《2022年山西省基金从业资格《私募股权投资基金基础知识》考试题库（含解析）.docx》由会员分享，可在线阅读，更多相关《2022年山西省基金从业资格《私募股权投资基金基础知识》考试题库（含解析）.docx（141页珍藏版）》请在taowenge.com淘文阁网|工程机械CAD图纸|机械工程制图|CAD装配图下载|SolidWorks_CaTia_CAD_UG_PROE_设计图分享下载上搜索。
1、2022年山西省基金从业资格私募股权投资基金基础知识考试题库（含解析）一、单项选择题1 .中国证监会设私募基金监管部，其职能不包括（）。A、拟定私募投资基金合格投资者标准、信息披露规那么B、负责私募投资基金的信息统计和风险监测工作C、组织对私募投资基金开展监督检查D、负责政府投资基金的管理和规范工作答案：D解析：D项，财政部和国家开展改革委负责政府投资基金的管理和规范工作。2 . O是整个尽职调查工作的核心，目的是了解过去及现在企业创造价值的机制， 以及这种机制未来的变化趋势。A、行为尽职调查B、法律尽职调查C、业务尽职调查D、财务尽职调查答案:C解析：业务尽职调查是整个尽职调查工作的核心，目
2、的是了解过去及现在企业创 造价值的机制，以及这种机制未来的变化趋势。知识点：业务尽职调查的概念3 .国家对创业投资基金在（）上给予特别支持A、税收B、合伙型基金的参与主体主要为普通合伙人、有限合伙人及基金管理人C、合伙型股权投资基金采用有限合伙企业的组织形式D、普通合伙人对基金（合伙企业）债务承当无限连带责任答案：A解析：合伙型股权投资基金采用有限合伙企业的组织形式，投资者作为合伙人参 与投资，依法享有合伙企业财产权，由普通合伙人对合伙债务承当无限连带责任, 由基金管理人具体负责投资运作。合伙型基金不具有独立的法人地位。合伙型基 金的参与主体主要为普通合伙人、有限合伙人及基金管理人。22 .以
3、下关于委托募集的说法错误的选项是。A、委托第三方机构募集的，基金管理人应当委托具有合格基金销售资质和专业 基金销售服务团队的机构代为募集B、委托第三方机构募集的，基金管理人应当与代销机构签署书面协议C、我国要求代销机构应获得中国证监会基金销售业务资格D、委托第三方机构募集的，应当严格遵守合格投资者制度和募集规定，履行对 投资者的评估和投资者风险确认程序答案：C解析：选项C符合题意：委托第三方机构募集的，基金管理人应当委托具有合格 基金销售资质和专业基金销售服务团队的机构代为募集，并与代销机构签署书面 协议，要求其严格遵守合格投资者制度和募集规定，履行对投资者的评估和投资 者风险确认程序。目前，
4、我国要求代销机构应获得中国证监会基金销售业务资格 且成为中国证券投资基金业协会会员。23 .股权投资基金管理人是基金产品的（）和（），并负责基金资产的投资运作。D、从资本流动的角度出发，资本先是从投资者流向股权投资基金，经过基金管 理人的投资运作再流入被投资企业答案：A解析：A项，股权投资基金的高风险主要表达为投资工程的收益呈现出较大的不 确定性。创业投资基金通常投资于处于早期与中期的成长性企业，投资工程的收 益波动性更大，有的投资工程会发生本金亏损，有的投资工程那么可能带来巨大收 益。并购基金通常投资于陷入困境从而价值被低估的重建期企业，投资工程的收 益波动性也有较大的不确定性。206 .
