《贵妇膏项目政策支持申请报告（范文参考）.docx》由会员分享，可在线阅读，更多相关《贵妇膏项目政策支持申请报告（范文参考）.docx（48页珍藏版）》请在taowenge.com淘文阁网|工程机械CAD图纸|机械工程制图|CAD装配图下载|SolidWorks_CaTia_CAD_UG_PROE_设计图分享下载上搜索。
1、泓域咨询 /贵妇膏项目政策支持申请报告贵妇膏项目政策支持申请报告xx投资管理公司目录一、 项目实施的必要性5二、 项目名称及建设性质5三、 项目承办单位5四、 项目定位及建设理由5主要经济指标一览表6五、 产品规划方案及生产纲领8产品规划方案一览表8六、 项目选址原则8七、 财务会计制度9八、 保障措施12九、 劣势分析（W）13十、 项目运营期原辅材料供应及质量管理14主要原辅材料一览表15十一、 环境管理分析15十二、 项目实施保障措施16十三、 预期效果评价17十四、 建设投资估算18建设投资估算表19十五、 建设期利息19建设期利息估算表20十六、 流动资金21流动资金估算表21十七、
2、 项目总投资22总投资及构成一览表22十八、 资金筹措与投资计划23项目投资计划与资金筹措一览表23十九、 经济评价财务测算24营业收入、税金及附加和增值税估算表25综合总成本费用估算表26利润及利润分配表28二十、 项目盈利能力分析29项目投资现金流量表30二十一、 财务生存能力分析31二十二、 偿债能力分析32借款还本付息计划表33二十三、 经济评价结论33二十四、 项目风险对策34二十五、 项目招标范围36二十六、 总结36二十七、 附表37营业收入、税金及附加和增值税估算表38综合总成本费用估算表38固定资产折旧费估算表39无形资产和其他资产摊销估算表40利润及利润分配表40项目投资现
3、金流量表41借款还本付息计划表43建设投资估算表43建设期利息估算表44固定资产投资估算表45流动资金估算表45总投资及构成一览表46项目投资计划与资金筹措一览表47一、 项目实施的必要性（一）提升公司核心竞争力项目的投资，引入资金的到位将改善公司的资产负债结构，补充流动资金将提高公司应对短期流动性压力的能力，降低公司财务费用水平，提升公司盈利能力，促进公司的进一步发展。同时资金补充流动资金将为公司未来成为国际领先的产业服务商发展战略提供坚实支持，提高公司核心竞争力。二、 项目名称及建设性质（一）项目名称贵妇膏项目（二）项目建设性质本项目属于技术改造项目三、 项目承办单位（一）项目承办单位名称
4、xx投资管理公司（二）项目联系人孙xx四、 项目定位及建设理由总体上看，“十三五”期间，我市工业经济将进入新常态后速度调整、结构转化和动力转换的矛盾凸显期，以及工业经济转型升级关键期，具备加快发展的条件和机遇。作为东北老工业基地城市，工业是我市发展的基础和命脉，加快推进我市工业化和城市化进程，症结在工业、难点在工业、突破点也在工业。我们要坚持以发展制造业为工业之本，更加注重产业结构调整，更加注重发展质量和效益同步提升，更加注重空间优化布局，更加注重大企业和中小企业协调发展，进一步提升工业在全市经济社会发展中的主导支撑地位和辐射带动作用，努力将我市建设成为具有国内和国际竞争力的先进装备制造业强市
5、。主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积54667.00约82.00亩1.1总建筑面积106761.001.2基底面积31706.861.3投资强度万元/亩364.052总投资万元37604.402.1建设投资万元30799.982.1.1工程费用万元27376.222.1.2其他费用万元2822.582.1.3预备费万元601.182.2建设期利息万元382.412.3流动资金万元6422.013资金筹措万元37604.403.1自筹资金万元21995.913.2银行贷款万元15608.494营业收入万元68000.00正常运营年份5总成本费用万元58149.526利润总额万元95
