《炬申股份：2021年半年度报告.PDF》由会员分享，可在线阅读，更多相关《炬申股份：2021年半年度报告.PDF（162页珍藏版）》请在taowenge.com淘文阁网|工程机械CAD图纸|机械工程制图|CAD装配图下载|SolidWorks_CaTia_CAD_UG_PROE_设计图分享下载上搜索。
1、广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 1 广东炬申物流股份有限公司广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告年半年度报告 2021-035 2021 年年 08 月月 广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。连带的法律责任。
2、公司负责人雷琦、主管会计工作负责人孔洋及会计机构负责人（会计主管公司负责人雷琦、主管会计工作负责人孔洋及会计机构负责人（会计主管人员）孔洋声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。人员）孔洋声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。本报告中如有涉及未来的计划、经营目标、业绩预测等前瞻性的内容，系本报告中如有涉及未来的计划、经营目标、业绩预测等前瞻性的内容，系公司管理层的初步预测，均不构成本公司对任何投资者的实质承诺，能否实现公司管理层的初步预测，均不构成本公司对任何投资者的实质承诺，能否实现
3、取决于宏观经济、市场状况变化等多种因素，存在很大的不确定性，投资者及取决于宏观经济、市场状况变化等多种因素，存在很大的不确定性，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异，敬请广大投资者注意投资风险。的差异，敬请广大投资者注意投资风险。关于公司经营中可能面临的风险敬请关于公司经营中可能面临的风险敬请查阅本报告查阅本报告“第三节管理层讨论与分第三节管理层讨论与分析析”之之“十、公司面临的风险和应对措施十、公司面临的风险和应对措施”的相关内容。的相关内容。公司计划不派发现金红利，不送红股，不
4、以公积金转增股本。公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 3 目录目录 第一节 重要提示、目录和释义.2 第二节 公司简介和主要财务指标.7 第三节 管理层讨论与分析.10 第四节 公司治理.30 第五节 环境和社会责任.33 第六节 重要事项.35 第七节 股份变动及股东情况.42 第八节 优先股相关情况.47 第九节 债券相关情况.48 第十节 财务报告.49 广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 4 备查文件目录备查文件目录（一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章
5、的财务报表；（二）报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有文件的正本及公告的原稿；（三）载有董事长签名的2021年半年度报告文本原件。广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 5 释义释义 释义项 指 释义内容 国务院 指 中华人民共和国国务院 证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 炬申股份/公司 指 广东炬申物流股份有限公司 炬申仓储 指 广东炬申仓储有限公司，系公司全资子公司 石河子炬申 指 石河子市炬申供应链服务有限公司，系公司全资子公司 无锡炬申 指 无锡市炬申仓储有限公司，系公司全资子公司 昌吉炬申 指 昌吉准东经济技术开发区炬申物流有限公
6、司，系公司全资子公司 三水炬申 指 佛山市三水炬申仓储有限公司，系公司全资子公司 乌鲁木齐炬申 指 乌鲁木齐炬申供应链服务有限公司，系公司全资子公司 钦州炬申 指 广西钦州保税港区炬申国际物流有限公司，系公司全资子公司 炬申智运 指 广西炬申智运信息科技有限公司，系公司全资子公司 广州炬申 指 广州炬申物流有限公司，系公司全资子公司 宁波保润（有限合伙）指 宁波保润资产管理合伙企业（有限合伙），系公司股东 宁波海益（有限合伙）指 宁波海益投资合伙企业（有限合伙），系公司股东 佛山鑫隆（有限合伙）指 佛山市鑫隆企业管理合伙企业（有限合伙），系公司股东、公司员工持股平台 佛山盛茂（有限合伙）指 佛