5、0可以由公司管理团队自行管理，或者委托专业的基金机构担任基金管理 人。A、合伙型基金B、契约型基金C、股权投资基金D、公司型基金答案：D解析：公司型基金可以由公司管理团队自行管理，或者委托专业的基金机构担任 基金管理人。207 .以下非法吸收或者变相吸收公众存款，并依法追究刑事责任的行为中，以非 法吸收公众存款罪定罪处分的行为包括（）。I不具有房产销售的真实内容，并 以返本销售、售后包租的方式非法吸收资金II以代种植、租种植的方式非法吸收 资金川以转让林权并代为管护的方式非法吸收资金IV不具有销售商品、提供服务 的真实内容，以商品回购、寄存代售的方式非法吸收资金V以民间借贷的方式非 法吸收资金
6、A、I、II、IV、VB、III v IV v Vc、 ii v iik iv x vD、I、II v III、IV答案：D解析：除I、II、川、IV四项外，符合非法吸收或者变相吸收公众存款，并依法 追究刑事责任的条件的，以非法吸收公众存款罪定罪处分的行为还包括：（1） 不具有发行股票 债券的真实内容，以虚假转让股权、出售虚构债券等方式非法 吸收资金的；（2）不具有募集基金的真实内容，以假借境外基金 出售虚构基 金等方式非法吸收资金的；（3）不具有销售保险的真实内容，以假冒保险公司 伪造保险单据等方式非法吸收资金的；（4）以投资入股的方式非法吸收资金的；（5）以委托理财的方式非法吸收资金的；（
7、6）利用民间“会” “社”等组织非 法吸收资金的；（7）其他非法吸收资金的行为。208.股权投资基金管理人 股权投资基金销售机构不得向投资者O。I、承诺 投资本金不受损失II、承诺保护投资者利益川、承诺公平对待投资者IV、承诺最 低收益A、II、IVB、I、IIII v IVC、 II v III 答案：C解析：选项c符合题意：股权投资基金管理人股权投资基金销售机构不得向投 资者承诺投资本金不受损失或者承诺最低收益。209 .促进创业投资开展的相关政策措施有()。I大力培育和开展合格投资者II 完善创业投资税收政策川研究鼓励长期投资的政策措施IV鼓励境内有实力的创 业投资企业积极稳妥“走出去”
8、A、I v IIB、I、IIIC、I、II、IIID、I、II、III x IV答案：D解析：I、II、III、IV四项均属于促进创业投资开展的相关政策措施。210 .以下不属于工程跟踪与监控的主要方式的是()oA、跟踪协议条款执行情况B、提高被投资企业抵御和防范风险的能力C、监控被投资企业的各类经营指标与财务状况D、参与被投资企业的公司治理答案：B解析：工程跟踪与监控的主要方式有：跟踪协议条款执行情况；监控被投资 企业的各类经营指标与财务状况；参与被投资企业的公司治理。211 . 0是指负有清算义务的主体，按照法律法规规定和基金合同约定的方式 程序对基金的资产、负债、权益等进行全面的清理和处
9、置的行为。A、基金终止B、基金退出C、基金清算D、基金补偿答案:C解析：股权投资基金的清算，是指在基金存续期限面临终止的情况下，负有清算 义务的主体，按照法律法规规定和基金合同约定的方式 程序对基金的资产、负 债 权益等进行全面的清理和处置的行为。212 .基金的收入扣除基金承当的。之后，首先用于返还基金投资者的投资本金。A、各项费用B、税收C、本钱D、包括A和B答案：D解析：基金的收入扣除基金承当的各项费用和税收之后，首先用于返还基金投资 者的投资本金.213 .根据合伙企业法等相关规定，合伙企业生产经营所得和其他所得采取（） 的原那么。A、先税后分B、先分后税C、先税后证D、先证后税答案：
10、B解析：根据合伙企业法等相关规定，合伙企业生产经营所得和其他所得采取 “先分后税”的原那么：合伙企业以每一个合伙人为纳税义务人，合伙企业层面不 缴纳所得税。合伙企业合伙人是自然人的，缴纳个人所得税；合伙人是法人和其 他组织的，缴纳企业所得税。214 .（）是指工程投资退出的资金先返还至基金投资者，当投资者收回全部投资 本金后，再按照约定的门槛收益率（如有）向基金投资者分配门槛收益。A、瀑布式的收益分配体系B、业绩报酬C、追赶机制D、回拨机制答案：A解析：选项A正确：股权投资基金的分配通常采用瀑布式的收益分配体系。具体 是指,工程投资退出的资金先返还至基金投资者，当投资者收回全部投资本金后, 再
