(完整word版)曼昆宏观经济学复习提纲(学霸整理的!).pdf

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1、1 宏观经济学复习提纲题型:1、单项选择题(1*20=20)2、名词解释(3*5=15)3、计算题(12*3=36)4、分析题(9+10+10或 6+10+13,29)第一章 宏观经济学的科学1、宏观经济学的研究对象(总体):宏观经济学是对整体经济包括收入的增长、价格的变动和失业率的研究。2、研究内容(三变量、四大问题):GDP、CPI、失业率(变量)失业、通货膨胀、经济增长、国际收支(问题)3、微观经济学与宏观经济学的学科区别(研究对象、研究问题、研究方法、中心理论)。研究对象研究问题研究方法中心理论微观经济学单个经济单位的经济行为资源如何有效配置个量分析价格理论宏观经济学整 个 国 民 经

2、济活动总量分析资源如何有效利用总量分析国民收入决定理论第二章 宏观经济学的数据1、国内生产总值概念及计算规则:给定时期的一个经济体内生产的所有最终产品和服务的市场价值。(P20)(1)GDP 是市场价值,而非产量。(2)GDP 只计入本期生产的产品和劳务的价值,不包括已有产品的产权转让(3)GDP 的计算包含了对上一年存货的处理(4)GDP指最终产品的价值而非中间产品的价值,最终产品价值由价值的增值之和构成2、国民收入核算中的五个总量(GDP/GNP,NNP/NDP、NI、PI、DPI):(1)NNP=GNP-折旧;NDP=GDP-折旧2(2)NI=NNP-企业间接税+政府对企业的补贴(转移支

3、付)(3)PI=NI-公司未分配利润-企业所得税-社会保险税-净利息+政府对个人的转移支付+个人利息收入+股息(4)DPI=PI-个人所得税3、国民收入核算的基本方法(支出法):GDP=C+I+G+NX 4、名义 GDP 与实际 GDP 的换算(CPIGDP平减指数):(1)实际 GDP=报告期产量*基期价格=报告期名义 GDP (基期价格/报告期价格)(2)消费物价指数:是物价总水平的一种衡量指标,也称零售物价指数和生活费用指数,表示固定一篮子消费品的费用相对于基年同样一篮子消费品的费用。是反映消费品(包括服务)价格水平变动状况的一种价格指数,一般用加权平均法来编制。(3)GDP 平减指数:

4、又称为 GDP 的隐含价格平减指数,等于名义 GDP 和实际 GDP的比率,GDP 平减指数=名义 GDP/实际 GDP,反映了经济中物价总水平所发生的变动。5、失业率:失业人数占劳动力人数的百分比第三章 国民收入:源自何处,去向何方?1、生产要素与生产函数(1)不考虑技术进步因素。(2)资本与劳动的供给固定不变,即:(3)生产函数:(4)柯布-道格拉斯生产函数:Y=A KL1-2、国民收入的分配:其中,总劳动收入;总资本收入3、消费函数与消费倾向:(1)消费函数(consumption function):居民的消费支出和决定消费的变量之间的关系。C=c(Y-T);c-MPC;Y-T:可支配

5、收入LLKK和,()YF KLYMPLLMPKKMPLLMPKK文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5

6、 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6

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8、 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6

9、M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5

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11、M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E23(2)边际消费倾向(MPC):每增加一单位可支配收入时,消费的增量。或指当可支配收入增加1 美元时消费的变化量。4、投资与政府购买支出(1)I=I(r)=e-dr(2)5、国民收入的决定(1)总需求:(2)总供给:(3)均衡:6、储蓄的构成及可贷资金市场均衡分析(1)S(国民储蓄)=S1(私人

12、储蓄)+S2(公共储蓄)=(Y T)C+T G=Y C G(2)可贷资金市场均衡:I(r)=S 7、相关政策对可贷资金市场的影响。(1)变动 G或 T:S曲线左右移动(2)技术进步,投资税的减免:投资曲线I(r)移动第四章 货币与通货膨胀1、货币交易方程式:and GGTT Agg.demand:()()CYTIrG Agg.supply:(,)YFKL Equilibrium:=()()YC YTIrGr S,I I(r)()SYC YTG文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C

13、5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8

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17、5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8

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19、5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E24(1)(2)货币数量论预示着:在货币供应增长率与通货膨胀率之间存在一一对应的关系2、实际利率与名义利率(与通胀率的关系):r(实际利率,经过通货膨胀修正后的利率)=i(名义利率)3、货币需求函数:(M/P)d=L(i,Y)=L(r+e,Y)4、通货膨胀的含义及其预期成本(菜单成本、鞋底成本):(1)通货膨胀:在一段时期内,一个经济中大多少商品和劳务的价格水平持续显著的上涨。它包括三层含义:一是经济中一般价格水平的上涨,而不是个别商品或劳务价格的上涨;二是价格的持续上涨,而非一次性上涨;三是价格的显著上涨,而

