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1、2023年非法经营证券业务（定稿） 第一篇：非法经营证券业务定稿 证券法 第一百二十二条 设立证券公司，必需经国务院证券监督管理机构审查批准。未经国务院证券监督管理机构批准，任何单位和个人不得经营证券业务。 第一百二十五条 经国务院证券监督管理机构批准，证券公司可以经营以下部分或者全部业务： 一证券经纪； 二证券投资询问； 三与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问； 四证券承销与保荐； 五证券自营； 六证券资产管理； 七其他证券业务。 第一百四十二条 证券公司为客户买卖证券供应融资融券服务，应当依据国务院的规定并经国务院证券监督管理机构批准。 第一百四十三条 证券公司办理经纪业务，不得接受客户
2、的全权托付而确定证券买卖、选择证券种类、确定买卖数量或者买卖价格。 第一百四十四条 证券公司不得以任何方式对客户证券买卖的收益或者赔偿证券买卖的损失作出承诺。 第一百四十五条 证券公司及其从业人员不得未经过其依法设立的营业场所私下接受客户托付买卖证券。 第一百六十九条 投资询问机构、财务顾问机构、资信评级机构、资产评估机构、会计师事务所从事证券服务业务，必需经国务院证券监督管理机构和有关主管部门批准。 投资询问机构、财务顾问机构、资信评级机构、资产评估机构、会计师事务所从事证券服务业务的审批管理方法，由国务院证券监督管理机构和有关主管部门制定。 第一百七十一条 投资询问机构及其从业人员从事证券
3、服务业务不得有以下行为： 一代理托付人从事证券投资； 二与托付人商定共享证券投资收益或者分担证券投资损失； 三买卖本询问机构供应服务的上市公司股票； 四利用传播媒介或者通过其他方式供应、传播虚假或者误导投资者的信息； 五法律、行政法规禁止的其他行为。 有前款所列行为之一，给投资者造成损失的，依法担当赔偿责任。 第一百九十七条 未经批准，擅自设立证券公司或者非法经营证券业务的，由证券监督管理机构予以取缔，没收违法所得，并处以违法所得一倍以上五倍以下的罚款；没有违法所得或者违法所得缺乏三十万元的，处以三十万元以上六十万元以下的罚款。对干脆负责的主管人员和其他干脆责任人员赐予警告，并处以三万元以上三
4、十万元以下的罚款。 其次百三十一条 违背本法规定，构成犯罪的，依法追究刑事责任。 关于整治非法证券活动有关问题的通知 三关于非法经营证券业务的责任追究。任何单位和个人经营证券业务，必需经 证监会批准。未经批准的，属于非法经营证券业务，应予以取缔；涉嫌 犯罪的，按照刑法其次百二十五条之规定，以非法经营罪追究刑事责任。对于中介机构非 法代理买卖非上市公司股票，涉嫌犯罪的，应当按照刑法其次百二十五条之规定，以非法经营罪追究刑事责任；所代理的非上市公司涉嫌擅自发行股票，构成犯 罪的，应当按照刑法第一百七十九条之规定，以擅自发行股票罪追究刑事责任。非上市公司和中介机构共谋擅自发行股票，构成犯罪的，以擅自
5、发行股票罪的共 犯论处。未构成犯罪的，按照证券法和有关法律的规定赐予行政惩处。 刑法 其次百二十五条违背国家规定，有以下非法经营行为之一，扰乱市场秩序，情节严峻的，处五年以下有期徒刑或者拘役，并处或者单处违法所得一倍以上五倍以下罚金；情节特别严峻的，处五年以上有期徒刑，并处违法所得一倍以上五倍以下罚金或者没收财产： 一未经答应经营法律、行政法规规定的专营、专卖物品或者其他限制买卖的物品的； 二买卖进出口答应证、进出口原产地证明以及其他法律、行政法规规定的经营答应证或者批准文件的； 三未经国家有关主管部门批准非法经营证券、期货、保险业务的，或者非法从事资金支付结算业务的； 四其他严峻扰乱市场秩序
