《大成沪深300指数证券投资基金2006年半年度报告.pdf》由会员分享，可在线阅读，更多相关《大成沪深300指数证券投资基金2006年半年度报告.pdf（31页珍藏版）》请在taowenge.com淘文阁网|工程机械CAD图纸|机械工程制图|CAD装配图下载|SolidWorks_CaTia_CAD_UG_PROE_设计图分享下载上搜索。
1、 0 大成沪深 300 指数证券投资基金 2006 年半年度报告 大成沪深 300 指数证券投资基金 2006 年半年度报告 基金管理人：大成基金管理有限公司 基金托管人：中国农业银行 送出日期：2006 年 8 月 29 日 基金管理人：大成基金管理有限公司 基金托管人：中国农业银行 送出日期：2006 年 8 月 29 日 大成基金管理有限公司 大成沪深 300 指数证券投资基金 2006 年半年度报告 1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字
2、同意，并由董事长签发。基金托管人中国农业银行根据本基金合同规定，于 2006 年 8 月 10 日复核了本报告中的财务指标、净值表现、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长
3、签发。基金托管人中国农业银行根据本基金合同规定，于 2006 年 8 月 10 日复核了本报告中的财务指标、净值表现、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。本报告期为 2006 年 4 月 6 日（基金合同生效日）至 2006 年 6 月 30 日止，本报告中财务资料未经审计。本报告期为 2006 年 4 月 6 日（基金合同生效日）至 2006 年 6 月 30 日止
4、，本报告中财务资料未经审计。大成基金管理有限公司 大成沪深 300 指数证券投资基金 2006 年半年度报告 2 目 录 第一节 基金简介.1目 录 第一节 基金简介.1 第二节 主要财务指标和基金净值表现.2第二节 主要财务指标和基金净值表现.2 第三节 管理人报告.3第三节 管理人报告.3 第四节 托管人报告.5第四节 托管人报告.5 第五节 财务会计报告.5第五节 财务会计报告.5 第六节 投资组合报告.16第六节 投资组合报告.16 第七节 基金份额持有人情况.25第七节 基金份额持有人情况.25 第八节第八节 开放式基金份额变动.26开放式基金份额变动.26 第九节 重大事件揭示.2
5、6第九节 重大事件揭示.26 第十节 备查文件目录.28第十节 备查文件目录.28 大成基金管理有限公司 大成沪深 300 指数证券投资基金 2006 年半年度报告 1 第一节 基金简介 一、基金基本资料 1、基金名称：第一节 基金简介 一、基金基本资料 1、基金名称：大成沪深 300 指数证券投资基金 2、基金简称：2、基金简称：大成 300A 3、基金交易代码:3、基金交易代码:519300 4、基金运作方式：4、基金运作方式：契约型开放式 5、基金合同生效日：5、基金合同生效日：2006 年 4 月 6 日 6、报告期末基金份额总额：6、报告期末基金份额总额：966,648,914.68
6、 份 7、基金合同存续期：7、基金合同存续期：无 8、基金份额上市的证券交易所：8、基金份额上市的证券交易所：无 9、上市日期：9、上市日期：无 二、基金产品说明 1、投资目标：二、基金产品说明 1、投资目标：通过严格的投资程序约束和数量化风险管理手段，实现指数投资偏离度和跟踪误差的最小化。在正常市场情况下，本基金日均跟踪偏离度的绝对值不超过0.35%，年跟踪误差不超过 4%。2、投资策略：2、投资策略：本基金采用被动式指数投资策略。原则上，股票投资组合的构建主要按照标的指数的成份股组成及其权重来拟合、复制标的指数,并原则上根据标的指数成份股及其权重的变动而进行相应调整。3、业绩比较基准：3、
7、业绩比较基准：沪深 300 指数 4、风险收益特征：4、风险收益特征：本基金为指数基金，是风险中等、获得证券市场平均收益率的产品。三、基金管理人 1、名称：三、基金管理人 1、名称：大成基金管理有限公司 2、注册地址：2、注册地址：深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 32 层 3、办公地址：3、办公地址：深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 32 层 4、邮政编码:4、邮政编码:518040 5、国际互联网址：5、国际互联网址：http:/ 6、法定代表人：6、法定代表人：胡学光 7、信息披露负责人：7、信息披露负责人：杜鹏 8、联系电话：8、联系电话：0755-8318