6、66.727净利润万元7175.048所得税万元2391.689增值税万元2364.6810税金及附加万元283.7611纳税总额万元5040.1212工业增加值万元18022.0913盈亏平衡点万元31397.00产值14回收期年6.5815内部收益率13.36%所得税后16财务净现值万元2124.84所得税后五、 产品规划方案及生产纲领本期项目产品主要从国家及地方产业发展政策、市场需求状况、资源供应情况、企业资金筹措能力、生产工艺技术水平的先进程度、项目经济效益及投资风险性等方面综合考虑确定。具体品种将根据市场需求状况进行必要的调整，各年生产纲领是根据人员及装备生产能力水平，并参考市场需求
7、预测情况确定，同时，把产量和销量视为一致，本报告将按照初步产品方案进行测算。产品规划方案一览表序号产品（服务）名称单位单价（元）年设计产量产值1贵妇膏undefinedundefined2贵妇膏undefinedundefined3贵妇膏undefinedundefined4.undefined5.undefined6.undefined合计xxx68000.00六、 项目选址原则项目选址应符合城市发展总体规划和对市政公共服务设施的布局要求；依托选址的地理条件，交通状况，进行建址分析；避免不良地质地段(如溶洞、断层、软土、湿陷土等)；公用工程如城市电力、供排水管网等市政设施配套完善；场址要求交
8、通方便，环境安静，地形比较平整，能够充分利.用城市基础设施，远离污染源和易燃易爆的生产、储存场所，便于生活和服务设施合理布局；场址上空无高压输电线路等障碍物通过，与其他公共建筑不造成相互干扰。七、 财务会计制度（一）财务会计制度1、公司依照法律、行政法规和国家有关部门的规定，制定公司的财务会计制度。2、公司年度财务会计报告、半年度财务会计报告和季度财务会计报告按照有关法律、行政法规及部门规章的规定进行编制。3、公司除法定的会计账簿外，将不另立会计账簿。公司的资产，不以任何个人名义开立账户存储。4、公司分配当年税后利润时，提取利润的10%列入公司法定公积金。公司法定公积金累计额为公司注册资本的5
9、0%以上的，可以不再提取。公司的法定公积金不足以弥补以前年度亏损的，在依照前款规定提取法定公积金之前，应当先用当年利润弥补亏损。公司从税后利润中提取法定公积金后，经股东大会决议，还可以从税后利润中提取任意公积金。公司弥补亏损和提取公积金后所余税后利润，按照股东持有的股份比例分配，但本章程规定不按持股比例分配的除外。股东大会违反前款规定，在公司弥补亏损和提取法定公积金之前向股东分配利润的，股东必须将违反规定分配的利润退还公司。公司持有的本公司股份不参与分配利润。5、公司的公积金用于弥补公司的亏损、扩大公司生产经营或者转为增加公司资本。但是，资本公积金将不用于弥补公司的亏损。法定公积金转为资本时，
10、所留存的该项公积金将不少于转增前公司注册资本的25%。6、公司股东大会对利润分配方案作出决议后，公司董事会须在股东大会召开后2个月内完成股利（或股份）的派发事项。7、公司可以采取现金方式分配股利。公司将实行持续、稳定的利润分配办法，并遵守下列规定：（1）公司的利润分配应重视对投资者的合理投资回报；在有条件的情况下，公司可以进行中期现金分红；（2）原则上公司最近三年以现金方式累计分配的利润不少于最近3年实现的年均可分配利润的30%；但具体的年度利润分配方案仍需由董事会根据公司经营状况拟订合适的现金分配比例，报公司股东大会审议；（3）存在股东违规占用公司资金情况的，公司应当扣减该股东所分配的现金红
11、利，以偿还其占用的资金。（二）内部审计1、公司实行内部审计制度，配备专职审计人员，对公司财务收支和经济活动进行内部审计监督。2、公司内部审计制度和审计人员的职责，应当经董事会批准后实施。审计负责人向董事会负责并报告工作。第三节会计师事务所的聘任3、公司聘用会计师事务所必须由股东大会决定，董事会不得在股东大会决定前委任会计师事务所。4、公司保证向聘用的会计师事务所提供真实、完整的会计凭证、会计账簿、财务会计报告及其他会计资料，不得拒绝、隐匿、谎报。5、会计师事务所的审计费用由股东大会决定。6、公司解聘或者不再续聘会计师事务所时，提前30天事先通知会计师事务所，公司股东大会就解聘会计师事务所进行表
