《2012年银行从业资格证考试公司信贷第四章试题预测及答案.docx》由会员分享，可在线阅读，更多相关《2012年银行从业资格证考试公司信贷第四章试题预测及答案.docx（33页珍藏版）》请在taowenge.com淘文阁网|工程机械CAD图纸|机械工程制图|CAD装配图下载|SolidWorks_CaTia_CAD_UG_PROE_设计图分享下载上搜索。
1、本章意料试题一、单选题(在以下各题所给出的4个选项中，只有1个选项符合题目要求，请将正确选项的代码填入括号内。)1 【B】是指某一行业内企业的固定本钱和可变本钱之间的比例。A财务报表构造B本钱构造C经营杠杆D盈亏平衡点【答案解析】本钱构造指的是某一行业内企业的固定本钱和可变本钱之间的比例。同一行业中的企业资金周转周期特别相像，所以它们的财务报表构造和本钱构造也较为相像。2 A银行2019年因实行全球化战略，斥资5亿元进入美国信贷市场，2009年3月18日，美联储宣布增购抵押债券、机构债券与长期国债，导致美元大幅贬值，如按新汇率换算，A银行投资美国资产缩水到48亿元，A银行所遭遇的风险属于【B
2、】。A利率风险B汇率风险C社会风险D清算风险【答案解析】银行资产缩水主要是因美元汇率下降所致，因此属于国别风险中的汇率风险。3 信贷经营中，对区域风险影响最大、最干脆的因素为【D】。A区域自然条件B区域市场化程度与法制框架C区域产业构造D区域经济开展程度【答案解析】对信贷经营来说，经济开展程度是对区域风险影响最大、最干脆的因素。一般状况下，经济开展程度越高，区域信贷风险越低。4 一般来说，新兴产业在开展期收益【C】，风险【】。A低；小B低；大C高；大D高；小【答案解析】新兴产业在开展期收益高，但风险大。假设技术不成熟，投资失败的可能性就很大；投入产出不成比例，则企业的经营性现金流难以覆盖归还贷
3、款的须要。5 下列关于衡量区域信贷资产质量的内部指标，说法正确的是【 B】。A利息实收率主要用于衡量目的区域盈利实力B信贷余额扩张系数过大或过小都可能导致信贷风险上升C不良率变幅大于1时，说明区域风险下降；小于1时，说明区域风险上升D信贷资产相对不良率为正时，说明目的区域信贷风险高于银行一般程度【答案解析】A选项利息实收率主要用于衡量目的区域信贷资产收益实现的状况，本质上考察的是信贷资产的平安性，而不是盈利实力。B选项信贷余额扩张系数主要反映目的区域信贷资产增长速度，该指标若过大，说明区域信贷增长速度过快，区域信贷风险会上升；反之，该指标若过小甚至为负数，则意味着区域信贷增长相对缓慢或正在萎缩
4、，区域风险也会上升，因此该指标过大或过小都不好。C选项不良率变幅反映某区域不良贷款的变更趋势，若该指标为负，说明资产质量上升，区域风险下降；反之说明资产质量下降，区域风险上升。D选项信贷资产相对不良率反映某区域信贷资产质量在银行系统中所处的相对位置，一般当该指标大于1时，说明区域风险高于银行一般程度。6 依据波特五力模型，一个行业的【A 】时，该行业风险较小。A进入壁垒高B替代品威逼大C买卖方议价实力强D现有竞争者的竞争实力强【答案解析】依据波特五力模型，一个行业的进入壁垒越高、替代品威逼越小、买卖方议价实力越弱、现有竞争者的竞争实力越弱，行业风险越小。7 在行业开展的四阶段模型中，“行业动乱
5、期”一般会出如今【B】。A启动阶段B成长阶段C成熟阶段D衰退阶段【答案解析】在成长阶段的末期，行业中或许会出现一个短暂的行业动乱期。出现这种状况的缘由是：许多企业可能无法拥有足够的市场占有率或产品不被承受；也有可能是因为没有实现规模经济及消费效率进步，从而无法获得足够的利润。8 2009年，美国的B银行有资产2000万美元，负债5000万美元，均为浮动利率型，后因市场利率上升3个百分点，导致该银行资产收益增加60万美元(3%2000)、负债支付增加150万美元(3%5000)，从而银行利润削减了90万美元(60一150)，此时B银行遭遇的是【C】，属于【】。A汇率风险；国别风险B经济风险；区域