8、3388 9、传真：9、传真：0755-83199588 10、电子邮箱：10、电子邮箱： 四、基金托管人 1、名称：四、基金托管人 1、名称：中国农业银行 2、注册地址：2、注册地址：北京市海淀区复兴路甲 23 号 3、办公地址：3、办公地址：北京市海淀区西三环北路 100 号金玉大厦 4、邮政编码:4、邮政编码:100036 5、国际互联网址：5、国际互联网址：http:/ 6、法定代表人：6、法定代表人：杨明生 7、信息披露负责人：7、信息披露负责人：李芳菲 大成基金管理有限公司 大成沪深 300 指数证券投资基金 2006 年半年度报告 2 8、联系电话：8、联系电话：010-6843
9、5588 9、传真：9、传真：010-68424181 10、电子邮箱：10、电子邮箱： 五、信息披露 信息披露报纸名称：五、信息披露 信息披露报纸名称：证券时报 登载半年度报告正文的管理人互联网网址：登载半年度报告正文的管理人互联网网址：http:/ 基金半年度报告置备地点：基金半年度报告置备地点：深圳市福田区深南大道 7088 号招商银行大厦 32 层 大成基金管理有限公司 北京市海淀区西三环北路 100 号金玉大厦 中国农业银行托管业务部 六、其他有关资料 基金注册登记机构名称：六、其他有关资料 基金注册登记机构名称：中国证券登记结算有限责任公司 基金注册登记机构办公地址：基金注册登记机
10、构办公地址：北京市西城区金融大街 27 号投资广场 23 层 第二节 主要财务指标和基金净值表现 第二节 主要财务指标和基金净值表现 下述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。一、主要财务指标 单位：人民币元 序号 财务指标 2006 年 4 月 6 日（基金合同生效日）至 6 月 30 日1 基金本期净收益 118,839,005.772 基金份额本期净收益 0.08533 期末可供分配基金收益 91,799,636.524 期末可供分配基金份额收益0.09505 期末基金资产净值 1,122,111,777.546 期末基金份额净值 1.1
11、6087 基金加权平均净值收益率 7.98%8 本期基金份额净值增长率 16.08%9 基金份额累计净值增长率 16.08%二、基金净值表现 1、基金历史各时间段净值增长率与同期业绩比较基准收益率比较列表：阶段 净值增长率 净值增长率标准差业绩比较基准收益率业绩比较基准收益率标准差 -过去 1 个月 1.72%1.69%2.09%1.77%-0.37%-0.08%自基金合同生效起至今 16.08%1.55%26.35%1.73%-10.27%-0.18%2、基金合同生效以来基金份额净值的变动情况，并与同期业绩比较基准的变动的比较：大成基金管理有限公司 大成沪深 300 指数证券投资基金 200
12、6 年半年度报告 3 大成沪深 300 指数证券投资基金累计份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率的 历史走势对比图（2006 年 4 月 6 日至 2006 年 6 月 30 日）-10%0%10%20%30%40%2006-4-62006-5-62006-6-6大成沪深300指数基金基准 注：1、本基金合同生效日为2006年4月6日；2、按基金合同规定，本基金的初始建仓期为6个月。截至报告日，本基金的各项投资比例已达到基金合同第十二条之（六）投资组合中规定的各项比例。第三节 管理人报告 第三节 管理人报告 一、基金管理人及基金经理小组情况 1、基金管理人情况 大成基金管理有限公司经中国证监
13、会证监基金字199910 号文批准，于 1999 年 4 月 12日正式成立，是中国证监会批准成立的首批十家基金管理公司之一，注册资本为 1 亿元人民币，注册地为深圳。目前公司由四家股东组成，分别为中泰信托投资有限责任公司(48%)、光大证券股份有限公司(25%)、中国银河证券有限责任公司(25%)、广东证券股份有限公司(2%)。截至 2006 年 6 月 30 日，本基金管理人共管理 5 只封闭式证券投资基金：基金景宏、基金景阳、基金景博、基金景福、基金景业，以及 6 只开放式证券投资基金：大成价值增长证券投资基金、大成债券投资基金、大成蓝筹稳健证券投资基金、大成精选增值混合型证券投资基金、
