《(精品)金融学课件3.ppt》由会员分享，可在线阅读，更多相关《(精品)金融学课件3.ppt（48页珍藏版）》请在taowenge.com淘文阁网|工程机械CAD图纸|机械工程制图|CAD装配图下载|SolidWorks_CaTia_CAD_UG_PROE_设计图分享下载上搜索。
1、第5章 金融机构体系学习目标学习目标1.了解金融机构种类及其功能2.理解西方金融机构体系的构成与发展趋势3熟悉中国现阶段金融机构体系的构成主要内容主要内容5.1金融机构体系概述5.2西方金融机构体系的构架5.3我国金融机构体系的构成5.1 金融机构体系概述金融机构体系概述l5.1.1金融机构及其类型金融机构金融机构泛指从事金融业务、协调金融关系、维护金融体系正常运行的机构。金融机构体系金融机构体系又称为金融体系，是一个由经营和管理金融业务的各类金融机构组成的整体系统。金融体系包括：货币金融政策及制度的制定和执行机构；金融业务的经营机构；金融活动的监管机构。5.1 金融机构体系概述金融机构体系概
2、述金融机构按活动的领域分为直接金融机构和间接金融机构。前者指活跃于证券市场并为筹资者和投资者牵线搭桥，提供策划、咨询、营销、经纪、登记、保管、清算、资信评级等一系列相关配套服务的中介机构，各种证券经营公司大都为直接金融机构。后者指活动于间接金融领域，在最初的资金提供者和最终的资金使用者之间进行债权债务转换的中介机构。5.1 金融机构体系概述金融机构体系概述按职能作用，金融机构有中央银行(或其他一些专业金融领域的监管机构，如证监会之类)与一般金融机构之分。前者承担宏观金融调控、进行金融监管的重任，不以盈利为目的；而后者则是商业化经营，通过向社会提供特种金融产品和服务取得收入。按业务特征，金融机构
3、有银行与非银行金融机构之分。凡是被称之为银行的金融机构，一般都以存款、放款、汇兑结算等传统而典型的银行业务为其主要经营内容。其他所谓的专业银行，也大都以存款、贷款为主要业务。非银行金融机构是一个庞杂的体系，它包括保险、证券、信托、租赁、投资等机构。5.1 金融机构体系概述金融机构体系概述5.1 金融机构体系概述金融机构体系概述5.1.2金融机构的功能5.1.2.1间接金融机构的功能间接金融中介机构可以有效地降低交易成本和信息成本。首先，金融中介机构能够大大降低交易成本。所谓交易成本是指从事金融交易所需花费的时间和金钱。其次，金融中介机构可以防范由于信息不对称所带来的逆向选择和道德风险问题。5.
4、1 金融机构体系概述金融机构体系概述l5.1.2.2直接金融机构的功能直接融资市场中的金融机构，如证券经纪人和证券交易商、投资银行以及证券交易所等对于证券市场的顺畅运行起着重要的作用。它们往往居于证券的发行者(资金需求者)和投资者(资金提供者)之间，在自身承担了相应的收益和风险的同时，使双方更有效地进行直接的投融资。5.2.1中央银行中央银行是银行业发展到一定阶段的产物，并随着国家对经济生活干预的日益加强而不断发展和强化。中央银行最初由商业银行演变而来，如1656年成立的瑞典银行和1694年成立的英格兰银行，最初都是商业银行，后来分别被政府改组为中央银行。5.2 西方金融机构体系的构架5.2
5、西方金融机构体系的构架5.2.2商业银行“银行”一词最早起源于拉丁文“Banco”，意思是“长板凳”。在中世纪中期的欧洲，各国之间的贸易往来日益频繁，意大利的威尼斯、热那亚等几个港口城市由于水运交通便利，各国商贩云集，成为欧洲最繁华的商业贸易中心。各国商贩带来了五花八门的金属货币，不同的货币由于品质、成色、大小不同，兑换起来有些麻烦。于是就出现了专门为别人鉴别、估量、保管、兑换货币的人，按照当时的惯例，这些人都在港口或集市上坐着长板凳，等候需要兑换货币的人。渐渐地，这些人就有了一个传统的称呼“坐长板凳的人”，他们也就是最早的银行家。这些人在经营货币兑换的过程中慢慢发展壮大，开始为商人们提供汇兑