6、风险C利率风险；国别风险D清算风险；市场风险【答案解析】银行利润的削减由利率上升导致，因此属于利率风险。利率风险属于国别风险。9 银行在进展跨国贷款风险管理之前，一个关键的问题是【 D】。A对国别风险进展细分B对国别风险每个子风险进展明确C深化细致地探讨每一种风险、D依据银行自身国际贷款的规模和特征度量国别风险敞口【答案解析】虽然有效管理国际贷款资产风险是银行风险管理的一项重要内容，但由于不同银行间规模大小不同、跨国经营程度以及内部风险限制程度都存在较大差异，因此如何依据银行自身国际贷款规模和特征度量国别风险敞口就成为了一个关键的问题。10在经济周期经过顶峰后，企业出现突如其来的销售增长下滑，
7、这时【C】。A企业须要增加存货来增加资产持有B即使出现了经济衰退，企业的信誉度也不会下滑C离最终的经济停滞甚至经济下滑还有很长一段时间D信贷人员应等到经济出现负增长时才开场应对信贷风险【答案解析】A选项在经济周期经过顶峰后，突如其来的销售增长下滑将会导致企业存货上升和价格下降，这时企业须要降低多余的存货来增加现金流入；B选项即使在经济周期中，经济衰退的幅度较小，不会出现经济萧条，企业的信誉度也会大幅下滑；D选项在经济增长停滞甚至出现负增长的时候，信贷人员才开场重视信贷风险，通常难以挽回信贷损失。page11一般来说，某区域的市场化程度越【B】，区域风险越低；信贷平均损失比率越【】，区域风险越低
8、。A高；高B高；低C低；高D低；低【答案解析】通常状况下，区域市场化程度越高，市场体系越完备，越能产生正确的市场信号来引导投资，从而企业经营的风险就越低；而目的区域信贷平均损失比率越低，说明该区域信贷资产经营越平安，区域风险就越低。12银行信贷专员小王在运用相关指标对B区域风险状况进展分析时，觉察该银行的信贷资产相对不良率小于1、不良率变幅为负、贷款实际收益率较高，假设小王仅以以上信息来推断，则该区域风险【B】。A较大，不相宜开展信贷业务B较小，可开展信贷业务C依据前两项指标推断，信贷资产质量较差，导致区域风险较大；以第三项推断，盈利性较高，区域风险较小D依据前一项指标推断，信贷资产质量较差，
9、区域风险较大；以第二、第三项推断，信贷区域风险较小【答案解析】信贷资产相对不良率小于1时，说明该区域信贷风险低于银行一般程度，因此区域风险相对较低。不良率变幅为负时，说明该区域不良资产率在下降，区域风险下降；资产实际收益率较高，说明该区域信贷业务能创立较大的价值，区域风险相对较低。综合起来，以上3个指标都说明该区域的风险较小，因此可开展信贷业务。13下列关于区域经济政策对信贷风险的影响，说法正确的是【A】。A通常国家重点支持地区的信贷风险相对较低B国家重点开展区域之外的地区，银行贷款风险较高C在评价区域政策时，应充分重点汲取学者专家的意见D在评价区域政策时，要把握银行战略导向，有支配而为【答案
10、解析】通常，国家重点支持地区可以享受较多实惠政策，当地投资工程足够，各种配套设施齐全，从而信贷风险较低。B选项对于国家重点开展区域之外的地区，其信贷风险凹凸与其自然条件、经济开展程度、市场化程度和法律框架完善程度等有关，其风险也不愿定高，但当这些地区的经济根底和开展条件都欠佳时，银行贷款平安就可能受到确定的威逼；C选项在评价区域政策时，由于区域政策主要是由区域政府来制定，因此应充分汲取政府有关部门专家的意见；D选项在评价区域政策时，应把握国家和区域经济政策导向，顺势而为。14下列关于行业风险分析的说法，正确的是【B】。A目的在于识别同一行业全部企业面临的某方面的风险，并评估风险对行业将来信誉度
11、的影响B银行可依据各行业风险的特点，赐予不同的信贷政策C行业风险评估的方法有两种，即波特五力模型与行业风险分析框架D波特五力模型与行业风险分析框架中各因素是按重要程度先后排列的【答案解析】A选项行业风险分析的目的在于运用相关指标和模型，全面反映行业各个方面的风险因素，而不单是某一方面风险，在此根底上，再依据各行业风险特点，确定对其信贷政策；C选项评估行业风险有许多种，并不仅限于波特五力模型与行业风险分析框架两种；D选项在两个模型分析框架中，各个因素对评估行业风险都很重要，行业风险是由这些因素综合确定的。15下列关于区域市场化程度和法制框架对信贷风险的影响，说法正确的是【D】。A市场的成熟完善与