7、山盛茂企业管理合伙企业（有限合伙），系公司股东、公司员工持股平台 信发集团 指 信发集团有限公司 东方希望 指 东方希望集团有限公司 天山铝业 指 新疆生产建设兵团第八师天山铝业有限公司 河南神火 指 河南神火铁运有限责任公司 锦江集团 指 杭州锦江集团有限公司 云南宏泰 指 云南宏泰新型材料有限公司 十三五 指 中华人民共和国国民经济和社会发展第十三个五年规划 十四五 指 中华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划 报告期 指 2021 年 1 月 1 日至 2021 年 6 月 30 日 报告期末 指 2021 年 6 月 30 日 广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全
8、文 6 元、万元 指 人民币元、人民币万元 多式联运 指 由两种及其以上的交通工具相互衔接、转运而共同完成运输过程的复合运输 第三方物流 指 由物资流动的提供方和需求方之外的外部服务提供者去完成物流服务的运作方式 仓储管理输出 指 公司为客户提供仓储管理全程服务，包括场地租赁、仓库管理、货物安全管理等 铝期货交割仓 指 上海期货交易所铝期货指定交割仓库 铜期货交割仓 指 上海期货交易所铜期货指定交割仓库 GPS 指 全球定位系统技术，将 GPS 接收机接收到的信号经过误差处理后解算得到位置信息，再将位置信息传给所连接的设备，连接设备对该信息进行一定的计算和变换后传递给移动终端，可为用户提供随时
9、随地的准确位置信息服务 广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 7 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司简介一、公司简介 股票简称 炬申股份 股票代码 001202 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 广东炬申物流股份有限公司 公司的中文简称（如有）炬申股份 公司的外文名称（如有）Guangdong Jushen Logistics Co.，Ltd.公司的外文名称缩写（如有）Jushen 公司的法定代表人 雷琦 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 张洪纲 联系地址 佛山市南海区丹灶镇丹灶物流中心
10、金泰路 1 号 电话 0757-85130222 传真 0757-85130720 电子信箱 benbu.leijushen.co 三、其他情况三、其他情况 1、公司联系方式、公司联系方式 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱在报告期是否变化 适用 不适用 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱报告期无变化，具体可参见首次公开发行股票招股说明书。2、信息披、信息披露及备置地点露及备置地点 信息披露及备置地点在报告期是否变化 适用 不适用 公司选定的信息披露报纸的名称，登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址，公司半年度报告备置地报告期无变化，具体可参见
11、首次公开发行股票招股说明书。广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 8 3、其他有关资料、其他有关资料 其他有关资料在报告期是否变更情况 适用 不适用 报告期内，因公司向社会公众公开发行人民币普通股（A 股）股票 3,224.20 万股，公司注册资本由人民币 9,655.80 万元变更为人民币 12,880.00 万元。公司于 2021 年 6 月 16 日在佛山市市场监督管理局办理了变更公司注册资本工商登记，并领取了新的营业执照。关于此次注册资本变更，具体内容详见公司于 2021 年 5 月 13 日在巨潮资讯网（http:/）披露的关于变更公司注册资本、公司类型、修订公司章程
12、并办理工商登记的公告。四、主要会计数据和财务指标四、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减 营业收入（元）304,187,355.55 471,390,317.92-35.47%归属于上市公司股东的净利润（元）26,232,291.12 37,309,849.85-29.69%归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）24,333,315.40 37,253,385.03-34.68%经营活动产生的现金流量净额（元）12,053,877.57 15,409,650.63-21.78%基本每股收益（元/股）0.