14、大成货币市场证券投资基金、大成沪深 300 指数证券投资基金。2、基金经理简介 杨丹先生，基金经理，理学硕士，5 年证券从业经验。2001 年加盟大成基金管理有限公司，先后任职于基金经理部、研究部、金融工程部，长期从事指数化投资及金融工程研究工作。二、基金运作遵规守信情况说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守证券法、证券投资基金法、大成沪深 300指数证券投资基金基金合同和其他有关法律法规的规定，在基金管理运作中，大成沪深300 指数基金的投资范围、投资比例、投资组合、证券交易行为、信息披露等符合有关法律法规、行业监管规则和基金合同等规定，本基金没有发生重大违法违规行为，没有运用基金财产进行内
15、幕交易和操纵市场行为以及进行有损基金投资人利益的关联交易，整体运作合大成基金管理有限公司 大成沪深 300 指数证券投资基金 2006 年半年度报告 4 法、合规。本基金将继续以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨，承诺将一如既往地本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产，在规范基金运作和严格控制投资风险的前提下，努力为基金份额持有人谋求最大利益。三、基金经理工作报告 1、市场回顾与运作情况 2006 年上半年我国股市表现出了五年多来罕见的持续上涨趋势，沪深 300 指数从年初的 900 多点上涨到 1400 多点，最高涨幅达到了 54%，给投资者带来了非常丰厚的投资收益。上半年股市的持
16、续上涨得益于我国宏观经济的强劲增长以及证券市场重大制度性变革带来的机遇。2006 年上半年我国 GDP 增幅达到 10.9%，固定资产投资同比增长 29.8%，社会消费品零售总额同比增长 13.3%，实体经济保持了高速健康的发展。相应地，有色金属、金融、食品、日用化工、机械、商业、电器设备、传媒等行业的上市公司业绩上升明显，其股价也均有上佳表现。而股权分置改革的持续深化，从根本上解决了中国证券市场长期以来存在的深层次问题，具有控股地位的非流通股东与流通股东的利益趋于一致，使得上市公司更加专注于提高公司的经营业绩，同时也开始关心公司股价，加强了与投资者的信息沟通，增加了公司的透明度，使得投资者对
17、公司的动态能够及时把握，能够充分挖掘公司的投资价值。在经济高速增长的同时，我国的固定资产投资也呈现出了过快的现象，国家对经济进行了宏观调控。受此影响，投资者对钢铁、电力、交通运输等受调控影响或成长性欠佳的公司未来业绩增长的担忧增加，使得该类型公司的股价走势弱于大市。本基金合同于 2006 年 4 月 6 日生效，截至到 2006 年 6 月 30 日，本基金份额净值增长率为 16.08%。在基金建仓完成后，从 6 月 7 日开始计算，基金的平均日偏离度为 0.0168%，年化跟踪误差仅为 1.88%，达到了基金合同的规定。在基金合同生效时，恰逢上证指数在经过 05 年年底到 06 年 3 月初
18、大涨 300 余点以后，市场步入了调整阶段。当时的市场走势尚不明朗，投资者分歧较大，选择何种建仓策略是基金面临的第一个重要的选择。在审慎地全面考虑了我国宏观经济的发展前景、证券市场的估值水平以及证券市场的制度性建设等多方因素，我们认为中国的证券市场已经具备了持续走强的基础，一轮长达数年的大牛市已经到来。因此，我们采取了较积极的建仓策略。在基金合同生效后的两周，基金对指数收益贡献较大的蓝筹股进行快速建仓，在五一放假之前，基金的仓位达到了 50%。在五一长假后的头三天，市场出现连续大涨，我们果断地实行了快速建仓，在短短三天内将仓位调整到了 90%以上，分享到了随后而来的市场大幅上涨带来的收益。在快
19、速达到基金仓位的目标配置水平以后，本基金投资的重点就是对跟踪误差的管理。本基金通过指数化交易策略以及严格的数量化误差控制方法，将申购、赎回对跟踪误差的影响控制在较低的范围。由于 G 股的大面积停牌以及 G 股复牌后大幅涨跌，都给本基金的跟踪误差管理带来了较大的影响。但随着股权分置改革的不断推进，未股改公司越来越少，该因素对本基金的影响将明显降低。2、市场展望与投资策略 下半年，随着上证综合指数上冲 1700 点以后，市场走势开始出现了比较微妙的变化。最直接的感受是新股发行明显加快，被压抑了数年的融资需求又有了被集中释放的趋势，中国银行、大秦铁路、国航等超级大盘股接踵而至，而后面工行等超级大盘股
