《杭华股份：杭华油墨股份有限公司2022年半年度报告.PDF》由会员分享，可在线阅读，更多相关《杭华股份：杭华油墨股份有限公司2022年半年度报告.PDF（157页珍藏版）》请在taowenge.com淘文阁网|工程机械CAD图纸|机械工程制图|CAD装配图下载|SolidWorks_CaTia_CAD_UG_PROE_设计图分享下载上搜索。
1、2022 年半年度报告 1 1/157157 公司代码： 688571 公司简称： 杭华股份 杭华油墨股份有限公司杭华油墨股份有限公司 20222022 年半年度报告年半年度报告 2022 年半年度报告 2 2/157157 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、 监事会及董事、 监事、 高级管理人员保证本公司董事会、 监事会及董事、 监事、 高级管理人员保证半半年度报告内容的真实年度报告内容的真实性性、 准确、 准确性性、完整完整性性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、二、重大风险提示
2、重大风险提示 报告期内，不存在对公司生产经营产生实质性影响的特别重大风险。公司在生产经营过程中可能面临的风险敬请查阅本报告“第三节 管理层讨论与分析”之“五、风险因素”部分，请投资者予以关注。 三、三、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。 四、四、本半年度报告本半年度报告未经审计未经审计。 五、五、公司负责人公司负责人邱克家邱克家、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人邱克家邱克家及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）王斌王斌声声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 六、六、董事会决议通过
3、的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 无 七、七、是否是否存在存在公司治理特殊安排等重要事项公司治理特殊安排等重要事项 适用 不适用 八、八、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异，敬请投资者注意投资风险。 九、九、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 十、十、是否存在违反规定决策程序对外提供
4、担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 十一、十一、是否存在半数是否存在半数以上以上董事无法保证公司所披露董事无法保证公司所披露半半年度报告的真实性、准确性和完整性年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十二、十二、其他其他 适用 不适用 2022 年半年度报告 3 3/157157 目录目录 第一节第一节 释义释义 . 4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 . 7 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 . 11 第四节第四节 公司治理公司治理 . 31 第五节第五节 环境与社会责任环境与社会责任 . 33 第六节第六节 重要事项重要事项
5、 . 38 第七节第七节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况 . 54 第八节第八节 优先股相关情况优先股相关情况 . 58 第九节第九节 债券相关情况债券相关情况 . 58 第十节第十节 财务报告财务报告 . 59 备查文件目录 载有公司法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表 报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿 2022 年半年度报告 4 4/157157 第一节第一节 释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 公司、本公司、杭华股份 指 杭华油墨股份有限公司 杭实集团
6、指 杭州市实业投资集团有限公司 TOKA 指 株式会社 T&K TOKA 协丰投资 指 杭州协丰投资管理合伙企业（有限合伙） 蒙山梧华 指 广西蒙山梧华林产科技有限公司 杭华印材 指 杭州杭华印刷器材有限公司 广州杭华 指 广州杭华油墨有限公司 杭华功材 指 湖州杭华功能材料有限公司 云易臻彩 指 杭州云易臻彩科技有限公司 北京分公司 指 杭华油墨股份有限公司北京分公司 苏州分公司 指 杭华油墨股份有限公司苏州分公司 上海分公司 指 杭华油墨股份有限公司上海分公司 中国油墨协会 指 中国日用化工协会油墨分会 生态环境部 指 中华人民共和国生态环境部 财政部 指 中华人民共和国财政部 国家发改委