6、的非法经营行为。 关于经济犯罪的追诉标准 七 十、非法经营案刑法第225条违背国家规定，实行租用国际专线、私设转接设备或者其他方法，擅自经营国际电信业务或者涉港澳台电信业务进行营利活动，涉嫌以下情形之一的，应予追诉： 1、经营去话业务数额在一百万元以上的； 2、经营来话业务造成电信资费损失数额在一百万元以上的； 3、虽未到达上述数额标准，但因非法经营国际电信业务或者涉港澳台电信业务，受过行政惩处二次以上，又进行非法经营活动的。非法经营外汇，涉嫌以下情形之一的，应予追诉： 1、在外汇指定银行和中国外汇交易中心及其分中心以外买卖外汇，数额在二十万美元以上的，或者违法所得数额在五万元人民币以上的；
7、2、公司、企业或者其他单位违背有关外贸代理业务的规定，接受非法手段，或者明知是伪造、变造的凭证、商业单据，为他人向外汇指定银行骗购外汇，数额在五百万美元以上的，或者违法所得数额在五十万元人民币以上的； 3、居间介绍骗购外汇，数额在一百万美元以上或者违法所得数额在十万元人民币以上的。违背国家规定，出版、印刷、复制、发行非法出版物，涉嫌以下情形之一的，应予追诉： 1、个人非法经营数额在五万元以上的，单位非法经营数额在十五万元以上的； 2、个人违法所得数额在二万元以上的，单位违法所得数额在五万元以上的； 3、个人非法经营报纸五千份或者期刊五千本或者图书二千册或者音像制品、电子出版物五百张盒以上的，单
8、位非法经营报纸一万五千份或者期刊一万五千本或者图书五千册或者音像制品、电子出版物一千五百张盒以上的。未经国家有关主管部门批准，非法经营证券、期货或者保险业务，非法经营数额在三十万元以上，或者违法所得数额在五万元以上的，应予追诉。从事其他非法经营活动，涉嫌以下情形之一的，应予追诉： 1、个人非法经营数额在五万元以上，或者违法所得数额在一万元以上的； 2、单位非法经营数额在五十万元以上，或者违法所得数额在十万元以上的。 关于办理本市部分刑事犯罪案件标准的看法 刑法其次百二十五条非法经营罪。 具有以下情形之一的，属于“情节严峻： 个人违法所得万元以上不满万元，或者单位违法所得万元以上不满万元； 个人
9、违法所得万元以上不满万元，或者单位违法所得万元以上不满万元； 个人非法经营报纸份以上不满份，或者期刊本以上不满本，或者图书册以上不满册，或者音像制品、电子出版物张盒以上不满张盒； 单位非法经营报纸份以上不满万份，或者期刊本以上不满万本，图书册以上不满册，或者音像制品、电子出版物张盒以上不满张盒； 到达前四项各起点标准百分之五十以上，二年内因出版、印刷复制、发行非法出版物受过行政惩处两次以上，或者造成恶劣社会影响，或者其他严峻后果。 具有以下情形之一的，属于“情节特别严峻： 个人非法经营额万元以上，或者单位非法经营额万元以上； 个人违法所得万元以上，或者单位违法所得万元以上； 个人非法经营报纸份
10、，或者期刊本、或者图书册，或者音像制品、电子出版物张盒以上； 单位非法经营报纸万份，或者期刊万本、图书册，或者音像制品、电子出版物张盒以上； 到达前四项各起点标准的百分之八十以上，二年内因出版、印刷复制、发行非法出版物受过行政惩处两次以上，或者造成恶劣社会影响，或者其他严峻后果。 其次篇：证券柜台业务 证券交易流程 投资者入市操作一般涉及开立帐户、托付买卖、资金划转、证券交易、清算交割、挂失、销户等业务环节。(一)开立证券帐户 不管机构或个人，在深圳、上海证券交易所进行证券交易，首先需要开立证券帐户卡(股东代码卡)，它是用于记载投资者所持有的证券种类、名称、数量及相应权益和变动状况的帐册，是股
11、东身份的重要凭证。每个投资者在每个市场只允许开立一个证券帐户卡。 1、证券帐户的分类 证券交易所的证券帐户根椐投资者的性质分为五类。各类证券帐户通过编号加以区分(证券帐户的编号由一个大写英文字母与9位数字组成，最终一位数字为校验位)。 2、开立证券帐户的地点 各大证券公司营业部及营业网点 证券中心结算公司指定的各地代理开户机构 3、开立证券帐户的必备资料 个人投资者：本人亲往办理的，供应本人中华人民共和国居民身份证(以下简称身份证)及其复印件;境外自然人持境外居民身份证(护照)及其复印件可开立深、沪B股帐户。由他人代办的，还须供应代办人身份证及其复印件、经公证的授权托付书。 机构投资者：办理人
