《紫鑫药业：2010年非公开发行股票发行情况报告暨上市公告书（摘要）.PDF》由会员分享，可在线阅读，更多相关《紫鑫药业：2010年非公开发行股票发行情况报告暨上市公告书（摘要）.PDF（38页珍藏版）》请在taowenge.com淘文阁网|工程机械CAD图纸|机械工程制图|CAD装配图下载|SolidWorks_CaTia_CAD_UG_PROE_设计图分享下载上搜索。
1、 1 吉林紫鑫药业股份有限公司吉林紫鑫药业股份有限公司 2010 年非公开发行股票发行情况报告年非公开发行股票发行情况报告 暨上市公告书暨上市公告书 （摘要摘要） 保荐机构（主承销商）保荐机构（主承销商） 东北证券股份有限公司东北证券股份有限公司 二二一一年十二月年十二月 2 吉林紫鑫药业股份有限公司吉林紫鑫药业股份有限公司 2010 年非公开发行股票发行情况报告暨上市公告书年非公开发行股票发行情况报告暨上市公告书 摘要摘要 本公司全体董事承诺本发行情况暨上市公告书内容不存在虚假记载、 误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。 重要声明重要声明 本公告目的仅
2、为向公众投资者提供有关本次发行的简要情况。 投资者如欲了解更多信息，应仔细阅读发行情况报告暨上市公告书全文。发行情况报告暨上市公告书全文刊载于巨潮资讯网站（） 。 特别提示特别提示 本次非公开发行新增股份 4,987.5311 万股，将于 2011 年 1 月 4 日在深圳证券交易所上市。 本次发行中，6 名发行对象认购的股票限售期为 12 个月，可上市流通时间为 2012 年 1 月 4 日。 根据深圳证券交易所相关业务规则的规定，公司新增股份上市首日（2011年 1 月 4 日）股价不除权，股票交易不设涨跌幅限制。 本次非公开发行完成后，社会公众持有的股份占公司股份总数的 50.98%，公
3、司股权分布符合深圳证券交易所股票上市规则规定的上市条件。 3 目目 录录 目 录 . 3 3 释 义 . 4 4 第一节 本次发行基本情况 . 5 5 一、本次发行履行的相关程序 . 5 二、本次发行基本情况 . 6 三、发行对象基本情况 . 8 四、本次发行导致发行人控制权发生变化的情况 . 10 五、本次发行的相关机构 . 10 第二节 本次发行前后相关情况对比. 12 一、本次发行前后公司前 10 名股东情况 . 12 二、本次发行对公司的影响 . 14 三、董事、监事和高级管理人员持股变动情况 . 15 四、发行前后最近一年和最近一期的每股收益和每股净资产 . 16 第三节 财务会计信
4、息及管理层讨论与分析. 17 一、财务会计信息 . 17 二、财务状况分析 . 19 第四节 本次募集资金运用. 27 一、本次募集资金基本情况 . 27 二、本次募集资金运用计划 . 27 三、募集资金项目基本情况简介 . 29 四、对公司财务结构和经营管理的影响 . 34 五、募集资金专项存储相关措施 . 34 第五节 保荐协议的主要内容及保荐人和律师关于本次发行过程和发行对象合规性的结论意见. 35 一、保荐协议主要内容和上市推荐意见. . 35 二、保荐机构关于本次发行过程和发行对象合规性的结论意见 . 36 三、律师关于本次发行过程和发行对象合规性的结论意见 . 36 第六节 新增股
5、份的数量及上市流通安排. 37 第七节 备查文件 . 3838 4 释释 义义 在本发行情况报告书中除非另有说明，下列简称具有以下含义： 公司/发行人/紫鑫药业 指 吉林紫鑫药业股份有限公司 康平投资 指 指公司控股股东敦化市康平投资有限责任公司（系原敦化市康平生物制品有限责任公司、敦化市康平保健食品有限责任公司改名而来） 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 近三年一期、报告期 指 2007 年、 2008 年、 2009 年及 2010 年 1-6 月 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 管理办法 指 上市公司证券发行管理办法 实施细则 指 上市公司非公开
6、发行股票实施细则 认购邀请书 指 吉林紫鑫药业股份有限公司 2010 年度非公开发行股票认购邀请书 申购报价单 指 吉林紫鑫药业股份有限公司 2010 年度非公开发行股票申购报价单 认购协议书 指 吉林紫鑫药业股份有限公司 2010 年度非公开发行股票之认购协议书 保荐机构/主承销商 指 东北证券股份有限公司 元/万元 指 人民币元/万元 5 第一节第一节 本次发行基本情况本次发行基本情况 一、本次发行履行的相关程序一、本次发行履行的相关程序 （一）内部决策程序（一）内部决策程序 吉林紫鑫药业股份有限公司（以下简称“公司”或“紫鑫药业”）于 2010 年 6月 29 日召开了公司第四届董事会第