11、按照约定的门槛收益率（如有）向基金投资者分配门槛收益。上述步骤完成后， 基金管理人才参与基金的收益分配。215 .目标企业在进行涉及公司知识产权的交易前，应事先获得投资人的同意，否 那么可能违背了投资协议中的（）。Av保密条款B、回购条款C、优先认购权条款D、保护性条款 答案：D解析：保护性条款是指股权投资基金为保护自身利益而设置的要求目标公司在执 行某些可能损害投资者利益或对投资者利益有重大影响的行为时，需取得投资者 同意的条款。216 .简单价值等式：企业价值+现金=股权价值+债务中，“()”是指不用投入 公司运营中的多余现金，即从货币资金总额中扣除用于日常经营所需的现金后剩 下的余额。A
12、、企业价值B、现金C、股权价值D、债务答案：B解析：简单价值等式中“现金”是指不用投入公司运营中的多余现金，即从货币 资金总额中扣除用于日常经营所需的现金后剩下的余额。一般情况下，对多余现 金的处理往往采用比较简单的形式，即用所有账上的货币资金代替。217 .()是指投资者委托主办券商设定股票价格和数量，但没有确定的交易对手 方，交易信息将公开显示于交易大盘中。A、定价委托B、成交确认委托C、协价委托D、成交委托答案:A解析：定价委托是指投资者委托主办券商设定股票价格和数量，但没有确定的交 易对手方，交易信息将公开显示于交易大盘中。218 .募集机构在募集阶段应与基金投资者关于基金合同及附属文
13、件,并就法规可能影响的基金合同生效程序进行 o ()A、充分沟通；客观描述B、快速制定；侧重评价C、快速制定；侧重描述D、充分沟通；侧重评价答案：A解析：募集机构在募集阶段应与基金投资者关于基金合同及附属文件充分沟通, 并就法规可能影响的基金合同生效程序进行客观描述。219 .以下不属于股权投资基金对被投资企业的监控通常会采取的方式的是()oA、跟踪协议条款执行情况B、监控被投资企业的各类经营指标与财务状况C、参与被投资企业的公司治理D、提供增值服务答案：D解析：股权投资基金对被投资企业的监控通常会采取以下几种方式：跟踪协议 条款执行情况；监控被投资企业的各类经营指标与财务状况；参与被投资企
14、业的公司治理。220 .以下属于股权投资基金清算程序的有Ooi.确定清算主体II.通知债权人 此清理和确认基金财产IV.编制清算报告?A、I . III. IVB、I . II . IVC、I . II . III. IVD、II. III. IV答案:C解析：股权投资基金清算的主要程序包括：确定清算主体、通知债权人、清理和 确认基金财产 分配基金财产、编制清算报告。221 .采用相对估值法，相关估值步骤表述错误的选项是。A、选取可比公司B、计算可比公司的估值倍数C、计算适用于目标公司的可比倍数D、将参照企业的估值乘数，适用于目标企业，计算目标企业估值答案：D解析：用相对估值法来评估目标企业价
15、值的估值步骤包括：选取可比公司； 计算可比公司的估值倍数；计算适用于目标公司的可比倍数；计算目标公司 的企业价值或者股权价值。222 .某股权投资基金投资4个股权工程A、B、C、D, A工程目前工程价值为1亿 元，B工程目前工程价值2亿元，C工程3亿元，D工程5亿，除此之外，基金 资产还包括6000万的银行存款，已产生的应付未付管理费用 托管费用等负债 总金额3000万元，那么当前的基金资产净值为：()亿元A、11. 5B、11. 3C 11. 9D、11. 6答案：B解析：基金资产净值二工程价值总和+其他资产价值一基金费用等负债，1+2+3+5+0. 6-0. 3=11. 3 亿元223 .
16、股权投资基金会计核算的内容主要包括（）。I .资产核算II .负债核算此权益核算IV.损益核算？A、I . II . III. IVB、I . III. IVC、I . II . IllD、II. III. IV答案：A解析：股权投资基金会计核算的主要内容包括以下方面：资产核算、负债核算 损益核算、权益核算等。224 . （2017年）以下不属于杠杆收购基金投资对象所具有特征的是。A、强劲、稳固的市场地位B、资本性支出较低C、处于成长中的行业D、稳定、可预测的现金流且拥有坚实的抵押资产基础答案：C 解析：杠杆收购基金投资对象是处于成熟中的行业。225 . （2017年）股份型股权投资基金分红可
17、以采用（）的形式。I现金分配II派发新股川实物分配IV负债分配A、lx II x IVB、I x IIC、 I、III、IVD、I、II、III x IV答案：B解析：股份型股权投资基金分红可以采用现金分配和以分红金额派发新 股的形式。226.投资期，主要包括（）等环节I .工程开发与初审、立项II.签署投资备忘 录III.尽职调查IV.签订投资协议V.投资交割？A、 I . II . IllB、I . II . III. IVC、 I . III. IV. VI . II . III. IV. V答案：D解析：投资期，主要包括工程开发与初审、立项、签署投资备忘录、尽职调查、 投资决策、签订投