12、须供应以下资料： 法人营业执照或注册登记证书原件和复印件或加盖发证机关确认章的复印件;法定代表人授权托付书与法人代表证明书;法定代表人身份证明文件复印件;经办人的身份证及其复印件。 4、开立证券帐户的处理流程 到营业柜台办理时，照实填写自然人证券帐户注册申请表或机构证券帐户注册申请表的“申请人填写栏;交纳费用;待开户柜员输入资料，合法开户信息返回后，打印，领回证券帐户卡。 (二)开立资金帐户 有了证券帐户您就可以申请开立资金帐户了，资金帐户是用于记载您买卖证券的资金变动及余额状况的帐户。资金帐户由证券公司营业部为投资者开设。您可以根据您所在地区您选择一家证券营业部，作为自己买卖证券的代理人，并
13、与它签定证券买卖代理协议及相关协议。 1、开立资金帐户的必备资料 个人投资者：本人亲往办理的，供应本人身份证、证券帐户及其复印件; 机构投资者：须供应工商行政管理机关颁发的法人营业执照副本原件和复印件或民政部门或其它主管部门颁发的法人注册登记证书原件和复印件、法定代表人授权托付书和经办人的身份证及其复印件。 2、营业部现场开户流程 将深沪证券帐户卡原件、身份证原件及签署的证券买卖托付合同等资料交柜台审核;柜员将资料输入，客户自行输入交易密码及取款密码，胜利注册为某券商的证券交易客户;身份证、证券帐户卡复印留底;获得某券商的证券客户号或资金帐号。 3、预约上门开户服务 大多数的券商各证券营业部供
14、应预约上门开户服务(三)资金划转 可以接受银证转帐的方式将证券买卖资金从银行存折(卡)划拨到证券资金帐户。同样您也可以接受银证转帐的方式将证券买卖资金转回您的银行存折(卡)。您保证金帐上的资金余额跟存在银行一样，证券公司会按银行活期存款利率定期计息。银证转帐的途径与证券交易的途径相同,对外服务时间为正常交易日9：00-15：30。 1、买卖过程中的资金变动 当您每次托付买入指令胜利，交易系统将相应扣除保证金帐上的资金。每次托付卖出胜利后，交易系统将马上把相应的卖出金额添加到保证金帐上,这称为 “资金当日回转，当日回转资金可以用于买入，用于其他用处(如转入银行帐户)需遵循证券交易全部关资金清算的
15、时间商定：A股、基金、债券为T+1日(即 T日卖出返回的资金余额，T+1日可取款);B股的资金清算为T+3。(四)托付买卖 1、交易时间和托付时间 祁阳证券交易所的通常交易时间是：每周一至周五：上午(前市): 9:15至 9:25(集合竞价时间);9:30至11:30(连续竞价时间)。下午(后市): 13:00至15:00(连续竞价时间)。双休日和证交所公布的休市日休市。与交易时间相对应，投资者下达托付的时间通常为每一交易日的9:00-15: 00。 2、托付方式 证券公司各营业部为投资者供应的主要托付方式有：A.当面柜台托付： 需要投资者本人供应资金帐户卡，填写托付单并签章。托付完毕，请投资
16、者留意妥当保存托付单。B.自助终端托付:通过证券营业部供应的电脑自助操作设备进行托付与查询。C.电话托付:通过拨打券商供应的专用托付电话进行交易与查询：D、网上交易： 网上交易是通过因特网进行证券托付买卖的简称。 3、托付申报 托付通常应在规定的交易营业时间内办理。托付一般当天有效，即托付有效期从托付申报起先至当天闭市结束。在办理托付时，请您留意申报清楚以下内容：A、证券的名称或证券交易代码;B、买卖方向：即买进或卖出;C、买进或卖出的数量;D、买进或卖出的价格(债券回购价格指是每百元资金的年收益率)。 4、托付数量和托付价格的相关规定 证券交易所对托付的数量和价格有特定的要求。托付数量的规定