7、五次会议，审议通过了关于本次向特定对象非公开发行股票方案的相关议案。 上述议案经 2010 年 7 月 21 日召开的公司 2010年度第二次临时股东大会表决通过。根据公司股东大会决议， 公司拟向符合相关法律法规规定的证券投资基金管理公司、证券公司、信托投资公司、财务公司、保险机构投资者、合格境外机构投资者、其他境内法人投资者和自然人以及其他合法投资者等非公开发行股票，发行数量不超过 9,000 万股。 （二）本次发行监管部门核准程序（二）本次发行监管部门核准程序 2010 年 8 月 2 日，中国证监会正式受理本次非公开发行股票的申请；2010年 11 月 24 日，经中国证监会发行审核委员
8、会 226 次审核，本次非公开发行申请获得审核通过；2010 年 12 月 16 日，中国证监会下发关于核准吉林紫鑫药业股份有限公司非公开发行股票的批复 （证监许可【2010】1815 号）核准公司本次非公开发行。该批复自核准之日起六个月内有效。 （三）募集资金及验资情况（三）募集资金及验资情况 根据中准会计师事务所有限公司出具的中准验字2010第 2067 号验证报告，截至 2010 年 12 月 28 日止，本次非公开发行的 6 位发行对象已将认购资金 99,999.998555 万元全额汇入主承销商为本次发行开立的专用账户。 2010 年 12月 29 日，主承销商将上述认购款项扣除承销
9、保荐费后的余额划转至公司指定的本次募集资金专户内。2010 年 12 月 29 日，中准会计师事务所出具了中准验字20102068 号验资报告 。根据该验资报告，截至 2010 年 12 月 29 日止，本次发行募集资金总额为 99,999.998555 万元，扣除发行费用 1,354.987531 万元，募 6 集资金净额为 98,645.011024 万元。其中：计入注册资本 4,987.5311 万元，计入资本公积 93,657.479924 万元。 （四）股权登记情况（四）股权登记情况 公司将依据上市公司证券发行管理办法 、 关于进一步规范上市公司募集资金使用的通知 、 深圳证券交易所
10、上市公司募集资金管理规定以及公司募集资金管理制度的有关规定，对募集资金设立专用账户进行管理，专款专用。 2010 年 12 月 30 日，公司已在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司办理完毕本次发行新增股份登记托管及股份限售手续。 二、本次发行基本情况二、本次发行基本情况 （一）发行证券种类及面值（一）发行证券种类及面值 本次发行股票的种类为境内上市人民币普通股（A 股） ，每股面值为人民币1.00 元。 （二）发行价格（二）发行价格 本次发行的发行价格为 20.05 元/股，本次发行价格不低于定价基准日前 20个交易日公司股票交易均价的 90%（定价基准日前 20 个交易日股票交易均价=定
11、价基准日前 20 个交易日股票交易总额/定价基准日前 20 个交易日股票交易总量） ，即 11.29 元/股。 本次非公开发行价格相当于发行底价 11.29 元/股的 177.59%； 本次非公开发行股票的认购邀请书发送日（2010 年 12 月 20 日）前 20 个交易日股票交易均价为 27.49 元/股，本次非公开发行价格相当于认购邀请书发送日前 20 个交易日股票交易均价的 72.94%。 （三）发行数量（三）发行数量 本次发行的发行数量为 4,987.5311 万股，不超过公司 2010 年度第二次临时股东大会批准的最高发行数量 9,000 万股。 （四）（四）发行对象的申购报价及获
12、得配售的情况发行对象的申购报价及获得配售的情况 本次非公开发行共计9名投资者提供了申购报价单，其中有效申购9单。公司 7 与主承销商根据本次发行的申购情况对有效申购进行簿记，按照价格优先、数量优先、 时间优先的基本原则， 最终6名投资者获得配售， 配售数量总计为49,875,311股。各发行对象的申购报价及获得配售情况如下： 序号序号 询价对象名称询价对象名称 每档价格每档价格 （元（元/股）股） 每档数量每档数量 (万股万股) 保证金缴纳保证金缴纳 情况（万元）情况（万元） 获配数量获配数量（万股）（万股） 1 太平资产管理有限公司 24.40 800 1,000 800 2 百年化妆护理品