18、资协议、投资交割等环节227.股权投资基金募集过程中，下述行为正确的选项是（）。A、向投资者承诺投资资本金有保障B、在完成合格投资者确认程序后，各方可签署基金合同C、通过微信、手机短信向不特定对象宣传推介A、出资人，所有者B、募集者，受益者C、募集者，管理者D、服务机构，管理者答案:C解析：股权投资基金管理人是基金产品的募集者和管理者，并负责基金资产的投 资运作。24.创业投资企业采取股权投资方式投资于未上市的中小高新技术企业2年（24 个月）以上，符合条件的，可以按照其对中小高新技术企业投资额的70%,在 股权持有满。年的当年抵扣该创业投资企业的应纳税所得额；当年缺乏抵扣的， 可以在以后纳税
19、年度结转抵扣。A、1B、2C、3D、4答案：B解析：国家税务总局关于实施创业投资企业所得税优惠问题的通知（国税发 【2009】87号）规定：创业投资企业采取股权投资方式投资于未上市的中小高新技术企业2年（24个月）以上，符合条件的，可以按照其对中小高新技术企 业投资额的70%,在股权持有满2年的当年抵扣该创业投资企业的应纳税所得额；当年缺乏抵扣的，可以在以后纳税年度结转抵扣。D、通过讲座、报告会向不特定对象宣传推介答案：B解析：A项，股权投资基金管理人、股权投资基金销售机构不得向投资者承诺投 资本金不受损失或者承诺最低收益；CD两项，基金管理人 基金销售机构不得 通过报刊 电台 电视、互联网等
20、公众传播媒体或者讲座报告会 分析会和布 告 传单、手机短信 微信、博客和电子邮件等方式，向不特定对象宣传推介。 228.以下关于公司型基金的描述，错误的选项是。A、公司型基金是指投资者依据公司法，通过出资形成一个独立的公司法人实体B、在我国，公司法人实体可采取无限责任公司的形式C、公司型基金的参与主体主要为投资者和基金管理人，投资者既是基金份额持 有者又是公司股东D、公司型基金可以由公司管理团队自行管理，或者委托专业的基金机构担任基 金管理人答案：B解析：B项，在我国，公司法人实体可采取有限责任公司或股份的形式； 公司型基金是指投资者依据公司法，通过出资形成一个独立的公司法人实体；公 司型基金
21、的参与主体主要为投资者和基金管理人，投资者既是基金份额持有者又 是公司股东；公司型基金可以由公司管理团队自行管理，或者委托专业的基金机 构担任基金管理人。知识点：公司型基金的概念229 .()是指母基金在股权投资基金募集设立完成后，对存续基金或其投资组合 公司进行投资。A、直接投资B、一级投资C、二级投资D、资本投资答案：C解析:选项C符合题意:二级投资,是指母基金在股权投资基金募集设立完成后， 对存续基金或其投资组合公司进行投资。（C项符合题意）直接投资，是指母基 金直接进行股权投资。在实际操作中，母基金通常和其所投资的股权投资基金联 合投资，母基金往往扮演跟投角色，让股权投资基金来管理这项
22、投资。（A项不 符合题意）一级投资，是指母基金在股权投资基金募集时对基金进行投资，成为 基金投资者。（B项不符合题意）投资资本是指所有投资者投入企业经营的全部 资金的账面价值，包括债务资本和股本资本。（D项不符合题意）230 .不得通过讲座、报告会等方式向不特定对象宣传推介的要求，是为了限制采 取上述方式向（）宣传推介，以切实防范变相公募，但不禁止通过讲座、报告会 分析会、手机短信、微信、电子邮件等能够有效控制宣传推介对象和数量的方式， 向事先已了解其风险识别能力和承当能力的（）宣传推介。A、不特定对象；特定对象B、特定对象；不特定对象C、指定对象；非指定对象D、非指定对象；指定对象答案：A解
23、析：不得通过讲座 报告会等方式向不特定对象宣传推介的要求，是为了限制 采取上述方式向“不特定对象”宣传推介，以切实防范变相公募，但不禁止通过 讲座报告会 分析会 手机短信 微信 电子邮件等能够有效控制宣传推介对 象和数量的方式，向事先已了解其风险识别能力和承当能力的“特定对象”宣传 推介。231 .股权投资基金管理人 托管人 销售机构及其他市场服务机构及其从业人员 从事股权投资基金业务，属于禁止性行为的是0。A、公平地对待其管理的不同基金财产B、不从事内幕交易C、侵占、挪用基金财产D、按照规定履行职责答案：C解析：选项C符合题意：股权投资基金管理人托管人、销售机构及其他市场服 务机构及其从业人