17、主要包括：(1)交易单位，即托付数量应当是一个交易单位为起点的整数倍。(2)最高申报上限，单笔托付的托付数量不得超过确定的上限。不同证券种类的交易单位和最高申报上限各不相同。需要特别说明的是：对股票和基金买入数量须是一个交易单位的整数倍，但小于一个交易单位的证券余额可以一次性托付卖出。 托付价格的规定主要包括：(1)币种的规定，通常状况下，托付价格的单位是人民币元，但部分证券并非以人民币元作为报价币种。(2)价格档位的规定，即托付价格所应遵循的最小变动单位。(3)涨跌停板的规定，为防范股价异样波动，证券交易所规定了不同证券的当日最高涨幅和最高跌幅，超出此范围的托付一律无效。不同证券种类的价格档
18、位和涨跌停板也各不相同。 5、托付的执行 证券营业部接受投资者托付后，将马上通过电脑联网系统将有关指令转发相应的证券交易所。交易所对全部托付接受电脑集中竞价，并根据价格优先、时间优先的原则进行撮合成交，并向证券营业部回报行情和成交状况。投资者的托付如未能一次全部成交，其剩余托付仍可接着执行，直到有效期结束。托付成交后，投资者应当对符合托付条件的成交结果赐予承认，并请按期履行交割手续。 6、托付的撤销与变更 在托付未成交之前，您有权变更或撤销托付。变更托付，视同重新办理托付。(五)清算交割 1、交割制度 目前，证交所对A股股票、基金、债券及其回购，实行T+1交割制度，即在托付买卖的次日(其次个交
19、易日)进行交割。对B股股票，则实行T+3交割制度，即在托付买卖后(含托付日)的第四个交易日进行交割。 2、办理交割手续 为确定成交与否，请您在托付后刚好到开户的证券营业部，办理证券清算交割手续，领取书面交割凭证(如成交交割通知单等)，以刚好了解证券帐户和资金帐户的库存余额状况。(六)指定交易 祁阳证券交易所对投资者实行全面指定交易制度。即凡在上海证券交易所从事证券交易的投资者，须事先明确指定一家证券营业部作为该投资者托付交易、证券清算的代理机构，并将该投资者的证券帐户指定于该营业机构所属的席位号，然后才可以进行证券的交易。 由于营业部搬迁等缘由，投资者想重新选择证券营业部时，则须办理指定交易转
20、移手续。即先向原所在的证券营业部申请办理撤销原指定交易，再在新的一家证券营业部重新办理指定交易。随后投资者便可在这家新的证券营业部进行证券的托付买卖。指定交易一般在指令送达交易所时即时生效。(七)转托管 投资者从一个营业部搬到另一个营业部进行交易时，假如涉及深圳股票的转移，必需办理证券的转托管。转托管必需到转出营业部办理，办理转托管时须持有三证，而且还需要填写转入营业部的深圳托管席位号。(八)非交易过户 证券发生继承、馈赠、分割时，在经过公证后，需要进行非交易过户。上海证券过户时，证券受让人可持本人身份证、资金帐户、证券帐户及公证书到指定交易证券营业部申请办理证券的非交易过户。深圳证券的非交易
21、过户目前还需到深圳证券登记中心在各地的代理机构方能办理。 证券柜台业务包括开立股东账户、资金账户、办理各种托付方式、银证联网、查询、交割单打印、对帐单打印等。 第三篇：证券经纪业务 如何做好证券经纪业务 证券经纪业务分为狭义的经纪业务与广义的经纪业务。狭义的经纪业务有时也称证券代理业务，它是指投资银行接受客户托付，按客户的合法要求，代理客户买卖证券的业务，并以此收取佣金。广义的经纪业务不仅包括代理证券交易，还包括投资询问、资产管理、设计投资组合等。 证券经纪业务有着以下几个特点：业务对象的广泛性、多变性；证券经纪商的中介性；客户指令的权威性；客户资料的保密性。根据这些特点，我认为要做好证券经纪
22、业务要做到：首先证券经纪业务人员要增加法制观念和合规意识，必需知道自己的义务、职责、权限；其次证券公司必需熟识证券经纪业务流程以及证券交易流程，做到专业、严格依据流程操作，防止违规风险发生。 目前随着证券市场的不断进展，各项规章制度的完善，证券经纪业务面临着新的形势。证券公司经纪业务的竞争日趋激烈，证券公司在市场竞争中的地位将更大程度上取决于证券公司所供应资讯的专业化水准刚好效程度，以及对于投资者投资指导的刚好和完善程度。因此必需做到：首先要提高资讯业务水平，实施经济业务的内涵扩张。市场的日盏扩大及投资品种的曰益丰富，既加大了市场风险，叉对投资者的专业化水准提出了更高的要求，投资者已不满意于简