13、24 0.39-38.46%稀释每股收益（元/股）0.24 0.39-38.46%加权平均净资产收益率 6.40%20.63%-14.23%本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末增减 总资产（元）826,178,961.73 367,329,550.69 124.91%归属于上市公司股东的净资产（元）711,964,528.79 252,645,028.50 181.80%五、境内外会计准则下会计数据差异五、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异
14、情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 9 六、非经常性损益项目及金额六、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-29,817.3
15、9 固定资产处置损益 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）2,328,565.20 政府补助 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 227,978.49 其他 其他符合非经常性损益定义的损益项目 14,624.52 代扣代缴个税手续费返还 减：所得税影响额 642,375.10 合计 1,898,975.72-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用
16、不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 10 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 （一）公司所处行业发展状况（一）公司所处行业发展状况 公司所处大类行业为现代物流业。公司自成立以来即一直专注于有色金属产业链上的物流业务，现已成为专业的有色金属第三方综合物流企业。同时，公司主要采用多式联运的方式承接物流项目。“十三五”期间，我国物流行业得到政府相关部门的重视，国务院
17、、各部委，地方政府等陆续出台物流业政策，从建立现代物流体系、制定现代物流标准、规范市场竞争以及推进物流企业信息化建设等方面入手，大力推进现代物流业的发展，支持第三方物流发展，鼓励开展多式联运工作。2021年，是“十四五（20212025年）”开局之年，也是奔向2035年远景目标的新起点。中华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目标纲要（以下简称“十四五规划纲要”）提出，构建多层级、一体化综合交通枢纽体系，优化枢纽场站布局、促进集约综合开发，完善集疏运系统，发展旅客联程运输和货物多式联运，推广全程“一站式”、“一单制”服务。同时，十四五规划纲要还明确提出，建设现代物流体系
18、，完善国家物流枢纽。国务院印发的国家综合立体交通网规划纲要中提到，预计2021至2035年全社会货运量年均增速为2%左右。大宗散货运量未来一段时期保持高位运行状态。同时提出，推进交通与现代物流融合发展。加快综合货运枢纽多式联运换装设施与集疏运体系建设，统筹转运、口岸、保税、邮政快递等功能，提升多式联运效率与物流综合服务水平。（二）主要业务（二）主要业务 1、多式联运业务 公司长期专注于多式联运业务，在多式联运领域累积了较为丰富的行业经验，形成了专业的服务能力和灵活的反馈机制。在综合考虑不同运输方式下的安全性、效率及成本后，公司设计出满足客户需求的物流方案，以货物交付的安全性和效率为前提，力求降
19、低整体物流成本。公司通过切入全国氧化铝消耗量及电解铝产量居前的新疆区域开展多式联运业务，并在电解铝的集散地及消费地华南区域和华东区域布局仓储物流中心，实现物流业务与仓储业务互为优势、相互带动的良好态势，目前已在铝产业链上形成了多式联运专线优势及物流网络优势。公司凭借在多式联运行业长时间的产业经验和技术积累，在物流产业链的全方位、全链条的战略布局，公司已经具备整合物流产业链资源、调动内外部运输资源的能力，成为有色金属行业内具有一定影响力的多式联运企业。广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 11 2、直运业务 公司也在大力发展直运业务。直运业务可分为代理运输业务和自营运输业务。代理