24、员从事股权投资基金业务，不得有以下行为：（1）将其固有 财产或者他人财产混同于基金财产从事投资活动。（2）不公平地对待其管理的 不同基金财产。（3）利用基金财产或者职务之便，为本人或者投资者以外的人 牟取利益,进行利益输送；或者以利益输送为目的，与特定对象进行不正当交易， 或者在不同股权投资基金账户之间转移收益或亏损。（4）侵占挪用基金财产。（5）泄露因职务便利获取的未公开信息，利用该信息从事或者明示、暗示他人 从事相关的交易活动。（6）从事损害基金财产和投资者利益的投资活动。（7） 玩忽职守，不按照规定履行职责。（8）从事内幕交易、操纵市场及其他不正当 交易活动。（9）未针对每只股权投资基金
25、设置独立账户，或者开展借新还旧 期限错配等业务。（10）进行商业贿赂。（11）将账户出借给第三方进行交易, 或者违反账户实名制的规定，下设子账户 分账户 虚拟账户等。（12）直接或 间接参与场外配资活动或者为场外配资活动提供服务或便利。(13)外接未经监 管机构或者自律组织认证的其他交易系统，为违法证券期货业务活动提供端口服 务便利。(14)通过境外机构或者境外系统下达投资交易指令。(15)法律、行 政法规和中国证监会规定的其他禁止行为。232 .一般地，合伙型股权投资基金出现以下情形的，应当解散(？)。I合伙型 股权投资基金存续期届满且合伙人决定不再经营的II全部投资工程到期退出的; 川全体
26、合伙人决定解散的；IV法律、行政法规及合伙协议约定的其他解散事由。 A、I II III IVB、I III IVC、II III IVD、I II IV答案：A解析：一般地，合伙型股权投资基金出现以下情形的，应当解散：1.合伙型股 权投资基金存续期届满且合伙人决定不再经营的;2.全部投资工程到期退出的； 3.全体合伙人决定解散的；4.法律、行政法规及合伙协议约定的其他解散事由。233 .公司管理指标有0 I .公司战略与业务开展定位II.经营风险控制情况此 公司治理情况IV.高层管理人员尽职与异动情况A、I . II . III.B、I . III. IV.C、I . II . III. I
27、VD、II. III. IV.答案:C解析：公司管理指标分为1 .公司战赂与业务开展定位2.经营风险控制情况3.公 司治理情况4.高层管理人员尽职与异动情况234 .以下不属于股权回购发起人的是0。A、被投资企业股东B、被投资企业管理层C、股权投资基金的托管人D、股权投资基金答案：C解析：股权回购发起人既可以是股权投资基金，也可以是被投资企业股东 管理 层。发起人在发起股权回购时，应选择合适时机并提出回购要约。235 .股权投资基金的合格投资者是指具备相应风险识别能力和风险承当能力，投 资于单只基金的金额不低于100万元且符合相关标准的单位和个人，以下符合相 关标准的是。A、自然人丁持有某信托
28、计划100万元，近三年年均收入60万元B、自然人丙持有资管计划产品额度200万元，近三年年均收入20万元C、自然人甲持有某有限责任公司100万元的出资，近三年年均收入20万元D、自然人乙最近三年个人年均收入30万元，无任何金融资产答案：A解析：股权投资基金的合格投资者是指具备相应风险识别能力和风险承当能力, 投资于单只基金的金额不低于100万元且符合以下相关标准的单位和个人：净 资产不低于1000万元的单位；金融资产不低于300万元或者最近三年年均收 入不低于50万元的个人。236 .股权投资基金行业有力地推动了 0在我国的开展，为互联网等新兴产业在 我国的开展发挥了重大作用。A、直接融资和资
29、本市场B、直接融资和基金C、间接融资和资本市场D、间接融资和基金答案：A解析：股权投资基金行业有力地推动了直接融资和资本市场在我国的开展，为互 联网等新兴产业在我国的开展发挥了重大作用。237 .对公司型基金而言，以（）为主要收入来源。A、转让财产收入，股息、红利等权益性投资收益B、销售货物收入C、利息收入D、提供劳务收入答案：A解析：对公司型基金而言，“转让财产收入” “股息 红利等权益性投资收益” 为主要收入来源，其中“转让财产收入”即公司型基金转让标的企业股权获得的 收入。238 .投资后管理的作用包括。I保证资金平安II提升被投资企业自身价值川 协助被投资企业利用资本市场IV促进投资收
