《（本科）第三章 金融中介机构的组织原理ppt课件.pptx》由会员分享，可在线阅读，更多相关《（本科）第三章 金融中介机构的组织原理ppt课件.pptx（43页珍藏版）》请在taowenge.com淘文阁网|工程机械CAD图纸|机械工程制图|CAD装配图下载|SolidWorks_CaTia_CAD_UG_PROE_设计图分享下载上搜索。
1、课程主讲人：第三章 金融中介机构的组织原理本章导读一金融中介机构组织设置的特征二一 、 本 章 导 读金融中介机构组织发展的特殊性三金融中介机构组织设置的分类四股份制金融中介机构的公司结构与公司治理五本章小结六01本章导读一 、 本 章 导 读l 本章首先介绍了金融中介机构组织发展的特殊性 ；其次分析了金融机构组织设置的分类，重点阐释了股份制金融机构组织的公司结构与公司治理情况。一 、 本 章 导 读本章需要识记的基本概念金融服务产品范围经济规模经济U型组织结构H型组织结构M型组织结构矩阵制组织结构股份制金融中介机构分支机构制金融控股公司公司治理内部控制一 、 本 章 导 读02熟悉本章结构与
2、主要内容第三章金融中介机构的组织原理金融中介机构组织发展的特殊性金融中介机构经营的是特殊商品金融中介机构对宏观经济发展具有特殊影响金融中介机构面临特殊的风险金融中介机构具有特殊的运作机制金融中介机构组织设置的特征金融中介机构组织设置的企业共性金融中介机构组织设置的企业个性金融中介机构组织设置的分类金融中介机构组织内部职能部门的基本设置金融中介机构经营组织的设置金融中介机构股份制企业组织的设置几种常见的金融中介机构组织形式股份制金融中介机构的公司结构与公司治理股份制金融中介机构的公司结构股份制金融中介机构的公司治理研究及实践新进展股份制金融中介机构的内控制度的发展二 、 金 融 中 介 机 构
3、组 织 发 展 的 特 殊 性金融中介机构组织发展的特殊性二金融中介机构组织设置的特征一本章导读三金融中介机构组织设置的分类四股份制金融中介机构的公司结构与公司治理五本章小结六0101金融中介机构与一般产业组织机构的共性l 拥有一定的、经营其业务所必需的资本金l 是一个经济性组织，追逐利润的最大化l 是独立的法人，具有自己独立的财产和组织结构，能够以自己的名义进行民事活动，并承担责任、享有与履行民事权利与义务；l 是一个自主经营的系统，能够自主经营、自负盈亏、自我积累、自我发展、自我约束；l 是一个社会性单位，对社会承担着一定的经济责任与政治责任；l 二 、 金 融 中 介 机 构 组 织 发
4、 展 的 特 殊 性0202金融中介机构的基本共性一、金融中介机构经营的是特殊商品l 金融中介机构区别于一般产业机构的首要特性是：金融中介机构的经营对象是特殊的商品货币资金、信用以及与此相关的信息和风险管理业务。l 金融服务产品的特点：l有形性与无形性并存：这使得金融服务产品在扩展方面有着比较广泛的想象与填补空间l不可分割性和广泛性：这使得金融中介机构在为客户提供金融服务产品时，既要注意为客户提供具有连续性特征的金融服务产品，又要注意为客户提供多样化的金融服务产品l产品的一致性和价格的一致性：这使得金融中介机构必须十分重视其信誉与形象的维护，重视提高从业人员的专业业务素质以及提供各种金融服务的
5、能力二 、 金 融 中 介 机 构 组 织 发 展 的 特 殊 性0202金融中介机构的基本共性二、金融中介机构对宏观经济发展具有特殊影响l 金融中介机构的各种业务活动，包括其业务运行机制以及业务发展状况等，对一国宏观经济的发展具有极为特殊的影响。l 金融中介机构对于宏观经济发展的负面影响： 金融产品价格的过度波动会给经济发展和社会生活带来不利影响。 金融业务的过度扩张会导致实体经济出现虚拟化。 金融企业的风险和危机对经济社会的冲击力极大。二 、 金 融 中 介 机 构 组 织 发 展 的 特 殊 性0202金融中介机构的基本共性l 金融中介机构对于宏观经济发展的正面影响： 金融中介机构通过为