12、决时，允许会计师事务所陈述意见。会计师事务所提出辞聘的，应当向股东大会说明公司有无不当情形。八、 保障措施(一)扶持大企业发展，优化产业组织结构加大产业结构调整和淘汰落后产能力度，扶持大企业发展，优化产业产品的生产力布局，在结构调整上取得实质性突破；通过整合资源和市场，推动企业重组整合，提高行业集中度和集约化程度，在产业内形成具有较强竞争力的大型企业集团，推进产业走上质量、效益、优化结构的发展之路。(二)优化产业发展环境引导企业积极履行社会责任，严格规范市场秩序。积极发展混合所有制经济，大力发展民营经济，进一步增强市场主体活力。(三)加强行业管理完善运行监测网络和指标体系，定期发布行业信息，促
13、进行业平稳运行。发挥行业协会等中介组织在加强信息交流、行业自律、企业维权等方面的积极作用。(四)发展总部经济积极吸引跨国公司、国内大企业集团总部、区域性总部以及营销、研发、财务等职能总部落户。制定总部经济发展重大政策、战略规划，在总部企业财税、用地、人才等方面完善政策体系。适当放宽总部企业所需人才的户籍管理，在置业、医疗、教育等公共服务领域对专业人才予以便利。(五)切实重视人才队伍建设有意识、有计划地做好人才培养、人力资源建设等工作；以优惠政策吸引人才，营造人才施展才能的环境。特别重视对顶尖人才培养和引进，逐步形成以顶尖人才引领、具有开发能力的人才为骨干、具有专业技能人才为基础的“宝塔”型人才
14、结构队伍；建立奖惩分明、优胜劣汰的机制，保持科技队伍的战斗力和活力；对已有的专业人员，要结合工作实际做好知识更新工作。(六)完善配套政策深化体制机制改革，构建区域产业体系，制定产业准入制度，强化重点引进企业、技术筛选，高起点定位，高标准谋划，高质量推进，落实税收优惠政策，加大金融支持力度，形成有利于集群发展、优化结构、提升质量、协调统一的产业发展政策体系。九、 劣势分析（W）（一）资本实力相对不足近年来，随着公司订单迅速增加，生产规模不断扩大，各类产品市场逐步打开，公司对流动资金需求增大；随着产品技术水平的提升，公司对先进生产设备及研发项目的投资需求也持续增加。公司规模和业务的不断扩大对公司的
15、资本实力提出了更高的要求。公司急需改变以往主要靠自有资金的发展模式，转向利用多种融资方式相结合模式，以求增强资本实力，更进一步地扩大产能、自主创新、持续发展。（二）规模效益不明显历经多年发展，行业整合不断加速。公司已在同行业企业中占据了较为优势的市场地位。但与行业的龙头厂商相比，公司的规模效益仍存在提升空间。因此，公司拟通过加大优势项目投资，扩大产能规模，促进公司向规模经济化方向进一步发展。十、 项目运营期原辅材料供应及质量管理（一）主要原材料供应本期工程项目原材料及辅助材料均在国内市场采购，xx投资管理公司拥有稳定的供应渠道并且和这些供应商建立了比较密切的上下游客户关系。（二）主要原材料及辅
16、助材料管理1、所有原材料及辅助材料，在进厂前必须进行严格的质量检验，其质量必须符合国家有关标准的要求，为确保最终成品的质量，原辅料购入需进行各项指标的检测，并按标准程序进行验收、入库贮存。2、本期工程项目还可根据具体订单的特殊要求，按照顾客的不同期望采购不同的原辅材料，以确保产品质量和满足用户需求。主要原辅材料一览表序号主要原辅材料单位年消耗量备注1.2.3.4.5.6.7.8.合计.十一、 环境管理分析环境管理及环境监测是一项生产监督活动，必须纳入生产管理轨道且需组织机构保证。其主要任务是组织、落实监督厂内的环境保护工作和对各环保设施稳地运行和实现达标排放的监督。（一）运营期环境管理计划项目