20、的发行也箭在弦上，这都需要二级市场的大量资金来承接。由于新股申购无风险收益依然存在，也吸引了部分上半年获得丰厚收益的资金从二级市场撤出来申购新股。同时，随着首批股改公司非流通大成基金管理有限公司 大成沪深 300 指数证券投资基金 2006 年半年度报告 5 股限售期限结束日期的到来，真正打开了全流通的大门，可以预期市场股票数量供给将迅速放大，这都对市场资金造成了较大压力，投资者的信心受到了一定的影响。宏观经济方面，国家出于对经济过热的担心，宏观调控力度有所加大，虽然在上半年相继微幅调整了贷款利率和存款准备金率，但如果固定资产投资规模没有得到有效控制，不排除国家会出台更严厉措施的调控政策。市场
21、整体对受调控行业公司的业绩不乐观，更多的资金在逐步转移到消费、零售等受调控影响较小的行业上去。从多个角度来看，市场面临着较大的短期调整压力。我们认为三季度市场以宽幅震荡来完成调整的可能性较大。考虑到宏观调整是为了保持经济更加健康持续的发展，以及国内外资金的不断进入，中国股市持续走好的根本因素依然没有改变，因此我们认为在今年四季度市场将重新走强。随着市场有效性的不断提高、投资者理念的不断成熟，同时更多的长期资金如社保基金、保险资金、企业年金和银行资金将不断进入市场，指数基金将越来越受到投资者的青睐。本基金将坚持被动型的指数化投资理念，运用先进的交易策略、风险控制方法，来积极应对股权分置改革、基金
22、申购赎回及其他突发事件的影响，力争将跟踪误差控制在较低的水平。第四节 托管人报告 第四节 托管人报告 在托管大成沪深 300 指数证券投资基金的过程中，本基金托管人-中国农业银行严格遵守证券投资基金法相关法律法规的规定以及大成沪深 300 指数证券投资基金基金合同、大成沪深 300 指数证券投资基金托管协议的约定，对大成沪深 300 指数证券投资基金管理人-大成基金管理有限公司 2006 年 4 月 6 日（基金合同生效日）至 2006年 6 月 30 日基金的投资运作，进行了认真、独立的会计核算和必要的投资监督，认真履行了托管人的义务，没有从事任何损害基金份额持有人利益的行为。本托管人认为，
23、大成基金管理有限公司在大成沪深 300 指数证券投资基金的投资运作、基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支等问题上，不存在损害基金份额持有人利益的行为；在报告期内，严格遵守了证券投资基金法等有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。本托管人认为，大成基金管理有限公司的信息披露事务符合证券投资基金信息披露管理办法及其他相关法律法规的规定，基金管理人所编制和披露的大成沪深 300 指数证券投资基金半年度报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等信息真实、准确、完整，未发现有损害基金持有人利益的行为。中国农业银行托管业务部 2006
24、 年 8 月 10 日 第五节 财务会计报告 第五节 财务会计报告 一、基金会计报表(除特别注明外，金额单位为人民币元)1、2006年6月30日资产负债表 附注 2006年6月30日资产 银行存款 52,306,397.47 大成基金管理有限公司 大成沪深 300 指数证券投资基金 2006 年半年度报告 6 清算备付金 8,866,691.23 交易保证金 0.00应收证券清算款 22,705,719.37 应收股利 440,053.16 应收利息 6（1）13,375.02 应收申购款 5,582,903.41 其他应收款 6（2）0.00股票投资市值 1,064,259,980.35 其
25、中：股票投资成本 947,030,217.65 债券投资市值 0.00 其中：债券投资成本 0.00 权证投资 0.00 其中：权证投资成本 0.00 买入返售证券 0.00 待摊费用 6（3）0.00 其他资产 0.00资产总计 1,154,175,120.01负债 应付证券清算款 0.00应付赎回款 28,788,096.96 应付赎回费 108,500.80 应付管理人报酬 727,135.64 应付托管费 145,427.11 应付佣金 6（5）2,247,762.06 应付利息 0.00应付收益 0.00未交税金 0.00其他应付款 6（6）2,182.50卖出回购证券款 0.00短
26、期借款 0.00预提费用 6（7）44,237.40其他负债 0.00负债合计 32,063,342.47持有人权益 实收基金 6（8）966,648,914.68未实现利得 6（9）63,663,226.34未分配收益 91,799,636.52持有人权益合计 1,122,111,777.54负债及持有人权益总计 1,154,175,120.01 基金份额净值 1.1608 所附附注为本会计报表的组成部分 2、2006年4月6日（基金合同生效日）至6月30日止期间经营业绩表 大成基金管理有限公司 大成沪深 300 指数证券投资基金 2006 年半年度报告 7 附注 2006年4月6日(基金合