6、社会提供各种投融资以及相应的服务活动，可以促进社会上更高比例的储蓄资金转化为投资，从而为一国国民经济的持续发展提供动力，对于整个社会经济财富和福利的提高具有积极的影响作用 金融中介机构的业务发展与金融市场的发展、金融工具的创新等，共同促进了社会经济生活中债权人与债务人的角色互换，促进了社会资源尤其是社会资金资源的有效配置，从而有利于社会经济的发展。 金融中介机构的业务发展，使其可以为社会经济中的各个部门、各个行业、各个企业甚至是居民个人，提供多种多样的、能够有效地避免投融资风险并获得利润的工具与途径。二 、 金 融 中 介 机 构 组 织 发 展 的 特 殊 性0202金融中介机构的基本共性三
7、、金融中介机构面临特殊的风险l 与一般的产业机构相比，金融中介机构所面临的风险类型更多，金融中介机构发生风险的概率更大，并且一旦金融中介机构发生风险损失，其对金融机构自身和外界各个有关联的部门、行业、企业以及居民的影响更大，更具破坏力。其原因在于：l金融中介机构的自有资本比重较低，资金来源主要是各种类型的负债；l金融机构业务经营所处外部经济环境的波动，如经济周期的波动，金融市场上的利率、汇率变化；l金融机构本身存在的各种问题，如内部管理机制不健全、决策失误等，都会使金融中介机构遭受损失。二 、 金 融 中 介 机 构 组 织 发 展 的 特 殊 性0202金融中介机构的基本共性四、金融中介机构
8、具有特殊的运作机制l 涉猎领域的广泛性与竞争性l 经营目标的权衡性与作用对象的选择性l 资金运用与资金来源的多元性或多样性l 经营组织具有较明显的规模性l 组织结构具有较强的系统性二 、 金 融 中 介 机 构 组 织 发 展 的 特 殊 性三 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 特 征金融中介机构组织设置的特征三一本章导读金融中介机构组织设置的分类四股份制金融中介机构的公司结构与公司治理五本章小结六二金融中介机构组织发展的特殊性0101金融中介机构组织设置的企业共性l 金融中介机构的外在组织形式以及内部组织结构等，与一般性产业组织机构有着众多的相同之处l 金融中介机构在设计与构建
9、其组织形式以及内部组织结构时，遵循企业组织管理的一般原理或基本原则来进行，包括分权与授权原则，职、责、权明确原则等l 在设立金融中介机构时，其所遵循的竞争与效率原则、安全稳健原则、规模适度原则等，都是建立一般性产业组织机构的基本要求三 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 特 征0202金融中介机构组织设置的企业个性l 围绕货币与信用业务的需要而设立l 通常将以下两类部门作为最重要的部门：资金的融通部门和资金的运用部门l 突出对金融机构风险的控制与管理l 独具特色的部门设置l 主要包括：资本管理部门、流动性管理部门、风险管理部门，以及各类与业务、产品有关的业务部门等l 特别注重内部各
10、部门之间的相互衔接三 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 特 征四 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 分 类金融中介机构组织设置的分类四一本章导读股份制金融中介机构的公司结构与公司治理五本章小结六二金融中介机构组织发展的特殊性金融中介机构组织设置的特征三0101金融中介机构组织内部职能部门的基本设置企业内部组织结构的基本形式主要包括 U 型组织结构、H 型组织结构、M 型组织结构、矩阵制组织结构以及网络制组织结构等结构形式。（一）U 型组织结构l U 型组织结构也称为一元结构，产生于现代产业组织机构的早期阶段，主要包括直线型、职能型与直线职能型等组织结构形式。l 不同
11、组织结构的构成形式多种多样，各具特点。金融中介机构可以根据自身所处金融领域的不同、业务规模大小、具体经营的金融产品的特点等情况，选择不同的组织结构形式。四 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 分 类0101金融中介机构组织内部职能部门的基本设置直线型组织结构l在这种组织结构中，产业组织机构的领导意图沿着指挥链条直线向下传递，每个下级只对一个上级负责，并绝对服从这个上级领导的指挥。这是最早期的组织结构形式，也被称为军队式结构。l优点：指挥统一，上下级关系明确，权责明确，便于监督。l缺点：主要凭借领导个人的力量进行企业的经营管理；一旦企业规模扩大、产品类型增多、技术要求越来越高，这种组
