《筹资管理》课件2.pptx

《《筹资管理》课件2.pptx》由会员分享，可在线阅读，更多相关《《筹资管理》课件2.pptx（43页珍藏版）》请在taowenge.com淘文阁网|工程机械CAD图纸|机械工程制图|CAD装配图下载|SolidWorks_CaTia_CAD_UG_PROE_设计图分享下载上搜索。

1、筹资管理筹资管理 制作人：时间：2024年X月CONTENTCONTENT目录目录第第1 1章章 筹资管理概述筹资管理概述第第2 2章章 债务融资债务融资第第3 3章章 股权融资股权融资第第4 4章章 内部融资内部融资第第5 5章章 筹资管理中的财务分析筹资管理中的财务分析第第6 6章章 筹资管理的实践筹资管理的实践 0101第第1章章 筹筹资资管理概述管理概述 什么是筹资管理什么是筹资管理?筹资管理是一个企业融资活动的全过程，它涉及资金筹集、资金使用和资金管理等方面。筹资管理可以帮助企业获取融资，提高资金使用效益和加强资金管理，从而提高企业的生存和发展能力。筹资渠道筹资渠道定义、特点和优缺点

2、直接融资直接融资定义、特点和优缺点间接融资间接融资分类、意义和作用证券市场证券市场意义和作用银行信贷银行信贷证券市场的意义证券市场的意义证券市场的意义证券市场的意义和作用和作用和作用和作用证券市场是资本市场的重要组成部分，它可以帮助企业实现融资、降低融证券市场是资本市场的重要组成部分，它可以帮助企业实现融资、降低融资成本、扩大知名度、提高企业价值。同时，证券市场还可以提供一个公资成本、扩大知名度、提高企业价值。同时，证券市场还可以提供一个公开、透明、公正的交易平台，为投资者提供丰富的投资选择和资讯服务。开、透明、公正的交易平台，为投资者提供丰富的投资选择和资讯服务。债券融资和股票融资的特点债券

3、融资和股票融资的特点定义、特点和优缺点债券融资债券融资定义、特点和优缺点股票融资股票融资如何选择适合自己企业的融资方式选择债券还是选择债券还是股票股票?筹资成本与企业财务决筹资成本与企业财务决策策筹资成本是企业融资活动中的最重要影响因素之一，包括各种融资成本和财务成本，是企业融资成本管理的核心内容。企业在进行筹资决策时，需要综合考虑筹资成本和风险，选择最佳的融资方式和筹资渠道。0202第第2章章 债务债务融融资资 债务融资概述债务融资概述债务融资概述债务融资概述债务融资是企业通过发行债券等金融工具，向投资者借款以筹集资金的一债务融资是企业通过发行债券等金融工具，向投资者借款以筹集资金的一种方式

4、。债务融资可以提供灵活的资金来源和较低的融资成本，但同时也种方式。债务融资可以提供灵活的资金来源和较低的融资成本，但同时也存在着较高的风险和控制难度。在企业执行债务融资时，需要仔细评估风存在着较高的风险和控制难度。在企业执行债务融资时，需要仔细评估风险和控制能力，以确保债务融资能够顺利落地，并产生预期效果。险和控制能力，以确保债务融资能够顺利落地，并产生预期效果。债务融资的类型和特点债务融资的类型和特点债券融资的优点是融资成本较低，相比于股权融资来说，债券融资对企业的控制力较低，还可降低税收压力债券融资债券融资银行贷款的优点是有较少的限制和较为灵活的还款方式，但也需要承担固定的财务成本银行贷款

5、银行贷款租赁融资是企业长期融资中的重要方式之一，既能降低成本，又能提高企业的融资能力租赁融资租赁融资 债券融资债券融资普通债券是指企业向公众或机构发行的债务工具，具有稳定的收益和低风险普通债券普通债券可转债是一种可以在一定条件下转换为股权的债券，具有较高的灵活性和策略性可转债可转债可交换债券是一种可以在一定时间内转换为其他工具的债券，具有较高的资金利用效率和策略性可交换债券可交换债券 银行贷款银行贷款流动资金贷款适用于企业日常经营中的资金需求，以贷款为主，且借款期限较短流动资金贷款流动资金贷款固定资产贷款适用于企业购置固定资产时的资金需求，以担保为主，且借款期限较长固定资产贷款固定资产贷款项目

6、融资贷款适用于企业进行大型项目投资时的资金需求，以项目收益和担保为主项目融资贷款项目融资贷款 银行贷款的审批流程银行贷款的审批流程银行贷款是企业进行债务融资的主要途径之一。银行对于贷款的审批流程一般包括：借贷人提交申请申请，银行进行财务和信用评估，银行审核申请人的还款能力和还款来源，签订贷款合同并放款，借款人按照合同约定还款。在此过程中，银行会对借款人的声誉、财务状况、企业信用等方面进行综合评估，以确保借款人有足够的能力按时还款。0303第第3章章 股股权权融融资资 股权融资概述股权融资概述股权融资概述股权融资概述股权融资是一种融资方式，指企业通过发行股票等方式，从股东手中获取股权融资是一种融