27、同生效日)至2006年6月30日一、收入 122,051,606.44 1、股票差价收入 6（10）88,986,409.60 2、债券差价收入 6（11）0.003、权证差价收入 6（12）13,902,932.284、债券利息收入 0.005、存款利息收入 730,040.286、股利收入 15,950,044.057、买入返售证券收入 1,053,481.63 8、其他收入 6（13）1,428,698.60 二、费用 3,212,600.67 1、基金管理人报酬 5（4）2,621,876.41 2、基金托管费 5（4）524,375.32 3、卖出回购证券支出 0.004、利息支出
28、0.005、其他费用 6（14）66,348.94其中：上市年费 0.00 信息披露费 15,798.95 审计费用 28,438.45 三、基金净收益 118,839,005.77 加：未实现利得 117,229,762.70 四、基金经营业绩 236,068,768.47 所附附注为本会计报表的组成部分 3、2006 年 4 月 6 日（基金合同生效日）至 6 月 30 日止期间基金收益分配表 附注 2006年4月6日(基金合同生效日)至2006年6月30日本期基金净收益 118,839,005.77加：期初基金净收益 0.00加：本期损益平准金 -27,039,369.25可供分配基金净
29、收益 91,799,636.52减：本期已分配基金净收益 6（15）0.00期末基金净收益 91,799,636.52所附附注为本会计报表的组成部分 4、2006 年 4 月 6 日（基金合同生效日）至 6 月 30 日止期间基金净值变动表 附注 2006年4月6日(基金合同生效日)至2006年6月30日一、期初基金净值 1,813,356,066.47二、本期经营活动：基金净收益 118,839,005.77未实现利得 117,229,762.70经营活动产生的基金净值变动数 236,068,768.47三、本期基金份额交易：大成基金管理有限公司 大成沪深 300 指数证券投资基金 2006
30、 年半年度报告 8 基金申购款 215,644,057.95基金赎回款 -1,142,957,115.35基金份额交易产生的基金净值变动数 -927,313,057.40四、本期向持有人分配收益：向基金持有人分配收益产生的基金净值变动数 6（15）0.00五、期末基金净值 1,122,111,777.54所附附注为本会计报表的组成部分 二、会计报表附注 (除特别标明外，金额单位为人民币元)附注1.基金基本情况 大成沪深 300 指数证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）证监基金字200624 号关于同意大成沪深 300 指数证券投资基金募集的批复的
31、批准，由大成基金管理有限公司依照基金法和大成沪深 300 指数证券投资基金基金合同负责公开募集。本基金为契约型开放式基金，存续期不定，首次设立募集扣除认购费的实收金额（不含利息）为 1,812,606,946.95 元，业经安永华明会计师事务所安永华明（2006）验字第 248772-01 号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，大成沪深 300 指数证券投资基金基金合同于 2006 年 4 月 6 日正式生效。基金合同生效日的基金份额总额为 1,813,356,066.47 份基金份额。本基金的基金管理人为大成基金管理有限公司，基金托管人为中国农业银行。根据 中华人民共和国证券投资基金法 和
32、 大成沪深 300 指数证券投资基金基金合同的有关规定，本基金主要投资于具有良好流动性的金融工具，包括沪深 300 指数成份股、备选成份股、新股（如一级市场初次发行或增发）等，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金财产净值的 5%。本基金还可以投资于法律法规及中国证监会允许基金投资的其他金融工具。待金融衍生产品推出后，本基金可以依照法律法规或监管机构的规定运用金融衍生产品进行风险管理。本基金跟踪标的指数的投资组合资产原则上不低于基金财产净值的90%。除非法律法规另有规定，本基金的股票投资比例可以提高到基金财产净值的 100%。附注2.主要会计政策及会计估计（1）会计报表编制基础 本基金的