12、织结构方式就无法满足需要。l适合于发展初期、规模较小、业务经营区域较狭小的金融中介机构0101金融中介机构组织内部职能部门的基本设置职能型组织结构l采取职能型组织结构的企业按分工负责的原则组成企业的内部组织结构，也即为了适应专业分工的需要，产业组织机构的最高领导层将具体的、专业性的指挥功能，委托给下属不同的职能部门来负责进行。l优点：有利于专业指挥。l缺点：对下级形成“多头领导”，可 能出现指令相互冲突的情况，并且职 能部门在相互之间的协调、信息沟通 等方面存在一定的困难。l适合于规模较小的金融中介机构四 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 分 类0101金融中介机构组织内部职能部
13、门的基本设置四 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 分 类直线职能型组织结构l 这种组织结构中直线机构是指企业的行政领导机构，职能机构是指企业的各个专业领导机构。这种结构能够在坚持直线指挥的前提下，发挥职能部门的助手作用，并授予其一定的决策权、控制权和协调权。l 特点：既结合了直线型与职能型两种组织形式的优点，又相对克服了两者的弊端：一方面保持了企业的集中领导和统一指挥，另一方面能够充分发挥各个职能部门的积极作用。l 一般只有在企业经营规模不太大、经营品种比较单一且外部市场环境相当稳定等情况下，才能有效地发挥其优势。0101金融中介机构组织内部职能部门的基本设置四 、 金 融 中
14、介 机 构 组 织 设 置 的 分 类0101金融中介机构组织内部职能部门的基本设置四 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 分 类（二）H 型组织结构l H 型组织结构即控股公司结构。在控股公司结构中，控股公司总部持有子公司或分公司的部分或全部的股份，下属各个子公司具有独立的法人资格，是相对独立地开展业务、获得利润的中心。l 严格地说，H 型组织结构并不是一种组织结构形式，而是一种外在的、企业集团的组织形式。l 目前，H 型组织结构是很多金融中介机构尤其是大型金融机构非常愿意采用的一种组织结构模式。如金融控股公司形式已经成为各国金融界非常推崇的一种金融机构组织结构模式，并有快速发展
15、壮大之势。0101金融中介机构组织内部职能部门的基本设置四 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 分 类（三）M 型组织结构lM 型组织结构主要表现为事业部制或多部门结构，又被称为多分支的公司结构：在总公司的领导下，设立若干个事业部；每个事业部实行独立核算、自负盈亏，并且可以根据自身经营管理的需要设置组织机构；每个事业部除了对总公司负有完成利润计划的责任外，其内部的经营管理具有较大的独立性。l特点：总公司集中决策，事业部独立经营。l优点：有利于企业的最高领导层摆脱日常事务，集中精力做好战略决策、长远规划以及人才开发等工作；有利于加强事业部领导人的责任心，调动事业部从事业务经营的积极性
16、。l缺点：易造成总公司以及各个事业部内部的机构重叠、管理层次与管理人员增多、管理效率下降的问题；易造成企业内部整体协调能力的削弱，从而不利于企业规模效益的形成。0101金融中介机构组织内部职能部门的基本设置四 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 分 类（四）矩阵制组织结构l 矩阵制组织结构也被称为矩阵制或目标规划制，是指按照组织固有的一些特性，将一个企业的部门分为不同的事业部，在每个事业部中设计一些职能类别类似的组别，这些组别又分属于不同的职能部门领导，从而形成一个二维或多维结构的组织结构。l 从组织结构的实质看，矩阵制是在原来的 U 型组织结构、M 型组织结构的基础上，建立了一套