12、否，间接影响到区域开展的快慢B通常状况下，市场化程度越高，区域风险越高C不同区域的法律制度体系完善程度不同，但其对区域风险的影响大同小异D法律制度框架完善的区域，贷款回收能得到有效保障，区域风险相对较低【答案解析】一般而言，市场的成熟完善与否会干脆影响投资环境的优劣和区域开展的快慢，一般市场化程度越高，区域风险就越低。同样，一个地区法律制度越完善，市场参加主体行为就越标准，各种合法的经济行为将会得到有效保障，违法的经济行为将受到抑制，从而区域风险越低。但在现实中，由于各地法律制度完善程度不同，对区域风险的抑制也不同。16下列关于行业风险分析框架中本钱构造的说法，正确的是【D】。A指某一行业内长
13、期本钱与短期本钱的比例B企业固定本钱主要指原材料、广告费用等C经营杠杆较低行业胜利的关键在于保持较高的销售量和维持市场占有率D行业的经营杠杆越高，行业风险(信誉风险)越高【答案解析】A选项在行业风险分析框架中，本钱构造是指某一行业内企业固定本钱与可变本钱间的比例。B选项固定本钱是指不随销售量变更而变更的本钱，主要指固定资产折旧、企业日常开支、利息等，原材料、广告费用均属于变动本钱。C选项假设一个行业固定本钱占总本钱比例很高，则称行业的经营杠杆很高。在高杠杆经营行业中，企业消费量越高，获得利润越高，并且企业本钱会随消费销售的增加而降低，因此经营杠杆高的行业胜利的关键在于保持高市场占有率和高销售量
14、。D选项对于高杠杆企业，当经济恶化或销售量降低时，企业本钱无法随之大幅削减，因此盈利程度大幅降低，此时简洁发生信誉风险。17下列选项中，不属于度量银行风险内控管理程度指标的是【B】。A信贷资产质量B稳定性C盈利性D流淌性【答案解析】风险内控实力通常会表达在银行的经营指标和数据上，因此可选取一些重要的内部指标来进展分析。常用的内部指标包括3个方面：信贷资产质量(平安性)、盈利性和流淌性。18A银行2019年以购置国债的方式向冰岛政府贷款1000万欧元，2年后到期。到2009年，冰岛在全球经济危机中面临“国家破产”，无法按时归还A银行本息，此种风险属于【D 】。A清算风险B利率风险C流淌性风险D主
15、权风险【答案解析】A银行向冰岛政府贷款，后因冰岛面临国家破产而无法收回贷款，这种对某一主权国家政府贷款所遇到的损失属于主权风险。19下列各项中，反映区域信贷资产质量的指标是【A 】。A信贷平均损失比率B流淌比率C存量存贷比率D增量存贷比率【答案解析】评价信贷资产质量主要有以下几个指标：(1)信贷平均损失比率；(2)信贷资产相对不良率；(3)不良率变幅；(4)信贷余额扩张系数；(5)利息实收率；(6)加权平均期限。20关于波特五力模型中购置者讨价还价实力的正确表述是【 B】。A供给方可以实行前向战略整合时，购置者的讨价还价的实力较强B购置者可以实行后向战略整合时，购置者的讨价还价的实力较强C供给
16、方所供给的产品占购置者产品总本钱的较大比例时，购置者的讨价还价的实力较强D购置者的总数较多且单个购置者的购置量较小时，购置者的讨价还价的实力较强【答案解析】一般来说，满意如下条件的购置者可能具有较强的讨价还价实力：(1)购置者的总数较少，而每个购置者的购置量较大，占了卖方销售量的很大比例；(2)卖方行业由大量相对来说规模较小的企业所组成；(3)购置者所购置的根本上是一种标准化产品，同时向多个卖主购置产品在经济上也完全可行；(4)购置者有实力实现后向一体化，而卖主不行能实现前向一体化。page二、多选题(在以下各题所给出的5个选项中，至少有2个选项符合题目要求，请将正确选项的代码填入括号内。)1
17、 进入壁垒【ABCD】。A是行业内既存企业对于潜在企业和刚刚进入这个行业的新企业所具有的某种优势B是想进入或者刚刚进入某个行业的企业与既存企业竞争时可能遇到的种种不利因素C是准备进入某一行业的企业所必需担当的一种额外本钱D影响该行业市场垄断和竞争关系E都是长期的、可持续的【答案解析】进入壁垒是指行业内既存企业对于潜在企业和刚刚进入这个行业的新企业所具有的某种优势。换言之，是指想进入或者刚刚进入这个行业的企业与既存企业竞争时可能遇到的种种不利因素。故A、B选项符合题意。进入壁垒可以理解为准备进入某一行业的企业所必需担当的一种额外消费本钱。故C选项符合题意。进入壁垒的凹凸是影响该行业市场垄断和竞争