17、建成后，厂区应按照相关管理部门的要求加强对厂区的环境管理，建立健全厂的环保监督、管理制度。（二）排污口规范化设置根据关于开展排放口规范化整治工作的通知（原国家环境保护总局环发【1999】24号）文件的要求，一切新建、改建的排污单位以及限期治理的排污单位，必须在建设污染治理设施的同时，建设规范化排污口。因此，建设单位在投产时，各类排污口必须规范化建设和管理，而且规范化工作应于污染治理同步实施，即治理设施完工时，规范化工作必须同时完成，并列入污染物治理设施的验收内容。（三）环境监测计划环境监测是对项目营运期的环境影响及环境保护措施进行监督和监测，并提出避免和减缓不良环境影响的对策和建议。项目营运期
18、环境监测主要是为了防止污染事故发生，为环境管理提供依据。十二、 项目实施保障措施施工中应遵照执行下列工期保证措施，按合同规定如期完成。1、项目建设单位要在技术准备、人员配备、施工机械、材料供应等方面给予充分保证。2、选派组织能力强、技术素质高、施工经验丰富、最优秀的工程技术人员和施工队伍投入该项目施工。3、认真做好施工技术准备工作，预测分析施工过程中可能出现的技术难点，提前进行技术准备，确保施工顺利进行。4、科学组织施工平行流水作业，交叉施工，使施工机械等资源发挥最大的使用效率，做到现场施工有条不紊，忙而不乱。5、项目建设单位要制定严密的工程施工进度计划，并以此为依据，详细编制周、月施工作业计
19、划，以施工任务书的形式下达给参与工程施工的施工队伍。十三、 预期效果评价1、项目建设单位设计配套了完善的安全卫生专用设施，主要包括防火防爆设施、火灾自动报警系统、水消防系统、空调设施、岗位通风设施、隔声降噪设施、安全供水、安全供电设施。2、项目建设单位根据生产工艺的特点，针对可能发生的安全和有害卫生的部位，采取了较为完善的防护措施，符合有关标准规范的要求，只要操作人员遵守安全操作规程，就能够保证操作人员在符合安全和卫生条件的环境中工作，并保障其劳动安全。3、本期项目采用先进、成熟、可靠的生产技术，在设计中严格按照国家的有关劳动安全卫生政策，并根据实际情况采取完善的安全卫生措施。4、项目建设单位
20、严格遵守各项安全操作规程和制度，加强劳动安全管理，本期工程项目完工后，其生产秩序是安全可靠的。十四、 建设投资估算本期项目建设投资30799.98万元，包括：工程费用、工程建设其他费用和预备费三个部分。（一）工程费用工程费用包括建筑工程费、设备购置费、安装工程费等；工程建设其他费用包括：建设管理费、勘察设计费、生产准备费、其他前期工作费用，合计27376.22万元。1、建筑工程费估算根据估算，本期项目建筑工程费为13327.06万元。2、设备购置费估算设备购置费的估算是根据国内外制造厂家（商）报价和类似工程设备价格，同时参照机电产品报价手册和建设项目概算编制办法及各项概算指标规定的相应要求进行
21、，并考虑必要的运杂费进行估算。本期项目设备购置费为13377.97万元。3、安装工程费估算本期项目安装工程费为671.19万元。（二）工程建设其他费用本期项目工程建设其他费用为2822.58万元。（三）预备费本期项目预备费为601.18万元。建设投资估算表单位：万元序号项目建筑工程设备购置安装工程其他费用合计1工程费用13327.0613377.97671.1927376.221.1建筑工程费13327.0613327.061.2设备购置费13377.9713377.971.3安装工程费671.19671.192其他费用2822.582822.582.1土地出让金1329.971329.973
22、预备费601.18601.183.1基本预备费326.42326.423.2涨价预备费274.76274.764投资合计30799.98十五、 建设期利息按照建设规划，本期项目建设期为12个月，其中申请银行贷款15608.49万元，贷款利率按4.9%进行测算,建设期利息382.41万元。建设期利息估算表单位：万元序号项目合计第1年第2年1借款1.1建设期利息382.41382.410.001.1.1期初借款余额15608.491.1.2当期借款15608.4915608.490.001.1.3当期应计利息382.41382.410.001.1.4期末借款余额15608.4915608.491.