7、资方式，指企业通过发行股票等方式，从股东手中获取资金。股权融资的主要目的是为企业提供资金，支持企业的发展。股权融资金。股权融资的主要目的是为企业提供资金，支持企业的发展。股权融资的特点是融资规模大、风险分散、资金来源广泛，对企业的所有权产生资的特点是融资规模大、风险分散、资金来源广泛，对企业的所有权产生影响。影响。股权融资的类型和特点股权融资的类型和特点融资金额大、流动性强IPOIPO（Initial Initial Public Public OfferingOffering）首）首次公开发行次公开发行融资方式灵活、易于操作再融资再融资融资速度快、撤销方便增发股票增发股票 新股发行的流程和要

8、点新股发行的流程和要点选择发行时间、股票数量、发行方式等确定股票发行确定股票发行计划计划承销商负责销售股票、分配股票、协助发行等选择承销商选择承销商向证券交易所提交上市申请申报上市申报上市 新股发行的股权结构和优缺点新股发行的股权结构和优缺点提高公司知名度、增加公司资本金、降低融资成本、有利于公司成长优点：优点：股东分散、公司控制权下降、上市规模限制、信息透明度提高缺点：缺点：股票定价的方法股票定价的方法股票定价的方法股票定价的方法和原则和原则和原则和原则股票定价是指根据市场需求和供应关系，确定股票的合理价格的过程。股股票定价是指根据市场需求和供应关系，确定股票的合理价格的过程。股票定价的方法

9、包括基本面分析、技术分析和市场情绪分析。股票定价的原票定价的方法包括基本面分析、技术分析和市场情绪分析。股票定价的原则是市场公允、信息透明、价格合理、有效竞争。则是市场公允、信息透明、价格合理、有效竞争。股票发行的流程和程序股票发行的流程和程序选择发行时间、股票数量、发行方式等确定发行计划确定发行计划承销商负责销售股票、分配股票、协助发行等选择承销商选择承销商披露发行计划和公司财务状况等信息发行公告发行公告投资者购买股票申购认购申购认购股票发行的风险和控制股票发行的风险和控制尽可能在股票发行前做出正确的市场预测市场风险市场风险维护公司信誉，避免投资者信任度下降信用风险信用风险及时公开重要信息，

10、避免出现误导投资者情况信息披露风险信息披露风险 0404第第4章章 内部融内部融资资 内部融资概述内部融资概述内部融资概述内部融资概述内部融资是指企业利用自身资源进行资金筹集的方式。其作用在于减少外内部融资是指企业利用自身资源进行资金筹集的方式。其作用在于减少外部融资的依赖，降低融资成本，提升企业自主性。内部融资主要包括利润部融资的依赖，降低融资成本，提升企业自主性。内部融资主要包括利润再投资、资产剥离和股权再融资等方式。再投资、资产剥离和股权再融资等方式。资产剥离资产剥离资产剥离是指企业出售或处置其部分资产以获取资金的行为。其作用在于获取资金用于企业扩张、债务偿还等目的。定义和作用定义和作用

11、资产剥离的原则包括明确目标、合理定价、选择合适时机等。常见的方式有出售、拍卖、资产租赁等。原则和方式原则和方式资产剥离的风险包括资产定价不合理、市场变化风险等。为降低风险，企业应进行充分评估和选择合适的剥离方式，并实施有效的风险控制措施。风险和控制风险和控制 利润再投资利润再投资利润再投资是指企业将盈利再投入到企业的发展项目中，以获取更高的投资回报。其作用在于加速企业发展，提升企业竞争力。定义和作用定义和作用利润再投资的方式包括扩大生产规模、技术更新、产品创新等。步骤主要包括项目筛选、投资决策、实施管理和绩效评估等。方式和步骤方式和步骤利润再投资的风险主要包括投资项目风险、市场风险等。为降低风

12、险，企业应进行风险评估，制定科学的投资计划，并加强项目管理和监控。风险和控制风险和控制 股权再融资股权再融资股权再融资是指企业通过增发新股、配股等方式筹集资金的行为。其作用在于扩大企业规模、提升企业实力。定义和作用定义和作用股权再融资的方式包括公开发行、非公开发行等。其特点是资金来源广泛、融资成本相对较低。方式和特点方式和特点股权再融资的风险包括股票市场波动、股权稀释等。企业应制定有效的融资计划，合理控制股权再融资规模，降低风险。风险和控制风险和控制 010203040506 结语结语 0505第第5章章 筹筹资资管理中的管理中的财务财务分分析析 010203040506 财务分析概述财务分析