7、 指 中华人民共和国国家发展和改革委员会 科技部 指 中华人民共和国科学技术部 工信部 指 中华人民共和国工业和信息化部 国家知识产权局 指 中华人民共和国国家知识产权局 国家统计局 指 中华人民共和国国家统计局 浙商证券、保荐机构 指 浙商证券股份有限公司 公司章程 指 杭华油墨股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 股东大会 指 杭华油墨股份有限公司股东大会 董事会 指 杭华油墨股份有限公司董事会 监事会 指 杭华油墨股份有限公司监事会 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所、证券交易所 指 上海证券交易所 报告期、报告期内 指 2022 年 1 月 1 日至
8、2022 年 6 月 30 日 报告期末 指 2022 年 6 月 30 日 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 油墨 指 一种颜料微粒均匀分散在连接料中并具有一定黏性的流体物质，是出版物印刷和包装印刷的重要材料 VOC、VOCs 指 挥发性有机化合物（Volatile Organic Compounds） 连接料 指 油墨的流体组成部分，主要由各种树脂和溶剂制成，用于作为颜料的载体，调节油墨的黏度、流动性、干燥性和增印性能，并使油墨在承印物表面干燥、固着并成膜 有机溶剂 指 在生活和生产中广泛应用的有机化合物，分子量不大，存在于涂料、粘合剂、漆、清洁剂中 预聚物 指 又称预
9、聚体，聚合度介于单体与最终聚合物之间的一种分子量较低的聚合物，通常指制备最终聚合物前一阶段的聚合物 树脂 指 高分子化合物，是由低分子单体原料通过聚合反应合成的大分子产物。通常是指受热后有软化或熔融范围，软化时在外力作用下有流动倾向， 常温下是固态、 半固态，2022 年半年度报告 5 5/157157 有时也可以是液态的有机聚合物，广义上是指用作塑料基材的聚合物或预聚物 胶印油墨 指 适用于各种胶版印刷机油墨的总称 液体油墨 指 由连结料（即树脂）、溶剂（有机溶剂和水）、颜料、添加剂等组成的一种具有一定粘度、呈流动态的有色液体。一般分为溶剂型油墨和水性油墨 功能材料 指 为满足下游客户油墨印
10、刷和印刷工艺的特定需求，与印刷油墨（颜色类主体油墨）配套使用，应用于印刷过程或印刷后加工过程中的液体材料，使印刷产品具备除颜色以外，还具有如高附着力、粘合、烫金、耐折耐磨、耐物性、光泽效果等特定功能 UV 油墨 指 紫外光（Ultraviolet，缩写为 UV）固化油墨，是在紫外线照射下，利用不同波长和能量的紫外光使油墨连接料中的单体聚合成聚合物，使油墨成膜和干燥的油墨 LED-UV 油墨 指 利用 LED（Light Emitting Diode，发光二极管的缩写）紫外光低能量照射就可固化的 UV 油墨，相比普通 UV 油墨具有节能的特点 喷印油墨 指 一般为粘度极低的液态油墨，类似墨水，故
11、也俗称“喷墨墨水” 光油 指 一种印刷辅助材料，构成与油墨类似但不含颜料，主要用途是在表面成膜，起到保护作用并使其看起来光亮、美观、质感圆润 调墨油 指 一种印刷辅助材料，构成与油墨类似但不含颜料，主要用途是用来调整油墨的黏度或稀稠程度 基墨 指 颜料分散在树脂（连接料）中的高浓度复合体，生产油墨的浓缩中间体 色彩管理 指 油墨研发相关研究中的一项数字化管理体系，包括油墨色料的选择，油墨传递性的判断，油墨的色彩呈现及相关客户应用油墨时色彩数据的沟通和现场的色彩匹配 胶版印刷 指 又称平版印刷，胶版印刷的版面各部分基本上处于一个平面，图文处亲油，非图文处亲水，利用油水相斥的原理进行印刷，主要用于
12、各类纸质品印刷 凹版印刷 指 印刷时凹入于版面的图文部分上墨，将非图文部分的墨擦去或刮净，然后进行印刷，主要用于塑料薄膜等包装印刷 柔版印刷 指 使用柔性版、通过网纹传墨辊传递油墨施印的一种印刷方式，较多使用于柔性基材的印刷，如薄膜、纸张、不干胶等 喷墨印刷 指 在压力的作用下，油墨通过喷墨印刷机的喷头喷嘴，依靠高频而产生连续的喷流，喷射到承印物上进行印刷。是一种无接触印刷，可实现数字化可变印刷，适合印刷各种材料 CNAS 指 中 国 合 格 评 定 国家 认 可 委 员会 （ China National Accreditation Service for Conformity Assess
13、ment，CNAS）是根据中华人民共和国认证认可条例的规定，由国家认证认可监督管理委员会批准设立并授权的国家认可机构，统一负责对认证机构、实验室和检查机构等相关机构的认可工作 供墨设备 指 通过特定的机械原理将各类油墨产品直接输送到印刷机墨槽中的专用装置，具有方便、快捷、减少固废排放2022 年半年度报告 6 6/157157 等优势 BETA 实验室 指 一家位于美国专业提供放射性碳测试服务的科学实验室，主要为考古学、地质学和生物科学提供精确的碳 14测量服务，监测温室气体排放、生物产品和生物燃料等相关领域 PCB 指 PCB（Printed Circuit Board），中文名称为印制电路
14、板，又称印刷线路板，是电子元器件电气相互连接的载体，由于它是采用电子印刷术制作的，故被称为“印刷”电路板 USDA 生物基产品认证 指 是由美国农业部管理的生物参考计划，该计划的目的是刺激经济可持续发展，增加可再生农业资源的使用。拥有符合美国农业部标准的生物基产品的企业可以申请认证，允许其在产品上展示美国农业部认证的生物基产品标签，该标签向消费者保证产品含有经过验证的可再生生物成分 2022 年半年度报告 7 7/157157 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、 公司基本情况公司基本情况 公司的中文名称 杭华油墨股份有限公司 公司的中文简称 杭华股份 公司的外