17、横向的目标管理系统，从而把按职能划分的管理机构与按产品项目划分的管理机构或小组结合起来，使同一名事业部的工作人员既与原来的职能部门保持组织和业务上的垂直联系，又与按产品或项目划分的小组（或事业部）保持横向联系，从而形成一个矩阵结构。0101金融中介机构组织内部职能部门的基本设置四 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 分 类（四）矩阵制组织结构l 优点：有利于企业加强与外界的横向业务联系，并使企业对外界压力与环境变化等作出快速、灵活的反应；有利于企业集中调动有限的资源，并以较高的效率完成工作；等等。l 缺点：由于双重领导，可能带来下级的政策执行人员无所适从，以及出现领导责任不清、决策
18、延误等问题；部门之间的信息共享以及相互协调问题；等等。l 矩阵制在金融机构尤其是大型金融机构中的应用也是十分广泛的。0101金融中介机构组织内部职能部门的基本设置四 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 分 类（五）网络制组织结构l又称为虚拟型组织，其业务流程以及合作伙伴都依赖网络系统，通过信息技术将生产和销售等各项环节串联。各个环节在虚拟组织里发挥各自资源优势，共享管理成本，协同合作实现组织设定的目标。l特点：组织结构精简，效率更高。l优点：通常广泛使用外包服务，使公司实现轻资产运营，将业务集中在所擅长的部分，从而实现在市场竞争中的突围。此外，其突出的灵活性特点使得公司具有敏锐的嗅
19、觉，能迅速察觉市场变化并随时做出反应。l缺点：广泛使用外包服务造成的总部与分支结构联系减弱的后果。l通常适用于具有高信息技术支持和业务优势，能够快速响应市场和客户需求的企业。l金融机构的虚拟化和虚拟金融机构的发展，将成为金融机构组织形式发展和变化的一个重要趋势。0202金融中介机构经营组织的设置四 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 分 类（一）分支机构制的金融中介机构l分支机构制，一般是指法律上允许除了总部以外，金融中介机构还可以在国内的同一地区或者是不同地区甚至是国外设立分支机构来开展业务。l分支机构制的组织形式是较普遍的一种形式。l优点：公司的业务触角繁多，业务发展的空间较广
20、阔，比较容易扩大业务活动范围，有利于分散各种金融风险；由于金融机构的数量较少，也有利于金融监管当局的管理。l缺点：规模过大易出现大企业病；易形成金融机构的业务垄断，妨碍整个金融业的合理竞争，影响金融业效率的提高，并对一国金融业的结构布局产生不良影响。l分支机构设置时的区域选择主要有三种：按经济区域设置；按行政区域设置；以经济区域为主、兼顾行政区划设置。0202金融中介机构经营组织的设置四 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 分 类（二）金融控股公司形式的金融机构l金融控股公司，也称为全能性金融集团，是指在同一控制权下，完全或主要在银行业、证券业、保险业中至少两个不同的金融行业大规模
21、提供服务的金融集团公司。l优点：有利于资金的集约化经营，实现资源共享；有利于金融机构扩大资金实力与资本总量，并发挥资本的多重财务杠杆作用；有利于金融机构扩大业务范围和规模，提高竞争能力；在一定程度上，有利于提高金融机构抗御风险的能力。l缺点：易形成金融机构的集中和垄断；金融控股公司在业务决策以及管理方面缺乏一定的灵活性，各个子公司或者部门之间有时难以协调；由于一些特定的原因，金融控股公司存在一些特定的金融风险，主要是系统内交易与利益背反和共同倒闭风险。0202金融中介机构经营组织的设置四 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 分 类（三）金融中介机构股份制企业组织的设置l 股份制形式
22、的金融中介机构是指以股份公司形式组织建立的金融机构。l 建立的基本程序：先由发起人聚集一定数量的资本金，并履行法律所规定的手续，取得筹集资本的权利；然后对外发行股票或者签发出资证明，以筹集其开业所需要的资本l 依据募集股本的方式划分为两种类型：有限责任公司形式与股份有限公司形式，其中后者更为常见。0202金融中介机构经营组织的设置四 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 分 类（四）几种常见的金融中介机构组织形式l 金融中介机构组织结构设置的基本模式多种多样，因而金融中介机构的组织形式也是多种多样的。l 虽然金融中介机构的组织形式不尽相同，但是某些组织形式却是比较常见的，如股份制、分