30、益I V IIA、 I x IVC、I II、IIID、I、II、川、IV答案：D解析：投资后管理的作用包括：保证资金平安，促进投资收益；提升被投资 企业自身价值；协助被投资企业利用资本市场。239 .股权投资基金估值的市场法不包括0。A、乘数法B、有效市场价格法C、净资产法D、近期交易价格法答案：C解析：市场法是一种采用从设计相同或可比（类似）资产、负债或资产负债组合（比方业务）的市场交易中得出的价格及其他相关信息的估值方法，主要包括有 效市场价格法、近期交易价格法、乘数法等。240 .基金管理人进行登记并开展基金管理业务通常应满足的基本要求不包括（）A、主体资格要求B、专业化经营要求C、防
31、范利益冲突要求D、制定和执行要求 答案：D 解析：基金管理人进行登记并开展基金管理业务通常应满足如下基本要求：1.主体资格要求；2.专业化经营要求；3.防范利益冲突要求；4.运营基本设施和条 件要求。241 .以下（）不属于股权投资基金的信息披露包含的内容。A、基金合同草案、托管协议以及募集推介材料等信息。B、投资情况 收益分配情况C、基金资产负债情况D、基金主要财务指标答案：A解析：按照股权投资基金信息披露的完整性原那么，信息披露义务人应当将基金各 项重要事项进行全面、完整的披露，以便基金投资者充分了解基金信息，从而进 行判断和决策。一般来说，股权投资基金的信息披露通常包含以下内容。1.基
32、金相关法律协议及募集推介材料基金管理人或者基金销售机构，应当在进行基金 销售推介时，向基金投资者披露基金合同、托管协议以及募集推介材料等信息。 2.基金运作期间相关的重要信息基金运作期间，基金管理人应当向基金投资者 披露基金的投资情况 收益分配情况、基金资产负债情况 基金主要财务指标 其他与基金投资者权益相关的重要信息等。3.其他应当披露的信息信息披露义 务人还应当按照法律法规、监管机构以及自律组织的要求，对其他应当披露的信 息进行披露。242 . 一般情况下,设置了门槛收益率条款的股权投资基金的收益分配顺序为。A、本金、业绩报酰I、门槛收益B、业绩报酰I、本金、门槛收益C、本金、门槛收益 业
33、绩报酬D、门槛收益、本金、业绩报酬答案：C解析：在设置了门槛收益率条款的股权投资基金里，向全体基金投资者返还投资 本金后，还应继续向基金投资者进行分配，直至投资者获得按照门槛收益率计算 的投资回报（门槛收益）之后，才开始向基金管理人分配业绩报酬。243 .基金投资者的权利不包括。A、提供基金财产收益B、依法转让或者申请赎回其持有的基金份额C、按照规定要求召开基金投资者会议D、查阅或者复制未公开披露的基金信息资料答案：D解析：基金投资者享有以下权利：提供基金财产收益（A项正确）；参与分配清 算后的剩余基金财产；依法转让或者申请赎回其持有的基金份额（B项正确）； 按照规定要求召开基金投资者会议（C
34、项正确）；对基金投资者会议审议事项行 使表决权；查阅或者复制公开披露的基金信息资料（D项错误）；对基金管理人 和基金市场服务机构损害其合法权益的行为依法提出诉讼；基金合同约定的其他 权利。应选D项。知识点：基金投资者244 . 2007年6月1日开始实施的合伙企业法（修订），增加了（）这种新 的形式，更好地适应股权投资基金运作。A、有限合伙B、外资合伙C普通合伙D、临时合伙答案：A解析：2007年6月1日开始实施的合伙企业法（修订），增加了 “有限合伙”这种新的合伙企业形式，更好地适应股权投资基金运作。245 . （2017年）股权投资基金的当事人有（）。A、基金投资者B、基金管理人C、基金托
35、管人D、以上三个选项都是答案：D解析：股权投资基金的当事人包括基金投资者、基金管理人、基金托管人。246 .登记挂牌阶段主要是挂牌申请审核通过后的工作不包括（）oA、分配股票代码B、办理股份登记存管C、公司挂牌D、主办券商内核答案：D解析:登记挂牌阶段主要是挂牌申请审核通过后的工作主要包括：分配股票代码、 办理股份登记存管、公司挂牌。这局部工作由券商协同企业完成。247 .目前，企业所得税的税率为0 oA、15%25.财务尽职调查涵盖企业的（）。I、未来盈利预测II、营运资金III、融资结 构IV、历史经营业绩A、I、II、IIIB、 II v III、IVC、I V II X IVD、I、I