20、运输是指代理运输经营人作为全程负责的第三方运输机构，按照客户的指示和运输需求设计运输路线，并寻找符合条件的无车承运人平台或第四方承运人实施运输的方式；自营运输是指承运人利用自有运输设备为客户将货物运送到指定地点，依据运输单价和运输数量来收取相应运费的服务。公司的代理运输业务以西南部地区为中心，西南部地区作为铝产业链的重点发展区域，凭借其较为突出的水电能源优势成为铝土矿氧化铝水电铝综合生产基地，已成为公司的重点战略布局区域；而自营运输业务以华南区域为中心，采用自有车队运输方式进行承运，公司借助自身处于珠三角核心经济圈的产业地缘特性，凭借地理优势、产业优势、行业积累及专业服务，在华南区域有色金属的
21、物流行业拥有较高的声誉和市场占有率。3、仓储综合业务 开展仓储综合业务的企业利用自建或租赁的仓库、土地为客户提供仓储服务，获取仓储收入、装卸收入及其他相关衍生服务的收入。随着行业的逐步发展与成熟，第三方专业物流企业的仓储综合业务不再局限于仓库的管理、货物的存储等“仓储基础业务”，同时也向供应链上的增值业务延伸，例如期货交割与标准仓单制作、货权转移登记、仓储管理输出等，该类增值业务可称之为“仓储衍生业务”。公司在有色金属消费集散地的华南区域设立了炬申仓储、三水炬申，华东区域设立了无锡炬申，在电解铝的主要供给地西南部地区设立了钦州炬申、炬申智运，在电解铝主要生产地新疆设立有石河子炬申等全资子公司，
22、紧贴铝产业链上下游开展综合仓储业务。另外，炬申仓储是上海期货交易所交割仓库容较大的铝期货交割仓和铜期货交割仓，依托期货交割仓资质的权威性和稀缺性，炬申物流园区已成为华南区域有色金属领域的核心仓库之一。未来，公司将通过有色金属多式联运及直运业务双轮驱动、仓储综合业务正向拉动，不断进行服务种类的横向发展、业务品类的横纵向扩张，同时进一步推进企业信息化和智慧化发展，致力于成为有色金属领域领先的综合物流服务及方案提供商，通过整合行业上下游资源、加速有色金属产品的价值流通，助力有色金属产业链的持续发展。二、核心竞争力分二、核心竞争力分析析 公司自成立以来即专注于有色金属物流领域，战略定位清晰，主营业务突
23、出。公司通过“紧贴铝产业链、横纵辐射有色金属领域其他品类”的战略部署，形成了与客户产业链深度融合、横向综合一体化发展、纵向深耕多式联运的业务格局，并依靠多年累积的产业经验和客户资源建立了专线优势及物流网络优势。广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 12 同时，公司依托于铝期货交割仓资质和铜期货交割仓资质的权威性和稀缺性，借力“一带一路”、“大湾区”等政策优势，以高效率、低成本、专业的物流能力、较强的风险管理能力、灵活的反馈机制及较强的品牌影响力得到了众多行业大客户的认可，并借助前瞻性的区域和战略布局、信息化建设、专业人才引进与培养等手段不断提高综合实力，形成了企业的核心竞争力。
24、具体来说，公司竞争优势主要体现在以下几个方面：1 1、与客户产业链深度融合，促进产业链资源流通及价值流通，并促进行业货物流、资金流、商流及、与客户产业链深度融合，促进产业链资源流通及价值流通，并促进行业货物流、资金流、商流及信息流高效运行信息流高效运行 公司通过打通客户产业链上下游，深入至客户产业链中，使得物流环节与制造、贸易和销售环节紧密贴合，形成物流业和制造业的“两业联动”，促进货物的流通效率。公司作为有色金属产业链重要的环节，有效连接上下游，并以丰富的产业经验和客户资源为基础，通过推动客户贸易往来，充当安全、中立、公正第三方并提供货权转移登记增值服务及整合行业资源等方式实现铝产业链的上下
25、游资源整合及价值流通。公司帮助客户进行供应链上相关参与者的工作程序协调，使各环节能够无缝对接，使客户的商流、货物流、信息流、资金流更加合理高效运行，在降低成本的同时更好满足客户的价值诉求。2 2、紧贴客户产业链的战略布局，已形成电解铝专线优势、紧贴客户产业链的战略布局，已形成电解铝专线优势 （1）紧贴铝产业链的业务布局，形成专线优势 公司专注铝产业链多年，形成了以电解铝产业链客户为主要服务对象，以多式联运为主要服务模式，以电解铝产地新疆地区、西南部地区为起点，集散地和消费地华东部地区和华南部地区为终点的专线服务。在电解铝的主要供给地新疆地区和西南部地区，公司通过子公司的方式进行布局，在新疆地区