33、会计报表按照国家颁布的企业会计准则、金融企业会计制度、证券投资基金会计核算办法 及中国证监会允许的如会计报表附注所列示的基金行业实务操作的有关规定编制。（2）会计期间 本基金会计年度为公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。本基金上半年度会计报表的实际编制期间为 2006 年 4 月 6 日（基金合同生效日）至 2006 年 6 月 30 日。（3）记账本位币 本基金的记账本位币为人民币。（4）记账基础和计价原则 本基金的记账基础为权责发生制。除股票投资、债券投资和权证投资按市值计价外，所有报表项目均以历史成本计价。（5）基金资产的估值原则 大成基金管理有限公司 大成沪深 300 指数
34、证券投资基金 2006 年半年度报告 9 A.估值对象为基金所拥有的股票、债券及权证等；B.上市流通的股票以其估值日在证券交易所挂牌交易的收盘价估值，该估值日无交易的，以最近一个交易日的收盘价计算；C.未上市的股票的估值(a)送股、转增股、配股或增发的新股，以估值日证券交易所挂牌的同一股票的收盘价估值，该日无交易的，以最近一个交易日收盘价计算；(b)首次公开发行的股票，以其成本价计算。D.上市债券以不含息价格计价，按估值日证券交易所挂牌的收盘价计算后的净价估值；该日无交易的，以最近交易日净价估值，并按债券票面价值与票面利率或内含利率计算的金额扣除适用情况下应由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后
35、的净额确认，在债券实际持有期间内逐日计提利息；E.未上巿债券以不含息价格计价，按成本估值，并按债券票面价值与票面利率或内含利率计算的金额扣除适用情况下应由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期间内计提利息；F银行间市场交易的债券按不含息成本与市价孰低法估值。不含息成本是指取得债券成本（不含应计利息），市价是指银行间同业市场公布的加权平均净价，如果该日没有交易的品种，以最近一日的市场平均价为基准；如该债券长期没有交易或交易异常，按下述第（J）条处理；当成本与市价不一致时，取最低价；G.配股权证，从配股除权日到配股确认日止，按收盘价高于配股价的差额估值；如果收盘价等于或低于
36、配股价，则估值额为零；H.上市流通的权证以其估值日在证券交易所挂牌交易的收盘价估值，该估值日无交易的，以最近一个交易日的收盘价计算；I.未上市流通的权证，综合考虑标的股票价格、行权价格、剩余天数、市场无风险利率、标的股票价格波动以及市场情况等因素，按照最能反映权证公允价值的价格估值；J.如有确凿证据表明按上述规定不能客观反映基金资产公允价值的，基金管理人可根据具体情况，在与基金托管人商议后，按最能反映公允价值的价格估值；K.每个工作日都对基金资产进行估值；如有新增事项，按国家最新规定估值。（6）证券投资的成本计价方法 按移动加权平均法计算库存证券的成本。当日有买入和卖出时，先计算成本后计算买卖
37、证券价差。A 股票 买入股票于成交日确认为股票投资。股票投资成本按成交日应支付的全部价款入账；上交所买入股票成本：由买入金额、买入印花税、买入过户费、买入经手费、买入证管费和买入佣金组成；深交所买入股票成本：由买入金额、买入印花税、买入经手费和买入佣金组成；上海股票的佣金是按买卖股票成交金额的1减去经手费和证管费计算。深圳股票的佣金是按买卖股票成交金额的1减经手费计算。因股权分置改革而获得由非流通股股东支付的现金对价，于股权分置改革方案实施后的股票复牌日，冲减股票投资成本。B 债券 买入上市债券于成交日确认为债券投资，按应支付的全部价款入账，如果应支付的价款中包含债券起息日或上次除息日至购买日
38、止的利息，作为应收利息单独核算，不构成债券投资成本；大成基金管理有限公司 大成沪深 300 指数证券投资基金 2006 年半年度报告 10 买入非上市债券和在银行间同业市场交易的债券于实际支付价款时确认为债券投资，按实际支付的全部价款入账，如果实际支付的价款中包含债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，作为应收利息单独核算，不构成债券投资成本；买入贴息债券和零息债券视同到期一次性还本付息的债券，根据其发行价、到期价和发行期限按直线法推算内含利率后，按上述会计处理方法核算；债券买卖不计佣金。C 权证 买入权证于成交日确认为权证投资，权证投资成本按成交日应支付的全部价款入帐；配股权证及由股权分置改