6、业务。商人们可以把钱交给“坐长板凳的人”，换取一张票据，再到目的地的分支机构凭票据领取现金。“坐长板凳的人”由于经常办理保管和汇兑业务，手里持有一部分客户没有取走的现金。“坐长板凳的人”很快发现了生财之道，他们把这部分暂时不用兑付的现金借给急需用钱的人，以赚取利息。后来，他们又开始吸收大家的闲钱，再把这些钱借出去赚取利息。老百姓有了闲钱就可以存到“坐长板凳的人”那里去，需要的时候又到他们那里取出来。这些机构就像一个存钱的箱子，后来人们就称之为“Bank”，意思是“储钱柜”。这就是银行的英文名称“Bank”一词的由来。在我国，过去主要使用银子作为流通货币，商铺常常被称为“行”，所以“Bank”翻
7、译成中文就被称为“银行”。1580年，在意大利水城威尼斯诞生了世界上最早的银行；1694年在英国创办的英格兰银行是最早的股份制银行，它的诞生标志着现代银行的诞生。商业银行是最早出现的现代银行机构。现代商业银行以吸收存款、发放贷款、办理结算为基本业务，并为顾客提供多种服务，业务范围不断扩大。商业银行与其他专业银行及非银行金融机构的基本区别在于商业银行是惟一能接受、创造和收缩活期存款的金融机构。盛极一时的山西票号盛极一时的山西票号 清朝道光年间，大批的山西商人在山西和京城之间做生意，这样常会有整车整车的黄金白银在北京和山西之间频繁运转。但是北京到山西路途遥远，路上多有盗贼出没，因此商人们运送金银时
8、必须花钱请镖局保镖护送，货币运转既不安全，成本又高。山西的西裕成颜料庄在北京设有分庄，总经理雷履泰想出了个妙招：要把钱送回山西的商人，可以先把现银交给西裕成颜料庄北京分庄，分庄就给商人开出一张票，同时写信给山西西裕成颜料庄，商人到山西后凭票到西裕成支取现银。一时间，前来请山西西裕成颜料庄帮忙的人络绎不绝。雷履泰发现这是个生财之道，就放弃了颜料庄的生意，改行创办“日升昌”票号，专门做汇兑的买卖，这就是中国历史上第一家票号。很快，“日升昌”又开始吸收现金并发放贷款的生意，这已经近似于今天的银行了。“日升昌”生意兴隆，财源旺盛，资本越聚越大，通汇地点越来越多。“日升昌”在全国各大中城市、商埠重镇开设
9、了分号四十多处，以“汇通天下”而著称于世。“日升昌”年汇兑金额白银100万两至白银3800万两，历经100余年，累计创收白银1500万两。“日升昌”的成功很快就引来了效仿者，山西商人竞相开办票号。从1823年到1852年的29年中，票号由1家发展到11家，由平遥一县发展到平遥、太古、祁县三县。票号的业务也走出了国门，祁县的“合盛元”票号在日本的神户、东京、横滨、大阪都开设了分支机构，平遥的“永泰裕”票号在印度加尔各答开设了分号。在中国票号100余年的历史中，全国共有票号51家，其中山西商人创办了43家，平遥就有22家，为全国之最。山西票号闻名遐迩，可谓“生意兴隆通四海，财源茂盛达三江”。鸦片战
10、争以后，现代银行在中国出现并逐渐发展。与清王朝建立了千丝万缕联系的山西票号，随着清王朝的衰落与灭亡，最终消失在历史的长河中。5.2.3专业银行专业银行是指专门经营指定范围的金融业务和提供专门性金融服务的银行。其特点是：专门性。政策性。行政性。5.2 西方金融机构体系的构架5.2.3.1开发银行开发银行是专门为满足经济、社会发展对长期投资的需要而设立的银行。这类投资项目具有投资量大、周期长、见效慢、风险高等开发性特点，一般商业银行不愿意承担。开发银行多为国家或政府创办，不以盈利为目的。5.2 西方金融机构体系的构架5.2.3.2储蓄银行储蓄银行是指专门吸收居民储蓄存款并为居民提供金融服务的银行。