26、设立了石河子炬申、昌吉炬申、乌鲁木齐炬申，在西南部地区设立了钦州炬申、炬申智运。当地子公司以贴身式服务及时响应客户需求、为客户制定合适的物流方案、维护客户关系、协调当地运输资源，最大程度地维护当地客户的稳定性、增强客户粘性，同时开拓新的业务需求，从业务端口进行布局。在电解铝的主要需求地华南区域和华东区域，公司通过物流母公司及仓储子公司的布局，延长物流产业链，为集散地的客户提供短距离配送、仓储、期货交割与标准仓单制作、货权转移登记等服务。特别是华南区域和华东区域的仓储业务，由于公司部分客户为贸易商，交易需等待最佳时间点，且在当地并未部署专门的仓库，因此电解铝消费地的仓储配套对于拉动公司的整体物流
27、运输服务具有战略性意义。公司通过生产地和消费地两头布局，并协调中间环节的外部铁路、水路等运输资源，为电解铝产业链客户提供全程、多元、定制、体系化的物流服务，形成新疆、西南条线的专线优势。对于公司所处行业而言，专线优势是提升公司的行业地位、客户黏性和市场份额的核心因素，专线优势形成了公司的核心竞争力。（2）围绕有色金属产业链布局，进行战略辐射 广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 13 除了电解铝业务，公司还在有色金属链条上进行纵向布局和横向布局。纵向在铝产业链链条上进行深挖，不局限于电解铝业务，还向电解铝的上游氧化铝、阳极碳素等物流环节深入。虽然公司目前氧化铝的业务量不及电解铝
28、，但公司所服务的电解铝生产商的原料即为氧化铝，且氧化铝在疆内的运输路线正好与电解铝相反，因此，公司已经在疆内氧化铝市场具有客户优势及专线优势。横向继续在有色金属领域其他品种上发力，扩宽服务品种，例如铜、铅、锌等品种。从业务开展的可行性看，一方面，公司多年有色金属物流产业链所积累的区域优势和专线优势能够保障公司满足铜、铅、锌等行业的物流需求，抢占市场先机。另外一方面，公司的主要经营地广东是铜的主要加工和消费地；同时广东也是我国铅、锌五大生产基地中两广基地中的一个省份，拥有丰富的铅锌资源。公司在广东区域所储备的运输资源和仓储资源为铜、铅、锌等品类业务的承接奠定了基础。因此，公司目前业务布局不仅贴合
29、电解铝产业链，还在纵向辐射全铝产业链，同时在横向发展并贴合铜、铅、锌等其他有色金属产业链。（3）物流网络优势 除了在铝产业链起始端和终点端进行业务布局，公司对于中间环节物流资源的调配、物流路径的安排、物流网络的铺设也布局已久，已形成电解铝行业的物流网络优势。一方面，公司目前形成了“新疆华南”、“新疆华东”、“西南华南”的长距离专线和华南内部、新疆内部、华东内部的短距离专线，长短线之间相互交叉，相互利用运输、仓储、装卸等资源，形成了物流网络优势；另一方面，公司在内部打通了运输、仓储、装卸、短驳等重要物流节点，在外部对于铁路资源、水路资源、公路资源的协调和调配亦打通了外部核心物流节点，内外部核心服
30、务环节的配合进一步助力公司物流网络优势的形成。另外，公司的逐步信息化、智能化以及业务流程技术的逐步累积，使得公司更优化地发挥物流网络优势。（4）具备敏锐的市场触觉，提前进行贴合式布局 2015年初，公司投资兴建炬申丹灶物流园区。该园区紧邻广珠铁路丹灶站，便于承接来自全国各地的火车整车及集装箱运输货物；同时，该园区10分钟车程范围内有二广高速、西二环高速、广明高速、佛山一环高速等多条高速公路出入口，交通条件优越，区位优势明显，使公司仓储业务得以快速发展。2018年，公司通过全资子公司三水炬申购买位于广东省佛山市三水区白坭镇西岸码头侧的土地使用权及其地上建筑物。一方面，该物流园区可用于补充公司仓储
31、用地，提高自有仓储土地比例；另一方面，公司提前布局打通了该物流园区相邻的南拓港与附近小塘港、南利港等中小型港口之间的水路运输线，进而与广州黄埔港、南沙港及珠海高栏港相连，打开了公司水路运输的业务局面。目前，公司抢先布局的仓储物流园区都已经进入快速发展阶段，并在华南区域形成了完善的仓储物流广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 14 网络，形成了仓储业务拉动其他核心板块业务的良性发展态势，奠定了公司在华南区域铝产业链的市场影响力，并内化为竞争对手较难复制的核心竞争力。3 3、大力发展期货交割与标准仓单制作、货权转移、大力发展期货交割与标准仓单制作、货权转移登记业务，聚焦价值高地登记
32、业务，聚焦价值高地 随着经济的快速发展，商业领域对于企业套期保值及风险管理的需求愈加旺盛，期货市场随之诞生。2017年，公司获取上海期货交易所的铝期货交割仓资质，开始拓展期货交割与标准仓单制作业务，2020年，公司获取铜期货交割仓资质，进一步深化期货交割和标准仓单制作业务。公司具备期货交割仓资质，不仅能够为客户提供仓单制作及期货交割服务等基础服务，同时，能够为未来有意愿进行期货交易的客户提供现货仓储服务，以随时应对客户的期货交易需求。由于公司能给客户带来期货和现货的双重服务，因而聚集更多的客户资源和货物资源，促进客户贸易流通，盘活客户资金流及货物流，并推动有色金属行业商品流通及价值流通。期货交