15、文名称 HANGZHOU TOKA INK CO.,LTD. 公司的外文名称缩写 HANGZHOU TOKA 公司的法定代表人 邱克家 公司注册地址 浙江省杭州经济技术开发区白杨街道5号大街（南）2号 公司注册地址的历史变更情况 1998年12月第一次变更： 变更前：杭州市西湖区和睦西路 变更后：杭州市拱墅区和睦西路 2003年2月第二次变更： 变更前：杭州市拱墅区和睦西路 变更后：浙江省杭州市拱墅区登云路390号 2008年3月第三次变更： 变更前：浙江省杭州市拱墅区登云路390号 变更后：杭州经济技术开发区白杨街道5号大街（南）2号7、8、12幢厂房 2008年11月第四次变更： 变更前：
16、杭州经济技术开发区白杨街道5号大街（南）2号7、8、12幢厂房 变更后：杭州经济技术开发区白杨街道5号大街（南）2号 公司办公地址 浙江省杭州经济技术开发区白杨街道5号大街（南）2号 公司办公地址的邮政编码 310018 公司网址 电子信箱 二、二、 联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书（信息披露境内代表） 证券事务代表 姓名 陈建新 张磊 联系地址 浙江省杭州经济技术开发区白杨街道5号大街（南）2号 浙江省杭州经济技术开发区白杨街道5号大街（南）2号 电话 0571-86721708 0571-86721708 传真 0571-88091576 0571-88091576 电子信箱
17、三、三、 信息披露及备置地点变更情况简介信息披露及备置地点变更情况简介 公司选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报 登载半年度报告的网站地址 公司半年度报告备置地点 公司董事会办公室 四、四、 公司股票公司股票/ /存托凭证简况存托凭证简况 ( (一一) ) 公司股票简况公司股票简况 适用 不适用 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所及板块 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所科创板 杭华股份 688571 不适用 2022 年半年度报告 8 8/157157 ( (二二) ) 公司公司存托凭证存托凭证简简况况 适用 不适用 五、五、 其他有关
18、资料其他有关资料 适用 不适用 六、六、 公司主要会计数据和财务指标公司主要会计数据和财务指标 ( (一一) ) 主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 本报告期 （16月） 上年同期 本报告期比上年同期增减(%) 营业收入 548,458,002.03 534,535,503.37 2.60 归属于上市公司股东的净利润 25,880,721.75 52,588,311.37 -50.79 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 19,555,088.85 42,026,563.47 -53.47 经营活动产生的现金流量净额 63,734,453.10 60,80
19、1,727.95 4.82 本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末增减(%) 归属于上市公司股东的净资产 1,344,134,375.15 1,381,426,693.34 -2.70 总资产 1,687,518,269.05 1,789,777,153.08 -5.71 ( (二二) ) 主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 本报告期 （16月） 上年同期 本报告期比上年同期增减(%) 基本每股收益（元股） 0.08 0.16 -50.00 稀释每股收益（元股） 0.08 0.16 -50.00 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股） 0.06 0.13 -53.85 加权平均净资产
20、收益率（%） 1.86 3.96 减少2.10个百分点 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） 1.40 3.17 减少1.77个百分点 研发投入占营业收入的比例（%） 3.88 3.76 增加0.12个百分点 公司主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 2022 年上半年，公司营业收入较上年同期增加 1,392 万元，涨幅 2.60%；归属于上市公司股东的净利润较上年同期减少 2,671 万元，降幅 50.79%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润较上年同期减少 2,247 万元，降幅 53.47%；归属于上市公司股东的净资产较上年度末减少 3,729 万元，降幅 2.