11、这类银行的服务对象主要是居民消费者，资金来源主要是居民储蓄存款，资金运用主要是为居民提供消费贷款和抵押贷款，投资政府公债、公司债券以及转存商业银行等。5.2 西方金融机构体系的构架5.2.3.3抵押银行抵押银行是指专门办理以不动产抵押长期贷款业务的银行。抵押银行的资金来源主要是通过发行不动产抵押债券筹集到的长期性资金。其长期贷款业务主要包括两类：一是以土地为抵押物的贷款，贷款对象是土地所有者或农场主；二是以城市不动产为抵押物的贷款，贷款对象主要是房屋所有者和建筑商。5.2 西方金融机构体系的构架5.2.3.4进出口银行进出口银行是为通过金融渠道支持对外贸易、开拓国际市场而设立的一种专业银行。创
12、建进出口银行的宗旨是推动本国进出口贸易，特别是大型机电设备的进出口贸易，加强国际间金融合作。进出口银行的资金来源除自有资金外，还可以向财政部、中央银行借款或发行金融债券。5.2 西方金融机构体系的构架5.2.3.5外汇银行外汇银行是专门经营外汇业务和国际结算的银行。外汇银行的资金来源除自有资金外，还可以吸收存款、发行债券。业务有：外汇业务。贸易融资业务。对内融资业务。对外融资业务。国际证券业务。外币资金的筹集。5.2 西方金融机构体系的构架5.2.3.6农业银行农业银行是指在政府指导和资助下，专门为农业发展提供金融服务的银行。农业银行的资金来源主要是政府拨款、发行债券以及根据有关法规出资团体的
13、缴纳款等；资金运用主要是向农牧渔民创业和发展生产提供低息贷款。5.2 西方金融机构体系的构架5.2.4非银行金融机构5.2.4.1保险公司保险公司是依靠投保人缴纳保险费筹集资金，并对发生意外灾害和事故的投保人予以经济赔偿，是种信用补偿方式。保险公司的资金运用是保险公司获利的主要来源。保险公司筹集的资金除了一部分用于应付赔偿所需外，其余部分主要投向稳定收入的政府债券、企业债券和股票，以及发放不动产抵押贷款、保单贷款等。5.2 西方金融机构体系的构架5.2.4.2投资银行投资银行是指专门为工商企业提供证券投融资服务和办理长期信贷业务的金融机构。投资银行的业务从广义上说，是指所有的资本市场业务。从狭
14、义上来说，仅是指传统的投资银行业务，即在一级市场上为融资者提供服务的业务。除了传统的证券承销和融资业务外，现代投资银行业务涵盖了证券经纪、证券交易、投资管理、收购兼并、财务顾问、金融创新、衍生工具、项目融资、杠杆租赁等广泛的领域。5.2 西方金融机构体系的构架5.2.4.3退休或养老基金会退休或养老基金会是指雇主或雇员按期缴付工资的一定比例，在退休后可取得一次付清或按月支付的退休养老金。其资金来源由职工和雇主共同出资积聚而成，即雇主的缴款以及雇员工资中的扣除及自愿缴纳。资金运用的收益也是重要的资金来源。退休或养老基金会的资金运用以长期投资为主。5.2 西方金融机构体系的构架5.2.4.4投资基
15、金投资基金是指通过发行基金股票或基金受益凭证将众多投资者的资金集中起来，直接或委托他人将集中起来的资金投资于各类有价证券或其他金融商品，并将投资收益按原始投资者的基金股份或基金受益凭证的份额进行分配的种金融机构。投资基金本质上是一种金融信托，其优点在于投资组合、分散风险、专家理财、规模经济等。5.2 西方金融机构体系的构架5.2.4.5信用合作社信用合作社是在市场经济国家普遍存在的一种互助合作性金融组织，由同一地区、同一工会或在同一公司工作的职工等特定范围的成员组成。资金主要来源于合作社成员缴纳的股金和吸收的存款，资金运用主要是向信用合作社的成员发放贷款。5.2 西方金融机构体系的构架5.2.