33、割仓不仅能为公司带来稳定的经济效益，同时还有助于提高企业品牌知名度，增强企业在行业内的话语权和品种定价权，是公司在行业内综合实力和权威性的重要标志。4 4、以高效率、低成本的物流能力促进业务板块协同发展，成为专业的有色金属综合物流服务提供商、以高效率、低成本的物流能力促进业务板块协同发展，成为专业的有色金属综合物流服务提供商 （1）横向多元化，业务板块间协同发展，提供高质量且综合多元的物流服务 公司一直致力于追求优质、高效的业务操作，始终将服务质量和效率放在第一位。公司各大板块业务协同发展，具备完整的物流综合配套，不仅提供底层支撑的运输、仓储、装卸服务，还为客户提供衍生的物流方案设计、货权转移
34、登记、期货交割与标准仓单制作等增值服务。运输业务是公司物流链条中重要的一环，公司通过推动运输业务与广大客户及供应商维系了良好的业务往来和合作。公司还凭借其在运输业务上的优势，带动仓储综合业务板块协同发展，通过大力拓展仓储、货权转移登记、期货交割与标准仓单制作、仓储管理输出等具有广泛市场需求的细分市场，对公司运输及仓储综合业务板块进行全面、综合和针对性的开发。公司借助各板块的优势建设更具竞争力的物流综合平台，形成运输和仓储综合业务板块联动、互动，综合发展的格局。（2）纵向深耕多式联运，升级为多式联运综合服务提供商 有色金属多式联运是公司重点发展的业务，公司基于在多式联运领域多年的行业经验，依托掌
35、握的公铁水资源，对客户及其上下游企业之间的货物流、商流、信息流进行整合，在辅以信息化技术支持后，最终实现整个物流的全流程把控。公司不再以提供部分物流环节的服务为目标，而是升级为多式联运综合服务提供商，为客户提供完整方案设计及落地全方位物流服务。5 5、借力、借力“一带一路一带一路”、“大湾区大湾区”等国家政策，发挥区域优势等国家政策，发挥区域优势 公司所处区域佛山，重点布局区域新疆区域、西南区域分别为“大湾区”、“一带一路”的政策区域和优势区域，且业务重点布局区域华东地区为有色金属集散地和上海期货交易所所在地，有色金属流通较强，广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 15 因此，
36、公司具备较强的区位优势。6 6、长年累积的品牌优势与灵活的机制提高客户粘性、长年累积的品牌优势与灵活的机制提高客户粘性 炬申品牌源于2006年，经过十五年的发展，已建立起良好的品牌优势，与众多铝产业链的知名企业建立了良好的业务关系。公司和天山铝业、中国铝业、东方希望、嘉能可、河南神火、信发集团、锦江集团等铝产业链大型生产厂商、贸易商长期开展合作并保持了良好的业务往来。长年累积的品牌优势与稳定的客户合作关系，为公司的经营提供了有力的业务保障。公司的品牌优势还体现在完善的业务资质上，作为基础行业，物流行业受到政府部门的重点监管，相关业务的拓展需取得政府部门的批准，公司目前已取得了道路运输许可证及期
37、货交割仓等业务相关资质证书。同时，灵活的业务机制为公司快速响应客户需求、快速解决突发事件提供了机制基础，能够随时为客户提供及时、高效的物流及售后服务，受到客户认可。7 7、拥有较强的客户基础及大客户优势，促进企业健康良性发展、拥有较强的客户基础及大客户优势，促进企业健康良性发展 一方面，公司拥有坚实的客户基础。公司自成立以来即一直专注于有色金属产业链上的物流业务，在有色金属行业积累了较为丰富的产业经验和客户资源，形成了运输专线优势及物流网络优势，为促进有色金属产业链资源流通及价值流通奠定了坚实的客户基础。坚实的客户基础为公司的业务发展奠定基础。公司抢占与大客户的合作先机，并通过优质、专业的服务
38、，较难复制的专线优势取得客户的信赖，提高客户粘性。与大客户开展长期稳定合作保障了公司的可持续增长和健康良性发展。8 8、其他竞争优势、其他竞争优势 （1）登陆资本市场、具备期货交割仓资质，提升公司行业地位 由于公司承运的货物价值较高，运费占货物价值的比重较低，因此，客户在寻求承运伙伴时，会优先选择资金实力雄厚、资信实力强、行业地位高、公司能够持续运营的合作伙伴。2016年公司成功在新三板挂牌、2017年公司获取上海期货交易所的期货交割仓资质、2021年公司首次公开发行股票并在深交所主板上市，进一步推动公司专业度、知名度、品牌影响力和融资能力的提升，也进一步推动公司行业地位的提升，逐步铸就公司的
