料：营业执照照、公司章章程复印件件，如设立立或变更时时经政府部部门批准，提提供批准文文件；二、 公司资产及及经营状况况1、 公司主要产产品及业务务；2、 公司主要产产品的生产产工艺流程程；3、 公司主要资资产状况：土地、房房产、主要要设备等的的数量、购购置价格；4、 土地、房产产、商标、专专利等的产产权证明文文件及生产产许可、技技术质量认认证
19、、GMMP认证等等文件（复复印件）；5、 公司最近两两年及最近近一期的资资产负债表表、损益表表、利润分分配表、现现金流量表表；6、 公司主要债债务人、债债权人及担担保抵押情情况；三、 公司治理结结构及对外外投资情况况1、 公司组织结结构图（包包括参控股股企业）；2、 公司参控股股企业的业业务、股权权结构、经经营状况等等介绍；3、 公司董事、高高级管理人人员、主要要技术专家家介绍；四、 公司的关联联交易及同同业竞争情情况1、 公司股东从从事业务情情况介绍，是是否从事或或投资于与与本公司业业务有竞争争关系的业业务；2、 公司主要客客户清单，公公司产品的的销售方式式；3、 公司主要原原料供应商商名单
20、，公公司原材料料的采购方方式，公司司主要设备备的采购方方式；五、 公司对外重重大合作合合同、法律律诉讼情况况；六、 公司设立以以来资产重重组（资产产出让、资资产收购、股股权转让、收收购等情况况）七、 公司发展规规划，近期期资金需求求，拟投资资项目情况况。业务档案33：尽职调调查提纲尽职调查提提纲一、 行业调查1、 行业的整体体发展趋势势是什么（行行业的市场场走向）2、 行业总市场场容量、其其增长率及及其判断依依据3、 行业内影响响企业利润润的因素二、 产品市场情情况1、 产品市场规规模、增长长潜力及市市场份额分分布2、 公司产品主主要竞争对对手的名单单及对竞争争对手占有有市场份额额的分析3、
21、公司在产品品技术、价价格、分销销渠道及促促销手段等等方面与竞竞争对手的的比较（相相互优势所所在，公司司优势的判判断依据、对对方优势的的相应对策策）4、 公司产品的的可替代性性分析、进进入壁垒与与退出壁垒垒（潜在竞竞争对手及及其可能进进入的时间间分析）5、 公司如何与与正在研制制同类产品品的大公司司竞争三、 销售策略1、公司目目前的销售售体系是直直销还是通通过代理商商，与代理理商的关系系如何2、 现阶阶段销售战战略或计划划，该计划划中的要点点是什么？如遇较大大阻力将如如何调整？3、产品或或服务的推推出到形成成实际销售售的时滞有有多长？（产产品推销周周期）4、现有市市场对产品品的认知度度有多少，如
22、如何开发潜潜在消费需需求？5、产品或或服务步入入成熟期后后的营策略略6、现有营营销人员的的专业素质质及经验7、产品的的定价策略略及公司现现有产品定定价是否考考虑了竞争争的市场因因素四、 公司经营情情况1、 营销状况11 公公司的组织织结构12 公公司收入构构成明细及及产品销售售明细1 3 销售程程序说明1 4 企业的的主要供应应商1 5 分销渠渠道与促销销手段及其其存在的主主要问题及及问题的解解决方式16 销销售人员的的地域分布布及人数，人人均销售收收入2、 生产设施及及生产状况况21 生生产设施与与用地说明明、是否拥拥有所有权权22 生生产设施的的新旧程度度23 现现有生产设设施及场地地是否
23、能满满足企业计计划中的扩扩张需要，如如不能如何何解决24 生生产原料说说明2 5 生产流流程介绍26 生生产工艺复复杂与否、成成熟与否，是是否需要员员工有特殊殊生产技能能，在公司司扩张期会会否存在人人力资源方方面的阻碍碍27 产产品质量保保证措施28 现现有产品的的生产能力力，当企业业规模多大大时会产生生生产瓶颈颈及其相应应对策五、 人力资源1、 劳动力统计计（年龄、教教育程度、工工资水平等等）2、 主要管理人人员与技术术人员简历历3、 企业家的素素质（领导导能力、判判断力、忠忠诚度、进进取心等）4、 对关键人员员的依赖程程度及相应应措施5、 激励计划员工持持股计划及及期权制度度等6、 主要管
24、理人人员对引入入风险资本本的态度7、 管理层是否否有相应的的管理经验验，及其认认为自己能能胜任的理理由六、 产品技术1、 产品或服务务的独特性性（本质性性的技术突突破）2、 技术进步对对产品或服服务的影响响及企业相相应对策3、 产品的专利利权及商标标，将来可可能出现的的变动及其其相应对策策4、 企业的研发发能力、每每年的研发发支出，及及其在多大大程度上影影响企业未未来的销售售（或可带带来的回报报预测）5、 企业主要产产品技术发发展方向、研研究重点、正正在研究的的新产品及及其人力资资源配备情情况、开发发进度等6、 产品更新换换代周期七、 财务情况及及预测1、 产品开发、生生产与销售售的融资需需求