23、洁的预期大盘或个股短期动态走势，传播各种消息的信息服务，而会更加留意宏观基本面、上市公司经营状况和财务状况等专业化的分析服务，证券公司应建立并凭借强大的投资资讯队伍高水平专业化的投资服务实力，通过详尽的信息资料和内容广泛、深透彻的探讨询问报告来吸引客户，指导客户资产保值增值，从而吸引更多的客户加盟，在“经营客户资本的基础上，到达“经营客户的目的。其次，建立并完善证券经纪人队伍，扩大经纪业务的经营网络。供应快捷、自助的电子交易工具或高水平的资讯信息，均只是证券公司应供应的基本服务，而开拓客源、寻求更多客户、具体指导客户投资理财这一给证券公司带来收益的业务行为，始终要由经纪人来进行。经纪人制度可扩
24、大客户服务的层次，提高服务素养，获得客户信任日前我国经纪制度已初具雏型，但由于缺乏法律根据及专业培训、资格认证等条件，基本上处于进展的初级阶段，从经纪业务的激烈竞争和将来的进展前景考虑，中国证券市场势必逐步引人海外较为成熟的证券经纪人制度。最终，在业务和产品设计上创新。要敢于尝试、供应创新业务，不断推出新的投资产品，吸引投资者加强对新的金融创新工具的探讨、金融衍生工具的探讨和开发。 同时为了更好地做好经纪业务，对于该业务的的营运管理也要加强，坚持前后台分别和岗位分别；重要岗位专人负责，严格操作权限管理；营业部工作人员不得私下接受代理客户办理相关业务；营业部应依据要求妥当保管客户资料及业务档案，
25、对于证券经纪业务的营销管理需要多多进展潜在客源，以客户需求为导向建立能够满意客户或者目标市场需要的一系列服务组合；当然必要的内部限制和风险防范也是不行缺少的。 第四篇：证券经纪业务 证券经纪业务 一、证券经纪业务的含义和特点 l证券经纪业务是指证券公司通过其设立的证券营业部，接受客户托付，依据客户的要求，代理客户买卖证券的业务。 l证券经纪商指接受客户托付、代客户买卖证券并以此收取佣金的中间人。目前，我国具有法人资格的证券经纪商是指在证券交易中代理买卖证券，从事经纪业务的证券公司。 l证券经纪商的作用充当证券买卖的媒介；供应询问服务。 l证券经济关系的建立投资者入市应事先到中国结算上海分公司或
26、中国结算深圳分公司及其代理点开立证券账户。投资者到证券经纪商处托付买卖证券之前，证券经纪商与投资者必需签订证券交易托付代理协议书，并为投资者开立证券交易结算资金账户。经过这个环节就意味着证券经纪商和投资者之间建立了经纪关系。 l证券交易托付代理协议书是客户与证券经纪商之间在托付买卖过程中有关权利、义务、业务规则和责任的基本商定，也是保障客户与证券经纪商双方权益的基本法律文书。 l证券交易结算资金账户投资者用于证券交易资金清算，记录资金的比重、余额和变动状况的专用账户。 l境内居民如何开立股资金账户凭本人有效身份证文件到其原外汇存款银行，将其现汇存款和外币现钞存款划入欲托付股交易的证券公司在同城
27、、同行的股保证金账户，然后凭本人有效身份证明和本人进账凭证到该证券公司开立股资金账户，然后凭本人有效身份证明和本人进账凭证到该证券公司开立股资金账户开户时账户的最低余额为等值1000美元。 l托付人的权利选择经济商、要求经纪商忠实地为自己办理受托业务、对自己购置的证券享有持有权和处置权、对证券交易过程的知情权、寻求司法爱惜权、享受经纪商按规定供应其他服务的权利。 l托付人的义务1.认真阅读证券经纪商供应的风险揭示书和证券交易托付代理协议书，了解从事证券投资存在的风险，按要求签署有关协议和文件，并严格遵守协议商定；2.按要求照实供应有关证件，填写开户书，并接收证券经纪商的审核； 3.了解交易风险