39、核心竞争力。（2）完善、高效的信息化管理体系，具备较强的竞争力 公司以信息化作为企业的核心竞争力，坚持以自主开发或协同开发为信息系统建设模式，积累了丰富的物流管理经验，培养了大量的高水平物流管理人才，组建了一支了解物流行业、熟悉操作流程、技术能力强的开发团队。公司目前的企业资源管理信息系统已经通过运输业务板块的“物流之星”系统及仓储业务板块的“炬申供应链管理云平台”实现，能够实现各个业务子板块的业务顺畅运行，同时，公司还通过GPS技术、安全监控技术、仓储作业流程优化信息技术、生物识别技术等助力实现供应链一体化管理，建立健全了完善、高效的信息化管理体系。公司通过信息化手段实现了内部有秩序、低成本
40、的管理，外部差异化、高效率的服务，有效地建立起广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 16 竞争对手较难复制的优势，进一步夯实了炬申股份在行业中的竞争力。（3）专业物流团队为公司竞争优势的建立提供了保障 人才的凝聚力、积极性和创造性是现代物流服务行业竞争的核心要素之一。我国面临高端物流人才，尤其是胜任综合物流业务的人才严重短缺的局面。2019年，公司通过建立骨干员工持股的股权架构，致力于引进、培养复合型高级管理人员及骨干人才，完善分配制度，建立起较完善的考评和激励体系。公司激励员工开展自主创新活动，加强管理和技能培训力度，持续优化成本控制和精细化管理，努力营造良好的人才成长环境。
41、经过多年的努力，公司已建立了专业、稳定的物流管理团队，为公司的快速发展提供了人才保障。三、主营业务分析三、主营业务分析 参见“一、报告期内公司从事的主要业务”相关内容。主要财务数据同比变动情况 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 变动原因 营业收入 304,187,355.55 471,390,317.92-35.47%受物流行业集装箱紧缺影响及客户业务调整所致 营业成本 245,551,671.63 404,125,403.05-39.24%因订单减少所致 销售费用 8,480,931.72 4,304,533.94 97.02%业务宣传上市酒会及人工薪酬增加等所致 管理费用 12,79
42、0,698.12 6,017,064.67 112.57%因上市中介机构费用增加及人工薪酬增加等所致 财务费用 1,196,751.14 2,812,841.85-57.45%银行贷款归还及募集资金利息收入增加以及新租赁准则影响所致 所得税费用 9,144,429.33 13,143,087.68-30.42%因利润下降所致 经营活动产生的现金流量净额 12,053,877.57 15,409,650.63-21.78%因收入下降及拓展业务支付保证金增加所致 投资活动产生的现金流量净额-88,843,261.73-28,108,001.19-216.08%购置土地、车辆及募投项目建设所致 筹资
43、活动产生的现金流量净额 364,893,561.53 11,457,421.41 3,084.78%公司主板上市取得募集资金所致 现金及现金等价物净288,104,177.37-1,240,929.15 23,316.81%公司主板上市取得募广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 17 增加额 集资金所致 公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动 适用 不适用 公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。营业收入构成 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 304,187,355.55 100%471,390,317.9
44、2 100%-35.47%分行业 物流仓储业 304,187,355.55 100.00%471,390,317.92 100.00%-35.47%分产品 运输服务 244,445,483.25 80.36%434,321,059.25 92.14%-43.72%仓储综合服务 59,741,872.30 19.64%37,069,258.67 7.86%61.16%分地区 华南 81,588,207.28 26.82%100,514,633.42 21.32%-18.83%华东 73,760,294.77 24.25%86,297,963.40 18.31%-14.53%西南 16,832,1