21、70%；基本每股收益、稀释每股收益较上年同期均下降 50.00%，扣除非经常性损益后的基本每股收益较同期下降 53.85%；经营活动产生的现金流量净额较同期增长4.82%；研发投入占营业收入的比例增加 0.12 个百分点。 2022 年上半年，受国际形势复杂多变、国内印刷市场需求放缓、新冠疫情反复及大宗商品价格持续高位运行、物流和供应链受阻等不利因素叠加影响，公司产品成本同比大幅增加及投资收益同比减少、计提资产减值准备增加等导致公司利润较同期大幅下降，主要影响因素如下： 1、营业收入增长：公司上半年受印刷市场需求放缓及新冠疫情反复等影响，国内胶印油墨销售下降、UV 油墨销售微增，但通过大力拓展
22、市场，推动了公司液体油墨及出口销售的明显增长，综合影响公司营业收入同比增长 2.60%。 2022 年半年度报告 9 9/157157 2、产品成本大幅增加：上半年受国内、外市场大环境等不利因素影响，原油价格一路攀升，带动大宗商品价格上扬。公司产品受溶剂、树脂及相关品、颜料及其他化学品等价格上涨影响成本大幅增加。公司虽已采取产品涨价及加强成本费用管控等措施，但成本上涨压力仍未能完全有效释放，导致公司毛利率下降。 3、投资收益下降：因上年同期转让子公司股权投资收益增加，导致上半年同比投资收益下降55.19%。 七、七、 境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异 适用 不适用 八、
23、八、 非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 金额 附注（如适用） 非流动资产处置损益 -37,160.69 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 2,065,707.26 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 5,125,815.44 因
24、不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资
25、性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 125,987.19 其他符合非经常性损益定义的损益项目 减：所得税影响额 954,716.30 少数股东权益影响额（税后） 合计 6,325,632.90 2022 年半年度报告 1010/157157 将公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 适用 不适用 九、九、 非企业会计准则业绩指标说明非企业会计准则业绩指标说明 适用 不适用 2022 年半年
26、度报告 1111/157157 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、 报告期内公司所属行业及主营业务情况说明报告期内公司所属行业及主营业务情况说明 （一）主要业务、主要产品或服务情况 1、公司的主营业务 公司是专业从事符合国家环保战略方向的节能环保型油墨产品以及数码材料、功能材料的研发、生产和销售服务的高新技术企业，各系列油墨产品和功能材料广泛应用于食品饮料、医药卷烟和日化用品包装，以及出版商业印刷、广告媒体和工业制造等不同领域，为客户提供完整的油墨相关产品应用和印刷解决方案的技术服务。公司长期致力于自主研发创新，具备对各类印刷油墨产品的设计、优化、工艺的持续创新和改进能力
27、，不断丰富产品线来满足客户的需求，持续提高产品对环境的友好程度和对节能环保需求的响应力度，进一步扩大市场占有率。公司重点产品的生产规模、技术水平和产品质量均处于国内行业的领先水平，是国内最具竞争优势和品牌影响力的油墨生产企业之一，助力构建印刷产业链和终端消费品健康、节能、环保的绿色生态环境，成为推动国家绿色低碳发展方式的践行者、贡献者。 2、主要的产品情况 主要产品主要产品 主要功能特点主要功能特点 主要应用领域主要应用领域 UV 油墨系列 UV 油墨具有瞬间固化、无 VOCs 排放等优良的节能环保特性，成为了市场上成长最快、最具发展潜力的节能环保型油墨品种之一，是公司近年来重点发展的高新技术