18、关系的一个重要因素。故D选项符合题意。虽然进入壁垒凹凸是评估行业风险的主要因素，但是进入壁垒的性质和可持续性也不应当被无视。例如，必要资本量是长期性的进入壁垒；而专利权和版权有可能仅仅是临时的，技术革新有可能减小甚至完全消退专利权和版权所带来的壁垒。由此可见，不同进入壁垒的性质和可持续性不同。故E选项不符合题意。2 下列关于经济周期对行业风险的影响的说法，正确的有【 BCDE 】。A消费必需品的行业不受经济周期的影响B。经济周期敏感性越高的行业，其风险度通常越高C周期性行业在经济的衰退阶段会出现信贷风险的增加D较严峻的衰退或萧条阶段可能造成大量企业破产E“反周期性行业”在经济衰退阶段的业务好于
19、扩张阶段【答案解析】非周期性行业消费出的产品和效劳通常为必需品。但并不是全部消费必需品的行业都是非周期性的，它们中的大多数还是会不同程度地受到经济周期的影响。故A选项说法不正确。风险度最高的行业对经济周期敏感度最高，经济萧条或者长期的衰退会造成此行业的大量企业破产；风险度低的行业通常受到经济周期的影响很小。故B选项说法正确。周期性行业的现金流在衰退阶段会不行避开地出现下滑，从而增加信贷风险，故C选项说法正确。在较为严峻的经济衰退或者经济萧条阶段，相对较弱的企业最终会破产而退出市场，故D一选项说法正确。反周期性行业在经济衰退阶段的业务反而比扩张阶段好，故E选项说法正确。3 下列关于盈亏平衡点的说
20、法，正确的有【ACE 】。A盈亏平衡点是某一企业销售收入与本钱费用相等的那一点B当销售收入在盈亏平衡点以上时，企业要承受损失C高经营杠杆行业中的企业的盈亏平衡点普遍较高D盈亏平衡点越高，影响盈利程度的风险越小E盟亏平衡点较低，销售下滑对利润的影响通常也相对较小【答案解析】盈亏平衡点是某一企业销售收入与本钱费用相等的那一点，故A选项说法正确。当销售收入在盈亏平衡点以下时，企业将要承受损失；在盈亏平衡点以上时，企业创立利润，故B选项说法不正确。盈亏平衡点与经营杠杆有着干脆的联络，高经营杠杆行业中的企业须要到达较高程度的销售收入来抵消较高的固定本钱，这些企业的盈亏平衡点普遍也较高，故C选项说法正确。
21、假设盈亏平衡点较高，很小的销售下滑便有可能会导致较大的利润下滑，反过来说，盈亏平衡点越低，影响盈利程度的风险越小，故D选项说法不正确，E选项说法正确。4。 下列关于替代品的说法，正确的有【ACDE】。A替代品可能来自于海外市场B某行业的替代品对需求和价格的影响越强，行业的风险就越小C来自于其他行业的替代品的竞争不利会影响价格，还会影响到消费者偏好D消费者购置来自于另一行业的替代品的“品牌转换本钱”越低，行业的风险就越大E替代品的潜在威逼对行业销售和利润的影响在波特五力分析法里有所反映【答案解析】替代品指的是来自于其他行业或者海外市场的产品，故A选项说法正确。替代产品或者效劳对需求和价格的影响越
22、强，风险就越高，故B选项说法不正确。来自于其他行业中的替代品不仅仅会影响价格，还会影响到消费者偏好，故C选项说法正确。当消费者购置来自于另一行业的替代产品或者效劳的品牌转换本钱越低，替代品对这个行业将来利润的威逼就越大，从而行业风险也就越大，故D选项说法正确。替代品的潜在威逼对行业的销售和利润的影响也在波特五力分析法中有所反映，故E选项说法正确。5 成长阶段的企业( BC)。A代表着最低的风险B现金和资本需求特别大C可能出现偿付问题D产品已实现标准化并被群众所承受E胜利率最高【答案解析】成熟期的行业代表着最低的风险，成长阶段的企业代表中等程度的风险，故A选项不符合题意。成长阶段拥有全部阶段中最
23、大的时机，因为现金和资本需求特别大，故B选项符合题意。在成长阶段，连绵起伏的销售增长和产品开发将会导致负的并且不稳定的经营现金流，从而引发偿付风险，故C选项符合题意。成熟期(而非成长阶段)企业的产品已实现标准化并且被群众所承受，故D选项不符合题意。成熟期的行业胜利率相对较高，而成长期的许多企业会失败，或者无法承受竞争压力而选择退出，故E选项不符合题意。6。 成熟阶段行业的销售、利润和现金流的特点包括【ABCE 】 。A产品价格接着下跌，销售额增长速度开场放缓B产品更多地倾向于特定的细分市场，产品推广成为影响销售的最主要因素C利润在这一阶段到达最大化D资产增长加快E营业利润创立连续而稳定的现金增