13、有限公司 23.31 800 1,000 800 3 天津硅谷天堂鲲鹏股权投资基金合伙企业（有限合伙） 21.25 800 1,000 800 21.00 800 20.50 800 4 吉林长白山股权投资管理有限公司 20.20 1,300 1,000 1,300 5 兴业全球基金管理有限公司 20.10 900 基金不需缴纳保证金 900 6 杨录军 20.05 1,300 1,000 387.5311 （注 1） 7 上海同华创业投资管理有限公司 14.00 1,300 1,000 0 15.00 1,300 16.00 800 8 山东东欣投资有限公司 13.00 800 1,000
14、0 14.00 800 15.00 800 9 华宝信托有限责任公司 12.60 800 1,000 0 注1：按照“价格优先、数量优先、时间优先”原则确定的6名认购对象，其有效认购总金额超过本次发行募集资金总额，发行人和保荐机构根据“价格优先、数量优先、时间优先”原则调减第六名认购者的认购股数。 8 （五）（五）募集资金量募集资金量及发行费用及发行费用 本次发行募集资金总额为 99,999.998555 万元，承销保荐费、律师费、审计验资费等发行费用共计 1,354.987531 万元，扣除发行费用的募集资金净额为98,645.011024 万元。 三、发三、发行对象基本情况行对象基本情况
15、（一）发行对象及其获配股份数量、限售期情况（一）发行对象及其获配股份数量、限售期情况 根据发行方案以及认购邀请书确定的配售规则，公司和保荐人（主承销商）最终确定了 6 名发行对象，各发行对象及其获配股份、限售期情况如下： 发行对象名称发行对象名称 配售数量（股）配售数量（股） 限售期（月）限售期（月） 1 太平资产管理有限公司 800 12 2 百年化妆护理品有限公司 800 12 3 天津硅谷天堂鲲鹏股权投资基金合伙企业（有限合伙） 800 12 4 吉林长白山股权投资管理有限公司 1,300 12 5 兴业全球基金管理有限公司 900 12 6 杨录军 387.5311 12 合计合计 4
16、,987.5311 - （二）发行对象的基本情况（二）发行对象的基本情况 1 1、太平资产管理太平资产管理有限公司有限公司 企业性质：有限责任公司（国内合资） 注册地址：上海市浦东新区民生路 1286 号上海汇商大厦 17 楼 注册资本：10,000 万 法定代表人：谢一群 经营范围：管理运用自有资金及保险资金，受托资产管理业务，与资金管理业务相关的咨询业务，国家法律法规允许的其他资产管理业务（涉及行政许可的凭许可证经营） 。 2 2、百年化妆护理品有限公司百年化妆护理品有限公司 9 企业性质：合资经营（港资）企业 注册地址：丽水市莲都区上水南 3 号 注册资本：5,000 万 法定代表人：庄
17、启传 经营范围：日用化学产品及日用百货的制造和销售。* 3 3、天津硅谷天堂鲲鹏股权投资基金合伙企业天津硅谷天堂鲲鹏股权投资基金合伙企业（有限合伙）（有限合伙） 企业性质：有限合伙企业 主要经营场所：天津市津汉公路 13888 号滨海高新区滨海科技园日新道 188号滨海高新区综合服务中心 4 号楼 209 室 执行事务合伙人：天津硅谷天堂股权投资基金管理有限公司（委派代表：于葆红） 经营范围：从事对未上市企业的投资，对上市公司非公开发行股票的投资以及相关咨询服务（国家有专项、专营规定的，按规定执行） 。 4 4、吉林吉林长白山股权投资管理有限公长白山股权投资管理有限公司司 企业性质：有限责任公
18、司 注册地址：长春市朝阳区西安大路 58 号 注册资本：10,000 万 法定代表人：张志新 经营范围：股权投资管理；投资咨询。 5 5、兴业全球基金管理兴业全球基金管理有限公司有限公司 企业性质：有限责任公司（中外合资） 注册地址：上海市金陵东路 368 号 注册资本：15,000 万 法定代表人：兰荣 经营范围： 基金募集、 基金销售、 资产管理和中国证监会许可的其他业务 （涉及许可经营的凭许可证经营） 。 6 6、杨录军杨录军 10 姓名：杨录军 住所：吉林省敦化市江南镇甩湾子村一组 身份证号：22240319710906* （三）本次（三）本次发行对象与公司的关联关系发行对象与公司的关