23、支机构制和控股公司形式等。l 这些组织机构形式在金融中介机构中得以广泛采用的主要原因在于：更加适应当代经济与金融发展的需要，更加适应市场竞争的需要。同时，由于不同的组织形式是从不同的角度来界定的，因此，金融中介机构的组织机构形式从表面上看是有交叉的，如某个金融机构从资本构成形式看是股份制形式的，而从机构设置角度看又可以是分支机构制形式的。四 、 金 融 中 介 机 构 组 织 设 置 的 分 类金融中介机构常见的组织形式商业银行合作形式、合营形式、股份制形式、国有形式分支机构制形式、控股公司形式其他存款类金融机构（信用合作组织、政策性银行、财务公司、金融资产管理公司、金融信托投资公司、金融租赁
24、公司等）合作形式、合营形式、股份制形式、国有形式分支机构制形式、控股公司形式证券公司合伙形式、合营形式、股份制形式分支机构制形式、控股公司形式投资基金股份制形式基金管理公司证券交易所 会员制、公司制其他投资类金融机构（按揭证券公司、投资咨询公司、证券结算公司等）合营形式、股份制形式、国有形式分支机构制形式保险公司合营形式、股份制形式、国有形式分支机构制形式、控股公司形式资信评级公司股份制形式分支机构制形式五 、 股 份 制 金 融 中 介 机 构 的 公 司 结 构 与 公 司 治 理股份制金融中介机构的公司结构与公司治理五一本章导读本章小结六二金融中介机构组织发展的特殊性金融中介机构组织设置
25、的特征三金融中介机构组织设置的分类四0101股份制金融中介机构的公司结构股份制金融机构通常将其内部组织机构分为各自独立、相互联系、相互制约的三个部分，即决策机构、执行机构和监督机构。（一）决策机构决策机构，主要包括股东大会、董事会以及董事会下设的各类委员会，是行使金融机构所有者权利、决定经营策略以及各种重大决策的组织机构。l股东大会是由股东组成的，决定金融机构重大事项的最高权力机构。l董事会是金融机构决策和业务执行的常设机构，一般由股东大会选出的若干董事共同组成，是金融机构实际权力的权威代表机构。l股东大会授权董事会决定金融机构的业务方针、经营范围和规模以及其他关系到金融机构全局性的重大问题。
26、由于很多金融机构的业务经营范围广泛，工作量较大，所以通常会在董事会下设若干个委员会。各个委员会直接向董事会负责，主要职责是协调金融机构内部各部门之间的关系，并且是各部门之间互通情报的媒介。五 、 股 份 制 金 融 中 介 机 构 的 公 司 结 构 与 公 司 治 理0101股份制金融中介机构的公司结构（二）执行机构l 执行机构是指股份制金融机构常设的、执行董事会决议的行政和业务管理机构，主要包括金融机构的总经理、副总经理以及金融机构内部的各个业务部门和职能部门等。l 总经理是金融机构的行政总管，是金融机构内部的行政首脑。总经理一般由金融机构的董事会委任或聘任，代表金融机构从事日常的业务交易
27、活动，对金融机构业务的效率及结果负总责。l 在总经理的领导下，金融机构需要设置若干副总经理和一系列相关的业务、职能部门。业务与职能部门的设置数量与类别，需要根据金融机构的具体情况确定。五 、 股 份 制 金 融 中 介 机 构 的 公 司 结 构 与 公 司 治 理0101股份制金融中介机构的公司结构（三）监督机构l 监督机构一般包括两个部分：监事会和稽核部门。l 监事会又称为监察委员会，是股东大会领导下的银行监督机构，与董事会并立，由股东大会选举的监事组成，代表股东大会对金融机构的全部经营管理活动进行监督和检查。l 稽核部门是金融机构内部负责检查、监督其业务经营活动规范与否的常设机构。五 、
28、 股 份 制 金 融 中 介 机 构 的 公 司 结 构 与 公 司 治 理0202股份制金融中介机构的公司治理研究及实践新进展l股份制金融中介机构的法人治理（corporate governance of FI）也即公司治理，是指协调公司内部（股东大会、董事会、高管人员以及相关利益者）之间权责关系的一种制度安排。公司治理是公司运作的整体框架，这个框架部分由法律形成，部分由实践者本身完成。l英国20世纪90年代在公司治理原则和内容的理论探讨和阐释方面所开展的工作对完善公司的法人治理产生了深刻影响。l1999年9月，巴塞尔委员会在加强银行组织的公司治理中对银行治理结构内涵进行了规范。l2005年