36、I v III、IV答案：D解析:选项D符合题意:财务尽职调查涵盖企业的历史经营业绩未来盈利预测、营运资金 融资结构、资本性开支以及财务风险敏感度分析等内容。26 .股权投资基金在运作过程中会进行工程开发与筛选 初步尽职调查、工程立 项 签订投资框架协议、尽职调查等活动，上述活动属于（）阶段。A、募集与设立B、投资后管理C、投资D、工程退出答案：C解析：一个完整的股权投资基金投资流程通常包括工程开发与筛选、初步尽职调 查工程立项、签订投资框架协议、尽职调查 投资决策 签署投资协议、投资 交割等主要环节。27 .股权投资基金的投资者应当为具备（）的合格投资者。I .相应风险识别能 力II.相应风
37、险承当能力”.相应风险转嫁能力IV.相应风险预测能力A、 I v IIB、20%C、25%D、30%答案：C解析：目前，企业所得税的税率为25%。248 .以下关于外币股权投资基金的说法错误的选项是。A、外币股权投资基金在投资过程中，通常在境外设立特殊目的公司作为受资对 象，并在境外完成工程的投资退出B、外币股权投资基金无法在中国境内以基金名义注册法人实体，其经营实体注 册在境外C、外币股权投资基金，是指依据中国法律在中国境内设立的主要以人民币对中 国境内非公开交易股权进行投资的股权投资基金D、外币股权投资基金，是指依据中国境外的相关法律在中国境外设立，主要以 外币对中国境内的企业进行投资的基
38、金答案：C解析：选项C符合题意：人民币股权投资基金，是指依据中国法律在中国境内设 立的主要以人民币对中国境内非公开交易股权进行投资的股权投资基金。外币股 权投资基金是指依据中国境外的相关法律在中国境外设立，主要以外币对中国境 内的企业进行投资的基金。外币股权投资基金通常采取“两头在外”的方式。第 外币股权投资基金无法在中国境内以基金名义注册法人实体，其经营实体注 册在境外。第二，外币股权投资基金在投资过程中，通常在境外设立特殊目的公 司作为受资对象，并在境外完成工程的投资退出。249 .关于我国股权投资基金的开展现状，说法错误的选项是。A、市场规模增长迅速，当前我国已成为全球第二大股权投资市场
39、B、市场主体丰富，行业从开展初期阶段的政府和国有企业主导逐步转变为市场 化主体主导C、有力地促进了创新创业和经济结构转型升级D、股权投资基金行业有力地推动了间接融资和资本市场在我国的开展，为互联 网等新兴产业在我国的开展发挥了重大作用答案：D解析：选项D说法错误：我国股权投资基金的开展主要表达为三个方面：一是市 场规模增长迅速，当前我国已成为全球第二大股权投资市场。二是市场主体丰富, 行业从开展初期阶段的政府和国有企业主导逐步转变为市场化主体主导。三是有 力地促进了创新创业和经济结构转型升级，股权投资基金行业有力地推动了直接 融资和资本市场在我国的开展，为互联网等新兴产业在我国的开展发挥了重大
40、作 用。选项ABC说法正确。250 .创业投资基金投资于。，通过帮助被投资企业开展壮大而获利。A、处于成熟期的企业B、具有创新能力的企业C、价值被高估的企业D、有较大增长潜力的企业答案：D解析：创业投资基金主要以参股方式投资于具有较大增长潜力的被投资企业，通 过帮助被投资企业开展壮大而获利。创业投资基金的这种资本运作方式，在应对 中小微企业特别是科技型中小微企业的融资难题促进科技创新等方面，具有其 他资本形式难以比较的优势。251 .根据公司法的规定，公司应当进行解散清算的情形不包括。A、公司章程规定的营业期限届满或者公司章程规定的其他解散事由出现B、股东会或者股东大会决议解散C、公司依法被撤
41、消营业执照 责令关闭或者被撤销D、公司经营管理发生严重困难，继续存续会使股东利益受到重大损失，通过其 他途径不能解决时，持有公司全部股东表决权3%的股东请求法院解散公司并获 得法院支持答案：D解析：D项应为：公司经营管理发生严重困难，继续存续会使股东利益受到重大 损失，通过其他途径不能解决时，持有公司全部股东表决权10%以上的股东请 求法院解散公司并获得法院支持。252 . （2016年）股权投资基金管理人从事投资业务活动时，不得（）。A、在基金合同中明确约定私募基金不进行托管，且在基金合同中明确保障私募 基金财产平安的制度措施和纠纷解决机制B、向中国证券投资基金业协会填报并更新所管理私募基金
42、的杠杆运用情况C、在管理可能导致利益输送或者利益冲突的不同私募基金时，未建立防范利益 输送和利益冲突的机制D、按照基金合同约定，如实向投资者披露基金投资的重大信息 答案：C 解析：C项，同一基金管理人管理不同类别基金的，应当坚持专业化管理原那么。管理可能导致利益输送或者利益冲突的不同基金的，应当建立防范利益输送和利 益冲突的机制。253 . （2016年）关于投资后管理的作用，表述错误的选项是0 oA、减少或消除潜在的投资风险B、防止被投资企业实际控制人做出损害投资方股权和利益的行为，有利于及时 了解被投资企业经营运作情况C、帮助被投资企业提升价值，以实现被投资企业最大程度的增值D、消除被投资