45、98.85 5.53%10,980,359.82 2.33%53.29%西北 103,215,788.46 33.93%263,714,415.29 55.94%-60.86%华中 22,387,841.62 7.36%1,015,084.41 0.22%2,105.52%华北 5,761,861.79 1.89%6,890,761.07 1.46%-16.38%东北 641,162.78 0.21%1,977,100.51 0.42%-67.57%占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比
46、上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 物流仓储业 304,187,355.55 245,551,671.63 19.28%-35.47%-39.24%35.09%分产品 运输服务 244,445,483.25 222,818,228.42 8.85%-43.72%-42.86%-13.44%仓储综合服务 59,741,872.30 22,733,443.21 61.95%61.16%60.12%0.40%分地区 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 期按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 广东炬申物流股份有
47、限公司 2021 年半年度报告全文 18 适用 不适用 1、运输服务收入波动主要系：受物流行业集装箱紧缺影响，进疆集装箱数量不足，导致客户更多的选择通过汽运方式将电解铝产品运输出疆，公司出疆的多式联运业务及西北地区收入有所下降。另一方面受客户业务需求调整影响，部分客户自行发运比例提升因而向第三方物流承运商采购物流服务需求有所下降，因此公司原承接的多式联运业务收入出现一定程度下降。2、华中及西南地区收入增长原因主要系：公司上半年中标河南神火的氧化铝及电解铝运输业务，以及大力开拓西南片区的云南宏泰等公司，因此公司华中片区及西南片区的运输业务有所上升。3、仓储综合服务收入增长原因主要系：随着公司登陆
48、深交所主板市场及铜期货交割仓资质的取得，公司综合实力及资信进一步得到增强，公司的仓储业务呈现较快增长。四、非主营业务分析四、非主营业务分析 适用 不适用 五、资产及负债状况分析五、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况、资产构成重大变动情况 单位：元 本报告期末 上年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比例 金额 占总资产比例 货币资金 367,109,673.08 44.43%79,205,630.71 21.56%22.87%公司主板上市取得募集资金所致 应收账款 63,623,695.94 7.70%45,153,786.62 12.29%-4.59%客户受疫情影响回款有所放
49、缓所致 存货 11,806,695.19 1.43%18,080,149.98 4.92%-3.49%多式联运业务有所下降，在途运输减少所致 固定资产 60,519,405.95 7.33%41,846,025.80 11.39%-4.06%购置车辆等固定资产所致 在建工程 43,810,087.24 5.30%12,505,969.41 3.40%1.90%募投项目等建设所致 使用权资产 87,469,760.08 10.59%10.59%新租赁准则影响所致 短期借款 76,084,777.78 20.71%-20.71%归还银行贷款所致 合同负债 2,786,085.68 0.34%1,9
50、65,413.26 0.54%-0.20%仓储综合业务发展所致 长期借款 5,767,840.00 1.57%-1.57%归还银行贷款所致 租赁负债 87,952,110.20 10.65%10.65%新租赁准则影响所致 广东炬申物流股份有限公司 2021 年半年度报告全文 19 2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 3、以公允价值计量的资产和负债、以公允价值计量的资产和负债 适用 不适用 4、截至报告期末的资产权利受限情况、截至报告期末的资产权利受限情况 无 六、投资状况分析六、投资状况分析 1、总体情况、总体情况 适用 不适用 报告期投资额（元）上年同期投资额（元）变动幅度