39、革而被动获得的权证在确认日，记录所获分配的权证数量，该等权证初始成本为零。D 买入返售证券 质押式买入返售证券成本：通过证券交易所进行质押式融券业务，按成交日扣除手续费后的应付金额确认买入返售证券投资；通过银行间市场进行质押式融券业务，按实际支付的价款确认买入返售证券投资。（7）待摊费用的摊销方法和摊销期限 待摊费用按直线法在受益期内平均摊销。（8）收入的确认和计量 A 股票差价收入于卖出股票成交日确认，并按卖出股票成交总额与其成本和相关 费用的差额入账；B 债券差价收入 卖出上市债券-于成交日确认债券差价收入，并按应收取的全部价款与其成本、应收利息和相关费用的差额入账；卖出非上市债券及银行间
40、同业市场交易债券-于实际收到价款时确认债券差价收入，并按实际收到的全部价款与其成本、应收利息的差额入账。C 权证差价收入于卖出权证成交日确认，并按卖出权证成交总额与其成本和相关费用的差额入账；D 债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含利率计算的金额扣除适用情况下应由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期间内逐日计提；E 存款利息收入按本金与适用的利率逐日计提的金额入账；F 股利收入于除息日确认，并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额入账；G 买入返售证券收入按融出资金额及约定利率在证券持有期内采用直线法逐日计提。（9）费
41、用的确认和计量 A 基金管理费按前一日的基金资产净值的0.75%的年费率逐日计提；B 基金托管费按前一日的基金资产净值的0.15%的年费率逐日计提；C 卖出回购证券支出按融入资金额及约定利率，在回购期限内采用直线法逐日计提；D 信息披露费和审计费用按期初合理预估数额逐日预提；E 其他费用于实际支付时确认费用。（10）基金的收益分配政策 A基金收益分配应当采用现金方式 基金份额持有人可以事先选择将所获分配的现金收益，按照基金合同有关基金份额申购的约定转为基金份额；基金份额持有人事先未做出选择的，基金管理人应当支付现金；本基金默认的分红方式为现金分红。B每一基金份额享有同等分配权；大成基金管理有限
42、公司 大成沪深 300 指数证券投资基金 2006 年半年度报告 11 C基金当期收益先弥补上期亏损后，方可进行当期收益分配；D基金当期出现亏损，则可不进行收益分配；E基金收益分配后每基金份额净值不能低于面值；F在符合有关基金分红条件的前提下，基金收益分配每年不超过6次，成立不满3个月，收益可不分配；G基金年度收益分配比例不低于基金年度已实现收益的50%；H法律法规或监管机构另有规定的从其规定。（11）基金申购、赎回的确认 在收到基金投资人申购或赎回申请之日后，于下一个工作日内对该交易的有效性进行确认。于确认日按照前一日实收基金、未实现利得、未分配收益和损益平准金的余额占前一日基金净值的比例，
43、将确认有效的申购或赎回款项分割为三部分，分别确认为实收基金、未实现利得、损益平准金的增加或减少。（12）实收基金 每份基金份额面值为1.00元。实收基金为对外发行的基金份额总额。由于申购、赎回引起的实收基金的变动分别于基金申购确认日、赎回确认日列示。（13）损益平准金 损益平准金为申购、赎回款中所含的按基金未分配净收益占基金净值比例计算的一部分金额，于计算基金申购、赎回确认日列示，并于期末全额转入未分配收益。附注3.税项（1）印花税 根据财政部、国家税务总局财税字2002128号文关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知的规定，基金管理人运用基金买卖股票按照2的税率征收印花税。根据财税2005
44、11号文 财政部、国家税务总局关于调整证券(股票)交易印花税税率的通知的规定，从2005年1月24日起，调整证券（股票）交易印花税税率，由现行的2调整为1。根据财政部、国家税务总局财税字2005103号文关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知的规定，自2005年6月13日起，股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转让，暂免征收印花税。（2）营业税、企业所得税 根据财政部、国家税务总局财税字2002128号文关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知的规定，以发行基金方式募集资金不属于营业税的征税范围，不征收营业税；根据财政部、国家税务总局财税字200478号文关于证