23、2其他融资费用1.3小计382.41382.410.002债券2.1建设期利息2.1.1期初债务余额2.1.2当期债务金额2.1.3当期应计利息2.1.4期末债务余额2.2其他融资费用2.3小计3合计382.41382.410.00十六、 流动资金流动资金是指项目建成投产后，为进行正常运营，用于购买辅助材料、燃料、支付工资或者其他经营费用等所需的周转资金。流动资金测算一般采用分项详细测算法或扩大指标法，根据企业流动资金周转情况及本项目产品生产特点和项目运营特点，该项目流动资金测算参照同行业流动资产和流动负债的合理周转天数，采用分项详细测算法进行测算。根据测算，本期项目流动资金为6422.01万
24、元。流动资金估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1流动资产34227.4539493.2244758.9852657.621.1应收账款15402.3517771.9520141.5423695.931.2存货11979.6113822.6315665.6418430.171.2.1原辅材料3593.884146.794699.695529.051.2.2燃料动力179.69207.34234.98276.451.2.3在产品5510.626358.417206.208477.881.2.4产成品2695.413110.093524.774146.791.3现金2738.20
25、3159.463580.724212.611.4预付账款4107.294739.185371.076318.912流动负债30053.1534676.7139300.2746235.612.1应付账款10819.1312483.6114148.1016644.822.2预收账款19234.0122193.0925152.1729590.793流动资金4174.314816.515458.716422.014流动资金增加4174.31642.20642.20963.305铺底流动资金10268.2411847.9713427.7015797.29十七、 项目总投资本期项目总投资包括建设投资、建设
26、期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资37604.40万元，其中：建设投资30799.98万元，占项目总投资的81.91%；建设期利息382.41万元，占项目总投资的1.02%；流动资金6422.01万元，占项目总投资的17.08%。总投资及构成一览表单位：万元序号项目指标占总投资比例1总投资37604.40100.00%1.1建设投资30799.9881.91%1.1.1工程费用27376.2272.80%1.1.1.1建筑工程费13327.0635.44%1.1.1.2设备购置费13377.9735.58%1.1.1.3安装工程费671.191.78%1.1.2工程建设其他费用28
27、22.587.51%1.1.2.1土地出让金1329.973.54%1.1.2.2其他前期费用1492.613.97%1.2.3预备费601.181.60%1.2.3.1基本预备费326.420.87%1.2.3.2涨价预备费274.760.73%1.2建设期利息382.411.02%1.3流动资金6422.0117.08%十八、 资金筹措与投资计划本期项目总投资37604.40万元，其中申请银行长期贷款15608.49万元，其余部分由企业自筹。项目投资计划与资金筹措一览表单位：万元序号项目数据指标占总投资比例1总投资37604.40100.00%1.1建设投资30799.9881.91%1.
