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1、精选优质文档-倾情为你奉上背景：1 某拟建项目及建设投资总额为3600万元，无形资产为540万元。固定资产使用年限为10年，残值率为4，固定资产余值在项目运营期末收回。该项目的建设期为2年，运用期为6年。2 项目的资金投入、收益、成本等基础数据，见表1。表1 建设项目资金投入、收益及成本表序号项目年份1234581建设投资：自有资金部分1200340贷款部分（不含贷款利息）2000 2流动资金 ：自有资金部分300贷款部分1004003年销售量（万件）60901204年经营成本168223603230 3 固定资产贷款合同规定的还款方式为：投产前4年等额本金偿还。贷款利率为6（按年计息）；流动
2、资金贷款利率为4（按年计息）。4 无形资产在运用期6年中，均匀摊入成本。 5 流动资金为800万元，在项目的运营期末全部收回。6 设计生产能力为年产量120万件，产品售价为45元/件，销售税金及附加的税率为6，所得税率为33，行业基准收益率为8。问题： 1 编制还本付息表、总成本费用表2 编制项目自有资金现金流量表。计算项目的静态、动态投资回收期和财务净现值。3 从财务角度评价项目的可行性。表2 借款还本付息表序号项目年份1234561年初累计借款2本年新增借款3本年应计利息4本年应还本金5本年应还利息 序号项目年份3456781经营成本2折旧费3摊销费4建设投资贷款利息5流动资金贷款利息6总
3、成本费用表3总成本费用估算表序号项目年份123456781现金流入1.1销售收入1.2回收固定资产残值1.3回收流动资金2现金流出2.1自有资金2.2经营成本2.3偿还借款2.3.1固定投资本金偿还2.3.2固定投资利息支付2.3.3流动资金本金偿还2.3.4流动资金利息支付2.4销售税金及附加2.5所得税3净现金流量4累计净现金流量5净现金流量现值6累计净现金流量现值表5 自有资金现金流量表表2 借款还本付息表序号项目年份1234561年初累计借款0 02060154510305152本年新增借款0200000003本年应计利息060123.692.761.830.94本年应还本金00515
4、5155155155本年应还利息00123.692.761.830.9表3总成本费用估算表序号项目年份3456781经营成本1682236032303230323032302折旧费293.76293.76293.76293.76293.76293.763摊销费9090909090904建设投资贷款利息123.692.761.830.9005流动资金贷款利息420202020206总成本费用2193.362856.463695.563664.663633.763633.76表5 自有资金现金流量表序号项目年份123456781现金流入270040505400540054007497.441.1销
5、售收入2700405054005400540054001.2回收固定资产残值1297.441.3回收流动资金8002现金流出 12003402900.333544.384606.354585.644049.944549.942.1自有资金12003403002.2经营成本1682236032303230323032302.3偿还借款642.6627.7596.8565.9205202.3.1固定投资本金偿还5155155155152.3.2固定投资利息支付123.692.761.830.9002.3.3流动资金本金偿还5002.3.4流动资金利息支付420202020202.4销售税金及附加1
6、622433243243243242.5所得税113.73313.68455.55465.74475.94475.943净现金流量-1200-340-200.33505.62793.65814.361350.062947.54累计净现金流量-1200-1540-1740.33-1234.71-441.06373.31723.364670.865净现金流量现值-1111.1-291.5-159.02371.63540.16513.21787.761592.536累计净现金流量现值-1111.1-1402.6-1561.62-1189.99-649.83-136.62651.142243.67专心-专注-专业