45、券投资基金税收政策的通知的规定，自2004年1月1日起，对证券投资基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征营业税和企业所得税。根据财税2005103号文 财政部、国家税务总局关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知的规定，自2005年6月13日起，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税和个人所得税。（3）个人所得税 根据财政部、国家税务总局财税字2002128号文关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知的规定，对基金取得的股票的股息、红利收入和债券的利息收入，由上市公司和债券发行企业在向基金派发股息、红利收入
46、和债券的利息收入时代扣代缴20%的个人所得税。大成基金管理有限公司 大成沪深 300 指数证券投资基金 2006 年半年度报告 12 根据财政部、国家税务总局财税字2005107号文关于股息红利有关个人所得税政策的补充通知的规定，对证券投资基金从上市公司分配取得的股息红利所得，按照财税2005102号文规定，自2005年6月13日起，扣缴义务人在代扣代缴个人所得税时，减按50%计算应纳税所得额。附注4.本报告期重大会计差错的内容和更正金额。无。附注5.关联方关系及关联方交易（1）关联方关系 关联方名称 与本基金的关系 大成基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构 中国农业银行 基金托管人、基
47、金代销机构 光大证券股份有限公司(“光大证券”)基金管理人的股东、基金代销机构 中国银河证券有限责任公司(“银河证券”)基金管理人的股东、基金代销机构 广东证券股份有限公司(“广东证券”)(*)基金管理人的股东、基金代销机构 中泰信托投资有限责任公司 基金管理人的股东*中国证监会于 2005 年 11 月 6 日作出对广东证券取消业务许可并责令关闭的行政处罚。广东证券持有的大成基金管理有限公司股权的处理方案尚未明确，其作为本基金代销机构的资格在其业务处置方案明确前暂不变更。（2）通过关联方席位进行的证券交易及交易佣金 无。（3）与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易 无。（4）关联方报
48、酬 A 基金管理人报酬 基金管理费按前一日的基金资产净值的 0.75%的年费率计提。计算方法如下：H=E0.75%/当年天数 H 为每日应支付的基金管理费 E 为前一日的基金资产净值 基金管理费每日计算，逐日累计至每月月底，按月支付；由基金托管人于次月前五个工作日内从基金资产中一次性支付给基金管理人。本基金于本期应支付基金管理人管理费共计人民币 2,621,876.41 元，其中已支付基金管理人人民币 1,894,740.77 元，尚余人民币727,135.64 元未支付。B 基金托管人报酬 基金托管费按前一日的基金资产净值的 0.15%的年费率计提。计算方法如下：H=E0.15%/当年天数
49、H 为每日应支付的基金托管费 E 为前一日的基金资产净值 基金托管费每日计算，逐日累计至每月月底，按月支付；由基金托管人于次月前五个工作日内从基金资产中一次性支取。本基金于本期应支付基金托管人托管费共计人民币524,375.32 元，其中已支付基金托管人人民币 378,948.21 元，尚余人民币 145,427.11元未支付。C 由关联方保管的银行存款余额及由此产生的利息收入 本基金的银行存款由基金托管人中国农业银行保管，并按银行间同业利率计息。基金托大成基金管理有限公司 大成沪深 300 指数证券投资基金 2006 年半年度报告 13 管人于 2006 年 6 月 30 日保管的银行存款余
50、额为 52,306,397.47 元。本期由基金托管人保管的银行存款产生的利息收入为 668,556.12 元。（5）基金各关联方投资本基金的情况 A 大成基金管理有限公司期末持有本基金份额情况及报告期内持有份额的变化情况 2006年4月6日(基金合同生效日)至 2006 年 6 月 30 日 基金份额(份)适用费率 报告期间买入基金份额(认购)30,005,750.001000 元/笔报告期间申购 0.00报告期间赎回 0.00期末持有份额 30,005,750.00占基金总份额的比例 3.10%B 大成基金管理有限公司主要股东在期末持有本基金份额情况 无。附注6.基金会计报表重要项目说明