24、值【答案解析】成熟阶段行业的销售、利润和现金流分别有以下特点：(1)销售方面，产品价格接着下跌，销售额增长速度开场放缓，产品更多地倾向于特定的细分市场，产品推广成为影响销售的最主要因素；(2)利润方面，由于销售的持续上升加上本钱限制，这一阶段利润到达最大化；(3)现金流方面，资产增长放缓，营业利润创立连续而稳定的现金增值，现金流最终变为正值。故A、B、C、E选项符合题意，D选项不符合题意。7 下列关于启动阶段行业的说法，正确的有【ACD】。A企业管理者一般都缺乏行业阅历B资金应当主要来自商业银行C由于价格比拟高，导致销售量很小D销售量低而本钱相对很高E现金流为正值【答案解析】因为行业相对较新，
25、企业管理者一般都缺乏行业阅历。故A选项说法正确。由于启动阶段的企业将来获得胜利的几率很难估算，所以这一阶段的资金应当主要来自于企业全部者或者风险投资者，而不应当是来自商业银行。故B选项说法不正确。启动阶段行业的销售、利润和现金流分别有以下特点：(1)销售方面，由于价格比拟高，故销售量很小；(2)利润方面，因为销售量低而本钱相对很高，故利润为负值；(3)现金流方面，低销售、高投资和快速的资本成长需求造成现金流也为负值。故C、D选项说法正确，E选项说法不正确。8 下列关于新进入者进入壁垒的说法，正确的有【ABDE】。A竞争性进入威逼的严峻程度取决于两方面的因素：进入新领域的障碍大小与预期现有企业对
26、于进入者的反映状况B进入障碍主要包括规模经济、产品差异、资本须要、转换本钱、销售渠道开拓、政府行为与政策、不受规模支配的本钱优势、自然资源、地理环境等方面C进入障碍都可以很简洁地通过复制或仿造来打破D预期现有企业对进入者的反映状况主要取决于有关厂商的财力状况、报复记录、固定资产规模、行业增长速度等E新企业进入一个行业的可能性大小，取决于进入者主观估计进入所能带来的潜在利益、所需花费的代价与所要担当的风险这三者的相对大小状况【答案解析】竞争性进入威逼的严峻程度取决于两方面的因素：进入新领域的障碍大小与预期现有企业对于进入者的反映状况。故A选项说法正确。进入障碍包括规模经济、产品差异、资本须要、转
27、换本钱、销售渠道开拓、政府行为与政策、不受规模支配的本钱优势、自然资源、地理环境等方面，其中有些障碍是很难借助复制或仿造的方式来打破的。故B选项说法正确，C选项说法不正确。预期现有企业对进入者的反映状况主要取决于有关厂商的财力状况、报复记录、固定资产规模、行业增长速度等。故D选项说法正确。总之，新企业进入一个行业的可能性大小，取决于进入者主观估计进入所能带来的潜在利益、所需花费的代价与所要担当的风险这三者的相对大小状况。故E选项说法正确。9 依据竞争与垄断关系的不同，市场通常可分为【ABDE 】等几种类型。A完全竞争B垄断竞争C竞争垄断D寡头垄断E完全垄断【答案解析】依据竞争与垄断关系的不同，
28、市场通常可分为完全竞争、垄断竞争、寡头垄断和完全垄断四种不同类型。故A、B、D、E选项符合题意，C选项不符合题意。10制约行业的内部因素包括【BCD】。A国民经济B消费经营管理程度C现金流量和资金本钱D产业开展周期E产业链位置【答案解析】行业是组成国民经济的根本元素，它会受到企业自身规模效益、消费经营管理程度、现金流量和资金本钱以及产业开展周期和市场需求等行业内部因素的制约。故B、C、D选项符合题意。国民经济、产业链位置属于影响行业的外部因素，故A、E选项不符合题意。page11下列关于区域风险的说法，正确的有【ABCDE】。A银行管理程度因素可能导致区域风险B分析区域风险要推断信贷资金的平安
29、会受到哪些因素影响C特定区域的自然、社会、经济和文化都会影响区域风险D分析某个特定区域的风险时，要推断什么样的信贷构造最恰当E分析某个特定区域的风险时，要推断风险本钱收益能否匹配【答案解析】区域风险是指受特定区域的自然、社会、经济、文化和银行管理水同等因素影响，而使信贷资产遭遇损失的可能性，这既包括外部因素引发的区域风险，也包括内部因素导致的区域风险。故C选项说法正确。分析一个特定区域的风险关键是要推断信贷资金的平安会受到哪些因素影响，什么样的信贷构造最恰当，风险本钱收益能否匹配等。相对于自然环境、经济水同等外在因素，银行内部管理的差异和影响也特别重要。故A、B、D、E选项说法正确。12在世界