28、，明确买卖方式；4.按规定缴存交易结算资金；5.接受正确的托付手段； 6.接收交易结果；7.履行交割清单义务。 l证券经纪商的义务1.提示客户了解并留意从事证券投资存在的风险；2.与客户签订证券交易托付代理协议书，并严格遵守协议商定；3.坚持了解客户原则； 4.必需忠实办理受托业务；5.坚持为客户保密制度；6.照实记录客户资金和证券的转变； 7.不接受全权托付。 l证券经济业务的特点业务对象的广泛性、证券经纪商的中介性、客户指令的权威性、客户资料的保密性。 二、证券账户管理、证券登记、证券托管与存管 l证券账户中国结算公司为申请人开出的记载其证券持有及变更的权利凭证。是认定股东身份的重要凭证，
29、具有证明股东身份的法律效力。 l人民币一般股票账户简称“股账户，其开立仅限于国家法律法规和行政规章允许买卖股的境内投资者。是我国目前用处最广、数量最多的一种通用型证券账户，既可用于买卖人民币一般股票，也可用于买卖债券和证券投资基金。 l人民币特种股票账户简称“股账户上海为字头账户，是特地用于为投资者买卖人民币特种股票而设置的。股账户按持有人可以分为境内投资者证券账户和境外投资者证券账户。 l证券投资基金账户简称“基金账户，是只能用于买卖上市基金的一种专用型账户，是随着我国证券投资基金的进展为便利投资者买卖证券投资基金而特地设置的。该账户也可用于买卖上市的国债。 l境内自然人开立证券账户的要求境
30、内自然人申请开立债权人账户时，必需由本人前往开户代办点填写自然人证券账户注册申请表，并提交本人有效身份证明文件及复印件。托付他人代办的，还需供应公正的托付代办书、代办人的有效身份证明文件及复印件。 l证券登记证券登记结算机构为证券发行人建立和维护证券持有人名册的行为。证券登记是确定或变更证券持有人及其权利的法律行为，是保障投资者合法权益的重要环节，也是规范证券发行和证券交易过户的关键所在。 l配股股份公司以股东所持有的股份数为认购权，按确定比例向股东配售该公司新发行的股票。对配股的股份登记，是在配股登记日闭市后向证券公司传送投资者配股明细数据库。 l变更登记证券登记结算机构执行并确认记名证券过
31、户的行为。 l退出登记股票终止上市后，股票发行人或其代办机构应当刚好到证券登记结算公司办理证券交易所市场的退出登记手续。按规定进入代办股份转让系统挂牌转让的，应当办理进入代办股份转让系统的有关登记手续。 l债权人托管投资者将持有的证券托付给证券公司保管，并由后者代为处理有关证券权益事务的行为。 三、托付买卖 l投资者在证券营业部的资金存取方式证券营业部自办资金存取、托付银行代理资金存取、银证转账存取、客户交易结算资金第三方存管。 l客户交易结算资金第三方存管是指由证券公司负责客户的证券交易以及根据交易所和登记结算公司的交易结算数据清算客户的资金和证券；而由存管银行负责管理客户交易结算资金管理账
32、户、客户交易结算资金汇总账户和交收账户，向客户供应交易结算资金存取服务，并为证券公司完成与登记结算公司和场外交收主体之间的法人资金结算交收服务的一种客户资金存管制度。 l托付指令的基本要素证券账号、日期、品种、买卖方向、数量、价格、时间、有效期、签名。 l证券托付的形式柜台托付、非柜台托付、自助终端托付、网上托付。 四、竞 价与成交 l竞价原则证券交易所内的证券交易按“价格优先、时间优先的原则竞价成交。 l集合竞价对在规定的一段时间内接受的买卖申报一次性集中撮合的竞价方式。 l连续竞价指对买卖申报逐笔连续撮合的竞价方式。 l竞价的三种结果全部成交、部分成交、不成交。 五、交易费用 托付手续费证
33、券公司经有关部门批准，在投资者办理托付买卖时，向投资者收取的，主要用于通讯、设备、单证制作等方面的费用。 佣金投资者在托付买卖证券成交后按成交金额确定比例支付的费用，是证券公司为客户供应证券代理买卖服务收取的费用。 过户费托付买卖的股票、基金成交后，买卖双方为变更证券登记所支付的费用。印花税根据国家税法规定，在股和股成交后对买卖双方投资者依据规定的税率分别征收的税金。 第五篇：证券经纪业务 其次章 证券经纪业务 第一节 证券经纪业务的含义和特点 一、证券经纪业务的含义和特点 (一)证券经纪业务的基本含义 1.证券经纪业务是指证券公司通过其设立的证券营业部，接受客户托付，依据客户的要求，代理客户