43、企业成长的高度不确定性答案：D解析：对于股权投资基金而言，投资后的工程监控有利于及时了解被投资企业经 营运作情况，并根据不同情况及时采取必要措施，保证资金平安；投资后的增值 服务那么有利于提升被投资企业自身价值，增加投资收益。此外，投资后管理对股 权投资基金参与企业后续融资时的决策也起到重要的决策支撑作用。D项，股权 投资基金被投资企业未来开展的不确定性是无法消除的。254 .股权投资基金投资顾问及其从业人员从事投资顾问活动,不得有以下行为O I .泄露委托人的投资决策计划信息；II .利用投资顾问服务与他人合谋操纵市场 或者进行内幕交易；III .为本机构、特定客户或者利益相关人的利益损害委
44、托人的 合法权益；IV.以投资顾问机构从业人员个人名义收取投资顾问费用？A、I . III. IVI . II . IVB、 II. III. IVD、I . II . III. IV答案：D解析：股权投资基金投资顾问及其从业人员从事投资顾问活动,不得有以下行为:（1）泄露委托人的投资决策计划信息；（2）利用投资顾问服务与他人合谋操纵 市场或者进行内幕交易；（3）为本机构、特定客户或者利益相关人的利益损害委 托人的合法权益；（4）以投资顾问机构从业人员个人名义收取投资顾问费用。255 .在我国，目前不允许进行股权投资基金的。A、自行募集B、非公开募集C、公开募集D、委托募集答案：C解析：在我国
45、，目前不允许进行股权投资基金的公开募集。256 .基金管理人通过（）持续报送信息是实现行业自律监管的重要基础性措施之_ OA、证券基金登记备案系统B、股指期权登记备案系统C、私募基金注册系统D、私募基金登记备案系统答案：D解析：基金管理人通过私募基金登记备案系统持续报送信息是实现行业自律监管 的重要基础性措施之一。257 .（）是指被投资企业的管理层在回购条件满足时自筹资金回购股权投资基金 所持有的股权（股份），从而实现股权投资基金的退出。A原股东家属回购B、管理层回购C、控股股东回购D、员工收购答案：B解析：管理层回购（MBO）,是指被投资企业的管理层在回购条件满足时自筹资 金回购股权投资基
46、金所持有的股权（股份），从而实现股权投资基金的退出。258 .高净值个人投资者主要为0等。I .企业家II.大型企业高管III.娱乐及 体育明星IV.商人A、I、II、IIIB、 I、III、IVC、I、II X III、IVD、II v HL IV答案：A解析：因为股权投资基金在我国起步较晚，我国的高净值个人投资者作为股权投 资基金的投资者进入市场的时间不长。高净值个人投资者主要为企业家 大型企 业高管 娱乐及体育明星等。259 . （2017年）基金业协会于O发布了私募投资基金管理人登记和基金备案 方法（试行）（简称登记备案方法），该方法明确规定基金业协会负责办 理基金管理人登记及私募基金
47、备案，对私募基金业务活动进行自律管理。A、2014年1月17日B、2014年10月1日C、2015年4月30日D、2015年1月17日答案:A解析：基金业协会于加14年1月17日发布了私募投资基金管理人登记和基金 备案方法（试行）。260 .从投资者权利角度看，公司型基金的投资者作为公司的股东，可通过股东大 会（股东会）和董事会（执行董事）委任并监督（）。A、基金托管人B、经理人C、基金运作人D、基金管理人答案：D解析：从投资者权利角度看，公司型基金的投资者作为公司的股东，可通过股东 大会（股东会）和董事会（执行董事）委任并监督基金管理人。261 .股权投资基金投资后管理投入资源O。A、较少B、一般C、较多D、以上都不是 答案：C 解析：基金管理人通常在投资后管理阶段投入大量资源，一方面，为被投资企业 提供各种商业资源和管理支持，帮助被投资企业更好的开展；另一方面，通过参 加被投资企业股东会、董事会等形式，对被投资企业进行有效监控，以应对被投 资企业的信息不对称和企业管理层的道德风险。知识点：股权投资基金的特点; 262.基金业绩评价需考虑。和0因素。A、投资领域因素/时间因素B、时间因素/行业因素C、周期因素/国家宏观政策因素D、微观因素/宏观因素答案：A解析：基金业绩评价需考虑时间