29、前后，在经历了一段时间实践后，公司治理到底要引入多少改革，才能引领公司治理到达最高的水平成为讨论重点。l2007-2008年的全球金融危机后薪酬激励机制成为公司治理完善的重要内容。五 、 股 份 制 金 融 中 介 机 构 的 公 司 结 构 与 公 司 治 理0303股份制金融中介机构的内控制度的发展（一）内控制度与公司治理的区别和联系l区别：l从构成看，公司治理包括内部公司治理和外部公司治理。而内控制度主要由管理制度和会计制度两个层面以及控制环境、风险评估、控制程序、信息与沟通和监督五大要素组成。l从侧重点看，公司治理注重对企业整体的把握，解决的是股东、董事会、经理及监事会之间的权、责、利
30、划分的制度安排问题。内控制度注重对企业内部具体经营及生产活动的管理，是企业管理层（董事会及经理阶层）建立的对企业生产经营和财务报告产生过程的控制，解决的是管理层与其下属之间的管理控制关系，其目标是保证会计信息的真实可靠，防止发生舞弊行为。l联系：内控制度是在公司治理解决了股东、董事会、监事会、经理之间的权、责、利划分之后，为了保证受托责任的顺利履行，作为经营者的董事会和经理颁布的主要面向次级管理人员和员工的控制措施。内控制度并不能够约束最高管理当局本身。五 、 股 份 制 金 融 中 介 机 构 的 公 司 结 构 与 公 司 治 理0303（二）内控制度的四个发展阶段l20世纪40年代以前主
31、要是内部牵制l其基本思想是两个人或两个以上行为主体同时犯错的可能性小于单一主体；两个人或两个以上主体共同舞弊的难度远大于一个人。l20世纪40年代-70年代初是内部控制制度l内部控制包括组织结构的设计和企业内部采取的所有相互协调的方法和措施。这些方法和措施都用于保护企业财产，检查会计信息的准确性，提高经营效率，推动企业执行既定的管理方针。l20世纪80年代-90年代初的内部控制结构l企业的内部控制结构包括为提供取得企业特定目标的合理保证而建立的各种程序和政策。它由控制环境、会计制度和控制程序三部分组成。l20世纪90年代以来的内部控制整体框架l美国：COSO 内部控制框架五 、 股 份 制 金
32、 融 中 介 机 构 的 公 司 结 构 与 公 司 治 理股份制金融中介机构的内控制度的发展0303（三）各国和地区组织对内控制度的关注和重视l 加拿大借鉴美国经验，提出了 COCO 框架（The Canadian Criteria of Control Board）。l 许多国家金融机构、区域组织、监管机构也相继颁布文件加以明确或强化。l 世界银行在自己的网站上开辟了专门的公司治理栏目并与 OECD（经济合作与发展组织）合作主办定期性的“全球公司治理论坛”“亚洲公司治理圆桌会议”等。五 、 股 份 制 金 融 中 介 机 构 的 公 司 结 构 与 公 司 治 理股份制金融中介机构的内控制
33、度的发展六 、 本 章 小 结一本章导读股份制金融中介机构的公司结构与公司治理五二金融中介机构组织发展的特殊性金融中介机构组织设置的特征三金融中介机构组织设置的分类四六本章小结本章小结l金融中介机构是一种产业组织机构，具有一般性产业组织机构所共同具备的特性。但是，金融中介机构经营货币与货币资金的特殊性，又决定了金融中介机构具有有别于一般企业的基本特点。l金融机构的基本特征：金融中介机构经营的主要对象是各类金融服务产品；通过对金融服务产品这种特殊商品的经营以及相应的交易活动，金融机构以及金融业务对于宏观经济的发展具有特殊的双重影响；金融中介机构所面临的风险更大；金融中介机构具有比较特殊的运作机制，体现为涉猎领域的广泛性与竞争性，追求目标的权衡性与作用对象的选择性，资金运用与资金来源的多元性或多样性，组织建设方面具有较强的系统性等。l作为一个产业组织机构，金融中介机构组织的基本形式也经历了由 U 型组织结构、H 型组织结构到 M 型组织结构以及矩阵制组织结构等结构形式的发展过程。l股份制金融中介机构的法人结构与法人治理（又称公司结构与公司治理）在当代机构组织经营运作中也越来越凸显出其重要作用六 、 本 章 小 结