19、联关系 根据相关规定，本次发行的 6 名发行对象与公司不存在关联关系。 （四）发行对象及其关联方与公司最近一年（四）发行对象及其关联方与公司最近一年的的重大交易情况重大交易情况 最近一年，本次发行的发行对象及其关联方与公司未发生重大交易。 （五）发行对象及其关联方与公司未来的交易安排（五）发行对象及其关联方与公司未来的交易安排 目前，公司与本次发行的发行对象及其关联方无未来交易的安排。对于未来可能发生的交易，公司将严格按照公司章程及相关法律法规的要求，履行相应的内部审批决策程序，并作充分的信息披露。 四、四、本次发行导致发行人控制权发生变化的情况本次发行导致发行人控制权发生变化的情况 本次发行
20、后，康平投资仍然是第一大股东，郭春生先生仍然是公司实际控制人，本次发行没有导致发行人控制权发生变化。 五五、本次发行的相关机构、本次发行的相关机构 （一）发行人（一）发行人 中文名称：吉林紫鑫药业股份有限公司 股票简称：紫鑫药业 法定代表人：郭春生 股票代码：002118 注册地址：吉林省柳河县英利路 88 号 董事会秘书：曹恩辉 电话：0431-88661817 传真：0431-88698366 （二）保荐机构（主承销商）（二）保荐机构（主承销商） 名称：东北证券股份有限公司 11 法定代表人：矫正中 注册地址：吉林省长春市自由大路 1138 号 办公地址：北京市西城区三里河东路 5 号中商
21、大厦 4 层 保荐代表人：刘永、王浩 项目协办人：陈杏根 项目组其他人员：陈军、张峰、高惠杰、陈新、解家凯、沈闯、黄婉婷 电话： （010）68573828、 （010）68573825 传真： （010）68573837 （三）发行人律师（三）发行人律师 名称：北京市京都律师事务所 负责人：田文昌 经办律师：曲承亮、范洪飞 北京总所地址：北京市朝阳区朝外大街 16 号中国人寿大厦 805 室 大连分所地址：辽宁省大连市沙河口区中山路 572 号星海旺座 603 室 电话：0411-85866299-111 传真：0411-84801599 （四）审计机构（四）审计机构 名称：中准会计师事务所
22、有限公司 负责人：韩波 办公地址：北京海淀区首体南路 22 号国兴大厦 4 层 经办会计师：刘昆、张忠伟 联系电话：010-88354836 联系传真：010-88354837 12 第二节第二节 本次发行前后相关情况对比本次发行前后相关情况对比 一、本次发行前后公司前一、本次发行前后公司前 10 名股东情况名股东情况 （一）本次发行前公司前（一）本次发行前公司前 10 名股东情况（截止日期：名股东情况（截止日期：2010 年年 12 月月 16 日）日） 单位：股，% 序号序号 股东名称股东名称 持股数量持股数量 持股比例持股比例 股份股份性质性质 1 1 敦化市康平投资有限责任公司 125
23、,737,508 60.85 有限售条件流通股 2 2 仲维光 15,480,638 7.49 无限售条件流通股 3 3 兴业银行-兴业有机增长灵活配置混合型证券投资基金 3,047,116 1.47 无限售条件流通股 4 4 中国工商银行兴业可转债混合型证券投资基金 1,657,754 0.8 无限售条件流通股 5 5 华润深国投信托有限公司-景林稳健 II 号证券投资集合资金 1,557,648 0.75 无限售条件流通股 6 6 中国工商银行广发策略优选混合型证券投资基金 1,499,976 0.73 无限售条件流通股 7 7 中国工商银行华安中小盘成长股票型证券投资基金 1,380,7
24、82 0.67 无限售条件流通股 8 8 蔡大富 827,803 0.4 无限售条件流通股 9 9 兴业全球基金公司招行兴业全球持续增长619,950 0.3 无限售条件流通股 13 3 号特定多客户资产 1010 江西国际信托股份有限公司资金信托合同（金狮 182 号） 600,000 0.29 无限售条件流通股 合计合计 152152, ,409409, ,175175 73.7573.75 - （二）本次（二）本次发行后公司前发行后公司前 10 名股东情况名股东情况 本次发行后公司的前 10 大股东如下： 单位：股，% 序号序号 股东名称股东名称 持股数量持股数量( (股股) ) 持股比
25、例持股比例 股份性质股份性质 1 1 敦化市康平投资有限责任公司 125,737,508 49.02 有限售条件流通股 2 2 仲维光 15,480,638 6.04 无限售条件流通股 3 3 吉林长白山股权投资管理有限公司 13,000,000 5.07 有限售条件股份 4 4 太平资产管理有限公司 8,000,000 3.12 有限售条件股份 5 5 百年化妆护理品有限公司 8,000,000 3.12 有限售条件股份 6 6 天津硅谷天堂鲲鹏股权投资基金合伙企业（有限合伙） 8,000,000 3.12 有限售条件股份 7 7 兴业银行-兴业有机增长灵活配置混合型证券投资基金 5,047