34、买卖证券的业务。 2.在证券经纪业务中，证券公司不赚差价，只收取确定比例的佣金作为业务收入。 3.证券经纪业务可以分为柜台代理买卖和证券交易所代理买卖两种。在我国，证券经纪业务目前主要是指证券公司依据客户的托付，代理其在证券交易所买卖证券的有关业务。 4.在证券经纪业务中包含的要素有：托付人、证券经纪商、证券交易所和证券交易的对象。 5.证券经纪商，是指接受客户托付，代客买卖证券并以此收取佣金的中间人。 证券经纪商与客户是托付代理关系，证券经纪商不担当交易中的价格风险。 我国具有法人资格的证券经纪商是指在证券交易中代理买卖证券，从事经纪业务的证券公司。 6.证券经纪商的作用：(1)充当证券买卖
35、的媒介。提高了证券市场的流淌性和效率。(2)供应信息服务。 证券经纪商供应询问服务包括：上市公司的具体资料、公司和行业的探讨报告、经济前景的意料分析和展望探讨、有关股票市场变动态势的商情报告等。 例2-1(2023年3月单项选择题)()不是证券经纪商应发挥的作用。 A.充当证券买卖的媒介 B.提高证券市场效率 C.供应询问服务 D.防止股价波动 D 二、证券经纪业务的特点 (一)业务对象的广泛性 全部上市交易的股票和债券都是证券经纪业务的对象，因此，证券经纪业务的对象具有广泛性。 同一种证券在不同时点上会有不同的价格，因此，证券经纪业务的对象还具有价格变动性特点。 (二)证券经纪商的中介性 证
36、券经纪业务是一种代理活动，证券经纪商不以自己的资金进行证券买卖，也不担当交易中证券价格涨跌的风险，而是充当证券买方和卖方的代理人，发挥着沟通买卖双方和按确定的要求和规则快速、精确地执行指令并代办手续，同时尽量使买卖双方按自己意愿成交的媒介作用，因此具有中介性的特点。 (三)客户指令的权威性 证券经纪商要严格依据托付人的要求办理托付事务，这是证券经纪商对托付人的首要义务。 证券经纪商必需严格地依据托付人指定的证券、数量、价格、有效时间买卖证券，不能自作主见，擅自变更托付人的意愿。假如状况发生转变，即使是为维护托付人的权益不得不变更托付人的指令，也应事先征得托付人的同意。 (四)客户资料的保密性
37、在证券经纪业务中，托付人的资料关系到其投资决策的实施和投资盈利的实现，关系到托付人的切身利益，证券经纪商有义务为客户保密，但法律另有商定的除外。 其次节 证券经纪关系确实立 一、证券经纪关系确实立 按我国现行的做法，投资者人市应事先到中国结算上海分公司或中国结算深圳分公司及其代理点开立证券账户。在具备了证券账户的基础上，投资者就可以与证券经纪商建立特定的经纪关系，成为该经纪商的客户。 (一)讲解业务规则、协议内容和揭示风险，签署风险揭示书和客户须知 风险揭示书告知客户的从事证券投资风险种类：宏观经济风险、政策风险、上市公司经营风险、技术风险、不行抗力因素导致的风险、其他风险等。 例2-5(20
38、23年3月单项选择题)证券经纪商需要向投资者供应一份客户须知，以便投资者了解相关的事项。以下不属于该须知事项的是()。 A.全权托付投资 B.合法的证券公司 C.投资品种的选择 D.托付买卖方式的选择 A (二)签订证券交易托付代理协议书和客户交易结算资金第三方存管协议 1.证券交易托付代理协议书 证券交易托付代理协议书是客户与证券经纪商之间在托付买卖过程中有关权利、义务、业务规则和责任的基本商定，也是保障客户与证券经纪商双方权益的基本法律文书。 证券交易托付代理协议书的内容包括：双方声明及承诺、协议标的、资金账户、交易代理、网上托付、变更和撤销、甲方授权代理人托付、甲乙双方的责任及免赔条款、