28、产品。 印刷方式涵盖胶印、柔印、丝网、数码喷墨印刷等。 近年来，随着节能环保型 LED-UV固化技术逐步成熟并加快推广应用，配套 LED-UV 油墨产品成长较快， 占据部分传统胶印油墨的商务和出版印刷市场，成为市场新的增长点。 适用于纸张、纸塑复合膜、金属卡纸以及塑料片材等多种材料，目前国内 UV 油墨最主要的应用领域是高档香烟、酒、保健品及化妆品包装的印刷；其次是各类商标、票据及商务资料等的印刷。 胶印油墨系列 以油性物质为溶剂的胶印油墨，主要包括单张纸胶印油墨，卷筒纸胶印油墨，辅助产品调墨油、光油，中间产品油墨用树脂等。胶印油墨是目前国内印刷行业中应用规模最大的油墨产品，主要应用于各种纸张
29、的平版胶印印刷。 公司研发的全植物油胶印油墨凭借VOCs 排放极低、印刷性能优异、脱墨效果好等特性成为公司新的业务增长点。 适用于以纸质材料为主要印刷基材的各类包装印刷和高环保品质要求的如儿童读物书籍等出版物印刷。 液体油墨系列 液体油墨的主要原料为溶剂（溶剂型油墨为醇/酯类有机溶剂， 水性油墨为水和醇类）、树脂、颜料及助剂等，以凹版印刷和柔版印刷方式为主。随着技术的进步发展和环保要求的提高，公司的液体油墨产品已经实现了醇酯溶型甚至接近全醇溶型的溶剂型油墨，降低了对环境的负荷，公司还在进一步向醇水溶型和水溶型油墨方向发展，提供更为绿色环保的液体油墨。 适用于塑料薄膜、复合膜以及纸张和纸塑类材料
30、，应用于规模化的包装印刷， 特别适用于烟、 酒、食品、饮料、药品、儿童玩具等卫生品质条件要求严格的包装印刷产品。 数码喷印油墨及功能材料类其他产品 主要包括： （1）UV 数码喷印油墨，适用于高附着粘合功能的塑胶材料；水性数码喷印（1）数码喷印油墨适用于纸、塑、膜、纤维等各类型材料的数码印刷，如巨幅灯箱广告； 2022 年半年度报告 1212/157157 主要产品主要产品 主要功能特点主要功能特点 主要应用领域主要应用领域 油墨，适用于纸张材质的印刷，替代部分传统胶印方式； （2） 含有各种功能助剂组分的特定树脂溶液类功能材料，按所含溶剂分类可以分为水性功能材料、溶剂型功能材料等，主要应用于
31、功能性包装标签印刷；高性能功能涂层等； （3）导电性水性墨等。 （2）功能材料包括包装标签印刷的罩光油、哑光油等，提升印刷品耐折耐磨和高附着力等精美特性，如家电产品标志标签；PCB 涂层、标识；工业消费品高性能 UV 涂层等； （3）导电性水性墨应用于特定发热材料的印刷加工等。 （二）主要经营模式 1、盈利模式 公司主要为下游客户提供完整的油墨相关产品和印刷解决方案，从而获得收入和现金流并实现盈利，盈利主要来自于节能环保型印刷油墨产品及数码材料、功能材料的销售收入与成本费用之间的差额。 公司通过不断的研发创新，能够快速响应下游客户的需求，向客户提供高性价比且稳定量产的产品，使公司在行业竞争中取
32、得优势。 2、采购模式 公司实行“以产定购”的采购模式。 国内采购计划按照公司生产计划进行分解，常规通用性原材料建立安全库存进行采购，其他的零星材料按照使用部门或者计划部门采购需求进行定量采购；国外采购计划由业务部门根据生产计划及其他物料需求情况，逐单编制提交采购申请，然后根据采购申请的要求编制相应的采购进口订单，逐单采购。 3、生产模式 公司采取“安全库存”与“以销定产”相结合的生产模式。 对部分销售量较为稳定的产品， 公司一般备有 12 周的安全库存。 根据现有库存和安全库存相比对，若现有库存少于或等于安全库存则安排生产，具体生产一个批次的量按照最经济生产量下达。对于有常备库存的产品，公司
33、设定最高库存，一般情况下，产品的库存不超过设定的最高库存量；以销定产的产品，公司根据接到的订单需求量安排生产，此类产品通常不备库存。 4、销售模式 公司实行以经销为主、直销为辅的销售模式。 报告期内，公司经销收入占比在 68%左右，结合相关产品的业务特点和国内印刷行业较为分散的现状，主要面向全国一级经销商进行销售，一级经销商通过直销或各个细分区域的分级经销商来服务全国印刷业客户，公司对经销商均实行买断式销售。此外，对于印刷行业内具有细分市场领导地位的印刷企业，公司采取直销的模式，通过个性化服务来增强客户粘性，不断满足客户需求，并通过这些客户的影响力提升公司的品牌效应。 （三）所处行业情况 1、