26、,116 1.97 有限售条件股份为200 万股 8 8 中国工商银行兴业可转债混合型证券投资基金 4,657,754 1.82 有限售条件股份为300 万股 9 9 杨录军 3,875,311 1.51 有限售条件股份 14 1010 中国建设银行-兴业社会责任股票型证券投资基金 2,000,000 0.78 有限售条件股份 合计 193,798,327 75.56 - 二二、本次发行对公司的影响、本次发行对公司的影响 （一）对公司股本结构的影响（一）对公司股本结构的影响 本次非公开发行股票完成后公司股本结构变化如下： 股票类别股票类别 非公开发行前非公开发行前 （截（截至至 2010201
27、0 年年 1212 月月 1616 日）日） 非公开发行后非公开发行后 股数（股） 比例(%) 股数（股） 比例(%) 一、有限售条件流通股股份 1、国有法人持股 2、其他股东持股 125,737,508 60.85 175,612,819 68.47 有限售条件股份合计 二、无限售条件流通股股份 人民币普通股 80,882,872 39.15 80,882,872 31.53 无限售条件股份合计 80,882,872 39.15 80,882,872 31.53 三、股份总数三、股份总数 206,620,380206,620,380 100100 256,495,691256,495,691
28、 100100 （二）对公司资产结构的影响（二）对公司资产结构的影响 本次发行完成后，公司的总资产和净资产均有较大幅度增加：在不考虑其他因素变化的前提下，按本次发行募集资金净额98,645.011024万元，以2010年9月30日的公司财务报表数据为基准静态测算，本次发行完成后公司的总资产增至 2,431,729,229.61元，增加幅度为68.25%；净资产增至1,476,931,364.14元，增加幅度为201.12%；资产负债率从发行前的66.06%下降至39.26%，大幅下降26.8个百分点。 15 综上，本次发行完成后，公司总资产和净资产将有所增加，资产负债率将有所下降，运营资金更加
29、充足，有利于提高公司的资金实力和偿债能力，降低公司财务风险，增强经营能力，从而为公司的进一步发展奠定良好基础。 （三）对公司业务的影响（三）对公司业务的影响 目前，公司的主营业务是中成药的研发、生产、销售和中药材种植业务，以治疗心脑血管、消化系统和骨伤类疾病中成药为主导品种。本次发行的募集资金将投资于四个人参产品系列化项目，在吉林省人参主产区延吉市、敦化市、通化市、磐石市分别建设四个人参生产加工基地，从事人参的深加工和精加工，主要生产品种将增加生晒参、大力参、模压红参、相关中成药、人参酵素饮料，资产规模大幅增长，将进一步增强公司竞争能力，提升公司综合实力。 （四）对公司治理结构的影响（四）对公
30、司治理结构的影响 本次发行完成后， 公司的控股股东和实际控制人都没有发生变化。 公司资产、人员、机构、财务、业务的独立完整性及公司治理结构的有效性不会受到不利影响。通过本次非公开发行股票，控股股东的持股比例有所下降，机构投资者持有公司股份的比例有所提高， 为公司建立更加完善的治理结构提供了更加优化的股权结构，将更加有利于公司法人治理制度的有效发挥。 （五）对公司高管人员结构的影响（五）对公司高管人员结构的影响 本次发行将不会对公司的高级管理人员结构造成直接影响， 公司董事、 监事、高级管理人员不会因本次发行而发生重大变化。 （六）对关联交易与同业竞争的影响（六）对关联交易与同业竞争的影响 本次
31、非公开发行股票后， 公司与实际控制人及其关联人之间不会因为本次发行产生新的业务关系，管理关系不会发生变化。公司不会因本次发行而新增与实际控制人及其关联人之间的关联交易， 不会因本次发行导致与实际控制人及其关联人之间的同业竞争。 三、三、董事、监事和高级管理人员持股变动情况董事、监事和高级管理人员持股变动情况 本次发行前，公司董事、监事和高级管理人员没有直接持有公司股票；本次非公开发行股票后，也没有直接持股。 16 四四、发行前后最近一年和最近一期的每股收益和每股净资产、发行前后最近一年和最近一期的每股收益和每股净资产 本次发行股票共计 49,875,311 股。以 2009 年和 2010 年