39、争议的解决、机构客户、附则。 2.客户交易结算资金第三方存管协议 我国证券法规定：“证券客户的交易结算资金应当存放在商业银行，以每个客户的名义单独设立账户。根据此规定，证券公司已全面实施“客户交易结算资金第三方存管。 客户开立资金账户时，还需要在证券公司的合作存管银行中指定一家作为其交易结算资金的存管银行，并与其指定的存管银行、证券公司三方共同签署客户交易结算资金第三方存管协议。 (三)开立资金账户与建立第三方存管关系 1.资金账户是指客户在证券公司开立的特地用于证券交易结算的账户，即客户交易结算资金第三方存管协议书所指的“客户证券资金台账。证券公司通过该账户对客户的证券买卖交易、证券交易资金
40、支取进行前端限制，对客户证券交易结算资金进行清算交收和计付利息等。 2.开立资金账户遵守“实名制。 3.开立资金账户，到证券营业部柜台办理，客户需提交文件：身份证明、证券账户、银行结算账户等资料并签署相关协议、风险提示书、授权托付书等 总结：证券经纪关系确实立：签署风险揭示书和客户须知，签订证券交易托付代理协议书和客户交易结算资金第三方存管协议，开立资金账户与建立第三方存管关系。 例2-6(2023年3月推断题)我国境内居民个人开立B股资金账户可运用存入境外商业银行的美元存款和港币存款。() 二、客户交易结算资金第三方存管 (一)进展历程 银证转账：证券交易结算资金账户和银行储蓄账户的转账。
41、客户现金存取：银行储蓄账户。 客户交易结算资金第三方存管：证券公司将交易结算资金存放在商业银行，以每个客户的名义单独立户管理。券商是会计、银行是出纳。证监会要求证券公司在2023年全面实施。 (二)客户交易结算资金第三方存管制度的转变 客户交易结算资金第三方存管制度与以往的客户交易结算资金管理模式相比，发生了根本性的转变。主要表达在以下几个方面： (1)证券公司客户的交易结算资金只能存放在指定的存管银行，不能存人其他任何机构。 (2)指定的存管银行须为每个客户建立管理账户，用以记录客户资金的明细变动及余额。指定的存管银行须为证券公司开立客户交易结算资金汇总账户，用以客户证券交易交收资金的划付。
42、该账户以证券公司名义开立，但其资金全部为客户全部。“管理账户?为“客户交易结算资金汇总账户的二级明细记录账户。 (3)客户、证券公司和指定的存管银行通过签订合同的形式明确具体的客户交易结算资金存取、划转、查询等事项。 (4)客户交易结算资金的存取，全部通过指定的存管银行办理。 (5)指定的存管银行须保证客户能够随时查询其交易结算资金的余额及变动状况。 通过这些转变可以看出，客户交易结算资金第三方存管是从制度上保证客户资金平安、维护投资者利益、限制证券行业风险、维护市场稳定的一种全新的客户交易结算资金管理 制度(三)客户交易结算资金第三方存管制度作用 客户交易结算资金第三方存管是从制度上保证客户
43、资金平安、维护投资者利益、限制证券行业风险、维护市场稳定的一种全新的客户交易结算资金管理制度。 例2-7(2023年3月多项选择题)以下关于客户交易结算资金第三方存管的说法，正确的有()。 A.证券公司负责客户的证券交易以及根据交易所和登记结算公司的交易结算数据清算客户的资金和证券 B.证券公司根据交易所和登记结算公司的交易结算数据清算客户的资金和证券 C.存管银行负责管理客户交易结算资金管理账户、客户交易结算资金汇总账户和交收账户 D.登记结算公司负责向客户供应交易结算资金存取服务 ABC 三、托付人、证券经纪商的权利与义务 (一)托付人的权利与义务 1.投资者作为托付人，享有的权利主要有： (1)选择经纪商的权利。 (2)要求经纪商忠实地为自己办理受托业务的权利。即经纪商应根据交易规则，按投资者托付的条件买卖证券。假如受托人没有根据托付合同限定的证券种类、数量、价格、期限执行，托付人可拒绝接受，并有权要求赔偿。在发出托付指令后、未成交之前，托付人有权变更或撤销原来的托付指令。 (3)对自己购置的证券享有持有权和处置权。 (4)对证券交易过程的知情权。 (5)寻求司法爱惜权。 (6)享受经纪商按规定供应其他服务的权利，如交割单的打印、证券和资金结余的查询等。 2.客户作为托付人，必需担当以下相应