28、2建设期利息382.411.02%1.3流动资金6422.0117.08%2资金筹措37604.40100.00%2.1项目资本金21995.9158.49%2.1.1用于建设投资15191.4940.40%2.1.2用于建设期利息382.411.02%2.1.3用于流动资金6422.0117.08%2.2债务资金15608.4941.51%2.2.1用于建设投资15608.4941.51%2.2.2用于建设期利息2.2.3用于流动资金2.3其他资金十九、 经济评价财务测算（一）营业收入估算本期项目达产年预计每年可实现营业收入68000.00万元；具体测算数据详见营业收入税金及附加和增值税估算
29、表所示。营业收入、税金及附加和增值税估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入44200.0051000.0057800.0068000.002增值税1410.671683.251955.822364.682.1销项税5746.006630.007514.008840.002.2进项税4335.334946.755558.186475.323税金及附加169.28201.99234.70283.763.1城建税98.75117.83136.91165.533.2教育费附加42.3250.5058.6770.943.3地方教育附加28.2133.6639.1247.29（二
30、）达产年增值税估算根据中华人民共和国增值税暂行条例的规定和关于全国实施增值税转型改革若干问题的通知及相关规定，本期项目达产年应缴纳增值税计算如下：达产年应缴增值税=销项税额-进项税额=2364.68万元。（三）综合总成本费用估算本期项目总成本费用主要包括外购原材料费、外购燃料动力费、工资及福利费、修理费、其他费用（其他制造费用、其他管理费用、其他营业费用）、折旧费、摊销费和利息支出等。本期项目年综合总成本费用的估算是以产品的综合总成本费用为基点进行，根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按达产年经营能力计算，本期项目综合总成本费用58149.52万元，其中：可变成本49700.06万元，
31、固定成本8449.46万元。达产年项目经营成本55717.67万元。具体测算数据详见综合总成本费用估算表所示。综合总成本费用估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1原材料、燃料费30571.3135274.5939977.8747032.792工资及福利费2667.272667.272667.272667.273修理费707.81707.81707.81707.814其他费用5309.805309.805309.805309.804.1其他制造费用438.93438.93438.93438.934.2其他管理费用354.91354.91354.91354.914.3其他营业费用
32、4515.964515.964515.964515.965经营成本39256.1943959.4748662.7555717.676折旧费1640.431640.431640.431640.437摊销费26.6026.6026.6026.608利息支出764.82764.82764.82764.829总成本费用41688.0446391.3251094.6058149.529.1其中：固定成本8449.468449.468449.468449.469.2可变成本33238.5837941.8642645.1449700.06（四）税金及附加本期项目税金及附加主要包括城市维护建设税、教育费附加和
33、地方教育附加。根据谨慎财务测算，本期项目达产年应纳税金及附加283.76万元。（五）利润总额及企业所得税根据国家有关税收政策规定，本期项目达产年利润总额（PFO）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-税金及附加=9566.72（万元）。企业所得税税率按25.00%计征，根据规定本期项目应缴纳企业所得税，达产年应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额税率=9566.7225.00%=2391.68（万元）。（六）利润及利润分配该项目达产年可实现利润总额9566.72万元，缴纳企业所得税2391.68万元，其正常经营年份净利润：净利润=达产年利润总额-企业所得税=9566.72-2391.68=7
34、175.04（万元）。利润及利润分配表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入44200.0051000.0057800.0068000.002税金及附加169.28201.99234.70283.763总成本费用41688.0446391.3251094.6058149.524利润总额2342.684406.696470.709566.725应纳所得税额2342.684406.696470.709566.726所得税585.671101.671617.672391.687净利润1757.013305.024853.037175.048期初未分配利润0.001581.3143