32、 1-6 月的财务数据为基础模拟计计算，公司本次发行前后全面摊薄每股净资产及每股收益如下： 项目项目 发行前发行前 发行后发行后 2009 年年 2010 年年 1-6 月月 2009 年年 2010 年年 1-6 月月 每股净资产（元） 2.08 2.20 5.52 5.62 每股收益（元） 0.30 0.13 0.24 0.10 注：基本每股收益分别按照 2009 年度和 2010 年 1-6 月公司的净利润除以本次发行前后总股本计算。发行后全面摊薄每股净资产分别按照 2009 年 12 月 31 日和 2010 年 6 月 30日公司的所有者权益加上本次募集资金净额除以本次发行后总股本计
33、算。 17 第三节第三节 财务会计信息及管理层讨论与分析财务会计信息及管理层讨论与分析 一、财务会计信息一、财务会计信息 公司 2007 年度、2008 年度、2009 年度财务报告已经由中准会计师事务所有限公司审计，并分别出具了中准审字2008第 2257 号、中准审字2009第 2058号、中准审字2010第 2041 号标准无保留意见的审计报告；2010 年半年度财务报告未经审计。 （一）（一）合并资产负债表主要数据合并资产负债表主要数据 单位：元 项目项目 2010 年年 6 月月 30 日日 2009 年年 2008 年年 2007 年年 流动资产 425,171,067.63 31
34、5,990,794.37 228,873,852.52 200,537,536.24 非流动资产 330,303,087.98 339,202,989.32 317,106,733.86 254,724,385.33 资产总计 755,474,155.61 655,193,783.69 545,980,586.38 455,261,921.57 流动负债 294,907,401.45 218,048,999.92 164,202,898.29 129,145,620.28 非流动负债 6,520,000.00 6,520,000.00 6,160,000.00 1,600,000.00 负债合
35、计 301,427,401.45 224,568,999.92 170,362,898.29 130,745,620.28 股东权益权益合计 454,046,754.16 430,624,783.77 375,617,688.09 324,516,301.29 负债和股东权益总计 755,474,155.61 655,193,783.69 545,980,586.38 455,261,921.57 （二）（二）合并利润表主要数据合并利润表主要数据 单位：元 项目项目 2010 年年 1-6 月月 2009 年年 2008 年年 2007 年年 营业收入 113,609,715.24 256,2
36、87,604.81 223,332,334.13 170,649,245.31 营业利润 26,176,528.46 68,962,550.47 63,487,220.31 54,460,176.50 利润总额 25,023,729.83 69,989,463.98 58,994,245.50 53,490,763.62 净利润 26,217,422.59 61,084,165.68 53,329,645.80 47,956,853.90 18 （三）（三）合并现金流量表主要数据合并现金流量表主要数据 单位：元 项项 目目 2010 年年 1-6 月月 2009 年年 2008 年年 2007
37、 年年 经营活动现金流量净额 11,344,339.64 12,807,145.81 25,668,569.73 21,285,166.78 投资活动现金流量净额 -35,939,030.83 -46,926,317.06 -42,374,044.73 -125,119,043.21 筹资活动现金流量净额 58,422,437.37 41,558,808.07 8,800,201.69 184,595,366.66 现金流量净额 33,827,746.18 7,439,636.82 -7,905,273.31 80,761,490.23 （四）（四）主要财务指标主要财务指标 财务指标财务指标