25、及资金金使用计划划2、 是否已建立立较规范的的会计制度度3、 财务报表（损损益表、资资产负债表表、现金流流量表）主主要会计政政策说明4、 利润构成考考查5、 应收帐款明明细及相关关管理措施施6、 未来5年财财务预测及及预测依据据八、 有关法律及及政策1、 技术专利归归属2、 国外专利规规定3、 国家及地方方政策4、 有无租赁、欠欠债、欠税税、未了的的合同关系系及其它法法律纠纷业务档案44：项目立立项审批表表项目立项审审批表项目人员 日日期 项目名称项目基本情情况项目企业基基本情况注册地址成立时间注册/实收收资本股本结构主营业务其他项目产品/服务基本本情况项目简单介介绍技术原理及及特点项目发展阶
26、阶段技术先进性性市场潜力竞争对手其他项目立项审审批表（续续）企业综合能能力评述研究开发能能力市场营销能能力企业管理能能力其他主要财务数数据（单位位：万元）年年年销售收入销售成本净利润总资产净资产未来几年财财务预测（单单位：万元元）销售收入第一年第二年第三年第四年第五年销售成本净利润总资产净资产项目融资计计划资金需求数数额资金使用计计划项目立项审审批表（续续）融资完成后后的股权结结构投资退出方方案计划退出时时间预期回报率率投资退出方方式项目小结项目立项审审查意见项目考评会会部门经理总经理结论业务档案55：投资建建议书投资建议书书投资建议书书应包括以以下要点：1、 项目概况2、 技术先进性性3、
27、管理团队4、 市场前景与与竞争能力力5、 财务状况6、 融资计划与与用途7、 风险因素与与不确定性性8、 投资建议：详细投资资方案设计计，项目价价值评估（投投资支撑点点）、介入入价位9、 投资退出方方案设计10、其他他业务档案66：投资决决策委员会会决策意见见表投资决策委委员会决策策意见表项目人员 提提交日期 项 目 情 况项目名称项目基本情况简介投资方案简介备注投资决策委委员会决策策意见表（续续）投资决策委委员会成员员意见投资决策委委员会决议议投资决策委委员会决策策意见表（续续）附件：1、 项目立项审审批表2、 项目尽职调调查报告3、 项目投资建建议书4、 项目企业基基本资料：营业执照照；公
28、司章章程复印件件；如设立立或变更时时经政府部部门批准，提提供批准文文件；房产产、商标、专专利等的产产权证明文文件及生产产许可、技技术质量认认证、GMMP认证等等文件（复复印件）；公司最近近两年及最最近一期的的资产负债债表、损益益表、利润润分配表、现现金流量表表；业务档案77：项目投投资协议盖盖章审批表表项目投资协协议盖章审审批表日期 编编号 项目名称项目投资经经理项目拟投资资金额项目报批资资料清单部门经理意意见财务部意见见法律顾问意意见行政部意见见总经理意见见业务档案88：企业情情况月（季季）度分析析表企业情况月月度分析表表项目名称 报告期间间 财务数据分分析报表科目本月（季）去年同期同比增长
29、变动较大的的原因损益表主营业务收收入主营业务成成本营业费用管理费用财务费用净利润资产负债表表应收帐款存货净额流动负债股东权益预算完成情情况分析项目预算额实际完成额额完成百分比比变动较大的的原因收 入产品一产品二产品三产品四利 润产品一产品二产品三产品四业务档案99：企业业情况季度度报告企业情况季季度报告企业情况季季度分析报报告可参考考以下内容容：一、 企业经营情情况概述二、 财务指标分分析三、 营运状况分分析1、 收入状况分分析：a、收收入趋势分分析 b、预算算完成情况况分析2、 营运成本分分析：a、同同期比较分分析 b、预算算执行情况况分析四、 投、融资等等重要活动动分析五、 企业上市筹筹备
30、工作小小结六、 项目管理建建议附件三：项项目阶段性性工作报告告 项目阶段段性工作报报告 项目目人员 出差时间： 出差地点： 调研项目： 项目所处阶阶段： 调研情况本次调研目目的：项目欲解决决的问题等等。本次调研收收获：针对上述问问题的回馈馈、调研过过程中出现现的新问题题及相应措措施、获得得的其他项项目信息等等结论：如需进一步步跟踪项目存在在的问题、拟拟解决方案案。如考虑放弃弃放弃的的原因 附件四：工作月报报（样本）工作月报姓名 日日期 一、项目工工作小结：已有项目项目名称：进展阶段：本月所进行行的工作：该项目的下下一阶段工工作安排：新接项目项目名称：进展阶段：本月所进行行的工作：该项目的下下一阶段工工作安排：二、其他工工作小结三、相关建建议附件五：文文档移交清清单文档移交清清单文件移交内内容序号文件名称数量用途一壹式 份份二壹式 份份三壹式 份份四壹式 份份五壹式 份份六壹式 份份七壹式 份份八壹式 份份九壹式 份份十壹式 份份文件移交日日期文件移交人人 单单位/部门门名称 签签名文件签收人人 单单位/部门门名称 签签名备注