35、97.708325.659可供分配的利润1757.014886.339250.7315500.6910法定盈余公积金175.70488.63925.071550.0711可供分配的利润1581.314397.708325.6513950.6212未分配利润1581.314397.708325.6513950.6213息税前利润3693.176273.188853.1912723.22二十、 项目盈利能力分析（一）财务内部收益率（所得税后）项目财务内部收益率（FIRR），系指项目在整个计算期内各年净现金流量现值累计为零时的折现率，本期项目财务内部收益率为：财务内部收益率（FIRR）=13.36%
36、。本期项目投资财务内部收益率13.36%，高于行业基准内部收益率，表明本期项目对所占用资金的回收能力要大于同行业占用资金的平均水平，投资使用效率较高。（二）财务净现值（所得税后）所得税后财务净现值（FNPV）系指项目按设定的折现率，计算项目经营期内各年现金流量的现值之和：财务净现值（FNPV）=2124.84（万元）。以上计算结果表明，财务净现值2124.84万元（大于0），说明本期项目具有较强的盈利能力，在财务上是可以接受的。（三）投资回收期（所得税后）投资回收期是指以项目的净收益抵偿全部投资所需要的时间，是财务上投资回收能力的主要静态指标；全部投资回收期（Pt）=（累计现金流量开始出现正值
37、年份数）-1+上年累计现金净流量的绝对值/当年净现金流量，本期项目投资回收期：投资回收期（Pt）=6.58年。本期项目全部投资回收期6.58年，要小于行业基准投资回收期，说明项目投资回收能力高于同行业的平均水平，这表明项目的投资能够及时回收，盈利能力较强，故投资风险性相对较小。项目投资现金流量表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1现金流入0.0044200.0051000.0057800.0068000.001.1营业收入0.0044200.0051000.0057800.0068000.002现金流出30799.9843599.7844803.6653713.9657606.9
38、32.1建设投资30799.980.002.2流动资金4174.31642.204816.511605.502.3经营成本39256.1943959.4748662.7555717.672.4税金及附加169.28201.99234.70283.763所得税前净现金流量-30799.98600.226196.344086.0410393.074累计所得税前净现金流量-30799.98-30199.76-24003.42-19917.38-9524.315调整所得税923.291568.302213.303180.806所得税后净现金流量-30799.9814.555094.672468.378
39、001.397累计所得税后净现金流量-30799.98-30785.43-25690.76-23222.39-15221.00计算指标1、项目投资财务内部收益率（所得税前）：18.99%；2、项目投资财务内部收益率（所得税后）：13.36%；3、项目投资财务净现值（所得税前，ic=12%）：11676.49万元；4、项目投资财务净现值（所得税后，ic=12%）：2124.84万元；5、项目投资回收期（所得税前）：5.79年；6、项目投资回收期（所得税后）：6.58年。二十一、 财务生存能力分析从经营活动、投资活动和筹资活动全部现金流量来看，计算期内各年累计盈余资金都大于零，运营期不需要增加维持
40、运营所需投资，说明本期项目有足够的净现金流量维持正常生产运营活动，而且，累计盈余资金逐年增加，项目的现金流量状况较好；因此，本期项目具备较强的财务盈力能力。二十二、 偿债能力分析（一）债务资金偿还计划本期项目按照“按月还息，到期还本”的模式偿还建设投资借款计算，还款期为10年。借款偿还资金来源主要是项目运营期税后利润。（二）利息备付率测算按照建设项目经济评价方法与参数（第三版）的规定，利息备付率系指在借款偿还期内的息税前利润（EBIT）与应付利息（PI）的比值，它从付息资金来源的充裕性角度反映出项目偿还债务利息的保障程度，本期项目达产年利息备付率（ICR）为16.64。本期项目实施后各年的利息备付率均高于利息备付率的最低可接受值，说明本期项目建成正常运营后利息偿付的保障程度较高。（三）偿债备付率测算按照建设项目经济评价方法与参数（第三版）的规定，偿债备付率系指在借款偿还期内，可用于还本付息的资金（EBITDA-TAX）与应还本付息金额（PD）的比值，它表示可用于还本付息的资金偿还借款本金和利息的保障程度，本期项目达产年偿债备付率（DSCR）为15.69。根据约定的还款方式对本期项目的计算表明，在项目实施后各年的偿债率均高于偿债备付率的最低可接受值，说明项目建成后可用于还本付息的资金保障程度较高。借款还本付息计划表单位：