38、2010年年1-6月月 2009年年 2008年年 2007年年 流动比率 1.44 1.45 1.39 1.55 速动比率 1.16 1.31 1.21 1.43 资产负债率（%） （母公司） 37.35 29.40 29.60 29.48 资产负债率（%） （合并报表） 39.90 34.28 31.20 28.72 归属于上市公司股东的每股净资产 2.2 3.54 3.09 4.81 应收账款周转率（次） 0.95 2.51 3.25 3.19 存货周转率（次） 0.47 1.97 2.32 3.00 每股经营活动现金流量（元/股） 0.05 0.11 0.21 0.32 每股净现金流量
39、（元/股） 0.16 0.06 -0.07 1.20 （五五）最近三年一期非经常性损益明细表）最近三年一期非经常性损益明细表 公司最近三年一期的非经常性损益明细表如下 （2010 年 1-6 月数字未经注册会计师审验） ： 单位：万元 非经常性损益项目非经常性损益项目 2010年年1-6月月 2009 年度年度 2008 年度年度 2007 年度年度 非流动资产处置损益 -1.20 72.54 - -146.94 越权审批、无正式批准文件或偶发性的税收减免、返还 - - - 计入当期损益的政府补助 31.45 50.00 50.00 对当期损益进行的一次性调整 - - - 19 其他营业外收入
40、和支出净额 -114.08 -1.30 -499.30 - 合合 计计 -115.28 102.69 -449.30 -96.94 减：扣除所得税影响数 17.29 -25.18 50.68 171.82 非经常性损益净额 -97.99 77.51 -398.62 74.88 二、财务状况分析二、财务状况分析 （一）资产结构分析（一）资产结构分析 公司近三年一期资产的构成及变化情况如下表 单位：万元 报告期内公司资产规模稳速扩张，资产总额由 2007 年年末的 45,526.19 万元增至 2010 年 6 月 30 日的 75,541.71 万元，累计增长达 65.93%。伴随公司上市募投项
41、目和自筹项目的建设、投产，流动资产所占比重呈现先低后高的变动。2010 年 6 月，紫鑫初元、紫鑫般若两家全资子公司刚刚注册成立，正在筹建期，导致期末流动资产比重快速上升。 1、流动资产分析、流动资产分析 公司近三年及一期末流动资产的账面价值分别为 20,053.75 万元、 22,887.39万元、31,599.08 万元和 42,502.35 万元，分别占各期末资产总额的 44.05%、41.92%、48.23%、56.26%，各期末的流动资产主要是与公司经营活动密切相关的货币资金、应收账款、预付款项和存货等。报告期内主要流动资产项目的变化情况如下： 单位：万元 项项 目目 2010 年年
42、 6 月月 30 日日 2009 年年 12 月月 31 日日 2008 年年 12 月月 31 日日 2007 年年 12 月月 31 日日 金金 额额 比例比例 金金 额额 比例比例 金金 额额 比例比例 金额金额 比例比例 货币资金 13,022.72 30.63% 9,639.95 30.51% 8,895.98 38.87% 9,686.51 48.30% 应收票据 70.76 0.17% 214.74 0.94% 26.74 0.13% 应收账款 11,397.24 26.81% 12,621.68 39.94% 7,772.81 33.96% 5,990.31 29.87% 预付
43、款项 7,423.09 17.46% 4,105.24 12.99% 2,613.89 11.42% 1,812.16 9.04% 项项 目目 2010 年年 6 月月 30 日日 2009 年年 12 月月 31 日日 2008 年年 12 月月 31 日日 2007 年年 12 月月 31 日日 金金 额额 比比例例 金金 额额 比例比例 金金 额额 比例比例 金金 额额 比例比例 流动资产 42,517.11 56.28% 31,599.08 48.23% 22,887.39 41.92% 20,053.75 44.05% 非流动资产 33,030.31 43.72% 33,920.30
44、 51.77% 31,710.67 58.08% 25,472.44 55.95% 资产总计资产总计 75,547.42 100.00% 65,519.38 100.00% 54,598.06 100.00% 45,526.19 100.00% 20 其他应收款 2,149.20 5.05% 2,183.61 6.91% 346.71 1.51% 980.16 4.89% 存 货 8,454.11 19.88% 3,048.61 9.65% 3,043.25 13.30% 1,557.87 7.77% 流动资产合计流动资产合计 42,517.11 100% 31,599.08 100% 22,