20、非某些微小的上升。(2)菜单成本:是企业为改变销售商品的价格,需要给销售人员和客户提供新的价目表所花费的成本,它用来衡量高通货膨胀使企业频繁变动的物价成本。(3)鞋底成本、相对价格的扭曲、税收不公平引起的成本、给日常生活带来不便造成的成本损耗5、未预期到的成本:与e 不一致,那么就会有人受益,同时有人受损。6、公开市场操作:政府向公众购买政府债券增加货币供应;通过出售政府债券减少货币供应。(1)经济过冷-央行购买有价债券(将货币投入债券市场)-货币供给增加-利率下降-刺激投资与消费-经济回升(2)经济过热-央行卖出债券-资金回笼-货币供给减少-利率上升-投资减少-经济回落第五章 开放的经济1、

21、开放经济的两个恒等式(1)国民收入核算恒等式:Y=C+I+G+NX(2)国外净投资和贸易余额恒等式:S-I=NX 2、小型开放经济模型(封闭及开放经济条件下的政策效果及其对净出口的影响)MVPYMVPYMVPYMYMY文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK

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28、3、名义汇率与实际汇率的换算(1)名义汇率:两个国家通货的相对价格,即一种货币能兑换的另一种货币的数量。名义汇率不能反映两国货币的实际价值,是随外汇市场上外汇供求变动而变动的外汇买卖价格。(2)实际汇率:两国产品的相对价格,即按什么比率用一国的产品交换另一国的产品,也可认为是用两国价格水平对名义汇率进行调整后的汇率。实际汇率反映了以同种货币表示的两国商品的相对价格水平,从而反映了本国商品的国际竞争力。(3)换算:,P-国内产品价格4、贸易余额与汇率(1)NX=NX()(2)美国商品相对于外国商品变得更加昂贵EX,IM NX 5、政策对汇率的影响(1)国内财政政策:扩张性的财政政策减少了国民储蓄

29、,净资本流出,从而使实际汇率上升,NX 下降。(2)国外财政政策:世界利率r*的上升,减少了投资,增加了资本净流出,从而使实际利率下降,NX 上升。(3)投资需求的增长:投资的增长减少了净资本流出,从而使实际汇率上升,NX下降。(4)限制进口的贸易政策:贸易政策并不能影响S 或 I,因此,资本的流动保持不变。0,NX=0,IM 0,EX 0*ePP文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:

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33、7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:

34、CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z

35、7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E26 第六章

36、 失业1、自然失业的含义及类型:(1)自然失业率:指充分就业下的失业率。在没有货币因素的影响下,劳动力市场和商品市场自发供求力量发挥作用时应有的处于均衡状态的失业率,也就是充分就业情况下的失业率。(2)摩擦性失业:由于经济运行中各种因素的变化和劳动力市场的功能缺陷所造成的临时性失业,是劳动者想要工作与得到工作之间的时间消耗造成的失业。结构性失业:由于实际工资刚性和工作岗位不足造成的失业。2、失业的成因:劳动者结构的变化、政府政策的影响、技术进步因素、劳动市场的组织状况、劳动市场或行业差别性3、奥肯定律:表示失业率与实际国民收入增长之间关系的经验统计规律,由美国经济学家奥肯提出。其主要内容是:失

37、业率每高于自然失业率1 个百分点,实际 GDP 通常将低于潜在 GDP2 个百分点。第七章 经济增长 I:资本积累与人口增长1、索洛增长模型的假定:(1)社会储蓄函数为S=s*Y,s-储蓄率(2)劳动适龄人口占总人口的比例保持不变:劳动率按一个不变的比率n 增长(L/L=n)(存在折旧和人口增长)(3)生产的规模报酬不变:F(L,K)=Y(4)不存在技术进步,折旧率为,K=I-K 2、单位劳动生产函数:y=f(k)3、人均生产函数的界定(人均产出、人均消费、人均投资)(1)y=Y/L(2)k=K/L(3)i=s f(k)(4)c=(1-s)y 4、存在折旧/人口增长两种情况下人均资本存量的增长

38、和稳定状态(影响因素)(1)只存在折旧:文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2

39、文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4

40、H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2

41、文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4

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43、文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4

44、H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E27 稳态:k=s f(k)k,影响因素 s(正向)(2)存在折旧与人口增长:稳态:k=s f(k)(+n)k,影响因素 s(正向);n(反向)5、资本的黄金规律水平(1)资本的黄金规律水平:是使稳态时的人们消费达到最大化的资本量。(2)只存在折旧:黄金律:f(k*)=MPK=(3)存在折旧与人口增长:黄金律:MPK=n

45、6、索洛模型的结论(1)当 s 增长时,导致k*和 y*提高,从而可以提高c*;降低收入中的消费比例(1 s),可以降低c*。(2)从长期看,如果一个国家人口增长率高,人均的资本存量与人均的收入水平就会较低。第八章 经济增长 2:技术、经验和政策1、加入技术进步要素之后的索洛模型分析(1)(2)=Y/LE(3)=K/LE(4)(5)MPK=n+g 2、促进增长的政策分析(1)对储蓄的评价(2)改变储蓄率(3)配置经济中的投资(4)建立适当的制度(5)鼓励技术进步3、国家间增长差异的评判、结论EgEykkgnkfsk)()(文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5

46、C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8

47、 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5

48、C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8

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50、C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8 HO4H2A4Z7N5 ZK9J9Q5C5E2文档编码:CR6M6N2O7U8

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