34、行业的发展阶段、基本特点、主要技术门槛 在中国油墨协会发布的 中国油墨工业 “十四五” 高质量发展指导意见 （20212025 年） ，全面系统地对“十三五”时期中国油墨工业的发展成就、 存在的问题进行了总结， 对于“十四五”期间油墨行业面临的形势进行了预判， 并提出了指导思路、 发展目标、 主要任务课题和保障措施。 （1）行业发展格局 中国油墨工业的生产规模、产品结构、原材料供给、生产制造工艺、技术装备、包装和新产品研发、标准体系建设和环境治理等均迈上新的台阶，行业发展开始从规模扩张型向质量提升型转变。中国油墨工业主要产品配方技术和功效性要求均已经接近或达到国际先进水平，部分产品配方工艺接近
35、国际领先水平，产品满足多元化的印刷需求。“低碳、环保、安全、健康”发展理念得到较好地贯彻实施。植物油基胶印油墨、水性油墨、UV 油墨等环保型油墨产品所占比重进一步扩大，获得国家环境标志产品技术认可的绿色印刷油墨产品已逐步成为市场的主流产品。 2022 年半年度报告 1313/157157 油墨产品的研发和制造涵盖多学科应用，涉及材料科学、流体力学、色彩学和界面科学等各类学科，从产业链来看，油墨上游主要原料包括树脂连接料、稀释剂、功能助剂、颜料等，其中颜料决定了油墨的颜色和着色力，约占油墨成本构成的 20%40%。油墨行业发展与印刷业销售收入之间成正向线性关系，油墨行业的下游主要为印刷业，伴随着
36、网络普及带来阅读习惯改变，报刊杂志类出版印刷受到较大冲击；与此同时，随着我国食品工业、医药、电子信息、电子商务、物流等行业的快速发展，包装印刷产业得到了迅速发展，成为印刷业的发展重心，增速高于印刷行业的整体增长速度。未来巨大的包装印刷市场需求是维持油墨行业发展的重要支撑。 油墨下游除主要应用于出版物印刷和包装物印刷，如书刊印刷、报纸印刷和食药包装等外，近年来在建筑装饰材料和工业生产制造等方面又有新的广泛应用。在现代社会中，油墨可通过不同的工艺，印刷涂布在纸张、塑料、金属、玻璃等各种基材之上，产品广泛应用于出版、包装、建材、电子等诸多领域。 （2）产业政策支持，前景明朗 与欧美、日本等发达国家相
37、比，我国油墨行业特别是节能环保型油墨的生产使用起步较晚。油墨服务于包装印刷行业，作为我国国民经济的重要组成部分，2016 年科技部、财政部、国家税务总局在发布的国家重点支持的高新技术领域中，已将“数字印刷用油墨、墨水，环保型油墨，特殊印刷材料等制备技术”列入国家重点支持的高新技术领域。所属产品和行业属于国家统计局发布的战略性新兴产业分类（2018）目录中的重点鼓励和推广使用的“新材料产业”类别的“先进石化化工新材料”之“新型功能涂层材料”，同时也是国家发改委在产业结构调整指导目录（2019 年本）中优先鼓励的“水性油墨、紫外光固化油墨、植物油油墨等节能环保型油墨生产”行业。随着国民经济的快速发
38、展以及环保意识的不断增强，通过技术及设备的引进、消化、 吸收、 再创新， 我国油墨工业取得了长足发展， 我国油墨市场正在朝着高技术化、 产业化、标准化、安全节能环保的纵深方向发展。相关法规及产业政策的颁布实施，为油墨行业的稳步发展提供了坚实的政策指引，将有利于油墨行业未来持续保持良好发展态势。 （3）绿色环保理念成为主流趋势 低 VOCs、无矿物油、高生物基、可降解、水性化、定制化、小批量化、自动化等印刷材料成为包装行业所追求的品质要求和未来主流方向， 使之更好地适应当今多色、 高速、 快干、 无污染、低消耗的现代化印刷工业需要。印刷品相关的卫生安全与环保法规不断完善，法国、瑞士、德国和欧盟从