13、概述 财务分析的方法和步骤财务分析的方法和步骤比率分析是财务分析中最常用的方法之一，可以通过计算各种财务比率，了解公司的财务状况、经营绩效等方面的情况比率分析比率分析趋势分析是通过对公司财务数据在一段时间内的变化趋势进行分析，了解公司的发展趋势，对未来进行预测趋势分析趋势分析垂直分析是通过对公司财务报表中各个科目的比例关系进行分析，了解公司的财务结构、资本结构等方面的情况垂直分析垂直分析 资产负债表分析资产负债表分析资产负债表分析资产负债表分析资产负债表的分析方法包括垂直分析、横向分析和比率分析等。垂直分析资产负债表的分析方法包括垂直分析、横向分析和比率分析等。垂直分析可以了解公司的财务结构，

14、横向分析可以了解公司的发展趋势，比率分析可以了解公司的财务结构，横向分析可以了解公司的发展趋势，比率分析可以了解公司的财务状况、偿债能力等方面的情况。可以了解公司的财务状况、偿债能力等方面的情况。资产负债资产负债表是公司表是公司财务报财务报表中重要的一表中重要的一项项，可以，可以了解公司的了解公司的资产资产、负债负债和所有者和所有者权权益的情况。益的情况。资产负债表分析的应用范围资产负债表分析的应用范围通过分析资产负债表中的各项指标，可以了解公司当前的财务状况，包括资产、负债和所有者权益等方面的情况了解公司的财了解公司的财务状况务状况通过分析资产负债表中的有关负债的数据，可以了解公司的偿债能力

15、，包括当前偿债能力和长期偿债能力等方面的情况判断公司的偿判断公司的偿债能力债能力通过分析资产负债表中的各项指标，可以了解公司的财务稳定性，包括资产负债结构、营运能力等方面的情况评估公司的稳评估公司的稳定性定性 利润表分析的应用场景和限制利润表分析的应用场景和限制利润表可以了解公司的盈利情况，包括各项收入和成本等方面的情况了解公司的盈了解公司的盈利情况利情况利润表可以判断公司的经营能力，包括营业收入、毛利率等方面的情况判断公司的经判断公司的经营能力营能力利润表可以评估公司的发展趋势，通过比较不同时期的利润表数据，可以了解公司的盈利能力、经营能力等方面的情况评估公司的发评估公司的发展趋势展趋势利润

16、表的分析存在一定的限制，例如不能反映公司的现金流量情况，不能反映公司的财务稳定性等方面的情况限制限制现金流量表分析现金流量表分析现金流量表分析现金流量表分析现金流量表是公司财务报表中一个重要的指标，可以了解公司的现金流量现金流量表是公司财务报表中一个重要的指标，可以了解公司的现金流量状况。现金流量表的分析方法包括直接法、间接法和比率分析等。直接法状况。现金流量表的分析方法包括直接法、间接法和比率分析等。直接法可以了解公司的现金流入和现金流出情况，间接法可以通过调整净利润得可以了解公司的现金流入和现金流出情况，间接法可以通过调整净利润得出现金流量净额，比率分析可以了解公司的现金流量状况和现金流量

17、风险出现金流量净额，比率分析可以了解公司的现金流量状况和现金流量风险等方面的情况。等方面的情况。0606第第6章章 筹筹资资管理的管理的实实践践 010203040506 筹资管理的实际操作筹资管理的实际操作 筹资管理的应对策略筹资管理的应对策略选择多种筹资渠道，降低筹资成本和风险多元化筹资方多元化筹资方式式合理平衡借款和股份融资的比例债务与股权的债务与股权的平衡平衡加强财务风险管理和市场风险管理精细化财务管精细化财务管理理 筹资管理的风险控制筹资管理的风险控制行业周期、政策变化、市场变化等因素带来的风险市场风险市场风险资产负债表、现金流量表等财务指标的波动带来的风险财务风险财务风险客户、供应

18、商信用等带来的风险信用风险信用风险 010203040506 筹资案例的优劣评估筹资案例的优劣评估 筹资管理的未来展望筹资管理的未来展望随着数字化、智能化、开放化等趋势的发展，未来的筹资管理将更加便捷、高效、安全和创新。同时也面临着新的挑战和机遇，需要不断创新和进化。筹资管理的特点筹资管理的特点筹资管理的特点筹资管理的特点和作用和作用和作用和作用筹资管理是企业融资决策的重要组成部分，主要包括资金筹集、资金分配、筹资管理是企业融资决策的重要组成部分，主要包括资金筹集、资金分配、资金使用等方面，其作用在于为企业提供必要的资金支持，促进业务发展资金使用等方面，其作用在于为企业提供必要的资金支持，促进业务发展和增加利润。和增加利润。THANKS 谢谢观看！