30、闻名金融杂志欧洲货币提出的计算国别风险的方法中，关于计算公式AA(BC)(DC)的说法，正确的有【ACE 】。AA是范畴权重BB是范围内的最高值，C是范围内的最低值CD是个体值D在债务指标和违约债务的计算中，B的权重为0E在债务指标和违约债务的计算中，C的权重为0【答案解析】在此公式中，A是范畴权重，B是范围内的最低值，C是范围内的最高值，D是个体值。故A、C选项说法正确，B选项说法不正确。在债务指标和违约债务的计算中，要将B、C颠倒过来，最低值权重最高，最高值权重为0。C为最高值，其权重为0。故D选项说法不正确，E选项说法正确。13在计算国别风险时，一般都承受风险因素加权打分方法，其优点包括
31、【AD 】。A可以将难以定量的风险量化B根本不受主观影响C评价结果精确D可将不同国别风险进展比拟E计算过程简洁【答案解析】风险因素加权打分的优点在于，可以将难以定量的风险量化，从而解决了不同国别风险难以进展比拟的难题。故A、D选项符合题意。其缺陷是受评价机构主观影响比拟大，假设风险因素设置不同或赐予权重有差异，对同样的国别，评价的结果可能大相径庭。因此，为了保持其具有较高的精确性，就须要不断地反响结果，刚好修正。故B、C、E选项不符合题意。14下列关于评价信贷资产质量的指标的说法，正确的有【ABDE】。A信贷平均损失比率从静态上反映了目的区域信贷资产整体质量B信贷资产相对不良率小于1时，说明目
32、的区域信贷风险低于银行一般程度C不良率变幅为负时，说明资产质量下降D利息实收率用于衡量目的区域信贷资产的收益实现状况E加权平均期限用于衡量目的区域信贷资产的期限构造【答案解析】信贷平均损失比率从静态上反映了目的区域信贷资产整体质量，故A选项说法正确。信贷资产相对不良率犬于1时，说明目的区域信贷风险高于银行一般程度，反之，目的区域信贷风险低于银行一般程度，故B选项说法正确。不良率变幅为负时，说明资产质量上升，区域风险下降，故C选项说法不正确。利息实收率用于衡量目的区域信贷资产的收益实现状况，故D选项说法正确。加权平均期限用于衡量目的区域信贷资产的期限构造，故E选项说法正确。15影响行业风险的因素
33、有【ABCDE】。A经济周期B产业开展周期C产业组织构造D地区消费力布局E产业链的位置【答案解析】行业风险的产生主要受以下因素影响：(1)受经济周期的影响；(2)受产业开展周期的影响；(3)受产业组织构造的影响；(4)受地区消费力布局的影响；(5)受国家政策的影响；(6)受产业链的位置影响。故A、B、C、D、E选项均符合题意。16波特五力模型中的五种力气包括【ABCDE】。A新进入者进入壁垒B替代品的威逼C买方的讨价还价实力D供方的讨价还价实力E现有竞争者的竞争实力【答案解析】波特五力模型中涉及的五种力气包括：新进入者进入壁垒、替代品的威逼、买方的讨价还价实力、供方的讨价还价实力以及现有竞争者
34、的竞争实力。故A、B、C、D、E选项均符合题意。17下列状况中，意味着行业现有企业之间竞争加剧的有【BCD 】。A行业进入障碍较高B市场趋于成熟，产品需求增长缓慢C竞争者企图承受降价等手段促销D竞争者供给几乎一样的产品或效劳，用户转换本钱很低E行业退出障碍较低【答案解析】一般来说，出现下述状况将意味着行业中现有企业之间竞争的加剧：行业进入障碍较低，势均力敌竞争对手较多，竞争参加者范围广泛；市场趋于成熟，产品需求增长缓慢；竞争者企图承受降价等手段促销；竞争者供给几乎一样的产品或效劳，用户转换本钱很低；一个战略行动假设获得胜利，其收入相当可观；行业外部实力强大的公司在承受了行业中实力薄弱企业后，发
35、起进攻性行动，结果使得刚被接收的企业成为市场的主要竞争者；退出障碍较高，即退出竞争要比接着参加竞争代价更高。故B、C、D选项符合题意，A、E选项不符合题意。18处于成长阶段的行业特点包括【ABCDE】。A产品已经形成确定的市场需求B相应的产品设计和技术问题已经得到有效的解决，并广泛被市场承受C已经可以运用经济规模学原理来大规模消费D由于竞争和消费效率的增加，产品价格出现下降E产品和效劳有较强的竞争力【答案解析】处于成长阶段的行业通常年增长率会超过20%。这个阶段的行业特点是：产品已经形成确定的市场需求；相应的产品设计和技术问题已经得到有效的解决，并广泛被市场承受；已经可以运用经济规模学原理来大