39、 2020 年开始限制矿物油在纸质品中的使用，其中法国于 2022 年开始禁止在包装上使用矿物油。传统油墨不断向无 VOCs、无矿物油的纯植物油油墨方向发展。 2022 年 6 月工信部、生态环境部等五部门发布关于推动轻工业高质量发展的指导意见。意见提出：深入推进绿色低碳转型，引导绿色产品消费。加快完善家用电器和照明产品等终端用能产品能效标准，促进节能空调、冰箱、热水器、高效照明产品、可降解材料制品、低 VOCs 油墨等绿色节能轻工产品消费。 引导企业通过工业产品绿色设计等方式增强绿色产品和服务供给能力。完善政府绿色采购政策，加大绿色低碳产品采购力度。此次工信部明文支持低 VOCS 油墨发展，
40、以及相继出台有关 VOCs 的相关政策，对于油墨企业的 VOCs 的排放作出相应的要求，引导油墨企业向低 VOCs 排放方向发展。 （4）技术门槛高 油墨行业相关技术水平要求较高，需要多种研发、工艺、技术的长期积累才可实现具体材料性能的突破，行业进入具备较高的技术壁垒，主要表现为：油墨用树脂是油墨产品的核心原材料之一，许多油墨性能的提升都通过树脂产品开发得以实现；自动化水平较高的生产工艺为油墨产品的生产效率提升和质量稳定奠定基础；为满足油墨各种使用用途、印刷条件要求进行开发、设计、调整油墨配方的核心技术，是不断提高市场竞争力的核心之一。以上技术壁垒的突破均需要较长时间的积累和钻研，行业新进入者
41、或技术较为落后的厂商难以在短时间内快速突破上述壁垒。 公司具备完善的油墨产品研发体系及基础材料研发能力，在长期研发积累的大量产品及材料实验数据、工艺经验基础上，形成了油墨相关核心产品、配方和工艺技术。 2、公司所处的行业地位分析及变化情况 作为国内领先的综合性油墨产品及印刷解决方案服务商，公司产品已覆盖国内市场的主要节能环保型油墨品种，公司拥有的“杭华”品牌是全国油墨行业颇具影响力的品牌，已在行业内树2022 年半年度报告 1414/157157 立起高技术、高品质、优质服务的市场形象。经过三十多年持续的科研投入，公司已在节能环保型印刷油墨产品的配方设计、生产工艺、检测技术等方面形成了自主核心
42、技术，并具备对相关产品设计、优化、工艺的持续创新和改进能力，使公司产品始终保持行业优势地位。公司已培养出各个层次的技术人才和管理人才，拥有 18 项发明专利并掌握 UV 油墨、胶印油墨、液体油墨的核心技术，以及行业内首家印刷技术研究室和行业领先的国家 CNAS 认证的分析检测中心，共主持/参与起草油墨产品相关国家/行业标准五十余项。 公司是行业内首家被工信部评定的“工业产品绿色设计示范企业”，并入选“2019 年度浙江省创新型领军企业培育名单”和“十三五轻工行业科技创新先进集体”。此外，公司还是中国日用化工协会副理事长单位、中国日用化工协会油墨分会副理事长单位、中国感光学会辐射固化专业委员会理
43、事单位、浙江省日用化工行业协会副理事长单位。 报告期内，公司产品市场占有率仍保持在同行业前列，尤其是在 UV 油墨方面，公司是国内少数拥有完整全套核心技术的生产企业， 引领国内 UV 油墨行业的技术进步。 根据中国油墨协会对油墨行业近四十家重点企业的数据统计， 2021 年度公司油墨产品的销售收入在重点企业中排名第三；而 UV 油墨的产量在可比重点企业同类产品中排名第一，持续领先于其他竞争对手。 报告期内，根据 2022 年 1 月 5 日浙江省经济和信息化厅关于公布 2021 年度浙江省“专精特新”中小企业名单的通知，公司正式入选 2021 年度浙江省“专精特新”中小企业名单，有效期为 3
44、年。此次评选认定是对公司坚持走专业化、精细化、特色化、新颖化高质量发展之路的肯定，是对公司在经济效益、专业化程度、创新能力、经营管理等专项层面达到行业领先水平充分认可，公司将凭借优秀的研发实力和服务能力，紧跟国家战略发展需要，加大研发投入和技术创新力度，为客户提供更优质的产品和服务。 2022 年 8 月，公司 LED-UV BIOSMASS 系列新品在基于美国 BETA 实验室检测认证的基础上，进而获准通过使用美国农业部生物优先计划特定许可的 USDA 生物基产品认证标志，其认证生物基含量为 26， 表明产品中所使用的部分原料利用了可再生的生物基材料取代对不可再生石油基化学品的需求，将在减少