45、887.39 100% 20,053.75 100% 2、非流动资产分析、非流动资产分析 公司近三年及一期末的非流动资产账面价值为 25,472.44 万元、31,710.67 万元、 33,920.30 万元和 33,030.31 万元， 分别占各期末资产总额的 55.95%、 58.08%、51.77%和 43.72%。各期末非流动资产构成情况如下表所示： 单位：万元 项项 目目 2010 年年 6 月月 30 日日 2009 年年 12 月月 31 日日 2008 年年 12 月月 31 日日 2007 年年 12 月月 31 日日 金金 额额（万元）（万元） 比比 例例（%） 金金 额
46、额（万元）（万元） 比比 例例（%） 金金 额额 （万元）（万元） 比比 例例（%） 金金 额额（万元）（万元） 比比 例例（%） 长期股权投资 2,800.00 8.48 2,800.00 8.25 - - - - 固定资产 23,126.85 70.02 23,828.20 70.25 22,595.91 71.26 9,038.03 35.48 在建工程 2,071.91 6.27 2,066.14 6.09 3,865.59 12.19 14,905.19 58.51 无形资产 4,644.94 14.06 4,799.61 14.15 5,131.20 16.18 1,423.49
47、5.59 长期待摊费用 231.11 0.70 260.00 0.77 18.31 0.06 - - 递延所得税资产 155.50 0.47 166.35 0.49 99.66 0.31 105.73 0.42 非流动资产合计非流动资产合计 33,030.31 100.00 33,920.30 100.00 31,710.67 100.00 25,472.44 100.00 （二）负债结构分析（二）负债结构分析 公报告期内公司各期末负债项目构成情况如下表： 单位：万元 项项 目目 2010 年年 6 月月 30 日日 2009年年 12月月 31日日 2008 年年 12 月月 31 日日 2
48、007 年年 12 月月 31 日日 金金 额额 比例比例 金金 额额 比例比例 金金 额额 比例比例 金金 额额 比例比例 流动负债：流动负债： 短期借款 25,700.00 85.26% 17,500.00 77.93% 11,810.00 69.32% 8,840.00 67.61% 应付账款 3,055.78 10.14% 2,397.18 10.67% 2,409.81 14.15% 2,050.71 15.68% 预收款项 3.70 0.01% 53.45 0.24% 49.26 0.29% 0.00% 应付职工薪酬 78.56 0.26% 66.98 0.30% 52.52 0.
49、31% 18.07 0.14% 应交税费 183.53 0.61% -173.23 -0.77% -40.71 -0.24% 600.67 4.59% 其他应付款 469.17 1.56% 460.52 2.05% 639.40 3.75% 655.12 5.01% 一年内到期的非流动负债 - - 1,500.00 6.68% 1,500.00 8.80% 750.00 5.74% 流动负债合计流动负债合计 29,490.74 97.84% 21,804.90 97.10% 16,420.29 96.38% 12,914.56 98.78% 非流动负债： 专项应付款 652.00 2.16%
50、652.00 2.90% 616.00 3.62% 160.00 1.22% 非流动负债合计非流动负债合计 652.00 2.16% 652.00 2.90% 616.00 3.62% 160.00 1.22% 负债合计负债合计 30,142.74 100% 22,456.90 100% 17,036.29 100% 13,074.56 100% 21 公司各期末负债主要为流动负债。流动负债中占比较高的项目为短期借款、应付账款和一年内到期的非流动负债。 （三）盈利能力分析（三）盈利能力分析 1、营业收入变动、营业收入变动 公司近三年营业收入变动趋势如下： 项目项目 2010年年 2009年年