36、规模消费；由于竞争和消费效率的增加，产品价格出现下降；产品和效劳有较强的竞争力；产能需求确定并且已经投入了大量的投资来进步产能。故A、B、C、D、E选项均符合题意。19处于启动阶段的行业【ABCD】。A代表着最高的风险B有大量的现金需求C偿付实力较弱D对风险投资者有较强的吸引力E对银行有较强的吸引力【答案解析】处于启动阶段的行业代表着最高的风险，故A选项符合题意。处于启动阶段的行业的快速增长和投资需求将导致大量的现金需求，从而使一些企业可能在数年中偿付实力都较弱，故B、C选项符合题意。倾向于投资股权的风险投资商和其他投资者是处于启动阶段行业的企业的主要投资来源，他们渴望最终能从企业的胜利中获得
37、较高的收益。而银行要担当与风险投资者一样的风险，最终却仅仅能获得来自于贷款利率的低收益，所以这一阶段对银行来说没有任何吸引力。故D选项符合题意，E选项不符合题意。20下列关于行业内竞争程度的说法，正确的有【 AD】。A具有行业分散特征的行业竞争更为猛烈B较低的经营杠杆增加竞争C市场成长越快速，竞争程度越大D退出市场的本钱越高，竞争程度越大E在行业开展阶段的前期，竞争较为猛烈【答案解析】行业分散是指一个行业中拥有大量数目的竞争企业，这种行业的竞争较猛烈，故A选项说法正确。高经营杠杆增加竞争，故B选项说法不正确。市场成长越缓慢，竞争程度越大，故C选项说法不正确。退出市场的本钱越高，竞争程度越大，故
38、D选项说法正确。在行业开展阶段的后期，大量的企业开场进入此行业以图共享利润，市场到达饱和并开场出现消费实力过剩，价搏斗争开场爆发，竞争趋向白热化，故E选项说法不正确。page三、推断题(请推断以下各题的对错，正确的用“”表示，错误的用“”表示。)1 新进入者是否进入一个行业取决于他对进入行业花费的本钱、收益及潜在收益的主观评价。【】2 低经营杠杆企业一般对销售量比拟敏感，其信誉风险也相对较高。【】3 行业风险评估表承受的是行业风险分析框架，将全部风险分为7类，每类包含低、中、高3个级别。【】4 一般来说，行业内竞争程度在行业开展阶段后期、在经济周期到达高点时，竞争程度较大。 【】5 在行业成熟
39、度划分的4个不同阶段，只有在成长期和成熟期银行有贷款时机。【】6 在区域风险分析当中，银行必需重视对区域政府行为的分析，重视对区域产业政策合理性的推断。【】7 区域风险一般由区域自然条件、社会条件等导致，因此只需从外部因素分析区域风险即可。 【】8 受政策法规影响较大的企业，其风险较小。【】9 盈亏平衡点的凹凸与企业的经营杠杆无关。【】10若某行业几乎全部本钱都是变动本钱，在到达收支平衡点后，销售每增加一个单位，营业利润就会增加几乎一样的单位。【】11一个行业的成熟期有可能持续几年甚至几十年，然后它会渐渐衰退；也有可能由于科学技术、消费者需求、产品本钱等出现较大变更而重新复苏。【】12行业成熟
40、度模型中的四阶段模型认为行业开展的四个阶段是启动阶段、初级阶段、成长阶段、成熟阶段。【】13假设买方拥有讨价还价实力，则购置者可以影响供方行业中现有企业的盈利实力。【】14行业壁垒是指新企业在进入该行业时所遇到的有利因素。【】15行业风险是指由于一些不确定因素的存在，导致对某行业消费、经营、投资或授信后偏离预期结果而造成损失的可能性。【】16表达银行内控实力常用的内部指标包括三个方面：信贷资产质量、盈利性和流淌性。【】17承受世界市场探讨中心的方法计算国别风险时，分值越小风险越高。【】18用PRS集团的计算方法计算国别风险时，假设分值在050分之间，则说明风险特别高。【】19。信贷资产的流淌性