45、全球温室气体排放方面发挥着重要作用。 3、报告期内新技术、新产业、新业态、新模式的发展情况和未来发展趋势 （1）行业标准发展 报告期内， 国家标准 油墨中可挥发性有机化合物 （VOCs） 含量的测定方法（GB/T 38608-2020）和油墨中可挥发性有机化合物（VOCs）含量的限值（GB 38507-2020）得到了积极推行，对应实施范围内的所有公司产品均完成符合性确认。 该等标准对油墨中 VOCs 含量限值作出了强制规定，更高标准要求的产业规范相继颁布、实施，为油墨行业的稳步发展指明了发展方向，提供了积极的政策环境，将有利于推动油墨行业向环保节能高效绿色的方向发展。 （2）市场需求发展 随
46、着我国经济的快速增长， 人们生活水平进一步提高， 消费者对食品、 医药、 烟酒、 化妆品、玩具等包装用印刷油墨提出了较高要求，植物油型油墨、UV 油墨和水性墨等环保、无害、节能、减排的绿色特性正好符合消费者对包装印刷的较高要求。因此，我国对油墨的绿色要求为环保型油墨产品的发展创造了良好契机和机遇。 油墨行业的下游主要为印刷工业，随着我国食品工业、医药、电子信息、电子商务、物流等行业的快速发展，未来巨大的包装印刷市场需求是推动油墨行业发展的重要支撑。数字印刷将与传统型印刷相融合，个性化、功能化和高效高品质生产将成为社会及产业制造的主流，促使印刷复制转印方式发生革命性变化，进而获得更广泛的应用，喷
47、墨墨水将快速发展壮大，已逐步转向国内自主研发，广泛应用于各类生产制造过程中。 （3）新业态发展 “十四五”期间，整个行业仍以满足印刷业和相关制造产业对印刷油墨和相关材料的具体需求为主，继续推动产业转型升级，以科技创新和制度创新为根本动力，倡导产业链资源的绿色可持续发展理念、加大引导绿色生产和绿色消费、促进绿色印刷增长。“十四五”期间油墨行业的发展方向有以下几方面： “互联网+”对平台建设的作用 “互联网+”全面开启了崭新的运作模式， 对传统销售和信息交互发生了革命性变革。 该模式将有效利用线上互动的模式，对销售渠道建立、生产工艺的管理、制造环境及废弃物、废气的线2022 年半年度报告 1515
48、/157157 上监控，贯穿于油墨行业生产、销售、技术研发的全过程。公司将充分利用“数字化”和“互联网+”技术与产品研发、生产、销售等过程相互融合，实现未来工厂的绿色能源利用、生产工艺优化、制造环境监控、销售服务方式拓展等。 “工业 4.0”对油墨及关联印刷行业的深远影响 人力成本的上升是社会各行业普遍面临的问题。劳动密集型产业将伴随着智能生产自动化程度的提高而获得新生力量，逐步改善现代企业生产运营模式。“十四五”期间，油墨行业中规模以上的企业将充分利用工业智能自动化设备装置进行规模化生产，以降低人力成本，提升生产效率和产品质量，大幅改善作业环境。 印刷行业整体偏向包装装潢产业发展 “十四五”
49、期间出版印刷的数量仍将继续逐步下降， 而包装装潢行业印刷量仍在上升。 目前，我国油墨行业正在逐步与国际接轨。国外油墨行业 80%的产能应用于包装领域，国内市场目前已经突破 60%， 而整体包装装潢行业印刷量已超过 50%， 油墨主要应用于食品医药等生活必需品的各类包装印刷和各类生活起居产业的装饰装潢印刷。 环境友好型油墨将是未来行业的着重发力点 绿色印刷标准系列的出台，标志着印刷厂商开始进入印刷领域绿色清洁印刷的变革时代。为适应这种革命性变化，油墨行业必然审时度势，积极适应印刷工业需求，生产出资源绿色、无污染、无 VOCs 的油墨产品，生物质基油墨、水性油墨、UV 油墨等环保型油墨仍是发展的主
50、力产品，适应平版印刷、柔版印刷以及喷墨印刷等更易使用的高品质油墨将获得更好的技术进步和发展，而适应凹版印刷的单一溶剂型油墨仍能获得高水平循环经济的环境许可得到发展。 功能性油墨产品应用领域进一步拓宽 目前，功能性印刷电子油墨在多个市场的应用已呈现快速增长态势，柔性印刷电子与自身产品生产相结合会逐步兴起，印刷电子的市场潜力巨大。目前，光伏产品、LED 灯源制造和应用以及 RFID 标签制造等都已成为印刷电子的潜在市场；长远看，印刷电子将渗透到显示屏、触摸屏和柔性穿戴及医疗用品等行业，尤其在显示屏行业，其将拥有无限的发展前景。 数码印刷具有“无需制版、按需印刷、可变数据”等优势，目前处于发展上升期