16、4.6邮政储蓄机构邮政储蓄机构是一种与邮政部门关系密切的非银行金融机构。经营小额存款，其吸收的存款一般不用缴存准备金，其资金运用一般是存入中央银行，或购买政府债券。5.2 西方金融机构体系的构架5.3.1中国人民银行中国人民银行作为我国的中央银行，是国务院的组成部分，是制定和执行货币政策、维护金融稳定、提供金融服务的宏观调控部门。中国人民银行的活动不以盈利为目的，不经营普通银行业务，只与政府和商业银行等金融机构发生资金往来关系。5.3 我国金融机构体系的构成5.3.2其它金融监管机构自20世纪80年代以来，我国金融监管体系逐渐由单一全能型的监管结构走向多重机构的分业监管。根据分业经营分业监管的
17、原则，我国先后成立了中国证券监督管理委员会、中国保险监督管理委员会和中国银行业监督管理委员会，分别对证券、保险和银行业进行监管，金融监管体系逐步建立和完善起来。5.3 我国金融机构体系的构成1992年10月，“证监会”宣告成立，标志着中国证券市场统一监管体制开始形成。5.3.2.1中国证券业监督管理委员会5.3.2.2 中国保险业监督管理委员会中国保险业监督管理委员会“保监会”于1998年11月18日成立，是全国商业保险的主管部门，为国务院直属正部级事业单位，统一监督管理全国保险市场，维护保险业的合法、稳健运行。5.3.2.3 中国银行业监督管理委员会中国银行业监督管理委员会“银监会”是国务院
18、直属事业单位。银监会自2003年4月28日起正式履行职责。5.3.3商业银行我国的商业银行主要有：国有商业银行、股份制商业银行、城市商业银行和农村商业银行等。商业银行的共同特点是：股权结构并非国家所有，而是以股份形式组成，产权关系明晰，实行董事会领导下的行长负责制；初步建立了自主经营、自负盈亏、自担风险、自求平衡、自我约束、自我发展的经营机制。5.3 我国金融机构体系的构成5.3.4政策性银行政策性银行是由政府设立，根据政府的决策和意向专门从事政策性金融业务的非营利性金融机构。1994年，我国正式成立了三家政策性银行：国家开发银行、中国进出口银行和中国农业发展银行。5.3 我国金融机构体系的构
19、成国家开发银行于1994年3月17日正式成立，直属国务院领导。其总部设在北京，目前在全国设有32家分行和4家代表处。同其他商业性金融机构相比，国家开发银行有如下特点：一是任务特殊。二是经营目标特殊。三是融资原则特殊。5.3.4.1 国家开发银行国家开发银行中国进出口银行于1994年7月1日成立，是直属国务院领导的、政府全资拥有的国家出口信用机构，其国际信用评级与国家主权评级一致。主要职责是：贯彻执行国家产业政策、外经贸政策、金融政策和外交政策，为扩大我国机电产品、成套设备和高新技术产品出口，推动有比较优势的企业“走出去”开展对外承包工程和境外投资，促进对外关系发展和国际经贸合作提供政策性金融支
20、持。5.3.4.2 中国进出口银行中国进出口银行的构成中国农业发展银行于1994年11月18日正式成立，是直属国务院领导的国有农业政策性银行。主要任务是：按照国家的法律、法规和方针、政策，以国家信用为基础，筹集农业政策性信贷资金，承担国家规定的农业政策性金融业务，代理财政性支农资金的拨付，为农业和农村经济发展服务。中国农业发展银行的具体业务范围，由国务院根据一定时期国民经济发展和宏观调控的需要并考虑其承办能力来界定。5.3.4.3 中国农业发展银行中国农业发展银行5.3.5.1保险公司保险公司是经营保险业务的经济组织。它的主要经营活动包括财产、人身、责任、信用等方面的保险与再保险业务及其他金融
21、业务。其资金来源为以保险费形式聚集起来的资金以及投资收益。资金运用则为保险赔付、政府公债、市政债券、公司股票等。我国保险业于1980年恢复办理。5.3.5 非银行金融机构非银行金融机构5.3.5.2证券公司证券公司是以经营证券业务为主的金融机构。我国证券公司的业务范围有：代理企业发行各种有价证券、代理客户买卖证券、证券自营、代办股票红利支付和债券的还本付息、证券的代保管、证券投资咨询等。5.3 我国金融机构体系的构成分成两大类：一类是由若干金融机构和非金融机构投资组建的股份制证券公司；另一类是由银行、信用社、企业集团、租赁公司和信托公司等金融机构设立的证券营业部。5.3.5.4信托投资公司信托
22、投资公司是受人之托、代人理财的金融机构。1979年10月，新中国第一家信托投资公司中国国际信托投资公司作为国家的一个重要对外窗口组建成立。5.3 我国金融机构体系的构成5.3.5.5信用合作社我国现行的信用合作社有两大类，农村信用合作社和城市信用合作社。前者主要为农村广大农民及乡镇企业的生活、生产提供金融服务；后者则主要为城市集体企业、个体工商业户、城镇居民提供相关的金融服务。两类信用社均属于我国互助合作性质的金融机构，实行自主经营、独立核算、自负盈亏的经营原则。5.3 我国金融机构体系的构成5.3.5.6财务公司我国的财务公司即企业集团财务公司，是指以加强企业集团资金集中管理和提高企业集团资金使用效率为目的，为企业集团成员单位提供财务管理服务的非银行金融机构。财务公司在业务上接受银监会领导、管理、监督与稽核，在行政上隶属于各企业集团，是实行自主经营、自负盈亏的独立法人企业。5.3 我国金融机构体系的构成5.3.5.7邮政储蓄机构我国邮政储蓄业务于1986年恢复，并在邮政总局下设立邮政储汇局。依照规定，邮政网点吸收的储蓄全部缴存中国人民银行，邮政储蓄存款成为中国人民银行的一项信贷资金来源业务。5.3 我国金融机构体系的构成