41、越高，区域风险越小。【】20行业风险管理运用相关指标和数学模型等多个方面的风险因素，全面反映行业的周期性风险、成长性风险、产业关联度风险、市场集中度风险、行业壁垒风险、宏观政策风险。【】推断题答案1X【答案解析】新企业进入一个行业的可能性大小，取决于进入者主观估计进入所能带来的潜在利益、所需花费的代价与所要担当的风险这三者的相对大小状况。2 【答案解析】低经营杠杆行业的变动本钱占较高比例，在经济恶化或者销售量降低的状况下，这些行业可以较快和较简洁地削减变动本钱，以保证盈利程度。但是，在经济增长、销售上升时，低经营杠杆行业的增长速度要比高经营杠杆行业的增长速度缓慢得多。3 【答案解析】行业风险评
42、估表承受的是行业风险分析框架风险分类，将全部风险分为7类，每类又分10个级别，而非3个级别。4 【答案解析】一般来说，在行业开展阶段的后期、经济周期到达低点时，行业内的竞争程度会加大。在行业开展的后期，大量的企业开场进入此行业共享利润，此时市场会渐渐到达饱和并开场出现消费实力过剩，价搏斗争爆发，竞手趋向白热化。而在经济周期到达低点时，企业间的竞争程度也将到达最大，此时行业内竞争程度最大。尤其是在经营杠杆较高的行业，这一状况更为严峻。5 【答案解析】在行业成熟度划分的四个阶段中，银行在各阶段均有贷款时机，但不同阶段的借款条件和风险程度区分很大，如行业的启动阶段就很难找到平安的贷款时机。6 【答案
43、解析】由于在当前和将来相当长时间内，政府投资仍在经济开展中起着关键作用。地方政府拥有大量资源，其经济行为对金融运行的影响特别明显，因此必需重视对其行为分析和区域产业政策合理性的推断。7X【答案解析】区域风险是指受特定区域的自然、社会、经济、文化和银行管理程度的影响所致的风险，对其分析不仅要从外部因素进展，还须兼顾内部因素，因为银行对：区域信贷内部管理若不当，也可能导致区域风险发生。8 【答案解析】贷款企业受政策法规的影响程度确定了风险程度，企业受政策法规的影响越大，风险就越大。9 【答案解析】盈亏平衡点与经营杠杆有着干脆的联络，高经营杠杆行业中的企业须要到达较高程度的销售收入来抵消较高的固定本
44、钱，这些企业的盈亏平衡点普遍也较高。10【答案解析】若某一行业几乎全部本钱都是固定本钱，经营杠杆相对也会较高。在到达收支平衡点后，销售每增加一个单位，营业利润就会增加几乎一样的单位。因为不管消费量有多大，本钱几乎都没有变更。另外，假设某一行业的本钱几乎全部是变动本钱，在产量和销售上升时，营业利润并不会出现较大的涨幅，因为本钱也会随之增加。11【答案解析】一个行业的成熟期有可能持续几年甚至几十年，然后它会渐渐衰退，也有可能由于科学技术、消费者需求、产品本钱等出现较大变更而重新复苏。12X【答案解析】行业开展的四个阶段为启动阶段或初级阶段、成长阶段、成熟阶段、衰退阶段。13【答案解析】假设买方拥有
45、讨价还价实力，则买方确定会利用它。购置者主要通过其压价与要求供给较高的产品或效劳质量的实力来影响行业中现有企业的盈利实力。14X【答案解析】行业壁垒，即行业进入壁垒，指行业内已有企业对准备进入或正在进入该行业的新企业所拥有的优势，或者说是新企业在进入该行业时所遇到的不利因素和限制。15【答案解析】行业风险是指由于一些不确定因素的存在，导致对某行业消费、经营、投资或授信后偏离预期结果而造成损失的可能性。16【答案解析】银行内控实力通常会表达在银行的经营指标和数据上，常用的内部指标包括三个方面：信贷资产质量(平安性)、盈利性和流淌性。17【答案解析】世界市场探讨中心计算国别风险的思路是将每个国家六
46、项考虑因素中的每一项都给出风险评分，分值15，1表示最低风险，5表示最高风险，最终计算结果的分值为10124代表风险特别小，分值为4550则代表风险极高。也就是说，在这种计算方法中，分值越小风险越低。18【答案解析】在PRS集团的计算方法中，分值100代表风险最低，0代表风险最高。分值在050分之间，代表风险特别高；而85100分则代表风险特别低。19【答案解析】流淌性过高或过低都可能意味着区域风险的上升。过高的流淌性可能意味着资金利用效率缺乏，信贷经营处于低效率中；而过低的流淌性意味着资金周转不畅或出现信贷资金固化。20【答案解析】行业风险管理是运用相关指标和数学模型等多个方面的风险因素，全面反映行业的周期性风险、成长性风险、产业关联度风险、市场集中度风险、行业壁垒风险、宏观政策风险等各个方面的风险因素。第 33 页